- •4.1. Експертиза документів обґрунтування інвестицій.
- •4.2. Банківська експертиза іп позичальника.
- •4.3. Організація фінансово-економічної оцінки інвестиційного проекту.
- •4.4. Розрахунок показників ефективності реальних інвестиційних проектів
- •4.5. Оцінка інвестиційного проекту в умовах невизначеності.
- •5.1. Сутність державного інвестиційного кредитування та інвестицій
- •5.2. Податковий кредит та податкове інвестиційне кредитування.
- •6.1. Особливості довгострокового (інвестиційного) споживчого кредитування.
- •6.2. Банківське інвестиційне (довгострокове) кредитування фіз.. Осіб на споживчі цілі.
- •6.3. Державне довгострокове споживче кредитування
4.1. Експертиза документів обґрунтування інвестицій.
Предметом експертизи документів:
Зведені документи
Первині документи
Окремі документи обґрунтування інвестицій
Експертиза документів:
Внутрішня
Зовнішня
Зведенні документи - це сукупність комплексних т а завершених документів на основі первинних джерел (бізнес план, техніко економічне обгрунтування).
Первинні документи – це різного роду кошториси, калькуляції, довідки, висновки та ін.., вони є окремими елементами для формування зведених документів.
Окремі документи обґрунтування інвестицій – це документи що підтверджують можливість реалізації проекту.
Види експертизи документів:
Попередня експертиза(наявність усіх необхідних документів, правильність їх оформлення ,ціль документа)
Технічна експертиза(передбачає оцінку повноти технічного обґрунтування у документації проекту)
Юридична експертиза(легітимність наданих документів,відповідність нормативних вимог при оформлені документів)
Економічна експертиза(оцінка повноти економічного обґрунтування у документації проекту)
Результати цих експертиз– акт або розділ одного загального зведеного акту експертизи даного документа обґрунтування інвестицій.
4.2. Банківська експертиза іп позичальника.
Завдання внутрішньо-банківської експертизи ІП:
-селекція інвестиційної пропозиції і проектів -удосконалення методів аналізу проекту
-розробка висновків за проектами та підготовка варіантів рішень щодо реалізації проектів
-моніторинг аналіз і контроль за в-чою і фін. діяльністю проекту
Процедура експертизи ІП класифікується:
-попередня -поточна
Попередній розгляд – визначення відповідності проекту критеріям та вимогам банку, зясування особливостей фінансування з внесенням проекту до інф. Бази даних проектів.
Порядок попереднього розгляду:
-замовник звертається в банк з пропозицією про розгляд можливості залучення інвестицій і надає пакет документів.
-банк проводить попередні переговори з замовником для отримання дод. Інформації про фін.стан
-на підставі цих документів визначає відповідальність зазначеного проекту
Основним критерієм оцінки діяльності замовника є:
Окупність проекту, Фін. та в-ча стабільність п-ства, Платоспроможність п-ства
Банк виставляти додаткові вимоги:
-напрями використання інвестиційних коштів не можуть змінюватися без згоди інвестора та банку
організаційно-правова форма п-ства-замовника не може бути змінена в процесі здійсненя проекту без згоди
-інвестиційний проект повинен забезпечувати норму орентабельності на рівні вимог інвестора
-власний внесок п-ства замовника в рамках інцест. Проекту повинен складати не менше 30 % від необхідної суми проекту
інцест. проект не повинен мати рахунків, які пов’язані з хімічним чи радіаційним забрудненням навколишнього середовища або інших суттєвих економічних вад.
За результатом попередньої оцінки може бути прийняте рішення:
Рішення про проведення дод. поглибленої експертизи ІП
Про передачу проектів до дод. Експертизи
Про неможливість подальшої роботи над проектом на останій момент у зв’язку з незадовільним результатом попереднього аналізу ІП.
Поглиблений аналіз – визначення потенційної можливості реаліз. проекту за рахунок коштів банку спроможності позичальника раціонально розпоряджатися залученими інцест. коштами з метою отримання очікуваного результату.
Експертиза ІП зд. після надання позичальником повного пакета документів у т. ч. розширеного бізнес - плану, а також отримання відділом експертизи інвестицій дод. інформ. з незалежних джерел
Рекомендована структура бізнес – плану:
Мета проекту 2) Характеристика позичальника 3) Загальна характеристика проекту
4) Торговельний чии виробничий план 5) Маркетинговий план
6) Фінансовий план 7) Фактори ризику
Банк вивчає:
1)ТЕО
2) поточні і річні фін. Звіти(п-ств і організацій, які збираються брати участь у цьому проекті)
3)інф. держ.установ, щодо наявності змісту змісту державного програмного розвитку.
4) маркетингові дослідження з партнерами-замовниками.
5) програми соц.. і кадрового розвитку п-ств.
Рішення:
-Кредитування для проекту може бути надане
-Кредитування може бути надане після певних умов
-Кредитування не може бути надане, але до розгляду можна згодом повернутися
-Кредитування не може бути надане.