Оценка имущественного положения.
1.1 Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия - Этот показатель дает обобщенную стоимостную оценку величины предприятия как единого целого : Валюта баланса
На начало: 372193 руб.
На конец: 583923 руб.
Рост суммы хозяйственных средств находящихся в распоряжении предприятия в динамике свидетельствует о наращивании имущественного потенциала предприятия.
Основные средства несколько увеличились (с 106800 руб. до 134036 руб. - на 25,5%) (в основном из-за приобретения нового оборудования).
Долгосрочные финансовые вложения, учитываемые по методу участия в капитале других предприятий увеличились на 17482 руб. и прочие финансовые вложения с 44359 руб. на 48380 руб.(9%).
Оборотные активы АО "Центр" возросли на 179% (с 71030 руб. до 198168 руб.). Данная динамика обусловлена в основном ростом текущих финансовых инвестиций (с 3539 руб. до 65147 руб.) и ростом дебиторской задолженности за товары, работы, услуги (с 12342 руб. до 55051 руб.).
Анализ пассива свидетельствует о резком увеличении собственного капитала, долгосрочных обязательств, а также о снижении краткосрочных обязательств, что улучшает финансовую устойчивость организации.
1.2 Коэффициент износа - показатель характеризует долю стоимости основных средств, списанную на затраты в предшествующих периодах, в первоначальной (восстановительной) стоимости : Износ / первоначальная стоимость основных средств
На начало: 51130/157930= 0,324= 32,4%
На конец:38174/172210= 0,222= 22,2%
В результате анализа показателей имущественного положения выявлены следующие основные тенденции:
¨ Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия увеличилась с 372193 руб. до 583923 руб. что можно квалифицировать как положительное явление.
¨ Износ основных средств уменьшился (с 51130 руб. до 38174 руб.)
¨ Коэффициент износа активной части основных средств также уменьшился (с 32,4% до 22,2%). Это соответствует норме.
Определение финансовой устойчивости.
Проанализировав финансовую устойчивость АО "Центр" можно констатировать, что за анализируемый период финансовая устойчивость предприятия повысилась. Об этом говорит динамика следующих показателей:
2.1 Собственные оборотные средства увеличились с -144314 руб. до 92587руб.;
1-й раздел П +2-й раздел П - 1-й раздел А
На начало периода: 155239+1610-301163=-144314 руб.
На конец периода: 351138+127204-385755=92587 руб.
2.2 Доля собственных оборотных средств повысилась с -2,032 до 0,467;
СОС /(2-й раздел А)
На конец периода: -144314/ 71030= -2,032
На начало периода: 92587/198168= 0,467
2.3 Нормальные источники покрытия запасов (НИПЗ)
СОС + Расчеты с кредиторами по товарным операциям + краткосрочные кредиты под оборотные средства
На начало периода: -144314+85719+124330= 65735 руб.
На конец периода: 92587+74784+8000=175371 руб.
2.4 Доля НИПЗ в текущих активах, уменьшилась с 0,925 до 0,885,
НИПЗ/Текущие активы
На начало периода: 65735/71030= 0,925
На конец периода: 175371/198168= 0,885
- Доля НИПЗ в запасах и затратах, увеличилась с 3,187 до 6,081.
НИПЗ/Запасы и затраты
На начало периода: 65735/20628=3,187
На конец периода:175371/28837=6,081
2.5 В результате этого тип финансовой устойчивости с нормальной возрос до абсолютной.
Нормальная: СОС < Запасы и затраты < НИПЗ
-144314 < 20628 < 65735
Абсолютная: СОС > Запасы и затраты 92587 > 28837
Показатели ликвидности.
Основным признаком ликвидности, служит формальное превышение (в стоимостной оценке) оборотных активов над краткосрочными пассивами. Чем больше это превышение, тем благоприятнее финансовое состояние предприятия с позиции ликвидности. Если величина оборотных активов недостаточно велика по сравнению с краткосрочными пассивами, текущее положение предприятия неустойчиво вполне может возникнуть ситуация, когда оно не будет иметь достаточно денежных средств для расчета по своим обязательствам. Уровень ликвидности предприятия оценивается с помощью специальных показателей коэффициентов ликвидности, основанных на сопоставлении оборотных средств и краткосрочных пассивов.
3.1 Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности): (Денежные средства + Краткосрочные фин.вложения) / Краткосрочные заемные средства
На начало периода: (34279 + 3539)/215344 = 0,176
На конец периода: (40996+65147)105581= 1,005
является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия. Он показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно за счет имеющихся денежных средств, увеличился с 0,176 до 1,005, это говорит, что у предприятия высокий уровень абсолютной ликвидности на конец года.
3.2 Коэффициент промежуточного покрытия.
(Денежные средства + Краткосрочные фин.вложения + Дебиторская задолженность) / Краткосрочные заемные средства
На начало периода: (34279 + 3539 + 12584) / 215344 = 0,234
На конец периода: (40996 + 65147 + 63188) / 105581 = 1,60
По своему смысловому назначению показатель аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу оборотных активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть — производственные запасы, увеличился с 0,234 до 1,60, что выше рекомендуемого уровня.
3.3 Коэффициент общей ликвидности.
(Денежные средства + Краткосрочные фин.вложения + Дебиторская задолженность + Запасы и затраты) / Краткосрочные заемные средства
На начало периода: (34279 + 3539 + 12584 + 20628) / 215344 = 0,33
На конец периода: (40996 + 65147 + 63188 + 28837) / 105581 = 1,88
Дает общую оценку ликвидности предприятия, показывая, сколько рублей оборотных средств (текущих активов) приходится на один рубль текущей краткосрочной задолженности (текущих обязательств):
на начало периода 0,33 на конец периода 1,88.
3.4 Доля оборотных средств в активах увеличилась с 0,19 до 0,34: