- •Питання
- •1.1 Фінансовий аналіз як база прийняття управлінських рішень
- •1.2 Користувачі інформації фінансового аналізу та суб’єкти аналізу
- •1.3 Фінансова звітність підприємства як інформаційна основа фінансового аналізу
- •Зміст фінансового аналізу для різних користувачів інформації
- •Звіт про власний капітал
- •1.4 Метод фінансового аналізу
- •Іі. Аналіз прибутку і рентабельності Питання
- •2.1 Завдання і джерела аналізу прибутку і рентабельності
- •2.2 Формування прибутку на підприємстві
- •2.3 Загальна оцінка виконання плану прибутку
- •2.4 Факторний аналіз прибутку від операційної діяльності
- •2.5 Зведений підрахунок резервів збільшення прибутку
- •2.6 Методика аналізу використання прибутку
- •2.7 Аналіз взаємозв’язку обсягів виробництва,
- •2.8 Аналіз рентабельності
- •Ііі. Аналіз фінансового стану підприємства
- •1. Значення, задачі й інформаційне забезпечення аналізу фінансового стану
- •Аналіз фінансового стану
- •Завдання аналізу
- •Напрями використання форм фінансової звітності
- •2. Аналіз майна підприємства і джерел його формування
- •Продовження таблиці 3.2
- •2.2 Аналіз оборотних активів
- •2.2.1 Аналіз динаміки складу і структури оборотних активів
- •2.2.2 Аналіз причин зміни оборотних коштів
- •Аналіз причин зміни оборотних коштів
- •2.2.3 Аналіз цільового використання оборотних коштів і руху грошових коштів
- •Продовження таблиці 3.7
- •2.3 Аналіз динаміки складу і структури джерел формування майна
- •2.4 Оцінка стану власних оборотних коштів
- •2.5 Аналітична характеристика власного капіталу
- •2.6 Оцінка складу і динаміки поточних зобов'язань
- •Продовження таблиці 3.13
- •Продовження таблиці 3.14
- •3 Аналіз фінансової стійкості підприємства
- •3.1 Аналіз абсолютних показників фінансової стійкості. Визначення типу фінансової стійкості
- •Тип фінансової стійкості підприємства
- •3.2. Аналіз відносних показників фінансової стійкості
- •4 Оцінка виробничо-фінансового лівериджу
- •Аналіз кредитоспроможності
- •Визначення класу позичальника
- •Аналітична діагностика можливого банкрутства
- •6.1 Оцінка ефективності використання фінансових ресурсів підприємства
- •Продовження таблиці 3.23
- •6.2 Загальна оцінка ділової активності підприємства
- •Продовження таблиці 3.24
- •Продовження таблиці 3.24
- •Продовження таблиці 3.25
- •6.3 Аналіз ефективності використання оборотних коштів
- •Глосарій
Ііі. Аналіз фінансового стану підприємства
Питання
1. Значення, задачі, інформаційне забезпечення аналізу фінансового стану
2. Аналіз майна підприємства і джерел його формування
2.1.Аналітична характеристика майна (аналіз динаміки, складу і структури активів підприємства)
2.2. Аналіз оборотних активів
2.2.1. Аналіз динаміки складу і структури оборотних активів
2.2.2. Аналіз причин зміни оборотних коштів
2.2.3. Аналіз цільового використання оборотних коштів і руху грошових коштів
2.3. Аналіз динаміки складу і структури джерел формування майна (оцінка власних і позикових засобів, вкладених в активи)
2.4. Оцінка стану власних оборотних коштів
2.5. Аналітична характеристика власного капіталу
2.6. Оцінка складу і динаміки поточних зобов'язань
3. Аналіз фінансової стійкості підприємства
3.1. Аналіз абсолютних показників фінансової стійкості. Визначення типу фінансової стійкості
3.2. Аналіз відносних показників фінансової стійкості
4. Оцінка виробничо-фінансового лівериджу
5.Аналіз ліквідності, платоспроможності та кредитоспроможності підприємства. Оцінка імовірності банкрутства підприємства
6. Аналіз ефективності фінансово – господарської діяльності підприємства
6.1. Оцінка ефективності використання фінансових ресурсів підприємства
6.2. Загальна оцінка ділової активності підприємства
6.3. Аналіз ефективності використання оборотних коштів
1. Значення, задачі й інформаційне забезпечення аналізу фінансового стану
Фінансове становище підприємства визначається сукупністю параметрів, що характеризують наявність, доцільність розміщення й ефективність використання фінансових ресурсів, реальні та потенційні фінансові можливості. Фінансовий стан є синтетичним показником виробничо-господарської діяльності підприємств.
Фінансовий стан може бути стійким, нестійким і кризовим. Стійкий фінансовий стан передбачає здатність підприємства функціонувати та розвиватися, належний рівень ліквідності та фінансової стійкості; забезпеченість власними оборотними засобами та ефективне використання наявних ресурсів.
ОАналіз фінансового стану
сновні завдання, об’єкти
та етапи аналізу фінансового стану
наведені на рис.3.1.
Завдання аналізу
оцінка динаміки, складу і структури
активів і пасивів
аналіз структурної динаміки балансу
виявлення динаміки негативних статей
балансу
оцінка різних змін окремих статей
балансу
аналіз ліквідності та платоспроможності
оцінка фінансової стійкості
оцінка руху грошових коштів
аналіз ділової активності
пошук шляхів покращення фінансового
стану підприємства
Об’єкти
аналізу
активи та їх складові
зобов’язання
та їх складові
грошові потоки
Продовження рис. 3.1
Аналіз структури
та динаміки активів і пасивів
аналіз структури і динаміки активів
аналіз структури і динаміки пасивів
Оцінка ліквідності
та платоспроможності
аналіз активів за рівнем ліквідності
аналіз зобов’язань
за строками погашення
комплексна оцінка ліквідності
Аналіз руху грошових коштів
Аналіз фінансової
стійкості
загальна оцінка фінансової стійкості
визначення типу фінансової стійкості
комплексна оцінка ліквідності
Оцінка ділової
активності
загальна оцінка ділової активності
комплексна оцінка ділової активності
аналіз дебіторської та кредиторської
заборгованостей
аналіз стійкості економічного зростання
загальне ознайомлення з
даними
балансу
Рис. 3.1 Основні завдання, об’єкти та етапи аналізу фінансового стану
До числа найважливіших задач аналізу фінансового стану відносяться:
- дотримання фінансової, розрахункової і кредитної дисципліни;
- визначення ліквідності та фінансової стійкості підприємства;
- довгострокове і короткострокове прогнозування стійкості фінансового становища.
Для рішення цих задач вивчаються:
- наявність, склад і структура активів підприємства; причини і наслідки їхньої зміни;
- наявність, склад і структура джерел актитвів підприємства; причини і наслідки їхньої зміни;
- стан, структура і зміни довгострокових активів;
- наявність, структура поточних активів у сферах виробництва і обертання, причини і наслідки їхньої зміни;
- ліквідність і якість дебіторської заборгованості;
- платоспроможність і фінансова гнучкість;
- ефективність використання активів і окупність інвестицій.
Крім того, вирішуються й інші задачі. Наприклад, найважливішою задачею внутрішнього аналізу є оцінка ситуації, що визначає можливість одержання зовнішнього фінансування. Для цього вивчається загальна потреба підприємства у фінансових ресурсах, у тому числі в позиках, ступінь ділового ризику, результати переговорів із власниками капіталу.
При зовнішньому аналізі вивчається реальна вартість майна підприємства, робиться прогноз майбутніх фінансових надходжень, структури капіталу, рівня і тенденцій зміни дивідендів і т.п.
Джерела інформації для аналізу фінансового стану підприємства наведені в таблиці 3.1.
Таблиця 3.1