3. Дайте определение детерминированного эквивалента плавающей процентной ставки в простейшем случае начисления процентов за пользование деньгами на единичном промежутке.

6. Через 1, 2 и 3 года инвестору предстоят выплаты соответственно в размерах 400, 600 и 1000 д.е. На рынке имеются облигации А1 и A2 со следующими параметрами (см. таблицу 10.12):

Таблица 10.12.

Облигация	С1	С2	С3
А1	20	20	100
A2	10	100

Рыночная ставка для всех сроков равна 5% годовых. Сформировать портфель наименьшей стоимости, позволяющий инвестору:

1) выполнить его обязательства;

2) выполнить его обязательства при условии, что часть платежа, поступающего от портфеля, используется для выполнения обязательства через год.

6. Реструктуризация государственного долга была произведена следующим образом. Долг в сумме =1,4 млрд. д.е., который должен быть выплачен 1 января 1995 года, преобразован в облигации, выпущенные под гарантии правительства. По этим облигациям государство, начиная с 1 января 1995 года дважды в год выплачивает равные суммы до 2007 года. Для реструктуризации долга использовалась ставка (сложная) =3 % годовых. Какова сумма отдельного погасительного платежа?

Образец зачетного билета

Томский политехнический университет

Билет № 1

по дисциплине Финансовая математика

факультет ЕНМФ

курс 5, семестр 9

1. Дюрация и показатель выпуклости портфеля

2. Выбор весов в биржевом индексе

3. Задача. Какова доходность ГКО (в процентах годовых и к погашению), если данный тираж был размещен по цене p=71,8% от номинала (цены гашения)?

Составил: профессор ВММФ Мицель А.А

Утверждаю Зав. кафедрой ВММФ

проф. Трифонов А.Ю.