1.5. Потребительский выбор в условиях риска и неопределенности

До сих пор рассматривались случаи, когда цены, доходы и другие пере­менные были точно определены. В реальной жизни потребители редко могут предвидеть последствия их выбора с определенностью. Напри­мер, невозможно точно определить результаты, возникающие при по­купке страхового полиса, лотерейных билетов, акций различных пред­приятий, выборе места работы и т. д. Для большинства потребителей их будущие доходы неопределенны.

Потребители должны или могут выбирать среди альтернатив, отли­чающихся степенью риска, которому они будут подвержены. Напри­мер, что делать со сбережениями: положить ли их на банковский счет или вложить во что-то более рискованное, но и более прибыльное — вроде фондовой биржи? Где лучше работать — в крупной, устойчивой компании, где обеспеченность работой надежна, но ограничены воз­можности продвижения по службе, или на новом предприятии, где меньше гарантия занятости, но больше возможностей для роста?

Чтобы ответить на подобные вопросы, необходимо количественно определить риск для его сравнения с рисками по альтернативным ва­риантам. Риск имеет место, когда человек знает, что операция, кото­рую он совершает, может иметь определенное количество результатов, каждый с определенной вероятностью.

Чтобы количественно определить риск, необходимо знать все воз­можные последствия какого-нибудь отдельного действия и вероят­ность самих последствий.

Вероятность означает возможность получения определенного ре­зультата. Она может зависеть от природы неопределенных событий и от надежд, которые люди возлагают на них.

Различают два типа вероятности: математическую и статистиче­скую. Математическая вероятность очень редко встречается в эконо­мике и определяется общими, заранее заданными принципами.

Статистическую вероятность можно определить лишь эмпирически объективным или субъективным методом, и именно она наиболее ча­сто встречается при решении экономических проблем. Как объектив­ная, так и субъективная вероятность используется при определении двух важных критериев, которые помогают описывать и сравнивать степень риска. Один из критериев дает среднее значение, а другой — изменчивость возможного результата.

Среднее значение определяется обычно как средневзвешенное всех возможных результатов, а изменчивость — по двум критериям: диспер­сии и стандартному отклонению.

Очевидно, что индивиды различаются своей готовностью пойти на риск. Некоторые не хотят рисковать, другим это нравится, а третьи к риску безразличны. Нерасположенность к риску — наиболее распро­страненное отношение к нему. Рисунок 1.14 иллюстрирует различное отношение субъектов к риску.

Человек, предпочитающий стабильный доход определенного разме­ра равному по размеру, но связанному с риском доходу, считается не расположенным к риску. Максимальное количество денег, которое не расположенный к риску человек заплатит, чтобы избежать риска, яв­ляется вознаграждением за риск.

Человек, относящийся одинаково как к стабильному доходу, так и к рискованной прибыли с одинаковым ожидаемым значением, является безразличным к риску..

Расположенный к риску потребитель предпочтет связанные с риском капиталовложения с определенной ожидаемой прибылью стабильному получению этой ожидаемой суммы. Важной задачей всех потребителей в условиях неопределенности яв­ляется снижение риска. Основными методами его снижения являются:

1) диверсификация (распределение риска между несколькими риско­ванными вариантами использования средств или получения дохо­да, результаты которых непосредственно не связаны);

2) объединение риска (метод, лежащий в основе страхования, направ­лен на снижение риска путем превращения случайных убытков в относительно небольшие постоянные издержки);

3) распределение риска (риск вероятного ущерба делится между уча­стниками таким образом, что возможные потери каждого относи­тельно невелики);

4) получение дополнительной информации (в этом случае потреби­тели могут сделать более точный прогноз возможного развития событий и снизить риск).

Вопросы для самопроверки

1. Объясните, почему кривые безразличия должны иметь отрица­тельный наклон. Что подразумевает положительный наклон кри­вой?

2. Если кривые безразличия потребителя — прямые линии, имею­щие такой же отрицательный наклон, как и бюджетная линия, су­ществует ли единственная комбинация товаров, максимизирующая полезность?

3. Как уменьшение предельных норм замещения Y на X влияет на форму кривых безразличия?

4. Что может вызвать изменение наклона бюджетной линии?

5. Каково различие между нормальным и некачественным товаром?

6. Как соотносятся между собой кривая «цена — потребление» и кри­вая спроса?

7. Почему эффект замещения при повышении цены будет всегда при­водить к спаду в количестве покупок товара, цена на который рас­тет?

8. Как кривые рыночного спроса соотносятся с кривыми индивиду­ального спроса?

9. Эластичность спроса по цене на пшеницу равна (-0,5). Что слу­чится с доходами производителя пшеницы, если ее предложение увеличится, а рыночная цена на нее упадет?

10. Предположим, яблочный и апельсиновый сок — взаимозаменяе­мы. Что можно сказать о перекрестной эластичности спроса по цене на яблочный сок по отношению к цене апельсинового?