- •Понятие экономического анализа и его место в системе управления организацией.
- •Метод, предмет и основные объекты экономического анализа.
- •Пользователи результатов анализа и объекты их интересов.
- •Характеристика видов экономического анализа
- •Моделирование в экономическом анализе. Виды и типы аналитических моделей.
- •Общая характеристика приемов анализа, позволяющих изучать детерминированные связи.
- •Правила применения, алгоритмы расчетов, достоинства и недостатки способов цепных подстановок и абсолютных разниц.
- •Правила применения, алгоритмы расчетов, достоинства и недостатки расчетов интегральным и индексным способами.
- •Понятие и классификация факторов и резервов в экономическом анализе.
- •Понятие и содержание методики экономического анализа.
- •Анализ показателей эффективности использования опф: показатели, причины изменений, факторный анализ, резервы повышения эффективности.
- •Анализ показателей использования материалов: показатели, причины изменение, факторный анализ, резервы экономии.
- •Анализ использования рабочего времени: показатели, факторные модели, резервы сокращения потерь.
- •Анализ производительности труда: показатели, факторы, влияющие на их изменение, факторные модели для анализа.
- •Измерители и показатели, характеризующие выпуск и реализацию продукции. Их отличие и взаимосвязь.
- •Характеристика факторов, влияющих на объем производства и реализации продукции.
- •Анализ состава продукции по номенклатуре, ассортименту и структуре. Причины их изменения.
- •Анализ качества и конкурентоспособности продукции.
- •Оценка влияния эффективности использования производственных ресурсов (труда, средств и предметов труда) на объем продукции. Определение величины комплектного резерва.
- •Классификация затрат и их роль для анализа.
- •Характеристика факторов, влияющих на себестоимость продукции предприятия.
- •Анализ обобщающих качественных показателей затрат: рентабельности затрат, возмещения затрат, затрат на рубль продукции.
- •Методика анализа влияния на себестоимость объема, структуры продукции и изменения цен (тарифов) по элементам и статьям затрат.
- •1) Материальных затрат:
- •2)Расходов на оплату труда:
- •Анализ прямых материальных затрат: состав затрат, причины изменения, факторные модели для анализа, резервы экономии.
- •Анализ прямых трудовых затрат: состав затрат, причины изменения, факторные модели для анализа, резервы экономии.
- •Анализ накладных расходов: состав расходов, их особенности, причины изменения, методы факторного анализа основных видов расходов.
- •Резервы экономии затрат и способы воздействия на них.
- •Сущность и содержание показателей финансовых результатов, механизм их формирования и взаимосвязь.
- •1. Валовая прибыль ( в торговле – валовой доход):
- •6. Реинвестированная прибыль – это не изъятая из хозяйственного оборота прибыль.
- •Анализ общей величины, структуры и динамики показателей финансовых результатов по данным отчетности.
- •Характеристика внешних и внутренних факторов, влияющих на показатели прибыли (убытков).
- •Методы внешнего анализа прибыли от продаж по данным отчетности.
- •1. Аддитивная:
- •2. Мультипликативная:
- •Методика внутреннего анализа влияния на прибыль от продаж изменений: физического объема продукции, ее структуры, цен на продукцию и ее себестоимости.
- •Анализ показателей рентабельности основной деятельности: затрат, продаж, производственных фондов.
- •1. Рентабельность продаж:
- •2.Рентабельность производст-венных фондов:
- •Сущность прямого метод анализа движения денежных потоков.
- •1. Поток денежных средств по видам деятельности:
- •2. Совокупный денежный поток:
- •3. Чистый денежный поток.
- •Сущность косвенного метода анализа движения денежных потоков.
- •37.Анализ политики распределения прибыли организации.
- •38.Безубыточность и маржинальный доход: понятие и методы определения их величины, роль этих показателей для принятия управленческих решений.
- •1. В денежном выражении (Вкр):
- •2. В натуральном выражении (Qкр):
- •39.Маржинальный анализ безубыточности и прибыли от продаж.
- •40. Маржинальный анализ и прогноз затрат. (см38)
- •41. Операционный рычаг: понятие, методы определения его величины, оценка его эффекта.
- •1. Показатели эффективности:
- •2. Экономический эффект от изменения уровня использования ок:
- •43. Методы оценки эффективности краткосрочных инвестиционных вложений.
- •44. Методы оценки эффективности долгосрочных инвестиционных вложений.
- •45.Анализ оборотного капитала (оборотных активов): состава, структуры, динамики, причин изменений.
- •46.Анализ эффективности использования оборотных активов: показатели, факторы, влияющие на их изменение, варианты факторных моделей для анализа.
- •47. Цели, задачи, основные объекты анализа финансового состояния, источники информации.
- •48.Анализ состава, структуры и динамики источников средств организации.
- •49. Собственный оборотный капитал: понятие, расчет, оценка его роли и участия в финансировании деятельности. (см50)
- •50. Определение типа финансовой устойчивости на основе оценки обеспеченности запасов и затрат источниками средств.
- •51. Расчет и оценка относительных показателей финансовой устойчивости.
- •52. Расчет, сущность и оценка эффекта финансового рычага.
- •53. Оценка ликвидности организации и ее платежеспособности на основе построения баланса ликвидности.
- •54. Анализ платежеспособности на основе расчета величины чистых активов и коэффициентов платежеспособности.
- •55.Анализ показателей, характеризующих деловую активность организации (отдачу ресурсов).
- •56. Анализ показателей экономической и финансовой рентабельности: расчет, причины изменений, факторные модели.
- •57. Банкротство: понятие, причины, признаки.
- •58. Характеристика скоринговых моделей диагностики и прогнозирования финансового состояния организаций ( не менее 2-х).
- •59. Характеристика дискриминантных моделей диагностики и прогнозирования финансового состояния организхации ( не менее 2-х).
- •60. Содержание «Правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа», согласно Постановления Правительства рф ( июнь 2003 г.)
- •61. Содержание методики учета и анализа финансового состояния стратегических предприятий, проводимый Федеральной налоговой службой ( апрель 2007г.).
- •62. Методика выявления арбитражным управляющим признаков фиктивного и преднамеренного банкротства ( по постановлению Правительства от 27.12.2004г.)
- •63. Финансовое оздоровление организации: методическое обеспечение, содержание программы, мероприятия.
- •65. Рейтинговая оценка эффективности бизнеса: требования к разработке порядка рейтингования, методы оценок.
50. Определение типа финансовой устойчивости на основе оценки обеспеченности запасов и затрат источниками средств.
ОЦЕНКА ОБЕСПЕЧЕННОСТИ ЗАПАСОВ И ЗАТРАТ ИСТОЧНИКАМИ СРЕДСТВ (типа финансовой устойчивости)
1. СОК > ЗЗ -АБСОЛЮТНАЯ
2. ФУНКЦИОНИРУЮЩИЙ КАПИТАЛ ( ФК =СОК + ДСО): ФК ≥ЗЗ – НОРМАЛЬНАЯ
3. ОБЩАЯ ВЕЛИЧИНА НОРМАЛЬНЫХ ИСТОЧНИКОВ СРЕДСТВ (ОВИ =СОК + ДСО + ККЗ): ОВИ ≥ЗЗ - НЕУСТОЙЧИВОЕ СОСТОЯНИЕ (ККз- кратк.кредит.займы,ДСО-долгосроч.об-ва)
4. ПРИВЛЕЧЕНИЕ ДОПОЛНИТЕЛЬНЫХ ИСТОЧНИКОВ СРЕДСТВ: ОВИ ≤ЗЗ - КРИЗИСНОЕ СОСТОЯНИЕ
51. Расчет и оценка относительных показателей финансовой устойчивости.
1. НЕЗАВИСИМОСТИ= СК : ВБ ≥0,5, Его значение отражает степень независимости предприятия от заемных источников
2. ФИНАНСОВЫЙ РЫЧАГ= ЗК : СК ≤ 1, Он отражает соотношение заемных и собственных источников, его значение вытекает из предыдущего показателя
3. ИНВЕСТИРОВАНИЯ= СК: ВОА ≥ 1, Он показывает степень участия собственного капитала в финансировании ВОА
4. МОБИЛЬНОСТИ СОБСТВЕН-НОГО КАПИТАЛА= СОК: СК (0,3 – 0,5), Значение этого показателя отражает долю собственного капитала направленного на финансирование оборотных активов
5. ОБЕСПЕЧЕННОСТИ СОБСТВЕН-НЫМИ СРЕДСТВАМИ= СОК : ОА ≥ 0,1, Отражает степень покрытия или финансирования оборотных активов собственными источниками средств. Не менее 10% оборотных активов должны быть профинансированы собственными средствами.
52. Расчет, сущность и оценка эффекта финансового рычага.
ОЦЕНКА ПОЛИТИКИ ПРИВЛЕЧЕНИЯ ЗАЕМНОГО КАПИТАЛА
ЭФФЕКТ ФИНАНСОВОГО РЫЧАГА (ЭФР):
ЭФР = (Rик – СП) * (1 – Кн) * (ЗК/ СК) (Rик – рентабельность инвестиционного капитала = прибыль дно / ср.годовая стоимость всего капитала, СП – показатель отражающий величину фин.издержек на величину заемного капитала, ставка проценка ЦБ, Кн – коэф.налогообложения)
Данный эффект возникает в тех случаях, когда Rик>СП и сама величина эффекта показывает на сколько процентов может увеличиваться рентабельность собственного капитала за счет привлечения заемного. Положительный эффект возникает в тех случаях, когда два первых сомножителя имеют положительный результат. Если два первых сомножителя имеют отрицательную величину, то делается вывод о процессе снижения роли собственного капитала в финансировании деятельности.
53. Оценка ликвидности организации и ее платежеспособности на основе построения баланса ликвидности.
ПРИНЦИП ПОСТРОЕНИЯ БАЛАНСА ЛИКВИДНОСТИ
АКТИВЫ – ГРУППИРУЮТСЯ ПО СТЕПЕНИ УБЫВАНИЯ ИХ ЛИКВИДНОСТИ;
ПАССИВЫ – ГРУППИРУЮТСЯ ПО СТЕПЕНИ ВОЗРАСТАНИЯ СРОКОВ ИХ ОПЛАТЫ
НОРМАТИВНЫЕ СООТНОШЕНИЯ ПО ГРУППАМ:
А1 (Высоколиквидные активы: ДС, краткосрочные фин.вложения) ≥П1 (Наиболее срочные обзательства: краткосрочные кредиты и займы)
А2 (Быстрореализуемые активы: краткосрочная дебиторская задолженность) ≥П2 (Краткосрочные обязательства: краткосроч.задол-ть, расчеты по дивидендам и прочие краткосрочн.обязательства)
А3 (Медленнореализуемые активы: НДС по приобретенным ценностям, запасы и прочие оборотные активы) ≥П3 (Долгосрочные обязательства: 4 раздел баланса)
А4 (Неликвидные активы: ВОА, долгосрочная дебиторская задолженность) ≤ П4 (Постоянные пассивы: собственный капитал 3 раздел баланса + ДБП + РПР)
А1≥П1, А2≥П2: позволяют характеризовать оперативную платежеспособность организации. При этом может сложиться ситуация А1≤П1, А2≥П2 – дефицит платежных средств по 1й группе м.б. компенсирован их излишком по 2й группе. Т.обр. если по данным конкретной организации соблюдаются все нормативные соотношения, то баланс организации признается абсолютно ликвидным, а сама организация платежеспособной.