26. Роль кредита в современной рыночной экономике. Структура кредитной системы.

"Бездействие" денег противоречит законам рынка, поскольку означает омертвление части капитала, они все время должны находиться в обороте. Свободные денежные средства образуются в результате амортизации основного капитала, разрыва во времени продажи товаров и покупки факторов производства, продажи товаров и выплаты. Противоречия между образованием временно свободных денег и потребностями в них разрешаются посредством кредита, при помощи которого аккумулируются временно свободные деньги и предоставляются тем, кто в них нуждается, т.е. пускаются в оборот в качестве ссудного капитала.

Ссудным капиталом называется капитал в денежной форме, предоставляемый его собственниками другим лицам во временное пользование на условиях срочности, платности и возвратности.

Плата за ссудный капитал называется процентом, а само движение ссудного капитала - кредитом. Кредит [kredo] - доверяю. (см кадр 3)

Т. О. Кредит представляет собой движение денежного капитала, отдаваемого в ссуду на условиях его возврата за плату в виде процента.

Сегодня кредит выступает как решающий источник финансирования процесса воспроизводства и экономического роста. В капитале современных корпораций происходят изменения в структуре - доля заемных средств (ссудного капитал) быстро растет за счет снижения удельного веса собственного капитала.

Источниками ссудного капитала выступают: (см кадр 4)

• денежные средства предприятий и организаций, временно высвободившиеся при кругообороте фондов;

• денежные средства специальных фондов (амортизация);

• государственный денежный резерв;

• специально выделенные ресурсы для долгосрочного кредитования;

• свободные средства целевых фондов (пенсионного, страхования);

• накопления и сбережения населения.

Кредитная система в экономической теории и хозяйственной практике рассматривается как совокупность кредитно-финансовых институтов и соответственно кредитно-расчётных отношений, форм и методов кредитования.

Современная кредитная система включает в себя два звена: банковскую систему и специализированные кредитно-финансовые институты (инвестиционные, страховые, финансовые компании и пенсионные фонды, кредитная кооперация) (см кадр 6).

В России сейчас насчитывается немногим более 1,5 тысяч кредитных организаций. Много это или мало? По мнению аналитиков Всемирного Банка, для России это много, хотя в шесть с лишним раз меньше, чем в США.

Кредит выполняет ряд функций, основные из которых: (см кадр 7).

1. Воспроизводственная функция состоит в том, что за счёт заёмных ресурсов могут осуществляться капиталовложения, а также пополняются оборотные средства предприятий.

2. Распределительная функция проявляется в том, что на основе использования кредита происходит перераспределение на возвратной основе временно свободных денежных средств.

3. С помощью эмиссионной функции, происходит выпуск денежных средств и различных других ценных бумаг.

4. Контрольная функция проявляется в процессе совершения кредитных операций, в необходимости своевременного возврата заёмных средств и уплаты процентов, в контроле за финансовым состоянием хозяйствующих субъектов.

Государство на основе кредитных отношений организует управление процессом денежного оборота.

Кредит проводится в различных формах. (см кадр 8).Существуют две основных формы кредита - коммерческий,предоставляемый друг другу хозяйствующими субъектами в товарной форме в процессе реализации товаров (отсрочка платежа). Товарная форма служит ограничителем масштабов коммерческого кредита. Эта ограниченность преодолевается банковским кредитом, который предоставляется в денежной форме кредитно - финансовыми учреждениями хозяйствующим субъектам и является преобладающей формой кредитных отношений.

Кроме этих двух основных форм существуют межхозяйственный кредит (предоставляемый хозяйствующими субъектами друг другу в форме ценных бумаг); потребительский кредит, предоставляемый частным лицам для приобретения недвижимости и товаров длительного пользования; ипотечный кредит в виде долгосрочных ссуд под залог недвижимости - земли, производственных и жилых зданий; государственный кредит, предоставляемый государством предприятиям и населению;международный кредит - движение ссудного капитала в международных экономических отношениях.

В каких бы формах не выступал кредит, участники финансовых сделок обязательно должны соблюдать принципы, составляющие основу кредитования. Само понятие "принцип" означает исходные положения, правила действия.

К наиболее существенным принципам кредитования (кадр 9).относятся:.

Возвратность - не только основополагающий, но и главный атрибут кредита, в соответствии с чем заимствованные средства должна обязательно возвращаться.

К названному ранее примыкает принцип платности и срочности. Платность проявляется в виде определённого процента, становящегося инструментом рынка ссудных капиталов. При заключении договора о ссуде наряду с обязательством возврата указывается и срок, когда он должен произойти.

Кредит может быть

• краткосрочным (до года),

• среднесрочными (от 2 до 5 лет),

• долгосрочным - от шести до десяти лет.

Возможен долгосрочный специальный кредит на срок более 20 лет.

В связи с продолжающейся инфляцией в России предоставление кредитных ресурсов носит в основном краткосрочный и среднесрочный характер.

Целевой характер предусматривает использование кредита на обусловленные договором цели.

Обеспеченность кредита означает: заёмщик и кредитор должны быть уверены, что есть реальные основания на возврат полученных взаймы средств. Если кредит даётся под запасы товарно-материальных ценностей, то их наличие становится обеспечением кредита.

На кредитном рынке участники определяют объекты кредитования, решают куда целесообразнее вложить средства и на какой срок и за какую плату следует брать ссуду.

В условиях рынка кредитные отношения нуждаются в постоянном совершенствовании. Кредитный механизм призван отражать тенденции к децентрализации, к усилению процессов регионального самоуправления. Цена кредитных средств должна устанавливаться с учётом спроса и предложения, в результате чего уровень процента способен превращаться в своеобразный регулятор более эффективного использования заёмных средств.

Исходя из вышеизложенного, совершенствование кредитных отношений в современных условиях России происходит по следующим направлениям (кадр 10):

• возрастает роль кредита, бюджетное финансирование текущей производственной деятельности, по существу, прекращается;

• расширяется роль кредита для поощрения предпринимательской деятельности;

• углубляется дифференциация процентных ставок, что создаёт реальные условия для поощрения либо ограничения тех, либо других видов предпринимательской деятельности;

• в кредитных отношениях восстанавливаются понятия кредитоспособности, ликвидности, конкуренции, рентабельности.

Непродуманная политика кредитования, искусственно заниженные, либо завышенные процентные ставки приводят к разрушительным инфляционным процессам, пустой трате денежных средств. Цивилизованный рынок предполагает превращение кредитно-банковской системы в действенный механизм управления экономикой.