Абсолютные показатели финансовой устойчивости

Показатели	Условные обозначения	Предыдущий год	Отчетный год	Изменение за анализируемый период
1	2	3	4	5
1. Источники формирования собственных средств (капитал и резервы)	ИСС	3726471	3978524	252053
2. Внеоборотные активы	ВОА	4162377	5126438	964061
3. Наличие собственных оборотных средств	СОС	-435 906	-1 147 914	-712008
4. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)	ДКЗ	16 516	9 149 557	9133041
5. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования оборотных средств	СДИ	-419 390	8 001 643	8421033
6. Краткосрочные кредиты и займы	ККЗ	2 518 754	0	-2518754
7. Общая величина основных источников средств	ОИ	2 099 364	8 001 643	5902279
8. Общая сумма запасов	З	7408307	3721395	-3686912
9. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (с.3-8)	СОС	-7 844 213	-4 869 309	2974904
10. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников покрытия запасов	СДИ	-7 827 697	4 280 248	12107945
11. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников финансирования запасов	ОИЗ	-5 308 943	4 280 248	9589191
12. Трехфакторная модель типа финансовой устойчивости	М=(СОС; СДИ; ОИЗ	Тип финансовой устойчивости (0,0,0) (0,1,1)

СОС_пр.год = 3726471-4162377 = -435906

СОС_{отч.год} = 3978524 -5126438 = -1147914

СДИ_пр.год = -435906+16516 = -419390

СДИ_{отч.год} = -1147914+9149557 = 8001643

ОИ_пр.год = 2518754+(-419390) = 1099364

ОИ_{отч.год} = 0+8001643 = 8001643

СОС_пр.год = (-435906)-7408307 = -7844213

СОС_{отч.год} = (-1147914)-3721395 = -4869309

СДИ_пр.год = -419390-7408307 = -7827697

СДИ_{отч.год} = 8001643-3721395 = 4280248

ОИ_пр.год = 1099364-7408307 = -5308843

ОИ_{отч.год} = 8001643-3721395 = 4280248

Вывод: В предыдущем году предприятия находилось в кризисном, критическом финансовом состоянии, однако в отчетном (2011) году ему удалось значительно улучшить свои показатели, и сделать предприятия финансово устойчивым. Предположительно, это удалось сделать за счет взятия долгосрочных замов.

Финансовую устойчивость предприятия характеризуют следующие показатели:

1. Коэффициент автономии (финансовой независимости)=, (41)

где: СК – собственный капитал; А – активы.

Нормативное значение 0,5.

К_пр.год = 3726471/8462012 = 0,4

К_{отч.год} = 3978524/15829289 = 0,3

2. Коэффициент финансовой устойчивости=, (42)

где: ДО – долгосрочные обязательства.

Нормативное значение 0,7.

К_пр.год = (3726471+528921)/ 8462012 = 0,5

К_{отч.год} = (3978524+10404634)/ 15829289 = 0,9

3. Коэффициент финансовой зависимости=, (43)

где: ЗК – заемный капитал.

Нормативное значение 0,5.

К_пр.год = 4735541/8462012 = 0,6

К_{отч.год} = 11850765/15829289 = 0,7

4. Коэффициент финансирования=(44)

Нормативное значение 1.

К_пр.год = 3726471/47355412 = 0,8

К_{отч.год} = 3978524/11850765 = 0,3

5. Коэффициент инвестирования=, (45)

где: ВА – внеоборотные активы.

Нормативное значение 1.

К_пр.год = 3726471/4162377 = 0,9

К_{отч.год} = 3978524/5126438 = 0,8

6. Коэффициент постоянного актива=(46)

Нормативное значение 1.

К_пр.год = 4162377/3726471 = 1,1

К_{отч.год} = 5126438/3978524 = 1,3

7. Коэффициент маневренности=(47)

Нормативное значение 0,5.

К_пр.год = (3726471-4162377)/ 3726471 = -0,1

К_{отч.год} = (3978524-5126438)/ 3978524 = -0,3

8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами (КОСС)= (48)

Нормативное значение 0,3.

К_пр.год = (3726471-4162377)/4299635 = -0,1

К_{отч.год} = (3978524-5126438)/10702851 = -0,1

9. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизированных средств=(49)

К_пр.год = 4299635/4162377 = 1,0

К_{отч.год} = 10702851/5126438 = 2,1

10.Финансовый рычаг (леверидж)=(50)

Нормативное значение 1.

К_пр.год = 4299635/3726471 = 1,3

К_{отч.год} = 10702851/3978524 = 3,0

11. Коэффициент соотношения активов и собственного капитала=(51)

К_пр.год = 8462012/3726471 = 2,3

К_{отч.год} = 15829289/3978524 = 4,0

12. Коэффициент соотношения оборотных активов и собственного капитала= (52)

К_пр.год = 4299635/3726471 = 1,2

К_{отч.год} = 10702851/3978524 = 2,7

13. Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности= (53)

К_пр.год = 1420950/528921 = 2,7

К_{отч.год} = 1172653/10404634 = 0.1

Таблица 27