- •Т.Л. Ищук
- •Содержание
- •Раздел 1. Основы организации финансов предприятий
- •Тема 1. Сущность финансов предприятий.
- •Общее понятие о финансах предприятий.
- •Функции финансов предприятий.
- •1.3 Принципы организации финансов предприятий.
- •1.4 Организационно-правовые формы предприятий и организаций
- •Какие фонды денежных средств предприятий относятся к собственным фондам?
- •Объясните многообразие форм собственности как необходимое условие эффективности финансов предприятий.
- •Какова главная цель финансов предприятий?
- •Чем отличается контрольная функция финансов предприятий от финансового контроля?
- •Тема 2. Финансовые ресурсы и капитал предприятия
- •2.1 Понятие и виды финансовых ресурсов предприятия.
- •Прибыль
- •Капитал предприятия и его классификация.
- •Доходы и расходы предприятия
- •Финансирование прочих расходов
- •Прибыль
- •2.4. Прибыль и рентабельность
- •Тема 3. Денежный оборот предприятия.
- •3.1 Понятие и принципы организации денежного оборота предприятия.
- •3.2 Формы безналичных расчетов.
- •Продавец
- •Продавец
- •Покупатель
- •Банк продавца
- •Продавец
- •Покупатель
- •Продавец
- •Покупатель
- •Продавец
- •Покупатель
- •Продавец
- •Банк продавца
- •Покупатель
- •Правила организации налично-денежного оборота на предприятии предусматривают:
- •Текущие счета – это счета, открытые:
- •3. При недостаточности средств на счете предприятия в первую очередь производится списание средств:
- •4. Для какой формы расчетов не требуется депонирование средств на отдельном счете?
- •5. Условное денежное обязательство, принимаемое банком по поручению плательщика, произвести платеж в пользу получателя средств – это:
- •Раздел 2. Источиники финансирования предприятий
- •Тема 4. Способы финансирования предприятий
- •Самофинансирование
- •4.2 Финансирование через механизмы рынка капитала.
- •4.3 Банковское кредитование.
- •4.4 Бюджетное финансирование
- •4.6. Категории инвесторов
- •Тема 5. Основной капитал предприятия.
- •5.1. Содержание, состав и классификация основного капитала.
- •5.2. Амортизация основных фондов.
- •5.3. Показатели эффективности использования основных фондов.
- •Тестовые задания к теме 5
- •Тема 6. Оборотные средства предприятия.
- •Заемные оборотные средства:
- •Дополнительно привлеченные оборотные средства:
- •6. 2. Нормирование оборотных средств.
- •6.3 Показатели эффективности использования оборотных средств.
- •Тема 7 Финансовое планирование на предприятиях.
- •7. 2 Перспективное финансовое планирование.
- •7.3 Текущее финансовое планирование
- •7.4 Оперативное финансовое планирование
- •7.5. Финансовый контроллинг
- •Методы контроллинга:
- •7.6. Бюджетиррование в системе финансового планирования
- •7.7. Особенности финансового планирования в условиях инфляции.
- •2. На этапе стратегического анализа разрабатываются:
- •Тема 1. Сущность и функции финансов предприятий (организаций)
- •Функции финансов предприятий
- •Принципы организации финансов предприятий
- •Какие фонды денежных средств предприятий относятся к собственным фондам?
- •Объясните многообразие форм собственности как необходимое условие эффективности финансов предприятий.
- •Какова главная цель финансов предприятий?
- •Чем отличается контрольная функция финансов предприятий от финансового контроля?
- •Тема 2. Финансовые ресурсы и капитал предприятия
- •Капитал предприятия, его классификация
- •Доходы и расходы предприятия
- •Прибыль и рентабельность
- •Тема 3 Денежный оборот и система расчетов на предприятии
- •Правила организации налично-денежного оборота на предприятии предусматривают:
- •Текущие счета – это счета, открытые:
- •3. При недостаточности средств на счете предприятия в первую очередь производится списание средств:
- •4. Для какой формы расчетов не требуется депонирование средств на отдельном счете?
- •5. Условное денежное обязательство, принимаемое банком по поручению плательщика, произвести платеж в пользу получателя средств – это:
- •Тема 5. Основной капитал предприятия
- •Показатели эффективности использования основных фондов.
- •Тестовые задания к теме 5
- •Тема 7. Финансовое планирование на предприятии
- •2. На этапе стратегического анализа разрабатываются:
- •Какие из приведенных денежных отношений относятся к финансовым?
- •Виды финансовых ресурсов, сформированные за счет собственных внутренних источников:
- •Правила организации налично-денежного оборота на предприятии предусматривают:
- •Основные источники финансовых ресурсов в условиях самофинансирования:
- •Финансовый план – это:
- •Определить методом прямого счета доход от реализации продукции на основе следующих данных:
- •1.Какие фонды денежных средств относятся к собственным фондам?
- •2. По объекту инвестирования различают следующие виды капитала:
- •3. Текущие счета – это счета, открытые:
- •4. Виды долгового финансирования:
- •5. На этапе стратегического анализа разрабатываются:
- •6. По годовому плану предприятие имеет следующие показатели (тыс. Руб.):
- •1.Какова главная цель финансов предприятий?
- •1. Чем отличается контрольная функция финансов от финансового контроля?
- •2. Норма валовой прибыли предприятия определяется как:
- •1.Какие из приведенных денежных отношений являются финансовыми?
- •2.Разница между экономической и бухгалтерской прибылью в том, что:
- •3.Расчеты, связанные лишь с движением денежных средств – это:
- •4.Конверсируемые облигации – это:
- •5.К оборотным производственным фондам относятся:
- •6. Рассчитать доход от реализации продукции методом укрупненного счета на основе следующих данных:
- •1.Укажите правильный ответ
- •2. По объекту инвестирования различают
- •3. Восстановительная стоимость основных фондов – это
- •4. По месту и роли в процессе воспроизводства оборотные средства подразделяются на:
- •1. К финансовым ресурсам предприятий, сформированным за счет внешних источников, относятся:
- •2. Сверх установленного лимита предприятия имеют право хранить в своих кассах наличные деньги не свыше трех рабочих дней только:
- •3. Преимущества лизинга:
- •4. Показателями эффективности использования основных фондов являются:
- •5. Под структурой оборотных средств понимают:
- •1. Выберите правильный вариант, показывающий взаимосвязь между финансовыми ресурсами, капиталом, активами и пассивами:
- •2. Для оценки эффективности самофинансирования анализируют показатели:
- •3. При каких методах начисления амортизации основой выступает остаточная стоимость?
- •4. К нормируемым оборотным средствам относятся:
- •5. Стратегическими целями финансовой деятельности предприятия являются:
- •5) Расчеты чеками.
- •1. К расходам по обычным видам деятельности относятся:
- •2. Какой кредит может быть предоставлен в вексельной форме без права оборота, по открытому счету или на основе аккредитива?
- •3. Остаточная стоимость основных фондов – это:
- •4. Уменьшение длительности одного оборота оборотных средств свидетельствует:
- •5. Основными задачами финансового планирования на предприятия являются:
- •3) Амортизация основных фондов;
- •1. Резервный фонд предприятия:
- •2. Источниками формирования уставного капитала предприятия являются:
- •3. Налогооблагаемая прибыль – это:
- •4. Прямое бюджетное финансирование предоставляется:
- •5. Для каких методов начисления амортизации основой является остаточная стоимость?
- •1. Общественное назначение финансов предприятий заключается в том, чтобы:
- •2. Ссудный капитал – это:
- •3. Ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение лица, выдавшего ценную бумагу уплатить держателю этой ценной бумаги указанную в ней сумму – это:
- •4. По какому виду кредитования максимальная сумма (лимит) кредита определяется индивидуально для каждого предприятия, и не должна превышать 25% от среднемесячных зачислений на расчетный счет?
- •5. Документами стратегического финансового планирования являются:
- •2) Доходы и расходы предприятия;
6.3 Показатели эффективности использования оборотных средств.
Финансовое положение предприятия находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств и предполагает соизмерение затрат с результатами хозяйственной деятельности и возмещение затрат собственными средствами. Поэтому предприятия заинтересованы в рациональной организации оборотных средств – организации их движения с минимально возможной суммой для получения наибольшего экономического эффекта.
Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, таких как оборачиваемость оборотных средств.
Под оборачиваемостью оборотных средств понимается длительность одного полного кругооборота средств с момента превращения оборотных средств в денежной форме в производственные запасы и до выхода готовой продукции и ее реализации. Кругооборот средств завершается зачислением выручки на счет предприятия.
Оборачиваемость оборотных средств неодинакова на предприятиях как одной, так и различных отраслей экономики. Она зависит от организации производства и сбыта продукции, размещения оборотных средств и других факторов. Так, в тяжелом машиностроении с длительным производственным циклом время кругооборота наибольшее. Быстрее оборачиваются оборотные средства в пищевой и добывающих отраслях промышленности.
Оборачиваемость оборотных средств характеризуется рядом взаимосвязанных показателей:
длительностью одного оборота в днях;
количеством оборотов за определенный период – год, полугодие, квартал (коэффициент оборачиваемости);
суммой занятых на предприятии оборотных средств на единицу продукции (коэффициент загрузки).
Длительность одного оборота в днях (О) показывает, за сколько дней совершился один полный кругооборот, исчисляется по формуле:
О= С: (Т:Д)
где С – остатки оборотных средств (средние или на определенную дату);
Т - объем товарной продукции;
Д – число дней в рассматриваемом периоде.
Уменьшение длительности одного оборота свидетельствует об улучшении использования оборотных средств, это означает, что на расчетный счет предприятия быстрее поступили денежные средства за реализованную продукцию.
Количество оборотов за определенный период или коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Ко), исчисляется по формуле:
Ко = Т:С Чем выше при данных условиях коэффициент оборачиваемости, тем лучше используются оборотные средства.
Коэффициент загрузки средств в обороте (Кз) показывает долю оборотных средств в каждом рубле созданной продукции. Это показатель, обратный коэффициенту оборачиваемости, определяется по формуле: Кз = С:Т
Кроме указанных показателей также может быть использован показатель отдачи оборотных средств, как отношение прибыли от реализации продукции предприятия к остаткам оборотных средств.
Показатели оборачиваемости оборотных средств могут исчисляться по всем оборотным средствам, участвующим в обороте, и по отдельным элементам.
Изменение оборачиваемости средств выявляется путем сопоставления фактических показателей с плановыми или показателями оборачиваемости предшествующего периода. В результате сравнения выявляется ее ускорение или замедление.
При ускорении оборачиваемости оборотных средств из оборота высвобождаются материальные ресурсы и источники их образования, при замедлении – в оборот вовлекаются дополнительные средства.
Высвобождение оборотных средств вследствие ускорения их оборачиваемости может быть абсолютным и относительным.
Абсолютное высвобождение имеет место, если фактические остатки оборотных средств меньше норматива или остатков предшествующего периода при сохранении или превышении объема реализации за рассматриваемый период.
Относительное высвобождение оборотных средств имеет место в тех случаях, когда ускорение их оборачиваемости происходит одновременно с ростом производственной программы предприятия. Причем темп роста объема производства опережает темп роста остатков оборотных средств.
Эффективность использования оборотных средств зависит от многих факторов, которые можно разделить на внешние, оказывающие влияние вне зависимости от интересов предприятия, и внутренние, на которые предприятие может и должно активно влиять.
К внешним факторам можно отнести такие факторы, как
общеэкономическая ситуация,
налоговое законодательство,
условия получения кредитов и процентные ставки по ним,
возможность целевого финансирования из бюджета.
Значительные резервы повышения эффективности использования оборотных средств имеются в самом предприятии.
В сфере производства это относится, прежде всего, к производственным запасам. Являясь одной из составных частей оборотных средств, они играют важную роль в обеспечении непрерывности процесса производства. В то же время производственные запасы представляют ту часть средств предприятия, которая временно не участвует в производственном процессе.
Рациональная организация производственных запасов является важным условием повышения эффективности использования оборотных средств. Основные пути сокращения производственных запасов сводятся к:
их рациональному использованию;
ликвидации сверхнормативных запасов;
совершенствованию нормирования;
улучшению организации снабжения, в том числе путем установления четких договорных условий поставок и обеспечения их выполнения,
оптимального выбора поставщиков, налаженной работы транспорта, улучшению организации складского хозяйства;
сокращению времени пребывания оборотных средств в незавершенном производстве путем совершенствования организации производства, улучшения применяемой техники и технологии, совершенствования использования основных фондов, экономии по всем статьям оборотных средств.
Пребывание оборотных средств в сфере обращения не способствует созданию нового продукта. Излишнее отвлечение их в сферу обращения – отрицательное явление. Важнейшими условиями сокращения вложений оборотных средств в эту сферу является:
рациональная организация сбыта готовой продукции,
применение прогрессивных форм расчетов,
своевременное оформление документации и ускорение ее движения,
соблюдение договорной и платежной дисциплины.
Ускорение оборота оборотных средств позволяет высвободить значительные суммы и, таким образом, увеличить объем производства без дополнительных финансовых ресурсов, а высвободившиеся средства использовать в соответствии с потребностями предприятия.
Тестовые задания к теме 6.
К оборотным производственным фондам относятся:
готовая продукция;
сырье и материалы;
незавершенное строительство;
оборудование к монтажу;
вспомогательные материалы.
Определите норматив оборотных средств по сырью и материалам, если объем выпущенной продукции в 4 квартале текущего года – 45 млн. руб. Время движения сырья и материалов от поставщика – 7 дней, время документооборота – 5 дней; время на разгрузку и складирования сырья и материалов – 0,5 дня. В течение квартала сырье поступало 10.10; 27.10; 12.11; 26.11; 6.12; 18.12; 29.12.
11,8 млн. руб.
11,8 дней.
5,5 млн. руб.
9,87 млн.руб.
12,35 млн. руб.
Швейная фабрика имеет 120 швейных машин, по которым типовые нормы на запчасти для ремонта определены – 730 рублей. Определите норматив по запасным частям для ремонта.
6000 рублей
876000 рублей.
540 штук
657000 рублей
730 рублей.
4. Средние остатки оборотных средств в текущем квартале у предприятия – 24 млн. руб. Объем выпущенной продукции – 36 млн. руб. Определите показатели эффективности использования оборотных средств.
6 дней; 1,5 оборота; 60 коп. продукции на каждый руль оборотных средств
60 дней; 1,5 оборотов; 66 коп оборотных средств на каждый рубль выпущенной продукции.
8 дней, 3 оборота; 50 коп на каждый рубль оборотных средств.
12 дней; 1,5 оборота; 60 коп. на каждый рубль выпущенной продукции
0,6 дня 1,5 оборота; 6 коп на каждый рубль оборотных средств.
5. Источники финансирования оборотных средств:
Амортизация;
Долгосрочные кредита банка;
Валовая прибыль;
Кредиторская задолженность;
Краткосрочные кредиты банка.
Задачи:
1. Определить норматив оборотных средств по сырью и основным материалам на основе следующих данных:
Время нахождения материалов в пути 26 дней;
Время пробега и оформления документов 3 дня;
Время, необходимое для приемки, разгрузки, складирования и лабораторного анализа 2 дня;
Подготовка к производству 1 день;
Интервал поставок по договору 30 дней;
Расход сырья и основных материалов по смете затрат на производство за 4 квартал - 48 000 руб.
2. Рассчитать норматив оборотных средств, авансированных в производственные запасы, если объем выпущенной продукциии в текущем квартале – 120 млн. рублей. Время движения груза в пути – 7 дней, время движения документов на оплату – 5 дней. Время на разгрузку и складирование – 0,5 дня. Поставки сырья и материалов были произведены 12.01.; 19.01; 30.01; 05.02; 14.02; 21.02; 28.02; 10.03; 18.03; 27.03; 02.04; 17.04; 25.04.
3. В 4 квартале фабрика производит следующие затраты на производство:
по изделию А - 63 000 руб., по изделию Б – 72 000 руб.
Затраты по изделию А нарастают равномерно. Затраты первого дня – 1500 руб. Последующие затраты – 18 000 рублей. Длительность производственного цикла 10 дней.
Затраты по изделию Б нарастают равномерно. Затраты первого дня 1200 руб. Последующие затраты – 23 000 рублей. Длительность производственного цикла 5 дней. Определить норматив оборотных средств по незавершенному производству для каждого изделия и по предприятию в целом.
Определить нормативы оборотных средств по незавершенному производству для машиностроительного завода по каждому изделию и в целом, исходя из следующих данных:
в 4 квартале планируемого года сумма затрат на производство составляет: по изделию А – 486 руб., по изделию Б – 612 руб., по изделию В - 580 руб.
Продолжительность производственного цикла по изделию А – 10 дней, по изделию Б – 5 дней, по изделию В – 9 дней.
Нарастание затрат по дням производственного цикла (в рублях):
Таблица 6.1
Изделие |
Дни |
Всего за цикл |
|||||||||
1-й |
2-й |
3-й |
4-й |
5-й |
6-й |
7-й |
8-й |
9-й |
10-й |
||
А |
12 |
6 |
8 |
4 |
2 |
5 |
7 |
3 |
2 |
3 |
52 |
Б |
14 |
6 |
4 |
3 |
7 |
- |
- |
- |
- |
- |
34 |
В |
18 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
2 |
3 |
10 |
- |
58 |
5.Определить норматив оборотных средств в готовой продукции на складе на основе следующих данных:
Таблица 6.2
Показатели |
Базисный период |
Плановый период |
Изменение норматива |
||
всего |
В том числе за счет |
||||
Нормы |
Других факторов |
||||
|
10
50 000 |
12
54 000 |
|
|
|
|
5
50 000 |
8
54 000 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
6. В первом квартале организация реализовала продукции на 250 тыс. руб., среднеквартальные остатки оборотных средств составили 25 тыс. руб. Во втором квартале объем реализации продукции увеличится на 10%, а время одного оборота оборотных средств будет сокращено на один день. Определить:
коэффициент оборачиваемости оборотных средств и длительность одного оборота в первом квартале;
коэффициент оборачиваемости и их абсолютную величину во втором квартале;
высвобождение оборотных средств в результате сокращения продолжительности одного оборота оборотных средств.
7. Объем реализуемой продукции предприятия на планируемый год составляет 11080 руб., остатки нормируемых оборотных средств на конец планируемого года – 1385 руб. Определить показатели оборачиваемости оборотных средств.
8.Фонд заработной платы предприятия на 4 квартал планируемого года определен в сумме 7200 тыс. руб., разрыв между датой начисления и датой выплаты заработной платы – 7 дней. Стоимость оборотной тары на 4 квартал определен в сумме 1500 тыс. руб., а средняя продолжительность оборота возвратной тары – 16 дней. Определить:
1) сумму привлеченных средств по заработной плате;
2) сумму привлеченных средств по залогам за возвратную тару.
9. В отчетном году оборотные средства предприятия составили 1400 тыс. руб. Удельный вес материалов в общей сумме оборотных средств – 25%. В будущем году планируется снизить расход материала на одно изделие на 15%.
Определить величину оборотных средств в следующем году с учетом сокращения норм расхода материала.
10. На изготовление 15 микроавтобусов «ГАЗЕЛЬ» было израсходовано стали легированной – 1020 кг, алюминия – 600 кг, стеклопластика – 790 кг, резины – 450 м2, уплотнительного шнура – 500 м, стекло – 500 м2
Отпускные цены: сталь – 1100 руб./т, алюминий – 1230 руб./т, стеклопластик – 1150 руб./т, резина – 300 руб./м2, уплотнительный шнур – 80 руб./м, стекло – 210 руб./м2. Определить материалоемкость одного микроавтобуса.