Глава 3. Стадии бюджетного процесса в муниципальном образовании

Можно выделить следующие основные стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании: 1) разработка прогноза социально-экономического развития муниципального образования; 2) составление местного бюджета; 3) внесение проекта постановления о местном бюджете на рассмотрение муниципального совета; 4) рассмотрение проекта постановления о местном бюджете муниципальным советом; 5) утверждение местного бюджета постановлением муниципального совета; 6) опубликование постановления муниципального совета об утверждении местного бюджета; 7) исполнение местного бюджета; 8) внесение изменений и дополнений в местный бюджет в процессе его исполнения; 9) составление отчета об исполнении местного бюджета; 10) рассмотрение проекта постановления муниципального совета об отчете об исполнении местного бюджета; 11) утверждение отчета об исполнении местного бюджета; 12) опубликование отчета об исполнении местного бюджета; 13) бюджетный контроль (практически осуществляется на всех этапах). Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 17 Рассмотрим каждую из указанных стадий бюджетного процесса более подробно. 1. Прогноз социально-экономического развития территории разрабатывается на основе данных социально-экономического развития территории за последний отчетный период, прогноза социально-экономического развития территории до конца базового года и тенденций развития экономики и социальной сферы на планируемый финансовый год и предшествует составлению проекта бюджета. Изменение прогноза социально-экономического развития территории в ходе составления и рассмотрения проекта бюджета влечет за собой изменение основных характеристик проекта бюджета (ст. 173 БК РФ). Одновременно должен составляться перспективный финансовый план - документ, формируемый одновременно с проектом бюджета на очередной финансовый год на основе среднесрочного прогноза социально-экономического развития муниципального образования и содержащий данные о прогнозных возможностях бюджета по мобилизации доходов, привлечению государственных или муниципальных заимствований и финансированию основных расходов бюджета. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 17 Перспективный финансовый план законодательно не утверждается (ч. 1 ст. 174 БК РФ). Перспективный финансовый план разрабатывается в целях: 1) информирования законодательных (представительных) органов о предполагаемых среднесрочных тенденциях развития экономики и социальной сферы; 2) комплексного прогнозирования финансовых последствий разрабатываемых реформ, программ, законов; 3) выявления необходимости и возможности осуществления в перспективе мер в области финансовой политики; 4) отслеживания долгосрочных негативных тенденций и своевременного принятия соответствующих мер (ч. 3 ст. 174 БК РФ). Перспективный финансовый план разрабатывается на три года, из которых: - первый год - это год, на который составляется бюджет; - следующие два года - плановый период, на протяжении которого прослеживаются реальные результаты заявленной экономической политики. Исходной базой для формирования перспективного финансового плана является бюджет на текущий год (ч. 4 ст. 174 БК РФ).

Перспективный финансовый план ежегодно корректируется с учетом показателей уточненного среднесрочного прогноза социально-экономического развития муниципального образования, при этом плановый период сдвигается на один год вперед (ч. 5 ст. 174 БК РФ). Перспективный финансовый план составляется по укрупненным показателям бюджетной классификации (ч. 6 ст. 174 БК РФ). Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 17. Составной частью плана-прогноза является план развития государственного или муниципального сектора экономики, который включает: перечень и сводный план финансово-хозяйственной деятельности муниципальных унитарных предприятий, программу приватизации (продажи) муниципального имущества и приобретения имущества в муниципальную собственность, сведения о предельной штатной численности муниципальных служащих и военнослужащих по главным распорядителям бюджетных средств. Порядок составления, утверждения и установления показателей планов финансово-хозяйственной деятельности государственных и муниципальных предприятий определяется федеральным законом о государственных и муниципальных унитарных предприятиях (ст. 178 БК РФ). Органы местного самоуправления вправе разрабатывать долгосрочные целевые программы (ч.1 ст. 179 БК РФ). Формирование перечня долгосрочных целевых программ осуществляется органом местного самоуправления в соответствии с прогнозом социально-экономического развития Российской Федерации и прогнозом социально-экономического развития соответствующей территории и определяемыми на основе этих прогнозов приоритетами (ч. 2 ст. 179 БК РФ). Заказчиком долгосрочной целевой программы может быть орган государственной власти или орган местного самоуправления для муниципальных целевых программ (ч. 4 ст. 179 БК РФ). На практике органы местного самоуправления зачастую пренебрегают необходимостью разработки плана-прогноза социально-экономического развития муниципального образования, хотя разработка такого плана должна явиться основной для текущего и перспективного бюджетного планирования. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 17 2. Составление проекта бюджета является ключевым этапом бюджетного процесса. Эта работа должна основываться на прогнозе социально-экономического развития муниципального образования на очередной финансовый год, плане развития муниципального сектора экономики соответствующей территории на очередной финансовый год, а также основных направлений бюджетной и налоговой политики на планируемый период. Непосредственное составление проекта местного бюджета должен осуществлять финансовый орган муниципального образования. В целях своевременного и качественного составлении проекта местного бюджета финансовый орган муниципального образования вправе получить необходимые сведения от финансового органа субъекта РФ, а также от других государственных органов, органов местного самоуправления и юридических лиц. В процессе составления бюджета каждому главному распределителю, распределителю бюджетных средств и бюджетному учреждению устанавливаются задания по предоставлению муниципальных услуг. Выделение средств конкретному главному распределителю, распределителю, бюджетному учреждению определяется с учетом нормативов финансовых затрат на единицу муниципальных услуг и задания на предоставление услуг. Следует учитывать, что разработка и утверждение нормативов финансовых затрат отнесены к компетенции федеральных органов. Там же. С. 18 В проекте закона (решения) о бюджете должны содержаться основные характеристики бюджета. К основным характеристикам бюджета относятся общий объем доходов бюджета, общий объем расходов бюджета и дефицит бюджета. В проекте закона (решения) о бюджете должны содержаться также следующие показатели: 1) прогнозируемые доходы бюджета по группам, подгруппам и статьям классификации доходов бюджетов Российской Федерации; 2) нормативы отчислений от собственных доходов бюджета, передаваемых бюджетам других уровней бюджетной системы Российской Федерации (ч. 1 ст. 181 БК РФ). В проекте закона (решения) о бюджете должны содержаться следующие показатели: 1) прогнозируемые доходы бюджета по группам, подгруппам и статьям классификации доходов бюджетов Российской Федерации; 2) расходы бюджета по разделам, подразделам, целевым статьям и видам расходов функциональной классификации расходов бюджетов Российской Федерации; 2) расходы местного бюджета по статьям экономической бюджетной классификации с указанием общего объема капитальных и текущих расходов местного бюджета; 3) расходы и доходы целевых бюджетных фондов; 4) распределение бюджетных ассигнований по главным распорядителям бюджетных средств в соответствии с ведомственной структурой расходов местного бюджета; 5) источники финансирования дефицита бюджета; 6) иные показатели, определенные законодательством и правовыми актами органов местного самоуправления о бюджетном устройстве и бюджетном процессе. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 18 Местные бюджеты должны составляться и исполняться на основе принципа приоритетного финансирования расходов, связанных с обеспечение утвержденных нормативов минимальной бюджетной обеспеченности по предметам ведения муниципального образования при безусловном выполнении долговых обязательств. Пока не обеспеченно финансирование предметов ведения муниципального образования, в проект местного бюджета не должны включаться расходы (а при исполнении бюджета не могут финансироваться расходы), не связанные с предметами ведения. Не должно допускаться также финансирование отдельных предметов ведения выше уровня норматива минимальной обеспеченности при недофинансировании других. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 18 3. Рассмотрение проекта постановления о местном бюджете муниципальным советом (далее - проект) начинается после того, как его официально внесет в муниципальный совет глава муниципального образования (глава местной администрации) в сроки, установленные Положением о бюджетном процессе в муниципальном образовании (как правило, не позднее 15 ноября текущего финансового года). Там же. С. 19 К проекту должны быть приложены следующие материалы и документы: 1) итоги социально-экономического развития муниципального образования за предыдущий финансовый год; 2) предварительные итоги социально-экономического развития муниципального образования за 6 месяцев текущего финансового года; 3) основные положения прогноза социально-экономического развития муниципального образования; 4) прогноз взаимоотношений местного бюджета с бюджетом субъекта РФ; 5) перечень целевых адресных программ, финансирование которых заявлено из бюджета субъекта РФ (при наличии); 6) расчеты и обоснования по всем статьям доходов и расходов проекта местного бюджета. Там же. 4. Муниципальный совет рассматривает внесенный проект, как правило, в трех чтениях. До рассмотрения проекта муниципальный совет при необходимости рассматривает и принимает постановление о налогах, сборах, иных обязательных платежах в местный бюджет, в том числе в части льгот по платежам в местный бюджет. Муниципальный совет рассматривает проект в первом чтении не позднее 10 дней с момента официального внесения проекта. Представленный проект до рассмотрения в первом чтении подлежит рассмотрению комиссиями муниципального совета, заключения которых представляются в бюджетный орган муниципального совета (постоянную комиссию по бюджету). На основании полученных предложений и заключений бюджетный орган готовит сводное заключение по проекту. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 19 Перед обсуждением проекта местного бюджета в первом чтении с докладом выступает глава муниципального образования (глава местной администрации) и/или руководитель финансового органа муниципального образования, а с содокладом - руководитель бюджетного органа муниципального совета. Принимая проект в первом чтении (за основу), муниципальный совет утверждает основные показатели местного бюджета, к которым относятся: 1) общий объем доходов местного бюджета; 2) общий объем расходов местного бюджета; 3) дефицит местного бюджета, и его предельный процент по отношению к расходам; 4) источник покрытия дефицита местного бюджета; 5) предельный размер внутренних и внешних заимствований; 6) предельный размер муниципального долга 7) объем оборотной кассовой наличности на 1 января следующего финансового года. Там же. В случае отклонения проекта муниципальный совет передает отклоненный проект в согласительную комиссию по уточненных основных показателей местного бюджета. Состав согласительной комиссии определяет муниципальный совет. Согласительная комиссия в течение определенного срока разрабатывает согласованный вариант местного бюджета, после чего глава муниципального образования (глава местной администрации) вновь представляет уточненный проект на рассмотрение муниципального совета. Там же. С. 20. В случае принятия в первом чтении (за основу) проекта депутаты муниципального совета подают в бюджетный орган поправки к проекту местного бюджета. Поправки, предусматривающие увеличение бюджетных назначений получателям бюджетных средств и увеличение расходов по целевым статьям, должны содержать указания на источники их финансирования, которыми могут стать либо снижение бюджетных назначений другим получателям бюджетных средств и снижение расходов по другим целевым статьям, либо наличие дополнительных источников доходов. Поправки должны соответствовать бюджетной классификации. Далее бюджетный орган проводит экспертизу поправок и готовит сводные таблицы поправок с рекомендациями о принятии или отклонении их муниципальным советом во втором чтении. Второе чтение принятого за основу проекта включает в себя: голосование поправок и определение муниципальным советом защищенных статей местного бюджета. Рассмотрение поправок проводится бюджетным органом в присутствии авторов поправок, председателей местной администрации и финансового органа муниципального образования. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 20 Во втором чтении проект должен быть рассмотрен муниципальным советом не позднее установленного срока. При рассмотрении поправок во втором чтении не могут быть изменены утвержденные в первом чтении основные показатели местного бюджета. Там же. 5. Третье чтение проекта (утверждение местного бюджета) включает в себя голосование проекта в целом со всеми ранее принятыми поправками и должно состояться не позднее установленного срока. Местный бюджет должен быть сбалансирован. Если в процессе составления или рассмотрения проекта бюджета обнаруживается профицит (превышение доходов над расходами бюджета), то до утверждения бюджета следует осуществить сокращение профицита бюджета. В случае принятия бюджета на очередной финансовый год с дефицитом одновременно утверждаются источники финансирования дефицита бюджета. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 20

6. Постановление Совета о местном бюджете на очередной финансовый год подлежит обязательному опубликованию в средствах массовой информации и вступает в силу после его опубликования в порядке, определенном уставом муниципального образования. Там же. 7. Исполнение бюджета любого уровня осуществляется на основе сводной бюджетной росписи (ст. 217 БК РФ), под которой понимается документ о поквартальном распределении доходов и расходов бюджета и поступлений из источников финансирования дефицита бюджета, устанавливающей распределение бюджетных ассигнований между главными распорядителями, распорядителями и получателями бюджетных средств, и составляемый в соответствии с бюджетной классификацией. Сводную роспись местного бюджета утверждает руководитель исполнительного органа местного самоуправления. Под бюджетными ассигнованиями следует понимать бюджетные средства, предусмотренные бюджетной росписью получателю или распорядителю бюджетных средств (ст. 6 БК РФ). Там же. Бюджеты всех уровней бюджетной системы Российской Федерации исполняются на основе принципа единства кассы (ст. 216 БК РФ). Принцип единства кассы предусматривает зачисление всех поступающих доходов бюджета, привлечение и погашение источников финансирования дефицита бюджета и осуществление всех расходов с единого счета бюджета (ст. 216 БК РФ). Порядок открытия и закрытия счетов местного бюджета и определение их режима устанавливается Положением о бюджетном процессе в муниципальном образовании. Исполнение местного бюджета по доходам предусматривает перечисление и зачисление доходов на единый счет местного бюджета, возврат излишне уплаченных в местный бюджет сумм доходов, учет доходов и составление отчетности о доходах соответствующего бюджета (ст. 218 БК РФ). Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 21. Бюджеты по расходам исполняются в пределах фактического наличия бюджетных средств на едином счете бюджета с соблюдением обязательных последовательно осуществляемых процедур санкционирования и финансирования (ст. 219 БК РФ). Основными этапами санкционирования при исполнении расходов бюджетов являются: 1) составление и утверждение бюджетной росписи; 2) утверждение и доведение уведомлений о бюджетных ассигнованиях до распорядителей и получателей бюджетных средств, а также утверждение смет доходов и расходов распорядителям бюджетных средств и бюджетным учреждениям; 3) утверждение и доведение уведомлений о лимитах бюджетных обязательств до распорядителей и получателей бюджетных средств; 4) принятие денежных обязательств получателями бюджетных средств; 5) подтверждение и выверка исполнения денежных обязательств (ст. 219 БК РФ). Процедура финансирования заключается в расходовании бюджетных средств (ст. 219 БК РФ). Расходование бюджетных средств осуществляется путем списания денежных средств с единого счета бюджета в размере подтвержденного бюджетного обязательства в пользу физических и юридических лиц. Объем расходуемых бюджетных средств должен соответствовать объему подтвержденных денежных обязательств (ст. 227 БК РФ). Доходы, фактически полученные при исполнении бюджета сверх утвержденных законом (решением) о бюджете, направляются органом, исполняющим бюджет, на уменьшение размера дефицита бюджета и выплаты, сокращающие долговые обязательства бюджета, без внесения изменений и дополнений в постановление о местном бюджете. При этом уполномоченный исполнительный орган подготавливает и утверждает дополнительную бюджетную роспись (ч. 1 ст. 232 БК РФ). В случае необходимости направить дополнительные доходы на иные цели, то финансирование расходов сверх утвержденных ассигнований можно осуществлять после внесения изменений и дополнений в постановление о местном бюджете по итогам исполнения бюджета за квартал (полугодие), в котором указанное превышение было получено (ч. 2 ст. 232 БК РФ). Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 21 Главный распорядитель, распорядитель бюджетных средств в пределах своей компетенции имеют право перемещать бюджетные ассигнования между получателями бюджетных средств в объеме не более 5 процентов бюджетных ассигнований, доведенных до получателя бюджетных средств (ст. 233 БК РФ). Все доходы бюджета, источники финансирования дефицита бюджета, расходы бюджета, а также операции, осуществляемые в процессе исполнения бюджета, подлежат бюджетному учету, основывающемуся на едином плане счетов (ст. 240 БК РФ). Бюджетный учет организуется органом, исполняющим местный бюджет. Финансовый год завершается 31 декабря (ч. 1 ст. 242 БК РФ). До этого дня включительно орган, исполняющий местный бюджет, обязан оплатить принятые и подтвержденные денежные обязательства, и в этот же день прекращают свое действие лимиты бюджетных обязательств. Там же. С. 22. 8. Если постановление о местном бюджете вступает в силу после начала финансового года, то в течение недели со дня вступления в силу указанного постановления глава муниципального образования (глава местной администрации) представляет на рассмотрение и утверждение муниципального совета проект постановления о внесений и дополнений в постановление о местном бюджете, уточняющий показатели местного бюджета с учетом исполнения местного бюджета за период временного исполнения местного бюджета. Если в процессе исполнения бюджета происходит снижение объема поступлений доходов бюджета или поступлений из источников финансирования, что приводит к неполному по сравнению с утвержденным бюджетом финансированию расходов, то руководитель финансового органа самостоятельно принимает решение о введении режима сокращения расходов местного бюджета и одновременно вносит на рассмотрение муниципального совета проект постановления о внесении изменений и дополнений в постановление о местном бюджете (ст. 229 БК РФ). В этом случае, если указанный проект постановления не принимается в сроки, установленные Положением о бюджетном процессе в муниципальном образовании, исполнительный орган принимает решение о пропорциональном сокращении расходов впредь до принятия постановления муниципального совета по данному вопросу. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 22 9. Единая методология отчетности об исполнении бюджетов всех уровней устанавливается Правительством РФ. Отчетность об исполнении бюджета может быть оперативной, ежеквартальной, полугодовой и годовой. Сбор, свод, составление и представление отчетности об исполнении бюджета осуществляются органом местного самоуправления (ст. 241 БК РФ). 10. В порядке, установленным Положением о бюджетном процессе в муниципальном образовании, исполнительный орган, исполняющий бюджет, обязан составить и предоставить в муниципальный совет и соответствующий контрольный орган местного самоуправления месячные, ежеквартальные, полугодовой и годовой отчеты об исполнении бюджета (ст. 241 БК РФ). Отчет об исполнении бюджета готовит орган, исполняющий бюджет, на основании отчетов главных распорядителей, распорядителей и получателей бюджетных средств. При рассмотрении отчета об исполнении бюджета муниципальным советом может быть назначена внутренняя проверка указанного отчета. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 22. 11. Отчет об исполнении местного бюджета, представляемый на утверждение муниципальному совету, должен быть составлен в соответствии с той же структурой и бюджетной классификацией, которые применялись при утверждении бюджета, а также в соответствии с требованиями, устанавливаемыми Министерством финансов РФ. До начала рассмотрения отчета контрольным органом местного самоуправления осуществляется внешняя проверка отчета. Муниципальный совет вправе обратится в органы прокуратуры РФ для проверки обстоятельств несоответствия исполнения бюджета принятому постановлению о бюджете в случае превышения прав, предоставленных органу, исполняющему бюджет. Там же. 12. Годовой отчет об исполнении местного бюджета подлежит утверждению муниципальным советом и последующему опубликованию в порядке, установленном Положением о бюджетном процессе в муниципальном образовании. Если отчет об исполнении бюджета отклонен, то в соответствии с уставом муниципального образования представительный орган местного самоуправления вправе возбудить процедуру выражения недоверия соответствующему исполнительному органу и его должностным лицам. Там же. С. 23. 13. Для осуществления бюджетного контроля в соответствии с действующим законодательством муниципальные образования представляют сведения об исполнении местных бюджетов в финансовые органы и Государственный комитет по статистике (ст. 241 БК РФ). Бюджетный контроль - составная часть финансово-экономического контроля. Он рассматривается как совокупность мероприятий, проводимых государственными органами по проверке законности, целесообразности и эффективности действий в образовании, распределении и использовании денежных фондов РФ, субъектов РФ и местных органов самоуправления, выявление резервов увеличения поступлений доходов в бюджет, улучшении бюджетной дисциплины. Ревизия как форма бюджетного контроля // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 1. С. 13.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Таким образом, рассмотрев вопрос о местном бюджете, о стадиях бюджетного процесса в муниципальном образовании, о проблемах подготовки бюджетов, можно сделать следующие выводы. В части регулирования расходов местных бюджетов и порядка формирования расходной и доходной частей бюджета законодательство существенно изменилось. Это требует от органов местного самоуправления проведения большой подготовительной работы, принятия значительного числа муниципальных правовых актов, проведения нормирования расходов и установления социальных стандартов, обучение муниципальных кадров, совершенствование структуры органов местного самоуправления. Участники бюджетного процесса закреплены в статье 152 Бюджетного кодекса Российской Федерации. Выделяются следующие основные стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании: 1) разработка прогноза социально-экономического развития муниципального образования; 2) составление местного бюджета; 3) внесение проекта постановления о местном бюджете на рассмотрение муниципального совета; 4) рассмотрение проекта постановления о местном бюджете муниципальным советом; 5) утверждение местного бюджета постановлением муниципального совета; 6) опубликование постановления муниципального совета об утверждении местного бюджета; 7) исполнение местного бюджета; 8) внесение изменений и дополнений в местный бюджет в процессе его исполнения; 9) составление отчета об исполнении местного бюджета; 10) рассмотрение проекта постановления муниципального совета об отчете об исполнении местного бюджета; 11) утверждение отчета об исполнении местного бюджета; 12) опубликование отчета об исполнении местного бюджета; 13) бюджетный контроль (практически осуществляется на всех этапах).

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ

1. Конституция Российской Федерации. - Ростов н/Д: «Феникс», 2005. - 64 с.

2. Налоговый кодекс Российской Федерации от 31 июля 1998 г. № 146-ФЗ (ред. 31.07. 2006 г.).

3. Бюджетный кодекс Российской Федерации от 31 июля 1998 г. N 145-ФЗ (ред. от 19.12.2006 г.).

4. Федеральный закон от 6 октября 2003 г. N 131-ФЗ "Об общих принципах организации местного самоуправления в Российской Федерации". - Новосибирск: Сиб. унив. изд-во, 2006. - 96 с.

5. Федеральным законом от 09.12.1991 № 2003-1 «О налогах на имущество физических лиц» (ред. 22.08.2004 г.).

6. Положение «О бюджетном процессе в муниципальном образовании» // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 6. С. 21-42.

7. Постатейный комментарий к Бюджетному кодексу Российской Федерации. / Под ред. А.Н. Козырина. (Подготовлено для Системы Консультант Плюс, 2002).

8. Ревизия как форма бюджетного контроля // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 1. С. 13-26.

9. Савранская О. Расходы местных бюджетов и организация бюджетного процесса // Муниципальная экономика . 2005. № 2. С. 37-42.

10. Стадии (этапы) бюджетного процесса в муниципальном образовании // Местное самоуправление: организация, экономика и учет. 2005. № 3. С. 13-34.

11. Финансовое право / Отв. ред. Н.И. Химичева. М.: Юристъ, 2002. - 230 с.

12. Шуткин А.С. Малый бизнес и местные бюджеты // Финансы. 2005. №5. С. 34.