- •Тема 2 Теоретичні основи фінансового аналізу
- •Ознаки видів фінансового аналізу
- •Інформаційна база для фінансового аналізу
- •1. Фінансова звітність
- •Узгодженість плану рахунків зі структурою фінансової звітності
- •2. Статистична звітність
- •3. Дані внутрішньогосподарського (управлінського) бухгалтерського обліку
- •4. Дані з первинної облікової документації (вибіркові дані)
- •5. Експертні оцінки
- •Методи фінансового аналізу (див. Також р.6 Поддєрьогіна)
- •3.1. Методи економічних досліджень
- •3.2. Методи та прийоми фінансового аналізу
- •4.1. Формування чистого прибутку
- •Ознаки видів фінансового аналізу
- •Узгодженість плану рахунків зі структурою фінансової звітності
- •Класифікація фінансових показників діяльності підприємства за ознаками різних сфер діяльності з погляду різних користувачів інформації
4.1. Формування чистого прибутку
Річні напрями основної діяльності підприємства, що пов'язані з виробництвом та реалізацією продукції—товарів, робіт, послуг (далі — продукції), а також фінансової та інвестиційної діяльності дістають остаточну грошову оцінку в сукупності показників фінансових результатів. Ці показники подаються в розд. І "Фінансові результати" "Звіту про фінансові результати" (далі — Звіт). Першоджерело даних — клас 7 "Доходи і результати діяльності" діючого Плану рахунків [35].
Основним узагальнюючим показником Звіту є чистий прибуток, який підприємство отримало за звітний період (або збитки, яких воно зазнало).
Послідовність формування чистого прибутку (збитку) підприємства показано на рис. 5. У нижньому правому кутку прямокутників містяться посилання на коди рядків форми № 2 (див. дод. 1.2).
В умовах ринкової економіки чистий прибуток є основою економічного та соціального розвитку підприємства. Постійне збільшення чистого прибутку — це стале джерело фінансування розвитку виробництва (реінвестування прибутку), виплати дивідендів, створення резервних фондів, задоволення соціальних і матеріальних потреб працівників підприємства, благодійної діяльності. Чистий прибуток — найважливіший показник для оцінювання виробничої та фінансової діяльності підприємств, оскільки відбиває ступінь його активності та фінансового благополуччя, а також ефективність менеджменту. За чистим прибутком визначається прийнятний для інвестора рівень дохідності активів підприємства для порівняння з альтернативними варіантами напрямку інвестування (за умови порівнянного ризику). Чистий прибуток е одним з основних джерел збільшення капіталу підприємства, що відбито у формі № 4 "Звіт про власний капітал" фінансової звітності. Постійне збільшення прибутку за умов припустимого ризику, тобто в разі залучення додаткових позикових коштів чи додаткового розміщення акцій, зміцнює конкурентні позиції підприємства на ринку капіталу.
Таблиця 1
Ознаки видів фінансового аналізу
Ознака |
Фінансовий аналіз |
|
зовнішній |
внутрішній |
|
Інформаційна база аналізу |
Фінансова звітність (публічна) |
Бухгалтерський управлінський облік та звітність |
Рівень регламентації правил |
Держава |
Підприємство |
Користувачі аналізу |
Підприємство і його прямі і непрямі ділові партнери, сторонні структури |
Підприємство |
Відкритість результатів аналізу |
Відкриті |
Комерційна таємниця |
УПРАВЛІНСЬКІ РІШЕННЯ ЩОДО
ВИДІВ ДІЯЛЬНОСТІ (Д) ПІДПРИЄМСТВА
Таблиця 2
Узгодженість плану рахунків зі структурою фінансової звітності
Клас |
План рахунків |
Фінансова звітність |
|
Назва класу |
|||
1 |
Позаоборотні активи |
Б А Л А Н С |
Розд. 1 активу |
2 |
Запаси |
Розд. 2 активу |
|
3 |
Кошти, розрахунки та інші активи |
Розд. 2 і 3 активу |
|
4 |
Власний капітал і забезпечення зобов'язань |
Розд. 1 і 2 пасиву |
|
5 |
Довгострокові зобов'язання |
Розд. 3 пасиву |
|
6 |
Поточні зобов'язання |
Розд. 4 і 5 пасиву |
|
7 |
Доходи і результати діяльності |
ЗВІТ ПРО ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ |
|
8 |
Затрати за елементами |
||
9 |
Витрати діяльності |
||
10 |
Позабалансові рахунки |
ПРИМІТКИ ДО ФІНАНСОВИХ ЗВІТІВ |
КОМЕНТАР до табл.2. Разом з новими формами фін. звітності впроваджуються новий план рахунків бухобліку. Основна мета Плану рахунків – надати інформацію, необхідну для контролю діяльності підприємства, прийняття управлінських рішень і складання фін. звітності. (ди. також табл.2)
Рис. 2. Взаємозв'язок видів діяльності підприємства
і форм фінансової звітності
Рис. 3. Класифікація користувачів фінансової звітності
|
Методи економічного аналізу |
• |
||
|
||||
|
|
|
||
Формалізовані (опис аналітичних процедур на основі точних залежностей) |
Неформалізовані (опис аналітичних процедур на логічному рівні) |
|||
Класичні методи аналізу господарської діяльності та фінансового аналізу |
|
Експертні оцінки |
||
Традиційні методи економічної статистики |
|
Імітаційне моделювання (сценарії, ділові ігри) |
||
Методи математичної статистики вивчення зв'язків |
|
Порівняння |
||
Економетричні методи |
|
Побудови систем показників |
||
Методи економічної кібернетики і оптимального програмування |
|
Побудови системи аналітичних таблиць |
||
Методи дослідження операцій і теорій прийняття рішень |
|
|
Рис. 4. Класифікація методів економічного аналізу
Таблиця 3