- •Содержание
- •Введение
- •1 Теоретические основы анализа прибыли и рентабельности предприятия
- •1.1 Значение финансового анализа в современных условиях
- •1.2 Классификация методов и приёмов анализа
- •1.3 Формирование финансовых результатов предприятия. Прибыль и ее характеристика
- •1.4 Система показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия
- •Оценка рентабельности
- •Анализ баланса предприятия и его структуры
- •2 Анализ прибыли и рентабельности в оао «Сургутнефтегаз»
- •2.1 Характеристика предприятия
- •2.2 Анализ формирования и распределения прибыли
- •2.3 Анализ рентабельности
- •Заключение
- •Список использованных источников
2.3 Анализ рентабельности
В условиях рыночных отношений велика роль показателей рентабельности продукции, характеризующих уровень прибыльности (убыточности) её производства. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они характеризуют относительную доходность предприятия, измеряемую в процентах к затратам средств или капитала с различных позиций.
Показатели рентабельности - это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования. Основные показатели рентабельности можно объединить в следующие группы:
Рентабельность продукции, продаж (показатели оценки эффективности управления);
Рентабельность производственных фондов;
Рентабельность вложений в предприятия (прибыльность хозяйственной деятельности).
Рентабельность продукции показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. Рост данного показателя является следствием роста цен при постоянных затратах на производство реализованной продукции (работ, услуг) или снижения затрат на производство при постоянных ценах, то есть о снижении спроса на продукцию предприятия, а также более быстрым ростом цен чем затрат.
Показатель прибыли и рентабельности предприятия
Показатели данных по ОАО «Сургутнефтегаз», характеризующие прибыльность и убыточность Общества за анализируемый период, рассчитаны по состоянию на дату окончания соответствующего отчетного периода.
Наименование показателя |
2003г. |
2004г. |
2005г. |
2006г. |
2007г. |
1кв.2008г. |
Выручка, тыс. руб. |
213 335 303 |
288 064 361 |
428 741 393 |
500 510 218 |
595 881 645 |
141 251 264 |
Валовая прибыль, тыс. руб. |
82 607 028 |
122 419 400 |
164 184 336 |
158 194 271 |
175 566 541 |
48 387 944 |
Чистая (нераспределенная) прибыль, тыс. руб. |
17 371 197 |
65 859 101 |
114 479 318 |
77 104 602 |
88 626 664 |
19 518 917 |
Рентабельность собственного капитала, % |
3,40 |
10,72 |
15,08 |
9,47 |
9,57 |
2,02 |
Рентабельность активов, % |
3,24 |
10,21 |
14,22 |
8,95 |
8,95 |
1,90 |
Коэффициент чистой прибыльности, % |
8,14 |
22,86 |
26,70 |
15,41 |
14,87 |
13,82 |
Рентабельность продукции (продаж), % |
32,55 |
36,56 |
32,97 |
26,22 |
24,32 |
28,27 |
Оборачиваемость капитала |
0,42 |
0,47 |
0,56 |
0,61 |
0,63 |
0,14 |
Сумма непокрытого убытка на отчетную дату, тыс. руб. |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Соотношение непокрытого убытка на отчетную дату и валюты баланса |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Показатели, характеризующие прибыльность Общества, за период с 2003 по 2007 гг. находятся на высоком уровне:
- выручка от реализации без учета НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей в течение пяти последних лет выросла в 2,8 раза. Это обусловлено благоприятной конъюнктурой рынка; деятельность Общества является рентабельной. Показатель рентабельности продукции продаж находится на высоком уровне. Снижение значения рентабельности продукции до 24,32% обусловлено увеличением затрат на производство, а также увеличением суммы налоговых отчислений;
- увеличение суммы чистой прибыли в 2007 году по сравнению с 2006 годом на 14,94% объясняется ростом цен реализации нефти и нефтепродуктов. Это говорит о том, что спрос на продукцию несколько возрос.
Показатели, характеризующие прибыльность Общества за 1 квартал 2008 года находятся на высоком уровне:
- увеличение выручки от реализации без учета НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей за 1 квартал 2008 года по отношению к 1 кварталу 2007 года на 30,87% и суммы валовой прибыли на 131,98%, обусловлено ростом цен реализации нефти и нефтепродуктов;
- вышеуказанный фактор повлиял и на увеличение показателей рентабельности и прибыльности.