- •Тема 12. Инфраструктура рыночного хозяйства.
- •В2. Кредитная и банковская системы. Функции центрального и коммерческих банков.
- •Функции центрального банка:
- •Функции коммерческих банков:
- •В4. Создание банковских денег. Инструменты кредитно-денежной политики.
- •Процесс создания банковских денег.
- •В5. Кредитно-денежная политика цб.
Тема 12. Инфраструктура рыночного хозяйства.
В1. Понятие и элементы инфраструктуры.
Инфраструктурой рыночной экономики называется внешняя среда, в которой действуют субъекты экономики (фирмы, АО, корпорации), представляющая собой систему организаций, обслуживающих потоки товаров, услуг, денег, ценных бумаг и рабочей силы.
Например, на товарном рынке действуют товарные биржи, предприятия оптовой, розничной торговли, фирмы, занимающиеся посреднической деятельностью.
Элементами инфраструктуры являются:
кредитная система (банки, страховые компании);
система страхования;
общественные и государственные фонды активизации деловой активности;
налоговая система и налоговые инспекции;
биржи (товарные, сырьевые, фондовые, валютные);
небиржевое посредничество (аукционы, ярмарки);
торговые палаты, другие общественные и добровольные объединения деловых кругов;
коммерческо - выставочные комплексы;
специальные рекламные агентства, информационные агентства, средства массовой информации;
информационные технологии и средства деловой коммуникации;
консультационные (консалтинговые) компании;
аудиторские (проверка бухгалтерской отчетности) компании;
таможенная система;
система высшего и среднего образования, профессионального образования;
система регулирования занятости (биржа труда, служба занятости);
профсоюзы;
специальные зоны свободного предпринимательства.
В2. Кредитная и банковская системы. Функции центрального и коммерческих банков.
В рыночной экономике возможны ситуации, когда предприниматели не располагают необходимым количеством денежных средств для расширения производства, развертывания предложения товаров до уровня их спроса; при этом другие предприниматели и граждане, имея излишки денежных средств, ищут куда их выгодно разместить. В экономике ни один рубль не должен простаивать, надолго выпадая из обращения. Для решения задач превращения сбережений в инвестиции в рыночной системе существует соответствующий элемент инфраструктуры - кредитная система.
Кредитную систему образуют банки, страховые компании, фонды профсоюзов и иных организаций, обладающих правами коммерческой деятельности. Ядром кредитной системы является банковская система.
Наиболее эффективным является ее двухуровневое строение: первый уровень - центральный (государственный банк), второй - коммерческие, ипотечные (кредит под залог недвижимости), инновационные (кредитование нововведений), инвестиционные и другие, управляемые центральным банком.
Функции центрального банка:
организация и состояние денежного обращения в стране - эмиссионная функция;
создание условий для неинфляционного развития экономики - регулирующая функция;
функция управления коммерческими банками посредством аккумулирования и хранения резервов коммерческих банков (в 1993 г. НОР в России составляла 15%);
кредитование коммерческих банков (более свойственно для социалист. экономики с ее гос. монополией на кредитную деятельность, а также для переходного периода с его нехваткой средств в руках частного бизнеса; менее свойственно для развитой рыночной экономики, где такое кредитование существует в периоды финансовых трудностей);
предоставление кредитов и выполнение расчетов для правительственных органов, работа с правительственными ЦБМ;
хранение золотовалютных резервов страны (в середине 1993г. валютные резервы составляли- 4 млрд. долларов и около 300 т золота).
Задачу не инфляционного развития экономики ЦБ выполняет, управляя коммерческими банками с помощью резервов и проводя кредитно-денежную политику. Необходимость резервов первоначально возникла в язи с проблемой ликвидности и доходов. С одной стороны, банк обязан выдать вкладчику наличные по первому требованию или в указанный срок. С другой стороны, желая получить доход, банк стремится выгодно разместить имеющиеся средства . Маловероятно, чтобы все вкладчики одновременно решили снять деньги со счетов. Следовательно, для выполнения обязательств по вкладам необходима малая часть вложенных средств (резервы), которую коммерческие банки обязаны держать в ЦБ.
Первоначальная страховая функция резервов уступила место их регулирующей функции. ЦБ посредством кредитно-денежных инструментов воздействует на резервы и тем самым регулирует предложение денег. Норма резервов (НОР) зависит от уровня инфляции в стране, вида вклада (для срочных вкладов НОР выше, чем для обычных), от местоположения банка (для городских банков НОР выше, чем для провинциальных).