6 Особенности оценки финансового состояния предприятий, имеющих признаки несостоятельности (банкротства)

Экспресс-диагностика банкротства

1. Если коэффициент текущей ликвидности и/или коэффициент обеспеченности собственными средствами ниже нормального значения, то рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности (формула 6.1):

, (6.1)

где – фактический коэффициент текущей ликвидности;

–нормативный коэффициент текущей ликвидности;

T – анализируемый период в месяцах;

2. Если оба коэффициента в пределах нормы, но имеют отрицательную тенденцию, то рассчитывается коэффициент утраты платежеспособности (формула 6.2):

. (6.2)

Таблица 6.1 – Экспресс-диагностика

В долях

Показатель	Нормативное значение	Значение показателя
		На начало прошлого года	На начало отчетного года	На конец отчетного года
Коэффициент текущей ликвидности	2
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	0,1
Коэффициент восстановления платежеспособности	> 1
Коэффициент утраты платежеспособности	> 1

Скоринговый анализ

Таблица 6.2 – Скоринговая модель с тремя показателями

Показатель	Границы классов согласно критериям
	I	II	III	IV	V
Рентабельность совокупного капитала, %	30 и выше (50 баллов)	29,9-20 (49,9–35 баллов)	19,9 – 10 (34,9-20 баллов)	9,9 – 1 (19,9 – 5 баллов)	Менее 1 (0 баллов)
Коэффициент текущей ликвидности	2,0 и выше (30 баллов)	1,99-1,7 (29,9-20 баллов)	1,69-1,4 (19,9-10 баллов)	1,39-1,1 (9,9-1 баллов)	1 и ниже (0 баллов)
Коэффициент финансовой независимости	0,7 и выше (20 баллов)	0,69-0,45 (19,9-10 баллов)	0,44 – 0,30 (9,9 -5 баллов)	0,29 – 0,20 (4,9-1 балл)	Менее 0,2 (0 баллов)
Границы классов	100 баллов	99-65 баллов	64-35 баллов	34-6 баллов	0 баллов

Таблица 6.2 – Скоринговый анализ предприятия

Показатель	Значение в прошлом периоде		Значение во отчетном периоде
Рентабельность совокупного капитала, ( % / баллы)
Коэффициент текущей ликвидности (доли/баллы)
Коэффициент финансовой независимости (доли/баллы)
Итого (сумма баллов)
Класс