10

Тема: Оборотный капитал

1. Состав и структура оборотного капитала.

2. Определение потребности производства в оборотном капитале.

3. Методы оценки материально-производственных запасов

4. Показатели использования оборотных средств.

1) Состав и структура оборотного капитала.

Если сравнивать по величине основной и оборотный капитал, то в большинстве фирм и отраслей первый намного больше второго. Тем не менее, оборотный капитал в соответствии со своим названием оборачивается в хозяйственной жизни намного быстрее основного. В результате его вклад в себестоимость продукции обычно намного выше, чем вклад основного капитала. Ведь основной капитал переносит свою стоимость на изготовляемую продукцию в течение нескольких лет частями (через амортизацию), а оборотный капитал – не более года.

Отсюда понятно, почему на фирмах так велико стремление к снижению материалоемкости, в том числе энергоемкости, металлоемкости и т.д.

В российской промышленности в 2010 г. структура себестоимости выглядела следующим образом: амортизация – 6%, материальные затраты –57, оплата труда и отчисления на социальные нужды – 19, прочие расходы – 18.

Оборотные средства предприятий призваны обеспечивать непрерывный процесс производства и обращения и состоят из оборотных фондов и фондов обращения (см. схему).

К оборотному капиталуотносятся средства производства, участвующие в производстве 1 раз и целиком переносящие свою стоимость на изготавливаемую продукцию.

Оборотные средства

Оборотные фонды

Фонды обращения

Производственные запасы

Незаконченная продукция

Готовая продукция наскладе

Товары отгруженные

Незавершенное производство и п/ф собственного изготовления

• Сырье и основные материалы

• Вспомогательные материалы

• Топливо

• З/части (тара, упаковочные материалы)

Средства врасчетах иденежнойформе

Расходы будущихпериодов

В зависимости от того, вступили ли предметы труда в процесс производства или только ожидают этого,оборотные фондыделятся напроизводственные запасы и незаконченную продукцию.

Состав производственных запасов:

Сырье и основные материалы– это предметы труда, которые полностью входят в состав вырабатываемого продукта, образуя его основу.

Вспомогательные материалы– предметы труда, не входящие в состав продукции в качестве основного материала, но участвующие в его образовании (например, смазочные материалы, реагенты).

Топливо – по своему экономическому содержанию является вспомогательным материалом, но в связи с большим значением для н/х учитывается отдельной статьей.

Запасные части – детали или комплекты деталей машин, агрегатов, механизмов, которые не могут работать самостоятельно и заменяются в ходе ремонтов.

Тара и упаковочные материалы– предметы труда, предназначенные для упаковки материалов и продукции с целью предохранения их от повреждений и порчи (ящики, мешки, пакеты).

Средства труда, имеющие непродолжительный срок службы (≤ 1 года) и не требующие для своего воспроизводства капитальных затрат (стоимость ≤ 100 минимальных заработных плат) (долото, бурильные трубы).

Незаконченная продукция– это предметы труда, уже обогащенные на предприятии трудом и находящиеся в процессе обработки.

Состав незаконченной продукции:

Незавершенное производство– предметы труда, находящиеся в стадии производства до их превращения в готовую продукцию (скважины, незаконченные использованием).

Полуфабрикаты собственного изготовления– предметы труда, прошедшие хотя бы одну стадию обработки, но требующие дальнейшей доработки в пределах данного предприятия (в условиях бурового предприятия могут встречаться только во вспомогательном производстве).

Расходы будущих периодов– производственные затраты произведенные в данном периоде, но будут отнесены на продукцию, выпускаемую в следующем периоде (на освоение новых видов продукции, на внедрение изобретения).

Использование товарно-денежных отношений ведет к тому, что продукты труда принимают форму товаров, которые в ходе процесса обращения превращаются в деньги, а последние в свою очередь используются на приобретение предметов труда, необходимых для возобновления процесса производства. Поэтому, кроме оборотных фондов, функционирующих в сфере производства, предприятие нуждается также в средствах, обслуживающих сферу обращения–фондах обращения.

Состав фондов обращения:

Готовая продукция.

Товары отгруженные – продукция отгруженная, но не оплаченная потребителем.

Средства в денежной форме– денежные средства на расчетном счете в банке, в кассе предприятия,

Средства в расчетах– неоплаченные счета (дебиторская задолженность).

Соотношение стоимости отдельных видов оборотных средств (%) в общей их стоимости определяет структуру оборотных средств.

Состав и структура ОС не могут быть одинаковыми для всех предприятий. Они зависят от:

• техники, технологии и организации производства;

• местоположения предприятий и условий снабжения;

• структуры затрат на производство работ.

Если рассматривать структуру ОС в среднем по промышленности в разрезе 2-х основных составляющих, то ≈ 80 % занимают оборотные фонды и 20 % – фонды обращения.

2) Определение потребности производства в оборотном капитале.

Определение потребности предприятия в оборотном капитале осуществляется на основе нормирования.

К нормируемому относят те виды оборотного капитала, на которые устанавливаются нормы запаса и нормативы расхода.

Он включает оборотные фонды и готовую продукция на складе (из фондов обращения).

Остальные виды оборотного капитала не нормируются, так как их размер подвержен значительным колебаниям и существенного влияния на непрерывность производства не оказывает. Это – средства в расчетах за отгруженную продукцию, денежные средства на расчетном счете и в кассе предприятия.

При заниженном нормативепредприятие не может создать необходимый запас товарно-материальных ценностей, своевременно рассчитаться с работниками, бюджетом, банком и поставщиками.

Не менее отрицательное явление - завышенный норматив. В данном случае снижается уровень рентабельности, уменьшается прибыль предприятия. Завышенный норматив приводит к омертвлению части средств в сверхнормативных запасах товарно-материальных ценностей.

Применяются следующие основные методы нормирования оборотных средств:

Метод прямого счета заключается в том, что сначала определяется величина авансирования оборотных средств в каждый их элемент, затем суммированием элементов определяется общая сумма норматива.

При аналитическом методе расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупнено с учетом соотношения между темпами роста объема производства и размера нормируемых оборотных средств в предшествующем периоде.

При коэффициентном методе новый норматив определяется на базе старого путем внесения в него изменений с учетом условий производства, снабжения, реализации продукции, расчетов.

Аналитический и коэффициентный методы применимы на тех предприятиях, которые функционируют более года, в основном сформировали производственную программу, организовали производственный процесс, имеют статистические данные за прошлые периоды.

Метод прямого счета используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий. Преимуществом этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов.

Норматив оборотных средств - это плановая сумма оборотных средств, постоянно необходимая предприятию для производственной деятельности.

По большинству элементов оборотных средств частный норматив определяется по формуле

Н = Р_сут • Н_з ,

где Н - норматив оборотных средств по конкретному элементу,

руб.;

Р_сут - среднесуточный расход, руб.;

Н_з - норма запаса в днях.

Среднесуточный расход по номенклатуре потребляемого сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов исчисляется путем деления суммы их затрат за соответствующий период на количество дней в этом периоде.

Норма запаса оборотных средств выражается в относительных величинах (как правило, в днях). Она рассчитывается по каждому элементу оборотных средств и характеризует величину запаса товарно-материальных ценностей на определенный период времени, который необходим для обеспечения непрерывности производственного процесса.

Пример. Рассчитать величину потребности в оборотных средствах по сырью (запасы сырья).

Дано: Расход сырья на изготовление продукции на квартал составляет 9000 руб. Количество дней в квартале - 90. Норма запаса сырья - 25 дней.

Решение:

Т.О. различают:

Норма расхода – это максимально допустимые затраты материальных ресурсов на единицу продукции (работ), способные обеспечить непрерывный процесс производства. Нормы расхода устанавливаются в натуральных показателях: т., шт., м³; и в денежном выражении – в руб.

Норма запаса устанавливается в днях и включает (Т_з):

1. время пребывания материальных ценностей в пути (транспортный запас) – Т_тр. Величину Т_трпринимают равной продолжительности периода от даты оплаты платежных документов до даты прибытия материалов на склады получателя;

2. время, необходимое для приемки, сортировки материалов и подготовки их к производству (подготовительный запас) – Т_подг≈ 1-2 дня;

3. время пребывания материальных ценностей в виде текущего складского запаса.Текущий запас должен покрывать потребности предприятия в данном виде материала между двумя очередными поставками – Т_тек;

4. время пребывания материальных ценностей в виде гарантийного (страхового) запаса– Т_страх– предназначено для устранения последствий перебоев в снабжении, нарушении сроков поставок. Т_страх≈ Т_тек.

Т_з = Т_тр + Т_подг + Т_тек + Т_страх

Т. о.Потребность в оборотном капитале в денежном выражении называется нормативом оборотного капитала.Он определяется по предприятию в целом как сумма нормативов по каждому виду оборотного капитала. Зная норму запаса в днях по каждому виду производственных запасов можно определить их норматив (т.е. минимальный, но достаточный размер для бесперебойной работы).

Например: Норматив по материалам определяется по формуле:

С – потребность в данном материале по смете за год;

Т_пл – продолжительность планового периода в днях.