Тема: Анализ Финансовых результатов.

1. Анализ финансовых результатов с помощью четырехфакторного анализа прибыли.

2. Анализ финансовых результатов с помощью трехфакторного анализа прибыли.

3. Анализ финансовых результатов с помощью приемов марженального анализа.

Основную часть прибыли предприятие получает от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучаются динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы.

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности, а на сумму прибыли от реализации отдельных видов продукции влияют только три фактора.

Для проведения анализа финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг применяют четырехфакторный анализ влияния количества реализованной продукции, среднереализационных цен, себестоимости и структуры товарной продукции на изменение суммы прибыли.

1. Влияние изменения себестоимости реализованной продукции на сумму прибыли определяется как разница между условной и фактической себестоимостью.

2. Влияние изменения цен на сумму прибыли определяется как разница между фактической и условной выручкой.

3. Для определения влияния объема и структуры реализованной продукции на сумму прибыли необходимо определить коэффициент корректирования, который обозначает изменение объема реализации; он рассчитывается как отношение условной выручки к плановой.

4. Влияние изменения структуры реализованной продукции на сумму прибыли определяется как разница между скорректированной и условной себестоимостью реализованной продукции при этом, скорректированная себестоимость рассчитывается как дополнение плановой себестоимости на коэффициент корректирования.

5. Влияние изменения реализованной продукции на сумму прибыли определяется как дополнение плановой суммы прибыли и коэффициента корректирования, уменьшенного на единицу.

Общее отклонение фактической прибыли от запланированной должно равняться сумме отклонений за счет изменения четырех факторов себестоимости, цены, объема и структуры реализованной продукции.

На изменение суммы прибыли еще применяют трехфакторный анализ влияния количества реализованной продукции, среднереализационных цен и себестоимости товарной продукции

Особенностью морженального анализа является условное разделение затрат на постоянные и переменные. Условно постоянные – те затраты которые не изменяются с изменением объема продаж и производства на протяжении изучаемого периода. Условно переменные - затраты которые изменяются при изменении объема продаж и производства на протяжении изучаемого периода.

Основным показателем, который применяется в рамках морженального анализа является контрибуционный доход = разница между доходами и переменными затратами.

Все управленческие решения относительно целесообразности или не целесообразности производства отдельных видов продукции связано с изменением реализационных цен, связано с изменением направления деятельности предприятия, должны анализироваться не только с точки зрения прибыли но и сточки зрения контрибуционного дохода. Если контрибуционный доход положителен, предприятию нет смысла отказываться от производства анализируемого вида продукции.

Графическая модель точки безубыточности выглядит следующим образом:

Д оходы и затраты

А2

Объем продаж

А1

А1 – безубыточный объем продаж.

А2 – безубыточный объем продаж в стоимостном выражении.

• п остоянные затраты

• п еременные затраты

п рямые доходы

совокупные затраты

Точка безубыточности в натуральном выражении = постоянные затраты \ контрибуционный доход

Контрибуционный доход = доход – переменные затраты

Точка безубыточности в стоимостном выражении = точка безубыточности в натуральном выражении * цена 1 единицы продукции

Типовой пример 1. На основании приведенных данных провести факторный анализ изменение суммы прибыли от реализации продукции растениеводства (таблица 1)

Решение

Размер влияния структуры (условно)= Себестоимость 2009г.* Коэффициент корректировки = 195,05* 0,84609=165,03

К_кор.= Выручка(условно)/ Выручка(базисная)= 203,95/241,05=0,84609

Размер влияния объема реализованной продукции = (К-1)* Прибыль 2009г.= (0,84609-1)*46= -7,08

Проверка: -30,35+38,4+(-1,22)+(-7,08)=-0,55

Показатели	2009г.(Б)	Условно(У)	2010г.(Ф)	Отклонение
Размер влияния себестоимости 1ц (У1-Ф1)	195,05	166,25	196,6	-30,35
Размер влияние цены 1ц (Ф2-У2)	241,05	203,95	242,35	38,4
Размер влияния структуры (У3-У1)	Х	165,03	Х	-1,22
Размер влияния объема реализован-ной продукции	Х	Х	Х	-7,08
Влияние прибыли от реализованной продукции. (Ф5-Б5)	46	Х	45,45	-0,55

Вывод: Результат проведенного анализа свидетельствует о том, что прибыль от реализации продукции растениеводства за 2010год снизилась по сравнению с 2010 годом на 550 грн.

Влияние основных 2-х факторов: себестоимости и структуры реализованной продукции носит негативный характер, т.к. увеличение себестоимости привело к снижению финансового результата на 30,15 тыс.грн., а снижение удельного веса наиболее прибыльных видов продукции в структуре выручки привело к снижению прибыли на 1,22 тыс.грн.

Снижение объема реализованной продукции оказало негативное влияние на величину прибыли в размере -7,08 тыс.грн. Общее увеличение реализационных цен позитивно повлияло на увеличение прибыль от реализации в размере 38,4 тыс.грн.

В абсолютном выражении наибольшее влияние оказало два фактора- наибольшее негативное влияние себестоимость и наиболее позитивное- цена.

Таблица 1