3. Теория трансакционных издержек

Составная часть неоинституционализма

Её разработка связана в первую очередь с именами двух экономистов:

1. Рональдом Коузом

2. Оливером Уильямсоном

Рональд Гарри Коуз (англ. Ronald Harry Coase; род. 29 декабря 1910, Уиллесден, близ Лондона) — американский экономист, лауреат Нобелевской премии по экономике 1991 г. «за открытие и прояснение точного смысла трансакционных издержек и прав собственности в институциональной структуре и функционировании экономики».

Главные работы Коуза.

В работе «Природа фирмы» (The Nature of Firm, 1937) К. рассматривает процесс порождения рыночной экономикой специфического рода издержек, которые он назвал «трансакционными».

Второй знаменитой статьей К. является «Проблема социальных издержек» (The Problem of Social Cost, 1960), в которой Коуз показал, что внешние эффекты могут быть интернализованы без вмешательства государства при помощи договора между сторонами. Государству нужно только определить права собственности. Данная теория получила название «Теорема Коуза».

Теорема Коуза —- положение новой институциональной экономической теории, согласно которой при нулевых трансакционных издержках рынок справляется с любыми внешними эффектами.

Догадка Коуза

• Важное свойство, обнаруженное Коузом в теории отраслевых рынков, называется «Догадка Коуза». Если на рынке набор блага (или его ресурса) не ограничен, то монопольный производитель вынужден продавать товар по цене рынка совершенной конкуренции, то есть с нулевой прибылью.

• Потребители, в курсе, что объём блага не ограничен, и решают ждать, поскольку монополист «никуда не денется» и будет вынужден снизить цену до себестоимости. В ответ монополист в такой ситуации может попытаться заставить потребителей поверить, что они не дождутся дешёвого товара, например, демонстративно уничтожив часть непроданного.

• О́ливер Уи́льямсон (англ. Oliver E. Williamson; 27 сентября 1932, Супериор, шт. Висконсин) — американский экономист, представитель неоинституционализма. Лауреат Нобелевской премии по экономике в 2009 году с формулировкой «за исследования в области экономической организации».

Оливер Уильямсон является одним из основных представителей неоинституциональной теории фирмы - важного направления в неоинституционализме, которое ведет свое начало от известной статьи Р. Коуза "Природа фирмы".

Основные произведения Уильямсона:

1. «Корпоративный контроль и деловое поведение: исследование эффектов организационной формы предпринимательского выбора» (Corporate Control and Business Behavior: An Inquiry into the Effects of Organization Form on Enterprise Behavior, 1970);

2. «Рынки и иерархия: анализ и антитрестовские выводы» (Markets and Hierarchies: Analysis and Antitrust Implications, 1975).

3. Экономические институты капитализма. Лениздат, 1996.

В 1990 – 1991 годах профессор Уильямсон, основатель и классик новой институциональной экономики,  был научным руководителем В.С. Катькало, сегодняшнего декана Высшей школы менеджмента (ВШМ) СПбГУ, тогда – преподавателя экономического факультета, во время его стажировки в Центре исследований менеджмента Школы бизнеса им. Хааса. В 1993 году в альянсе с этой школой в СПбГУ был создан новый факультет - Школа менеджмента (сегодня – ВШМ). Работы профессора Уильямсона оказали значительное влияние на становление исследований в новой бизнес-школе. В 1997 году Оливер Уильямсон посетил Санкт-Петербург и принял непосредственное участие в церемонии вручения дипломов первому выпуску бакалавров факультета менеджмента. В том же году он стал Почетным доктором Санкт-Петербургского государственного университета.

Декан ВШМ СПбГУ В.С. Катькало – научный редактор фундаментального труда профессора Уильямсона «Экономические институты капитализма: фирмы, рынки, «отношенческая  контрактация»; эта работа является основой для современных исследований по теории фирмы и стратегическому менеджменту.

Как уже было сказано, основными работами Уильямсона являются: "Рынки и иерархии" (1975), "Экономические институты капитализма" (1985).

В этих работах Уильямсон решил сделать трансакцию главной единицей анализа (как призывал когда-то Дж.Р.Коммонс), и попытался применил забытый инструмент "трансакционные затраты" к объяснению главного вопроса: как будет организована конкретная трансакция - через фирму, долгосрочный контракт, краткосрочный контракт или разовые покупки? Сам Уильямсон называл свои исследования экономической теорией трансакционных затрат (transaction cost economics).

Трансакция

Базовой единицей анализа в теории трансакционных издержек признаётся акт экономического взаимодействия, сделка, трансакция.

Есть разные трактовки понятия «трансакция»

Коуз: категория трансакции понимается предельно широко и используется для обозначения

• обмена как товарами, так и юридическими обязательствами,

• сделок как краткосрочного, так и долгосрочного характера,

• как требующих документального оформления, так и предполагающих простое взаимопонимание сторон

Коммонс: трансакция – это не обмен товарами, а отчуждение и присвоение прав собственности и свобод.

Такое определение имеет смысл в силу того, что институты обеспечивают распространение воли отдельного человека за пределы области, в рамках которых он может влиять на окружающую среду непосредственно своими действиями, т.е. за рамки физического контроля, и следовательно, оказываются ТРАНС-АКЦИЯМИ в отличие от индивидуального поведения как такового или обмена товарами.

• Джон Коммонс (1862-1945) Он был тесно связан с американскими профсоюзами, служил юридическим и экономическим консультантом Американской федерации труда.

Вспомним, что для взглядов Коммонса было характерно утверждение о примате права  над экономикой.

В центре воззрений Коммонса находится теория сделок, т. е. "теория совместной деятельности людей и их оценок во всех сделках, посредством которых участники побуждают друг друга к достижению единства мнений и действий".

Понятие  сделки, по Коммонсу, включает в себя три элемента:

1) конфликт,  т. е. столкновение интересов участников сделки, 

2) взаимозависимость  или взаимообусловленность интересов участников конфликта,

3) порядок  и завершение конфликта и заключение сделки. 

Коммонс полагал, что с помощью сделки, т. е. юридического соглашения, можно уладить любые противоречия.

Коммонс различал 3 основных вида трансакций

1. трансакция сделки

2. трансакция управления

3. трансакция рационирования

1.Трансакция сделки:

• Служит для осуществления фактического отчуждения и присвоения прав собственности и свобод и при её осуществлении необходимо обоюдное согласие сторон, основанное на экономическом интересе каждой из них.

• В этой трансакции соблюдается условие симметричности отношений между контрагентами

2.Трансакция управления

• В ней ключевым является отношение управления и подчинения, которое предполагает такое взаимодействие между людьми, когда право принимать решение принадлежит только одной стороне.

• Здесь поведение явно асимметрично, что является следствием асимметричности положения сторон и соответственно асимметричности правовых отношений

3. трансакция рационирования

При этой трансакции сохраняется асимметричность правового положения сторон, но место управляющей стороны занимает коллективный орган, выполняющий функцию спецификации прав.

К этим трансакциям можно отнести:

1.составление бюджета компании советом директоров

2. Составление федерального бюджета правительством

3. Решение Арбитражного суда по поводу спора о распределении богатства

В трансакции рационирования отсутствует управление. Через такую трансакцию осуществляется наделение богатством того или иного экономического агента.

По мнению Уильямсона существуют три характеристики любой трансакции, которые влияют на выбор способа ее осуществления:

1.Специфичность активов

2.Неопределенность

3. Частота трансакций

1.Специфичность активов, участвующих в сделке- первая и наиболее важная характеристика

• Специфичность актива означает, что этот актив имеет высокую ценность в данной конкретной сделке и заметно более низкую ценность при альтернативном использовании.

• Поскольку люди склонны вести себя согласно своим корыстным интересам, а не ради соблюдения интересов партнера (оппортунизм), а все варианты развития событий в контракте прописать нельзя (ограниченная рациональность), возникает угроза неблагоприятных действий одного из партнеров.

• Если например, небольшая фирма инвестирует в специальное оборудование по производству запчастей для крупной автомобильной корпорации, то эти инвестиции оказываются связаны специфическим активом, который имеет ценность только при указанном использовании, а попытка продать или сдать в аренду еще кому-то не приведет к успеху.

• Это означает, что обе стороны могут получить в той или иной ситуации власть друг над другом и добиться снижения или повышения цены контракта.

Вывод: Чем более специфичный актив участвует в сделке, тем скорее угроза оппортунизма приведет к заключению долгосрочного контракта или вообще потребует создания единой фирмы.

2.Неопределённость

Например, степень неопределённости может быть связана со скоростью изменений спроса или технологии - чем быстрее происходят изменения в технологии, тем больше вероятность возникновения конфликтной ситуации из-за того, что нельзя было заранее всё предусмотреть, и, следовательно, тем скорее будет предпочтена фирма или долгосрочный контракт.

С другой стороны чем быстрее нужно реагировать на изменения спроса, тем скорее будет выбрана не фирма, а контракт.

Частота трансакций

Частота трансакций - эта характеристика подчеркивает важность для фирмы данной трансакции. Если она должна совершаться часто, то есть больше стимулов для того, чтобы инкорпорировать ее в одно из своих подразделений, так как решать часто проблемы, связанные с преодолением возможного оппортунизма никому не хочется

Вывод:

1. Чем более общий, краткосрочный и однозначный характер носит сделка, тем больше оснований обходится без юридического оформления, или ограничится простейшим контрактом.

2. Чем более специфический , повторяющийся и неопределённый характер имеет сделка, тем выше трансакционные издержки, тем больше стимулы к установлению долговременных отношений (фирмы).