- •В.С. Чеботарев
- •Финансово-кредитная система современной россии учебник
- •Оглавление
- •Глава 1 общая характеристика финансово-кредитной системы 9
- •Глава 2 общая характеристика российского рынка ценных бумаг 27
- •Глава 3 инструменты рынка ценных бумаг 39
- •2. По субъектам прав, удостоверенных ценной бумагой: 41
- •8. По способу номинирования: 43
- •Глава 4 векселя и чеки 70
- •Глава 5 эмиссионная деятельность на рынке ценных бумаг 105
- •Глава 6 профессиональные участники рынка ценных бумаг 124
- •Тема 20 основы страховой деятельности 554
- •20.1. Сущность и классификация страхования 554
- •20.2. Участники страхования и надзор за их деятельностью 560
- •20.3. Финансы страховых организаций 566
- •Введение
- •Глава 1 общая характеристика финансово-кредитной системы
- •1.1. Финансы и финансовый рынок
- •1.2. Структура финансово-кредитной системы
- •1.3. Государственные финансы
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 1
- •Глава 2 общая характеристика российского рынка ценных бумаг
- •2.1. Рынок ценны бумаг, его виды и элементы
- •2.2. Регулирование рынка ценных бумаг
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 2
- •Глава 3 инструменты рынка ценных бумаг
- •3.1. Сущность и классификация инструментов рынка ценных бумаг
- •2. По субъектам прав, удостоверенных ценной бумагой:
- •8. По способу номинирования:
- •3.2. Акция: виды, права акционеров и обращение
- •Права владельцев голосующих акций
- •Операции с акциями в акционерном обществе
- •3.3. Долговые ценные бумаги
- •3.4. Производные инструменты и ценные бумаги
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 3
- •Глава 4 векселя и чеки
- •4.1. Понятие и виды векселей
- •4.2. Правила составления векселей
- •4.3. Правила вексельного обращения
- •4.4. Правонарушения с векселями
- •Дефекты формы и содержания векселя
- •4.5. Чек и чековое обращение
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 4
- •Глава 5 эмиссионная деятельность на рынке ценных бумаг
- •5.1. Общие понятия об эмиссии ценных бумаг
- •5.3. Процедура эмиссии государственных и муниципальных ценных бумаг
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 5
- •Глава 6 профессиональные участники рынка ценных бумаг
- •6.1. Организационно-правовые основы деятельности профессиональных участников
- •6.2. Финансовые посредники рынка ценных бумаг
- •6.3. Депозитарная деятельность на рынке ценных бумаг
- •6.4. Деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг
- •6.5. Торговые и расчетные институты рынка ценных бумаг
- •Различия между типами фондовых бирж
- •6.6. Профессиональные участники и проблемы противодействия легализации незаконных доходов
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 6
- •Глава 7 инвестиционная деятельность на рынке ценных бумаг
- •7.1. Виды и принципы деятельности инвесторов, защита их законных интересов
- •Виды портфельных инвесторов
- •7.2. Инвестиционные фонды
- •7.3. Специализированные фонды
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 7
- •Глава 8 общая характеристика банковской системы россии
- •8.1. Экономическая сущность банка и банковской системы
- •8.2. Современная банковская система России
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 8:
- •Глава 9 организационно-правовые основы деятельности кредитных организаций
- •9.1. Кредитная организация, как субъект банковской деятельности
- •9.2. Особенности создания и реорганизации кредитных организаций
- •9.3. Особенности ликвидации и банкротства кредитных организаций
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 9:
- •Глава 10 центральный банк российской федерации
- •10.1. Правовое положение, функции и операции Центрального банка Российской Федерации
- •10.2. Структура Центрального банка Российской Федерации
- •10.3. Денежно-кредитная политика Центрального банка Российской Федерации
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 10:
- •Глава 11 основы учетно-операционной работы в банках
- •11.1. Основные положения бухгалтерского учета в банках
- •11.2. Аналитический и синтетический учет в банках. Банковские счета клиентов
- •11.3. Организация учетно-операционной работы в банке
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 11:
- •Глава 12 наличное денежное обращение и кассовые операции кредитных организаций
- •12.1. Денежная система Российской Федерации
- •12.2. Организация наличного денежного обращения
- •12.3. Незаконное обналичивание денежных средств
- •12.4. Кассовые операции кредитных организаций
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 12:
- •Глава 13 организация безналичного платежного оборота
- •13.1. Назначение и принципы безналичных расчетов
- •13.2. Формы безналичных расчетов
- •Расчеты платежными поручениями
- •Расчеты по инкассо
- •Расчеты по аккредитиву
- •Чековая форма расчетов
- •13.3. Банковские платежные карты
- •13.4. Межбанковские расчеты
- •13.5. Преступления в сфере безналичного платежного оборота
- •Хищение средств со счетов по подложным документам клиентов
- •Хищение денежных средств и товаров при мнимых сделках
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 13:
- •Глава 14 пассивные операции банков
- •14.1. Собственные средства (капитал) банка
- •Финансовые ресурсы банка и источники их формирования
- •Структура собственного капитала банка
- •14.2. Депозитные операции банков
- •14.3. Страхование банковских вкладов физических лиц
- •14.4. Пассивно-ссудные операции (межбанковское кредитование)
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 14:
- •Глава 15 банковское кредитование
- •15.1. Банковские кредиты: принципы, виды и риски
- •15.2. Организация банковского кредитования
- •15.3. Особенности потребительского банковского кредитования
- •15.4. Обеспечение возвратности кредитов
- •15.5. Преступления в сфере банковского кредитования
- •Фиктивное обеспечение кредита
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 15:
- •Глава 16 лизиновые и факторинговые операции банков
- •16.1. Сущность лизинга
- •16.2. Объекты и субъекты лизинговых сделок
- •16.3 Виды лизинговых отношений
- •Особенности оперативного лизинга
- •Сервисные услуги, оказываемые лизингополучателю на различных этапах производственного цикла имущества лизинга
- •16.4. Факторинговые операции банков
- •Сравнительная характеристика факторинга, кредита и овердрафта
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 16:
- •Глава 17 валютные операции банков
- •17.1. Экономико-правовые основы валютных операций
- •17.2. Валютные операции и валютные счета
- •Виды валютных операций
- •17.3. Операции банков с драгоценными металлами
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 17
- •Тема 18 раскрытие и защита банковской информации
- •18.1. Информация о банковской деятельности и ее раскрытие
- •18.2. Институт банковской тайны
- •18.3.Кредитные истории
- •18.4. Особенности предоставления сведений, составляющих банковскую тайну отдельным государственным органам
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 18:
- •Глава 19 безопасность банковских систем
- •19.1. Понятие, содержание и сущность безопасности
- •19.2. Концепция безопасности банка
- •19.3. Правовые основы безопасности банковских систем
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 19:
- •Тема 20 основы страховой деятельности
- •20.1. Сущность и классификация страхования
- •20.2. Участники страхования и надзор за их деятельностью
- •20.3. Финансы страховых организаций
- •Вопросы и задания для самоконтроля по Главе 20:
- •Глоссарий
- •Рекомендуемая литература
Глава 17 валютные операции банков
17.1. Экономико-правовые основы валютных операций
Валютные операции осуществляются на валютном рынке, который представляет собой институциональный механизм, опосредующий отношения по поводу купли-продажи валютных ценностей. Функции валютного рынка состоят в обслуживании международного оборота товаров, услуг, капиталов; в формировании курса национальной валюты; в обеспечении целей государственной денежно-кредитной и экономической политики.
Основным нормативным актом регулирующим валютный рынок является Федеральный закон «О валютном регулировании и валютном контроле» от 10.12.2003 № 173-ФЗ (далее – Закон о валютном регулировании). Данный закон закрепляет основные термины валютного законодательства, определяет объекты и субъектов валютных операций.
Под валютой Российской Федерации понимаются денежные знаки в виде банкнот и монеты Банка России (находящиеся в обращении либо изъятые, но подлежащие обмену) и средства на банковских счетах и в банковских вкладах.
Иностранная валюта – денежные знаки (банкноты, казначейские билеты, монета), находящиеся в обращении и являющиеся законным средством наличного платежа на территории соответствующего иностранного государства, либо изъятые из обращения, но подлежащие обмену; а также средства на банковских счетах и в банковских вкладах в денежных единицах иностранных государств и международных денежных или расчетных единицах.
Объектом валютных операций могут являться не только денежные средства, но и ценные бумаги. Различают внутренние и внешние ценные бумаги.
Внутренние ценные бумаги – это эмиссионные ценные бумаги, номинированные в рублях, выпуск которых зарегистрирован на территории Российской Федерации и иные ценные бумаги, удостоверяющие право на получение валюты Российской Федерации, выпущенные на ее территории. Таким образом, внутренними ценными бумагами признаются акции и облигации российских эмитентов. Векселя, выпущенные в России и номинированные в иностранной валюте, также будут считаться внутренними, так как их оплата должна производиться в рублях по курсу Банка России. Внешние ценные бумаги – это ценные бумаги, которые не являются внутренними.
Иностранная валюта и внешние ценные бумаги объединяются термином – валютные ценности. В целом объекты валютных операций можно представить следующим образом:
Закон о валютном регулировании разграничивает всех участников валютных правоотношений на резидентов и нерезидентов.
К резидентам относятся:
1. физические лица – граждане Российской Федерации (за исключением постоянно проживающих в иностранном государстве);
2. физические лица – иностранные граждане и лица без гражданства, постоянно проживающие в Российской Федерации на основании вида на жительство;
3. юридические лица, созданные в соответствии с законодательством Российской Федерации, а также их филиалы и представительства заграницей;
4. Российская Федерация, ее субъекты, муниципальные образования;
5. официальные представительства Российской Федерации заграницей (посольства, консульства, торгопредства и другие).
Таким образом, перечень субъектов, являющихся резидентами можно представить в виде следующей схемы:
РЕЗИДЕНТЫ
Лица
Публично-правовые
образования
физические
юридические
Публично-правовые
образования
Официальные
представительства РФ за рубежом
Граждане
РФ, за исключением лиц, признанных
постоянно проживающими в иностранном
государстве
Юридические
лица, созданные в соответствии с
законодательст-вом РФ
Российская
Федерация
Дипломатические
представительства, консульские
учреждения, иные официальные
представительства РФ за рубежом
Находящиеся
за пределами территории РФ филиалы,
представитель-
ства,
иные подразделения юридических
лиц-резидентов
Субъекты РФ
Постоянно
проживающие на территории РФ
иностранные
граждане и лица
без гражданства
Муниципальные
образования
Постоянные
представительства РФ при межгосударственных
или межправительственных организациях
К нерезидентам относятся:
1. физические лица, не являющиеся резидентами;
2. юридические лица и организации без образования юридического лица, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств и имеющие местонахождение заграницей, а также их филиалы и представительства на территории Российской Федерации;
3. официальные представительства иностранных государств, межгосударственных и межправительственных организаций в Российской Федерации;
4. иные лица, не являющиеся резидентами.
Специальными категориями субъектов валютных операций являются уполномоченные банки и валютные биржи.
Уполномоченные банки – это банки, созданные в соответствии с российским законодательством и филиалы иностранных банков на территории Российской Федерации, имеющие право на основании лицензии Банка России осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте.
В зависимости от объема разрешенных валютных операций лицензии уполномоченных банков бывают трех видов:
- лицензия на осуществление банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте (без права привлечения во вклады денежных средств физических лиц),
- лицензия на привлечение во вклады денежных средств физических лиц в рублях и иностранной валюте;
- генеральная лицензия.
Генеральная лицензия дает право на осуществление всех банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте (кроме операций с драгоценными металлами) без ограничения по территории, а также возможность создавать филиалы на территориях иностранных государств и (или) приобретать акции (доли) в уставном капитале иностранных банков.
Валютные биржи – юридические лица, созданные в соответствии с российским законодательством, одним из видов деятельности которых является организация биржевых торгов иностранной валютой в порядке и на условиях, которые установлены Центральным банком. Лицензирование и регулирование их деятельности также осуществляет Центральный банк.
Исходными моментами при осуществлении банками валютных операций являются котировка валюты и валютная позиция.
Котировка валюты есть определение ее курса, т. е. соотношения национальной и иностранных валют. Процедура котировки, состоящая в определении и регистрации межбанковского курса путем последовательного сопоставления спроса и предложения по каждой валюте, называется фиксинг. В операциях на межбанковском валютном рынке котировка производится преимущественно к доллару США и евро. Котировки других валют для торгово-промышленной клиентуры базируются на кросс-курсе. Кросс-курс – это соотношение между двумя валютами, которое устанавливается по отношению к третьей валюте (доллару США или евро).
В процессе совершения сделок с валютой банк получает одну валюту в обмен на другую. Соотношение требований и обязательств банка в инвалюте определяет его валютную позицию. Если требования и обязательства совпадают, валютная позиция считается закрытой, при несовпадении — открытой. Открытая валютная позиция может быть двух видов: короткая и длинная. Позиция, при которой обязательства по проданной валюте превышают требования, называется короткой, а если требования превышают обязательства — длинной. Открытая валютная позиция связана с возникновением валютного риска, убытков банка.
Рассмотрим виды валютных операций и их регулирование.