Раздел 4 Риск банкротства как основное проявление финансовых рисков

Тема 14. Модели оценки риска финансовой несостоятельности предприятия

Задание 126 Последовательность построения модели классификации финансового состояния предприятия и на этой основе построение шкалы оценки негативных последствий рисковой ситуации:

1 назначение диапазона бальных оценок каждому классу финансового состояния;

2 интерпретация каждого класса и установление уровня риска;

3 определение состава и ранжирование показателей по степени их важности в оценке финансового состояния;

4 назначение чувствительности и присвоение количества баллов за единицу оценки каждого показателя;

5 установление классов финансового состояния;

Задание 127 Модель дает возможность оценить финансовое состояние фирмы с точки зрения ее возможного будущего банкротства – это модель:

А – Э Альтмана;

Б – У. Бивера;

В – Лиса;

Г – Таффлера;

Задание 128 Сколько классов финансового состояния включает модель комплексной бальной оценки риска финансовой несостоятельности:

А – три;

Б – четыре;

В – пять;

Г – шесть;

Задание 129 В какой модели среди недостатков отмечается невысокая точность прогнозирования банкротства на временном интервале один год:

А – двухфакторная модель Альтмана;

Б – пятифакторные модели Альтмана;

В – модель Бивера;

Раздел 5 Управление предпринимательскими рисками

Тема 15. Анализ предпринимательских рисков

Задание 130 Одним из самых важных коэффициентов при анализе кредитного риска является:

А – коэффициент риска;

Б – коэффициент покрытия процентов;

В – коэффициент задолженности;

Г – бета-коэффициент.

Задание 131 Если двум видам активов соответствует коэффициент парной корреляции (r = 1), то объединение таких активов в портфель:

А – приводит к снижению риска комбинации;

Б – приводит к получению безрисковой комбинации;

В– не приводит к снижению риска комбинации;

Г– снижает риск до «0»

Задание 132 Если двум видам активов соответствует коэффициент парной корреляции (r = - 1), то объединение таких активов в портфель:

А – приводит к снижению риска комбинации;

Б – приводит к получению безрисковой комбинации;

Б – не приводит к снижению риска комбинации;

Г – приводит к снижению систематического риска.

Задание 133 Если двум видам активов соответствует коэффициент парной корреляции (0 < r < 1), то объединение таких активов в портфель:

А – приводит к снижению риска комбинации;

Б – приводит к получению безрисковой комбинации;

Б – не приводит к снижению риска комбинации;

Г – не выгодно предпринимателю.

Задание 134 Добавление в портфель безриского актива:

А – увеличивает доходность портфеля;

Б – не изменяет доходность портфеля;

В – уменьшает доходность портфеля;

Г – уменьшает риск обратно пропорционально доле этого актива.

Задание 135 Риск портфеля зависит:

А – от значений доходности;

Б – от вариации значений доходности;

В – от значений дохода;

Г – от рыночной стоимости ценных бумаг.

Задание 136 Если в портфель с доходностью по годам (12, 13, 15%) добавляется актив, доходность которого меняется в противоположном направлении, например 20,18,15%, то риск нового портфеля:

А – как правило, уменьшится;

Б – как правило, возрастет;

В – не изменится;

Г – возрастет.

Задание 137 Портфель, обеспечивающий максимальную ожидаемую доходность при некотором заданном уровне риска или минимальный риск при заданном уровне доходности - это понятие:

А – приемлемого портфеля;

Б – оптимального портфеля;

В – эффективного портфеля;

Г – рационального портфеля.

Задание 138 Соответствие зоны риска (в первой колонке) и величины возможных потерь (во второй колонке)

1. Зона допустимого риска	А- Выручка
2. Зона критического риска	Б- Прибыль
3. Зона катастрофического риска	В – Имущественное состояние

Задание 139 Расположите по степени возрастания риска следующие инвестиционные инструменты:

1 облигации корпораций;

2 акции;

3 производные ценные бумаги;

4 деньги;

5 государственные ценные бумаги;

Задание 140 Расположите статьи активов по степени возрастания риска ликвидности:

1 дебиторская задолженность со сроком погашения менее 12 месяцев;

2 запасы;

3 деньги в кассе;

4: основные средства;

Задание 141 Проранжируйте пассивы по степени срочности оплаты обязательств от наиболее срочных до устойчивых:

1 доходы будущих периодов (стр. 640)

2 капитал и резервы (стр. 490)

3 кредиторская задолженность (стр. 620);

4 Краткосрочные пассивы: заемные средства (стр. 610);

Задание 142 При наличии информационного потенциала коллективное мнение экспертной группы может быть выражено в формах (два ответа)

А – бальных оценок;

Б – статистических оценок;

В – ранжирования;

Г – группировок;

Задание 143 При расчете коэффициента покрытия процентов (анализ кредитных рисков) в числителе учитывается:

А – валовая прибыль;

Б – прибыль до выплаты процентов и налогов;

В – прибыль до налогообложения;

Г – чистая прибыль.