2.2 Бюджетирование, как одна из основных задач финансового планирования

Одной из основных задач планирования является бюджетирование, обеспечивающие более эффективное распределение ресурсов. Бюджетирование – это неотъемлемая часть краткосрочного и долгосрочного планирования.

Связь бюджета со стратегическим планом компании представлена на рис. 2.

Рис. 2. Связь бюджета со стратегическим планом компании.

Являясь частью общей стратегии экономического развития предприятия, бюджет носит по отношению к ней подчиненный характер и должен быть согласован с ее целями и направлениями. Вместе с тем, бюджет сам оказывает существенное влияние на формирование общей стратегии экономического развития предприятия. [2]

На основе финансовой стратегии фирмы формируется финансовая политика по конкретным направлениям финансовой деятельности: налоговой, амортизационной, дивидендной, эмиссионной и т.п.

Этап разработки финансовой стратегии предприятия – это оценка эффективности данной стратегии. Данная оценка должна проводиться по нескольким параметрам:

Оценивается, насколько разработанная финансовая стратегия согласовывается с общей стратегией фирмы, выявляются возможные несостыковки или противоречия, уточняется степень согласованности целей, направлений и этапов реализации стратегии.

Оценивается согласованность финансовой стратегии фирмы с прогнозируемыми изменениями во внешней предпринимательской среде.

Оценивается гибкость финансовой стратегии, то насколько быстро и правильно сможет отреагировать фирма на возможные резкие изменения во внешней среде.

Оценивается реализуемость разработанной финансовой стратегии, то есть рассматриваются возможности предприятия в формирование собственных и привлечении внешних финансовых ресурсов.

Оценивается результативность финансовой стратегии. [19]

Текущее планирование финансовой деятельности является составной частью стратегического плана. Оно основывается на разработанной финансовой стратегии и финансовой политики по отдельным аспектам финансовой деятельности, и представляет собой конкретизацию его показателей. Разрабатываемые конкретные виды текущих финансовых планов дают возможность предприятию определить на предстоящий период все источники финансирования ее развития, сформировать структуру доходов и затрат фирмы, обеспечить постоянную платежеспособность, определить структуру активов и капитала фирмы на конец планируемого периода.

Текущее финансовое планирование состоит в разработке трех основных документов:

плана движения денежных средств;

плана отчёта о прибылях и убытках;

прогнозного бухгалтерского баланса. [16]

Основная цель этих документов – оценка финансового положения предприятия на конец планируемого периода. Текущий финансовый план создается на период в один год.

Текущие финансовые планы предприятия разрабатываются на основе данных о:

финансовой стратегии фирмы;

результатах финансового анализа за прошедший период;

планируемых объемах производства и реализации продукции;

других экономических показателях операционной деятельности.

Также на разрабатываемые планы влияет действующее законодательство, система налогообложения и иные внешние факторы.

Оперативное финансовое планирование является, как бы логическим продолжением текущего финансового планирования. Оно осуществляется в целях контроля за поступлением фактической выручки на расчетный счет и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятия. Финансирование плановых мероприятий должно осуществляться за счет заработанных предприятием средств, что требует эффективного контроля за формированием и использованием финансовых ресурсов. Оперативный план включает в себя составление и исполнение платежного календаря, кассового плана и расчет потребности в краткосрочном кредите. [21]

В процессе составления платежного календаря решаются следующие задачи:

организация расчёта временного совпадения денежных поступлений и предстоящих расходов предприятия;

формирование информационной базы о движении денежных притоков и оттоков;

ежедневный учет всех изменений в информационной базе;

анализ неплатежей (по суммам и источникам) и организация мер по их преодолению и предотвращению;

расчёт потребности в краткосрочном кредите в случае временного несовпадения денежных поступлений и обязательств, а также оперативное приобретение заемных средств;

расчёт временно свободных средств предприятия, он производится по сумам и срокам;

анализ финансового рынка, с позиции наиболее надежного и выгодного вложения временно свободных средств. [23]

Главной особенностью правильно составленного платежного календаря является его сбалансированность. Такой календарь помогает выявить финансовые ошибки, недостаток средств, понять причину такого положения, наметить и выполнить соответствующие мероприятия, и таким образом, избежать финансовых затруднений.

Календарь платежей составляется на основе следующих документов:

плана реализации продукции;

сметы затрат на производство;

плана капитальных вложений;

выписок по счетам предприятия и приложений к ним;

договоров;

внутренних приказов;

графика выплаты заработной платы;

счетов-фактур;

установленных сроков платежей для финансовых обязательств.

Заключительным этапом составления платежного календаря является составление сводной аналитической записки. В ней дается характеристика основных показателей годового финансового плана и делаются выводы о плановой обеспеченности предприятия финансовыми ресурсами и структуре их формирования.

Целью долгосрочного планирования является составление прогноза баланса и отчета о прибылях и убытках. Основываясь на этих плановых документах, организация разрабатывает оперативный бюджет.

Осуществляемое с учетом финансовой идеологии прогнозирование финансовой деятельности направлено, прежде всего, на разработку финансовой стратегии предприятия. Финансовая стратегия предприятия представляет собой систему долгосрочных целей финансовой деятельности предприятия определяемых его финансовой идеологией, и наиболее эффективных путей их достижения.

Прогнозный баланс входит в состав основных документов оперативного финансового планирования. Баланс представляет собой сводную финансовую таблицу, в которой отражаются источники капитала (пассив) и средства его размещения (актив). Баланс активов и пассивов необходим для того, чтобы оценить, в какие виды активов направляются денежные средства, и за счет каких видов пассивов предполагается финансировать активы. В активе баланса можно выделить наиболее активную часть средств – это текущие активы (счет в банке, касса, дебиторская задолженность), запасы и фиксированные активы. В пассиве отражаются собственные и заемные средства, их структура и прогнозы изменения средств на планируемый трехлетний период. [16]

В отличие от прогноза отчёта о прибылях и убытках, который показывает динамику финансовых операций предприятия, прогноз баланса отражает фиксированную статистическую картину финансового равновесия предприятия.

Структура прогнозируемого баланса соответствует общепринятой структуре отчётного баланса предприятия, так как в качестве исходного материала используется отчетный баланс на последнюю отчетную дату.

Основные плановые расчеты ведутся по приведённым ниже расчётам.

Планируемая сумма денежных средств переносится в прогнозный баланс из предварительно разработанного отчёта о движении денежных средств. [18]

Сумма дебиторской задолженности рассчитывается по формуле:

ДЗ = ДЗк+ОП-П,

где ДЗ - плановая сумма дебиторской задолженности;

ДЗк - дебиторская задолженность на конец предыдущего периода;

ОП - планируемый объем продаж (данные бюджета продаж);

П - планируемые поступления денежных средств (информация из графика ожидаемых денежных поступлений);

Запас материалов и запас готовой продукции рассчитывается заранее в бюджете запасов на конец периода.

Постоянные активы. К ним относят как правило, стоимость земли, отраженную в балансовом отчете на конец предыдущего периода, которая не изменяется при планировании нового баланса, если предприятие, конечно не намерено расширяться, и не понадобятся новые земельные ресурсы. Новая сумма стоимости зданий и оборудования складывается из стоимости на конец предыдущего периода и плановой стоимости, вновь приобретенных зданий и оборудования, которая заложена в прогнозе отчёта о движении денежных средств. Накопленная амортизация в прогнозе балансового отчета представляет собой сумму накопленной амортизации за прошлый период и планируемой амортизации, рассчитываемой в бюджете накладных расходов.

Планирование текущих обязательств осуществляется следующим образом по формуле:

ПТО = ТОк + СЗ-ПЛ,

где ПТО - плановая сумма текущих обязательств;

ТОк - текущие обязательства на конец предыдущего периода;

СЗ - плановая стоимость закупки материалов (данные бюджета прямых материальных затрат);

ПЛ - планируемая сумма платежей по закупке материалов (данные графика ожидаемых платежей).

Сумма налога на прибыль, отражаемая в прогнозе балансового отчета, планируется при составлении планового отчета о движение денежных средств.

Номинальная стоимость обыкновенных акций остается неизменной, и переносится из балансового отчета за предыдущий период в плановый баланс.

Сумма нераспределенной прибыли для прогноза балансового отчета состоит из нераспределенной прибыли на конец предыдущего периода и плановой чистой прибыли, сумма которой планируется в прогнозе отчета о прибылях и убытках.

Таким образом, правильно составленный прогноз балансового отчета позволяет:

выявить некоторые неудовлетворительные финансовые условия, которые желательно предотвратить;

выполнить расчет различных коэффициентов;

выявить будущие ресурсы и обязательства;

используется, как окончательная проверка математической корректности остальных отчетов.

Итак, процесс бюджетирования на предприятии позволяет не только спланировать желаемый объем прибыли, но и даёт возможность:

заранее определить, когда и на какую сумму должно быть обеспечено финансирование;

регулировать объём расхода в пределах, соответствующих общему притоку денежных средств;

сформулировать достаточно ясное представление о структуре деятельности предприятия;

определить наиболее целесообразные и эффективные мероприятия в пределах имеющихся ресурсов для их осуществления;

обеспечить должную координацию деятельности всех служб управления предприятием для достижения утвержденных в бюджете результатов;

более экономично расходовать средства производства, материальные и финансовые ресурсы;

обеспечить контроль расходов в зависимости от той цели, для которой они производятся, и в соответствии с полученными от руководства решениями;

своевременно сообщать руководству предприятия о неблагоприятных изменениях ситуации (об отклонениях фактических результатов от прогнозных показателей).

Последним шагом в процессе подготовки общего бюджета является разработка прогноза финансового положения или проектного бухгалтерского баланса для предприятия в целом. После подготовки бюджета денежных средств, уже зная прогнозное сальдо денежных средств на конец бюджетного периода и, определив чистую прибыль и сумму необходимых капитальных вложений, становится возможным подготовить прогнозный бухгалтерский баланс, который является конечным продуктом всего процесса составления главного бюджета. Именно в этой точке руководство должно решить, принять ли предлагаемый общий бюджет или необходимо изменить планы и пересмотреть отдельные части бюджета снова. [14]

В рамках бюджетирования возможно осуществление взаимоувязки стратегического, долгосрочного, текущего и оперативного планирования. Следовательно, возможно рассмотрение бюджетирования, как наиболее эффективного на сегодняшний день инструмента финансового планирования для промышленных предприятий.