15.11.2011Г.Современная кредитная система России имеет вид:

1. банк России – ЦБ РФ

2. банковская система:

-КБ

-сберегательный банк России

-иные специализированные банки

3. специальные кредитно-финансовые институты

-страховые компании

-не гос. Пенсионные фонды

-инвестиционные компании

-финансово-строительные компании

Главное звено кредитной системы РФ – банковская система которая имеет двух уровневую систему. Она включает в себя ЦБ РФ который представляет 1( верхний уровень системы). КО, филиалы представительства иностранных госсударств -2й уровень.

Принцип двух уровневой системы реализуется путем четкого законадательства, функции ЦБ и всех остальных банков.

ЦБ РФ выполняет следующие функции:

1. денежно-кредитного регулирования

2. банковского надзора и управления

3. система платежей

4. расчеты в стране

деятельность ЦБ РФ осуществляется в соответсвтие с федеральным законам от 10 июля 2002г. №86-ФЗ «О центральном банке РФ ( банки России)» (в редакции ФЗ федерального закона от 22.09.2009г.).

организационно правовая форма ЦБ РФ представляет собой унитарный банк со 100% участием государства в его капитале. ЦБ РФ это самостаятельная, но пдконтрольная госсударсву КО в основные задачи и функции которой входят:

1 обеспечение устойчивости национальной валюты, минимизация инфляции( эмиссия наличных денег и организация их обращения)

,определения системы порядка и формы расчетов ,разработка и проведение единой денежно-кредитной политики ,регулирование денженого обращения, валютное регулирование и валютный контроль

2 обеспечение эффективности и стабильности банковской системы – государственная регистрация, выдача и отзыв лицензий КБ, установление правил бух. учета, организация банковского аудита, надзор за деятельностью банков, кредитор последней инстанции КБ, проведение банковских операций по профедению поручений правительств.

ЦБ РФ может проводить банковские операции необходимые для выполнения данных функций только с Российскими и иностранными КО, а также с правительством РФ,с представительными и исполнительными органами государственной власти, органами местного самоуправления, государственными не бюджетными фондами, в\ч.

Банк России не имеет право осуществлять банковские операции с юр. и физ. Лицами( кроме военнослужащих и служащих банка России). ЦБ РФ не может прямо входить на банковский рынок, предоставлять кредиты непосредственно предприятиям и организациям и не должен учавствовать в конкуренции с КБ.

В соостветсвии с законом к кредитным организациям – относятся юр. лица которые для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании разрещения( лицензии ЦБ РФ) имеют право осуществлять банковские операции предусмотренным законом.

В РФ выделяют два типа КО:

1. КБ

2. Не банковские кредитные организации

КБ – кредитная организация которая по российскому законадательству имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции:

1. привлечение во вклады денежных средств физ. и юр. лиц

2. размещение этих средств от своего имени и за свой счет на условиях возратности, платности и срочности

3. открытие и введение банковских счетов физ. и юр. лиц

КБ являются основными каналами практического осуществления денежно кредитной политики ЦБ РФ.

ЦБ РФ устанавливает обязательные для КБ правила введения и регулирования кредитных операций и денежного обращения.

Так же банковская система РФ представлена как универасльными так и специализированными банками.

Уневерсальные банки осуществляют широкий круг банковских операций.

Специализированные банки ограничивают свою деятельность одной или несколькими банковскими операциями.

На пример: отраслевые КБ: земельные, торговые, строительные и др.

Терротериальные КБ: дальневосточный КБ, Кубань банк.

Территориально-отраслевые: нефте банк, Сибирьгазбанк.

Функциональные КБ: инновационные, инвинстиционные, кредитные, ипотечные, трастовые

Территориально-функциональные: стройинвест банк, инвестторг банк

Кроме КБ банковские организации могут осуществлять и не банковские кредитные организации – это кредитная организация имеющая право осуществлять отдельные банковские операции предусмотренные законом, допустимые сочетания банковских операций для НКО устанавливает ЦБ РФ .

В России действуют 61 НКО, перечень услуг намного меньше чем КБ и в соответсвие с банковским законадательсвтом включает: открытие и введение банковских счетов юр. лиц, осуществление расчетов по поручению юр. лиц в том числе банков корреспондентов по их банковским счетам. В российской банковской системе нко специализируется только в сфере расчетов

В РФ последнее время стали образовываться такие формы НКО как кредитные кооперативы- это добровольное объеденение двух или более физ. и\или юр. лиц имеющие своей целью удовлетворения потребностей пайщиков в в финансовой взаимопомощи.

Основные виды деятнльности кредитных кооперативов:

1. прием сбережений( вкаладов от населения)

2. выдача займов(кредитов) пайщикам.

ФЗ от 18.07.2009г.№190-ФЗ «О кредитной кооперации» определяет правовые, экономические и организационные основы создания деятельности кредитных кооперативов.

Состав банковской системы РФ так же включаются филиалы и представительства иностранных банков – считается банк созданый по законадательтсвту иностранного госсудартсва на территории которого он зарегестрирован.

КО могутсоздавать банковские ассоциации. Целью являются не привличение прибыли а защита интересов организации членов и координации их услилий по различным направлениям.

16.11.2011.В РФ крупнейшей является ассоциация российских банков( АРБ ). Организована в Москве 27-28 марта 1991г. АМБ является негосударственной некоммерческой организациеи объеденяющей КБ и другие КО. Она объеденяет около 80% банковских учреждений РФ. Которым принадлежит более 92% совокупного банковского капитала действующих КО. И свыше 93% всех активов банковской системы РФ. По состоянию на 14 октября 2010гю АРБ насчитывает 712 членов в том числе 539 КО которые имеют 2964 филиалов. КБ –члены АРБ и их филиалы осуществляют свою деятельность во всех регионах РФ. Ассоциация выражает интересы как крупных банков так и малых и средних банков, в числе членов АРБ 55 банков со 100% и 17 банков более 50% иностранным участием в уставном капитале.

Согласно данным ЦБ РФ на 01.09.2010г. в РФ зарегестрировано 1058 КО и 61 НКО. Количество зарегестрированных КО со 100% иностранным участием капитала сотовляет 82.

Особенности кредитной системы РФ.

Особенности кредитной системы РФ в настоящее время заключаются в преобладании КБ, в нечеткости законадательного регулирования прочих КО, невклученых вбанковскую систему и отсутсвие единых подходов к надзору за их деятельностью, низким качеством управления КО включая неэффективность систем управления рисками и внутреннего контроля.

1. Снижение количества КО например: с 1476 КБ в 1999г.до 1058 в 2009г. Причиной являются финансовые кризисы 1- 17 августа 1998г, 2 – сентябрь 2007г.

2. При общем снижении количества банков в России начиная с 2005 наблюдается резкое увеличение количества крупных банков с устанвым капиталом от 300 млн. руб. и выше и на 01.01.2010г. их количество составляет 602 банка. Основная масса активов, приходиться на ЦБ РФ , Внешэконом банк, СберБанк и ВТБ.

3. Одной из специфической особенностью банковской системы является крайняя неравномерность территориального распределение банковских учреждений. Большинсвто банков расположены вМоскве, Санкт-Петербурге и др. крупных городах, очень мало банков работает всельской местности идр. раенов. Обслуживание организации населения там занимаются восновном филиалы банка РФ и филиалов банков областных центров.

4. Особенностью современного периода развития кредитной системы является и то,что на ее развитие сказал мировой финансовый кризис 2008-2009г ктоторый привел кзначительному сокращению количества банков.

24.11.2011г.

(ЗНАТЬ)Структура кредит. системы характеристика ЦБ,

Определение :кб, ко ,нко ,банковская ассоциация ,иностранный ,специализированный и универсальный банк!

Кредитная политика КБ.

Специфическая функция -одна но играет важную роль ,это функция оптимизации кредитного процесса и направлена на достижение цели банковской политики .Кредитная политика любого КБ зависит от целого ряда факторов:

1)макро факторы - представляют собой факторы влияющие на формирование и успешное развитие кредитной политики банка, к ним относятся:

1.1)макро экономическая ситуация в стране в целом и тенденции её развития ,потенциал и экономические особенности региона в котором работает банк.

1.2)состояние и уровень развития денежного рынка страны.

1.3)кредитная политика конкурентов-других КБ

1.4)ограничение на объём кредитных операций устанавливаемые законодательно.

2)микро факторы

1.2)Квалифицированность банковского персонала

2.2)обеспечение банковского персонала необходимыми информационными и рабочими материалами.

2.3)готовность персонала банка к работе с различными категориями заёмщиков;

2.4)процентная политика банка в области выдаваемых кредитов

2.5)потенциальные и существующие заёмщики банка

Практика показывает что кредитная политика банка должна включать в себе следующие элементы:

1)разработка ряда внутренних нормативных документов по….

2)управление кредитным риском ,управление кредитным портфелем

Схема формирования кредитной политики КБ:

1)определение общих положений и целей кредитной политики

2)создание аппарата управления кредитными операциями и наделения полномочиями сотрудника банка.

3)организация кредитного процесса на различных этапах реализации кредитного договора

4)осуществление банковского контроля и управление кредитным процессом

-1)разработка и провидении банком кредитной политика направлена на достижение следующих целей:

А)допускать только такой характер риска который позволяет создавать активы высокого качества ,обеспечивать постоянный ,целевой уровень доходности

Б)создавать высоко профессиональный коллектив обеспечивающих высокое качество кредитного портфеля банка

В)предоставлять ссуды на финансирование экономически перспективных рентабельных проектах ,соответствующих стратегическим проектам банка

Г)способствовать развитию долгосрочных отношений с клиентами приносящими доход

Д)избегать использование высоко конкурентных но не оправданных методов кредитования

Основой кредитной политики являются 2 главных принципа:

Надёжность и доходность размещения средств.

Основные направления кредитования банка:

1)Предоставление кредит в крупные…

2)Кредитование предприятий и организаций для реализации и конкретных коммерческих проектов

З)кредитование организаций -не резидентов- в валюте

4)кредитование населения

5)кредитование банков

Любой КБ должен придерживаться строгого систематизированного подхода к анализу кредитных рисков и принятию решений по кредитным проектам .Обязательным требованием к заёмщику является наличие счетов в банке ,так же необходимо вводить систему жёсткого мониторинга состояние судной задолженности и финансового положения заёмщика, что позволит обнаружить проблемные кредиты и принять необходимые меры. На ряду с разработкой основных направлений кредитного процесса важным элементом кредитной политики является организация кредитного процесса. Реализация кредитной политики осуществляется на основе разрабатываемой банком системы предоставления полномочий на выдачу ссуд, которые включают:

1)решение председателя правления банка на сумму договора до 100тыс.руб.

2)решение кредитного комитета банка на сумму кредитного договора от 100тыс до 1млн руб.

3)решение правления банка на сумму договора свыше 1млн.руб.

Для физических лиц утверждение выдачи кредита осуществляется:

1)решением председателя правления банка на сумму кредитного договора до 5 тыс.руб

2)решением кредитного комитета банка на сумму от 5-100 тыс.руб

3)решением правление банка на сумму свыше 100 тыс.руб

Использование системы кредитных полномочий позволяет повысить эффективность работы подразделений банка, определить уровень компетенции работников, предоставив им определённые права и контролируя ответственность каждого работника.

28.11.2011г.

-3) организацию кредитного процесса проводит кредитный отдел банка. При этом кредитные работники должны быть ознакомлены с банковской кредитной политики. Особенность требований по заполнение и ведению документации и методами кредитования.

Этапы организации кредитного процесса КБ.

1. формирование портфеля кредитных заявок

2. проведение переговоров с потенциальным клиентом

3. принятие решения о целесообразности выдачи кредита и форме его предоставления

4. оформление кредитного дела

5. работы с клиентом после получения ссуды

6. возврат кредита с процентами и закрытие кредитного дела

первый этап включает сбор информации на кредит, ее анализ и предварительный отбор заявок: на данном этапе перед кредитным работником стоит задача подготовиться к проведению переговоров и получить наиболее полную информацию о потенциальном заемщике. Перед проведение переговоров кредитный работник зарание знакомится с предоставленными ему финансовыми и справочными документами клиента, которые предоставляются в соответсвие с переченью разработанным и утвержденным положением о кредитовании. Причем для различных групп клиентов разрабатываются различные перечньи документов.

На втором этапе основной целью КБ является определение кредитной способности и финансового положение клиента с целью заключение кредитного договора на выгодных для банка условиях. Во время переговоров с заемщиком кредитный работник должен получить четкое предоставление о степени обдуманости решения о займе, проанализировать обоснованность суммы ссуды, выяснить неблагоприятные внешние факторы необходимые для обеспечение возврата ссуды. Целью снижения риска не возврата кредита: рекомендуется после получения заявления на выдачу суммы с резалюцией руководством банка, ответсвтенному исполнителю отдела банка проводить с потенциальным заемщиком переговоры с целью уточнения его финансового положения и платеже способности и выробатке конкретных условий кредитного договора.

На третьем этапе КБ принимается решение о возможности и форме предоставление ссуды. Этот процесс должен включать следующие моменты:

1 оценку заявки клиента ( включает сбор информации о заемщике, анализ, цели получения средств согласно заявки, определение структуры ссуды)

2 анализ источников погашение ссуды

3 оценку рисков которые могут затруднить погашение ссуды.

На этом этапе ответсвенный исполнитель кредитного отдела КБ осуществляет комплексный анализ предоставленных документов, оперделяет обеспечение и при необходтмости кредиты должны обеспечиваться либо залогом( в том числе залогом ценных бумаг), либо поручительсвами, гарантиями, страховыми свидетельствами.

На Четвертом этапе при положительном решение вопроса о предоставление кредита исполнительный работник КБ подготавливает проект кредитного договора, в соответсвие с условиями согласованными с заемщиком.

Кредитный договор является документом на основе которого производится кредитование клиента, где указываются основные условия выдачи ссуды: цель, сроки, размер и цена кредит; режим использования ссудного счета, порядок погашение суммы основного долга и

процентов по нему; виды и формы проверки обеспечивание; объем информации предоставляемом заемщиком; обязанности и ответсвености сторон и прочие условия.

На пятом этапе Кб проводит работы с клиентом уже после получения им ссуды, которая включает: проведение контроля за исполнением кредитного договора и поиск новых форм сотрудничества с клиентом. В процессе контроля сотрудник кредитного отдела использует различные источники информации: информацию самого банка других финансовых институтов заемщиком. КБ контролирует регулярное поступление процентов за пользование кредитом проводят плановые и неплановые проверки на местах. В ходе которых контролируется в соответсвие фактического расходование суммы и ее целевого назначения. При нарушение заемщиком условий договора или при появление обстоятельств повышающих уровень риска КБ имеет право потребовать изменение условий кредитного договора, он может ограничить или полностью прекратить предоставление кредита заемщику. При необходимости досрочного взыскание суммы кредита из за несоблюдение заемщиком условий договора устанавливается конкретный срок погашения задолжности по ссуде, известить об этом заемщика необходимо не позднее чем за десять дней.

На шестом этапе определяетя возрат кредита с процентами изакрытие кредитного дело, погашение задолжности определяется согласно условиям договора, датой погашения кредита считается дата зачисления средств на соответсвующий счет банка или в кассу.

-4) банковский контроль – это завершающий этап кредитных отношений банка с заемщиком:

4.1) анализ кредитного и рынка и разработку мер по привлечению и отбору наиболее вы0 анализ выгодных для банка кредитных заявок

4.2)финансовое состояние заемщика

4.3) анализ залогов и иного обеспечение возратности ссуд

4.4)организацию работ по управлению и ликвидации залоговых средств иобеспечение

4.5) соблюдение принципов кредитование

4.6) переодическое тестирование выданного кредита на предмет его возратности

4.7) анализ структурного портфеля

4.8) выявление проблемных кредитов и разработку мероприятий по ликвидации задолжности

4.9) кредитование вдругих экономических регионов

4.10) кредитование в условиях рисков связанных с экономическим риском, инфляцией.

К целям кредитной политики КБ относятся: оперделение видов кредита и подержание оптимального соотношения между кредитами, депозитами и другими обязательствами и собственным капиталом банка. Конечной целью кредитной политикой КБ является формирование оптимального кредитного портфеля.

Практическая работа по теме: Кредитная политика КБ.

Составить план ответа по данной теме.

1. Определение КБ

2. Функции Кредитной политики

2.1 общие

2.2 специфические

3. Факторы кредитной политики

4. Схема формирование кредитной политики

5. Цели кредитной политики

Кредитный портфель КБ

- Это совокупность остатков задолжности по основному долгу по активным кредитным операциям на определенную дату ( совокупность сумм выданных клиенту).

Клиентский кредитный портфель – это состовная часть кредитного портфеля, которая представляет собой остаток задолжности по кредитным операциям банка с физ. и юр. лицами на определенную дату.

Виды кредитных портфелей КБ:

1. существуют различные систематизации кредитного портфеля среди которых можно выделить две основные:

1.1 валовая – совокупный обмен выданных банком кредитом на определенный момент времени

1.2 чистая – валовый портфель за вычетом суммы резервов ан возможные потери по ссудам

2. различают:

2.1 риск нейтральный кредитный портфель – характеризуется относительно низкими показателями рисковонасти и небольшими показателями доходности

Рискован кредитный портфель – характеризуются повышенным степенью доходности и высокой степени риска

2.2 оптимальный кредитный портфель – характеризуется наиболие точным соответсвием по составу и структуре кредитной и маркетинговой политикой банка и его стратегическому плану развития

2.3 сбалансированный кредитный портфель – комплекс банковских кредитов которые по своей структуре и финансовым показателям находится в середине эффективного решение дилеммы «риск доходность» Р=Д.

Оптимальный кредитный портфель может не совпадать с балансированным так как на определенных этапах своей деятельности с целью укрепление конкурентных позиций, завоевание новых ниш на рынке привлечение новых клиентов банк может вущерб сбаланисированости кредитного портфеля осуществлять выдачу кредитов с меншей доходностью и большим риском.

Разновидности кредитных портфелей:

1. кредитный портфель головного банка и кредитные портфели филиалов

2. портфель по кредитам юр. лиц – деловой кредитный портфель, и физ. лицам – персональный кредитный портфель.

3. Портфель по кредитам другим банкам – межбанковский кредитный портфель

4. Портфель рублевых и портфель валютных кредитов.

Управление кредитным портфелем банка

Понимают:

1. вид деятельности КБ направленный на предотвращение или минимизацию кредитного риска в этом случае в основе организационной структуры управления кредитным портфелем лежит четкое распределение полномочий руководителей различного ранга по возможности предоставление кредита,

по условиям кредитной сделки в зависимости от размера ссуды по степени риска и другим состовляющим.

2.систему мер управления кредитным портфелем – разработка и проведение кредитной политик банка в основе которой формируется общестратегическая цель и определяются пути ее достижения: приорететные направления кредитных вложений, приемлемые и не приемлемые для банка виды активных операций.

3.качество кредитного портфеля, которое оценивается по определенной системе коэфецентов включающие в себя абсолютные показатели ( объем выданных ссуд, объем просроченных займов) и относительные показатели характеризующие долю отдельных кредитов в структуре общей ссудной задолжности.

Анализ кредитного портфеля КБ.

В условиях рыночной экономики управление кредитным портфелем приоритеты его формирование и метода оценки должны непрерывно подвергаться анализу, при сильной конкуренции реализовываю различные кредитные операции КБ стремиться не только к их росту, то есть получение прибыли, но и к повышение качества кредитного портфеля. Поэтому для эффективного управление кредитным портфелем с целью привлечения клиентов необходим его анализ по различным качественным и количественным характеристикам.

29.11.11г.

Количественный анализ предполагает изучение состава и структуры кредитного портфеля банка в динамики по ряду экономических показателей:

1. объем и структуру кредитных вложений по видам

2. структуру кредитных вложений по группам заемщиков

3. сроки предоставления кредитов

4. своевременность погашение кредитов

5. отраслевую принадлежность кредитов

6. виды валют

7. уровень процентных ставок

такой анализ позволяет выявить выгодные сферы кредитных вложений, тенденции развития и возратности кредитов и их доходности. Большое значение имеет сопостовление фактических остатков задолжнаоти с плановыми прогнозами.

Так же необходим анализ качестве кредитного портфеля. Сфера деятельности кредита получателя и его социальный тип обладают различным риском для разных экономических условий. Поэтому и виды кредита в зависимости от объемов и целей оцениваются по разному. данный момент нужно учитывать при изучение кредитного портфеля банка для этого используются относительные показатели рассчитываемые по обороту за определенный период или по остатку на определенную дату. К ним относятся удельный вес проблемных кредитов в валовом клиенском кредитном портфеле отношение к просроченой задолжности к акционерному капиталу.

На основе качественной характеристики кредитного портфеля дается оценка соблюдение принципов кредитования, степени риска кредитных операций, перспектив ликвидности банка.

Кредитный рынок.

1. Понятие, сущность, особенности кредитного рынка.

Кредитный рынок является одним из денежных рынков.

Под кредитным рынком понимается совокупность сделок купле продажи кредитов, так как кредит – экономическая категория а способом организации кредитных отношений является ссуда, то кредит рассматривается как сфера обращение ссуд.

Под механизмом кредитного рынка понимается совокупность способов форм и методов купле

продажи ссуд. Механизм кредитного рынка является составной частью кредитного механизма рыночной экономике.

Главной особенностью кредитного рынка является то что объектом торговли на нем является деньги – деньги продаются и покупаются.

На кредитном рынке выданные в ссуду деньги сначало перемещаются от кредитора заемщику а через определенное время возвращаются от заемщика к кредитору с процентом.

Процент являющийся платой за предоставленный в кредит средства выполняет важную функцию на кредитном рынке.

Процентные ставки отражают условия предоставление кредитов и доступность денежных средств.

Когда ощущается недостаток реальных денег реальная стоимость кредита увеличивается. Под реальной стоимстью кредита понимается номинальная ставка процента за минусом показателя инфляции.

Реальная ставка = номинальная ставка процента – инфляция

Общая не стабильность способствует сохранению завышенных процентных ставок.

В этом случае денежнокредитную политику можно осуществлять:

1. по средством регулирование денежной массы, что позваляет процентной ставки саморегулироваться

2. по средством регулирование процентной ставки, что позваляет саморегулироваьтся денежной массы.

Организация кредитной работы (30.11.11)

Кредитные ресурсы формируются за счет временно-свободных ден.средств населения и предприятий.

При этом и население и предприятие так же привлекают кредиты.Основной функцией кредитного рынка

является насыщение экономики ден-ми средствами в объеме достаточном для обеспечения непрерывности

процесса производства.ОБЪЕКТАМИ купли-продажи на кредитном рынке являются денежные средства

предоставленные в кредит(в ссуду).Существуют различные способы заимствования и соответственно виды

кредита.Разграничения видов кредита является необходимым для определения ликвидности каждого из них.

Ликвидность кредита - понимается возможность своевременного возврата размещенных денежных средств.

Высокой ликвидность обладает : Бессрочные банковские вклады.

А низкая ликвидность характерна для долгосрочных кредитов.

СУБЪЕКТАМИ кредитного рынка являются УЧАСТНИКИ КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ :

1.кредиторы

2.заемщики

3.гаранты

Операции на кредитном рынке.

Кроме не посредственно ссудных операций участники кредитного рынка осуществляют операции с кредитными деривативами с целью снижения кредитного риска.

Кредитные деривативы представлют собой широкий спектр производных инструментов,образующихся на внебиржевом рынке в основе которых лежат отношения долга. Основными из них являются свопы, связанные неплатежом по обязательствам или процентные свопы.;Свопы по полному возврата долга; Ценные бумаги

связанные с кредитами; Опционы на разницу цен.

Существуют следующие способы снижения кредитного риска указанные в кредитной политики КБ :

1.отказ в выдаче кредита слабым с финансовом отношении заемщика

2.требования залога и (или других видов обеспечения кредита).

3.предоставление гарантий, страховых документов.

4.диверсификация кредитных портфелей(распределение ссуд между широким кругом клиентов)

5.создание резервов на случай частичного и полного невозврата выданных кредитов с целью покрытия

возможных убытков.

Указанный выше защитный механизм :

1.имеет ограниченный характер использования

2.в условиях экономических спадов и кризисов не предохраняет от убытков, связанных с кредитованием.

Использование кредитных деривативов позволяет снизить кредитный риск :

1.когда можно выделить, измерить, оценить и продать по частям ту часть кредитного риска, которая

связана со специфическим риском отдельного заемщика.

2.когда можно выделить в отдельный сигмент наиболее трудноуправляемую часть кредитного риска.

Виды кредитных рынков

1.по срокам денежных средств различают :

а) краткосрочных в т.ч срерхкраткосрочных рынков

б)рынок средне и долгосрочных кредитов.

2.по сфере обращения различают :

а)национальные кредитные рынки(рынки ссудных капиталов)

б)мировой кредитный рынок(рынок ссудных капиталов)

3.по видам кредита различают :

а) рынок ссуд - депозитов

б)рынок межбанских кредитов

в)рынок производительных кредитов(заемщики-предприятия)

г)рынок ипотечных кредитов

д)рынок потребительских кредитов

е)рынок кредитных деривативов

На рынке ссуд депозитов временно свободные денежные средства физ и юр.лиц вкладывают в сберегатель-

ные банки и кассы.

На рынке межбансковских кредитов КБ кредитуют друг друга. Состояние рынка межбанковских кредитов

(МБК)

является важным индикатором состояние всего кредитного рынка в целом.Снижение объемов кредитование

на межбанковском говорит о серьезных проблемах в кредитной сфере. На рынке производительных кредитов

заемщиками являются хозяйствующие объекты - производственные и торговые предприятий. Кредиторами

в основном являются КБ. Предприятия также могут кредитовать друг друга, но объемы такого кредитова-

ния не значительны.

На рынке ипотечных кредитов осуществляется долгосрочное кредитование под залог недвижимости.

Являются ипотечные банки. На рынке потребительских кредитов размещаются кредиты выданные покупателям

на оплату покупки потребительских товаров. Получателями кредита являются граждане и предприятия -

покупатели потребительских товаров.Ссудодатели - продавцы потребительских товаров - магазины,

которые в большинстве случаев сами получают ссуду на выдачу потребительского кредита.

Спрос на рынке потребительских кредитов зависит :

1.от спроса на потребительские товары

2.от денежных доходов граждан.

Предложение зависит на рынке потребительских кредитов :

1.от доходов магазинов

2.от объема кредитных ресурсов кредитных учерждений - потенциальных кредиторов магазинов.

Коммерческих кредитов на кредитном рынке нет

Коммерческий кредит входит в механизм товарного рынка.

Коммерческий кредит представляет собой отсрочку платежа за поставленные товары.Для отсрочки платежа

денежные средства не нужны.Предприятия - поставщик товара соглашается, что предприятие - покупатель

товара оплатит полученный товар не в момент поставки, а через определенной время.

Новым сигментом кредитного рынка является рынок кредитных деривативов. Различают деривативы

1-го и последующих уровней.

Под деривативами 1-го уровня понимают, собственно производные финансовые инструменты т.е контракты

на куплю-продажу торгуемого на этом рынке актива (П-р опционы,свопы, фьючерсы).

Под деривативами 2-го уровня понимаются производные финансовые инструменты в основу которых положены

другие производные финансовые инструменты (П-р опцион на фьючерс,свопцион).

Кредитные деривативы используются в целях минимизации кредитных рисков.

Под кредитным риском понимается риск не возврата заещиком основной части долга и или не выплаты %.

Кредитные риски являются самыми сложно-управляемыми финансовыми рисками.Впрервые кредитные

деривативы стали использоваться в 1991году,и к настоящему времени прошли в своем развитии 2 стадии

и находятся на 3-ей.

4.по сторонам кредитных отношений выделяют следующие сигменты крединого рынка :

а)Центральные Банк-Коммерческий банк (ЦБ - КБ)

б)КБ - КБ

в)КБ - клиенты (физ.и юр.лица)

г)Национальные банки - Зарубежные Банки

1-ый сигмент кредитного рынка России представляет собой кредитные отношения между ЦБРФ и КБ.

Центральный Банк предоставляет КБ кредиты на аукционах рефенансирования (кредитном, ломбардном).

На этом сигменте кредитного рынка действуют ставки рефенансирования(та ставка %, под которую ЦБР

дает кредиты КБ)

Пон

2-ой сигмент. Рынок межбанковских кредитов, представляет кредиты между банками.

На МБК рынке КБ периодически выступают в роли кредиторов и дебиторов.У Банков кредиторов сумма

размещенных кредитов превышает сумму привлеченных кредитов, а у банков дебиторов - сумма привле-

ченных кредитов превышает сумму размещенных кредитов. На МБК рынке действует система регулярно

рассчитываемых и публикуемых индикаторов стоимости кредита - MIBOR, MIBID, MIAKR, INSTAP.

Ставка MIBOR(предложение на продажу)рассчитывается как средняя величина обьъявленных ставок по

межбанковским кредитам представляется крупнейшими российскими банками(9).

Ставка MIBID(предложение на покупку)рассчитывается как средняя величина объявленных ставок по МБК

привлекаемым крупнейшими российскими банками.

Ставка MIAKR()-средняя фактическая ставка по МБК в крупнейших российских банках.

Ставка INSTAR - средняя взвешенная фактическая %-ая ставка по краткосрочным МБК кредитам - основа

на данных о сделках, совершенных крупнейшими российсками банками Дилерами.

Что рынок МБК как сигмент кредитного рынка связан с рынком ценных бумаг и валютных.....

Изменения на этих рынках влияют на изменение МБК и на оборот.

3-ий сигмент кредитного рынка России.- кредитные отношения между КБ и их клиентами.

В роли заемщика выступают юр и физ. лица, а в роли кредитора - Банк.На клиентском кредитном рынке

юр и физ.лица получают ссуды в банке для этого клиент должен обратиться в банк с заявком, в котором

излагается экономически обоснованные просьба в выдаче кредита при положительном решении КБ,

заключая с клиентом кредитное положение, где указываются условия предоставления кредита.

4-ый сигмент кредитного рынка России формирует кредитные отношения между Российскими и иностранными

Банками.В рыночной экономике субъектами международных кредитных отношений стали КБ.Получившие в ЦБР

ГЕНЕРАЛЬНУЮ или расширенную лицензию на проведение валютных операции.Кредитные взаимоотношения

возникают после проведения первых операций по корреспондетским счетам НОСТРА И ЛОРО.иностранные и

международные банки осуществляют в России инвестиции в виде предоставления кредитов за свой счет

или порядке осуществления посреднических операций.

Операции с кредитными деревативами.

К кредитным деревативам относятся:

1 Свопы активами – представляют собой традиционный своп лежащий в основе кредитных деревативов и дающий возможность а кредитном рынке новые продукты. С своп активами заключаются в обмене денежными потоками который возникают в связи с использованием числящих на балансе базисных активов.

Например: обмен одной валюты на другую( валютный своп)

2 Свопы общими суммами доходов – представляют собой продвинутую форму свопа позваляющую инвестору получить(оплатить) общую сумму полученному по базисному активу дохода без реальной покупки(продажи) самого базисного актива.

3 Свопы не возратами кредитных сумм, или кредитный своп; позволяет «распылить» кредитный риск связанный с кредитованием и операциями с базисными активами. При заключение соглашения о кредитном свопе стороны договариваются о регулярных выплатах в обмен на возможный платеж оговоренной суммы в будущем, платеж осуществляется только по наступлению указанных в договоре событий:

1. связанных с резким изменением рыночной цены базисного актива

2. в резульатате потери имитентом базисного актива своей кредито-способности

4 Опционы по кредитным спредам. Под кредитным спредом понимается разность стоимости двух опционов, когда стоимость проданного опциона превышает стоимость купленного опциона. Особенностью опциона по кредитным спредом является то что они:

- позволяют отделить кредитный риск от рыночного

- дают инвестарам возможность выстроить будущий профиль кредитного риска по определенному базисному активу. С помощью опционов по кредитным спредам становится возможным получение дохода в виде премий, прибыли от сужения или расширения спреда, приобретение базисных активов в то числе ценных бумаг.

3.12.2011г.

Межбанковские кредиты.

Нормативные документы: Положение о порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов обеспеченных залогом ( блокировкой) ценных бумаг от 4.08.2003г. №236-П.

МБК – привлечение и размещение банками временно-свободных денежных ресурсов кредитных учреждений, когда в роли кредиторов и заемщиков выступают сами банки, свободными кредитными ресурсами располагают банки имеющие солидную клиентскую базу либо проводящие взвешенную кредитную политику.

Межбанковское кредитование относится к наиболее крупным сегментам финансового рынка на котором продаются, покупаются краткосрочные кредитные ресурсы в форме МБК и межбанковских депозитов.

Рынок кредитных ресурсов отличается от других сегментов финансово рынка универсальностью обслуживания потребностей КБ. Он опосредует межбанковские отношения связанные с различными банковскими операциями и является оперативным источником средств для подержания ликвидности баланса КБ, пополнение кореспонденских счетов и для проведения активных операций на более доходных сегментов финансового рынка.

В средине 1994г. 9 крупнейших банков России и информационно – аналитические агенства разработали показатели для характеристики состояния кредитного рынка МКБ( индексы стоимости кредитных ресурсов: MIBOR Mobid miacr instar.)

Стоимость межбанковских кредитов зависит от:

А) сотояние межбанковского рынка

Б) процентной политики ЦБ РФ и сбербанка России

(А,Б) основных поставщиков кредитных ресурсов на МБК

В) соотношение спроса и предложения по краткосрочным кредитам

Г) состояние валютного рынка и рынка государственных краткосрочных обязательств.

Основы работы КБ на МБК.

Прилечение( размещение) кредитов на МБК проводится банками самостоятельно или через брокерские конторы, фондовые биржи, финансовые дома и кредитные магазины.

Банки дилеры осуществляют куплю продажу ресурсов зарабатывая на разницы процентов между привлекаемыми и размещаемыми ресурсами. Обычно это крупные банки имеющие развитые кореспонденские отношения на фондовом рынке кредитные ресурсы продаются по средствам аукциона при совпадение интересов покупателя и продавца аукционная сделка оформляется кредитным договором.

Условия выдачи и погашения кредитов на вне бирживом определяется КБ самостоятельно. В основе этих отношений лежат оценка банка заемщика как субъекта кредитных отношений, наличие коренспонденских отношений с банком заемщиком его репутация на денежных финансовых рынках, финансовое положение, клиентская база, кореспонденская филиальная сети. Выбор банка для сотрудничества так же определяется характером его деятельности кругом банковских операций и услуг вхождение банком в международные и межрегиональные расчетные и клиринговые банковские системы. При заключение договора на установление кореспондениских отношений часто предусматривается возможность предоставление банком корреспондентом услуг по кор.счету в режиме овердрафта: списание средств сверхостатка на счете. Сумма овердрафта зависит от ежедневного остатка средств на кор. Счете, срока документа оборота, объема среднемесячных оборотов по счету опыта сротрудничества с банком.

Некоторые КБ использует кор. Счета для блокировки средств на определенный срок в качестве межбанковского кредит на Возможность подобной кредитной сделки зависит от длительости и надежности кор. Отношений, стиля и метода работы банка. Размер кредита определяется объемами денежных потоков и числом операций совершаемых по кореспонденскому счету, финансовым положением заемщика.

Все кредиты предоставляемые по кор. Счету оформляются договором об открытие кор. Счета и к нему дополнительно заключается соглашение об овердрафте. При бронирование средств на счете на определенный срок заключается кредитный договор.

Разовые межбанковские кредиты или депозиты оформляются кредитным( депозитным договором). А постоянное сотрудничество на рынке межбанковского кредита генеральным соглашением. Которое определяет только намерение о предоставление друг другу краткосрочных ресурсов на взаимовыгодной основе и технику этого предоставления. Сумма, срок кредита конкретизируется договорами или предложениями на покупку продажу фондов в настоящие время предпочтение отдается генеральному соглашению о сотрудничестве на длительный срок (около 90% всех МБК). Оно позволяет оптимизировать кредитный процесс и сократить затраты времени и средства на оформление кредитных договоров по каждой заключенной сделки .

Основным объектом взаимного кредитования банком выступает разрыв платежном обороте. При определение суммы кредита банки кредиторы учитывают размер капитала банка заемщика его финансовую и юридическую надежность. Величина кредита регулируется нормативными требованиями ЦБ РФ.

Максимально допустимый размер риска по кредитам выданным одному заемщику не должен превышать 25% капитала банка кредитора, а совокупная величина крупных кредитов с учетом 50% забалансовых требований не может превышать размер капитала КО в 8 раз.

Важным моментом кредитного договора является обеспечение своевременный возврата кредита его размер и качества.

В кредитном договоре определяется размер процентной ставки. В его основе лежат рыночные процентные ставки уровень которых зависит от соотношения спроса и предложения на кредитные ресурсы распределяемые как на аукционной так и не аукционной основе образующиеся при предоставление кредитов банками друг другу. Уровень процентной ставки по МБК и от срока предоставляемого кредита, вида межбанковского кредита( бронирование средств по кор. Счету, овердрафт по счету, межбанковский кредит по кредитным договорам и соглашениям, ) валюты кредита ( рубли и ин. Валюта).

Высокие процентные ставки используются на рынке «коротких денег» (1-3дня).

В кредитных договорах оговаривается взаимная ответсвеность сторон за выполнение условий кредитных сделок. Формами ответсвености выступают определенный процент неустойки.

При получение кредита банк заемщик регулярно представляет банку кредитору свою отчетность, сведения о кредитах полученых в других банках, сообщяет о соблюдение нормативово ликвидности установленных ЦБ РФ.

Аналитические службы банка кредитора отслеживают финансовое положение банков с которыми они сотрудничают на рынке МБК. И устанавливают для каждого банка предельные размеры кредита по степени надежности заемщика.

Установление лимита по межбанковским кредитам.

Сделки на рынке МБК заключаются в пределах установленных лимитов. Аналитические службы банка определяют перечень контрагентов ( банков заемщиков ) с которыми предстоит работать и предельные объемы сделок утверждаемые кредитным комитетом.

Расчет лимитов сделок на контрагента банком кредитором является итогом анализа его финансового положения: чем лучше финансовое положение заемщика тем при прочих равных условиях может быть больше сумма кредита. Для определения надежности кб используются рейтинги агенств журналов центров и методики разрабатываемых банками. Публикуемые в СМИ рейтинги банков.

Их аналитические службы выбирают показатели оценки финансового состояния контрагента. Экономическое содержание группировок счетов которые будут использоваться при расчете финансовых показателей. Критерии оценки и интегрирование конкретных показателей в этих методиках они используют официальные публикации отечественных и международных рейтинговых агентсв публикации в прессе и интернете, информации в других банках данных собственных служб безопасности, заключение специализирванных агенств (онсалтинговые фирмы, кредитные бюро).

При определение перечня контрагентом с которыми банк будет осуществлять операции на МБК рынке отсекаются те банки очевидный лист операций с которыми не приемлем с банками кредитора об этом могут свидетельствовать: высокий уровень ротации руководства менеджмента, применение санкций со стороны ЦБ РФ и судебных органов, отрицательное заключение службы безопасности банка, большие суммы привлекаемых МБК, убыточность или неустойчивый уровень доходности и проявление тенденций к его снижению, наличие мелких банков кредитование которых имеет повышенную степень риска.

5.12.2011г.

При отстутсвии явно выраженных факторов неплатеже способности аналитики банка анализируют финансовое состояние заемщика за прошедший квартал на основе оборотно сальдовой ведомасти по счетам второго порядка(форма №101). Расчета нормативов и расшивровка к ним а так же данные отчетов о прибыли и убытков. Аналитики КБ учитывают кредитную историю, длительность и активность работы контрагента в разных сегментах межбанковского рынка. После этого осуществляется структурный анализ баланса и анализ показателей финансовой отчетности:

1. по капитализации

2. по ликвидности

3. по рентабельности

4. по качеству ресурсной базы

5. по доходности

Сумма лимита по МБК ограничивается величиной максимального кредитного риска на одного заемщика установленного ЦБ РФ – 25% от капитала кредитора и 25% от капитала банка контрагента. Максимальный размер кредита кредитования банк устанавливает для партнеров имеющих самый высокий уровень кредитоспособности. Для других КБ лимит кредитования устанавливается как определенная доля % от капитала а затем корректируется с учетом размера активов и группы риска расчитаных на основе финансовых показателях по формуле:

Лимит кредитования = Капитал*10% * К(синтетический)+ - учет дополнительных факторов

Величина басового лимита – максимальная сумма кредита которая может быть предоставлена заемщику на определенный период при допустимом для банка риске основой расчета базового лимита кредитования чаще всего выступает собственный капитал КБ а реже – чистая ликвидность банка скоректированая на % зависящая от степени риска который готов принять на себя банк(10%) и синтетический коэфицент отчетности банка.

Для расчета лимита применяется капитал расчитаный по инструкции № 110-И Банка России.

Синтетический коэфицент составляется на основе коэфицента надежности, ликвидности, качество ресурсной базы, качество активов, рентабельности.

По формуле:

К(синтетический)=К(надежности 10%)+К(ликвидности*40%)+К(ресурсной базы*15%)+к(качества активов*20%)+К(рентабильности*13%)

Основными данными для расчета лимитов служат балансы банков банков контрагентов по счетам второго порядка как на отчетные так и на текущие данные, план счетов бух. учета позволяет оценить структуру баланса по инструментам и срокам что позволяет анализировать не только сроки направления движения средств но и источники их формирования.

Базовый лимит кредитования может корректироваться в зависимости от динамики финансовых коофицентов а так же анализа не финансовых факторов. Отношений банка кредитора с банком заемщиком, смены руководства и менеджеров изменений в структуре банка, контрагентов банка на внутреннем, валютном и денежных рынках и др.

Технология оформления сделок на рынке МБК.

Единичные сделки на МБК по предоставлению кредитов или размещению депозитов оформляются кредитными и депозитными договорами.

При постоянных долговременных отношениях на МБК КБ заключают генеральное соглашение. И устанавливают порядок проведения операций на внутреннем и валютном и денежном рынках. Согласно кредитной политики КБ и внутренним инструкциям регламентирующим работу на МБК.

Генеральное соглашение предлагает регулирование:

( кредитных сделок, общие условия и порядок заключения и исполнения вексельных и конверсионных сделок на МБК, порядок осуществления сторонами взаимных расчетов по конверсионным и кредитным операциям, ответсвенность сторон по указанным операциям.

В генеральном соглашение предусматривается:

1. перечень документов которыми обмениваются стороны при работе на МБР( наториальнозавереные копии учредительных документов, лицензии о государственной регистрации КБ, лицензии на осуществление банковских операций, балансы, скрепленные печатью банка сведения о выполнение нормативов ЦБ РФ с подписями рукаводства и глав. Бухгалтера, карточки с образцами подписями уполномоченных для работы на МБР

сотрудников банка, других документов).

2. порядок заключения и оформления сделки, порядок осуществления расчетов по кредиту депозиту и процентов, условия проведения взаимных расчетов, ответственность сторон, механизм разрешения споров, список сотрудников банка имеющих право вести переговоры и заключать сделки ( дилеров), и их полномочия потверждаются( доверенность на дилеров сторон)

3. термины используемые сторонами при заключении сделки,

4. используемы каналы связи и формы защиты( ключи, коды)

5. полный перечень условий сделки которые дилеры обязаны согласовывать при помощи средств связи используемых при переговорах, порядок отмены о сделки.

6. перечень и формы документов которыми оформляются сделки,( предложения на покупку продажу фондов, потверждения сделки, копия платежного поручения о перечисление средств заемщику с отметкой об исполнение, а от заемщика – срочное обязательство и копии

платежных поручений о возврате кредита и уплате процентов.

8.12.2011г.

Межбанковские кредиты привлекаются одной суммой либо несколькими займами в рамках открытой кредитной линии заранее оговоренным лимитом. При наличие времено свободных денежных ресурсов, либо потребности в их приобретение дилеры выходят на МБК по средством соответсвующих систем связи предлагая заключить сделку на определенных условиях, они должны строго придерживаться инструкций регламинтирующих вида сделок которые может заключить дилер и лимиты. Понимать свои права и обязанности.

Основные условия сделки на МБК фиксируются в паспорте сделки или тикете, на бумажном носителе который формируется дилером при переговорах( система «Рейтерс-Дилинг»).

Паспорт сделки служит ( суммы и валюты кредита), процента, даты предоставления и возврата, формы обеспечения и так далее, которые предварительно проговаривались с дилерами ответственными за совершения операциями и правилами ее оформления.

После получения потверждения по конкретной сделки банк кредитор выписывает платежное поручение на перечисление средств. Потверждение сделки используется во внутреннем документообороте банка в качестве первичного учетного документа и как основание для отражения сделки бух. учета.

Все соглашения о сделках на МБК в том числе об их условиях заключенных с банками контр агентами и брокерскими компаниями регистрируются в банке.

После получения кредита КБ – заемщик регулярно предоставляет КБ – кредитору: свою отчетность, сведения о кредитах полученных в других КБ, сообщает о соблюдении нормативов ликвидности установленных ЦБ РФ. Аналитические службы банка кредитора отслеживают финансовое положение банков с которыми они работают на рынке МБК и корректируют в зависимости от степени надежности банка предельный размер кредитования.

На основание двухсторонего соглашения кб могут проводить расчеты по МБК с использованием зачета( неттинга) взаимных однородных требований.

09.12.2011г.