12.Лизинг. Понятие лизинга. Объекты и субъекты лизинга. Порядок проведения лизинговой сделки и финансовых потоков.

Лизинг – это вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность указанное арендатором (лизингополучателем) имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору за плату во временное пользование для предпринимательских целей.

Объектом лизинга является любое движимое и недвижимое имущество, относящееся к основным фондам, а также программные средства и рабочие инструменты, позволяющие обеспечить функционирование переданных в лизинг основных фондов. Объект лизинга остается собственностью лизингодателя на протяжении срока договора лизинга. Объектом лизинга не может выступать имущество, используемое для личных и бытовых нужд, земельные участки, природные объекты, а также другое имущество, определенное законодательством.

Субъектами лизинга являются лизингодатель и лизингополучатель; в некоторых случаях в их число включают также поставщика оборудования, кредитора, страховую компанию, гаранта. Лизингодатель и лизингополучатель являются прямыми участниками лизинговых отношений, а остальные – косвенными.

Лизингодатель – юридическое лицо (в данном случае банк), которое согласно договора лизинга передает на определенных условиях объект лизингополучателю для использования последним на производственные цели в течение определенного срока.

Лизингополучатель – субъект хозяйствования, получающий имущество во временное владение или пользование по договору лизинга.

Порядок проведения лизинговой сделки

На 1 этапе происходит выбор имущества и заключение договора на его продажу предприятием – изготовителем либо другим поставщиком лизингодателю. При этом пользователь имущества, юридически не участвуя в договоре купли-продажи, является активным участником этой сделки, выбирая оборудование и конкретного поставщика. Все технические вопросы реализации условий договора купли-продажи решаются между изготовителем и лизингополучателем, а на лизингодателя ложится обязанность финансового обеспечения.

На 2 этапе лизингодатель сдает оборудование, приобретенное у поставщика за счет собственных или заемных средств, во временное пользование лизингополучателю. Все отношения по поводу передачи в аренду основных средств регулируется лизинговым договором. Поставщик и банк при этом, не принимая юридического участия в данном договоре, тем не менее имеют отношение к прямым участникам лизинговой сделки. Банк, предоставляя ссуду лизингодателю на покупку оборудования для его последующей сдачи в аренду, должен иметь представление о характере и деталях лизинговой сделки, а также о финансовом состоянии не только своего заемщика (лизингодателя), но и его контрагента (лизингополучателя), поскольку от своевременности и полноты лизинговых платежей лизингодателю зависят и его возможности по погашению банковского кредита.

13.Понятие факторинга. Классификация факторинга по видам и их сущность. Договор факторинга и его существенные условия.

Факторинг- это финансирование под уступку денежного требования, при котором одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное обязательство между кредитором и должником (плательщиком) на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денежного обязательства должника с дисконтом. Под дисконтом понимается разница между суммой денежного обязательства должник и суммой выплаченной фактором кредитору.

Субъекты факторинга: фактор, кредитор и должник.

Кредиторы, не подлежащие факторинговому обслуживанию:

1. признанные судом банкротами;

2. Реализующие свою продукцию на условиях консигнации, бартерных сделок

3. Заключающие со своими клиентами (свыше одного года) договоры и выставляющие счета по завершению отдельных этапов работ или до осуществления поставок.

Виды факторинга:

По месту проведения факторинга;

• внутренние, если сторонами договора являются резиденты РБ;

• международный, когда одна из сторон договора не является резидентом РБ

По форме заключения договора факторинга:

• открытый, когда должник уведомлен кредитором о заключении договора факторинга , по которым права кредитора переходят фактору;

• скрытый, когда должник не уведомлен о заключении договора факторинга, по которому права кредитора не переходят к фактору;

По условиям платежа:

• без права регресса, когда фактор финансирует кредитора без права последующего возврата неоплаченных должником денежных требований кредитору, при этом фактор несет риск неоплаты должником денежных требований;

• с правом регресса, когда фактор имеет право вернуть кредитору денежные требования не оплаченные должником в течение определенного срока.

Типы договоров факторинга:

Отношения кредитора и фактора по финансовому обслуживанию могут оформляться разовым договором, которым оформляется разовая сделка и генеральным договором, в котором определяются общие условия совершения факторинга. Уточнение или изменение условий генерального договора оформляются соглашениями. Срок на который может быть заключен генеральный договор, договор не должен превышать трех лет.

Существенные условия договора факторинга:

1. Наименование фактора, кредитора, их юридические адреса.

2. Сумма уступаемого денежного требования.

3. Валюта факторинга.

4. Сроки финансирования под уступку денежного требования.

5. Предмет договора факторинга.

6. Наименование должника; номер и дата договора, заключенного между кредитором и должником, по которому требование уступается фактором.

7. Форма факторинга.

8. Условие платежа.

9. Обеспечение выполнения взаимных обязательств и ответственность за их невыполнение.

10. Размер дисконта, порядок его определения и уплаты.

11. Размер и порядок уплаты других видов вознаграждения.

12. Ответственность фактора и кредитора.

13. Другие условия по усмотрению сторон.