- •М. А. Лякина финансы предприятий железнодорожного транспорта
- •Предисловие
- •И источники их финансирования
- •1.2. Особенности структуры активов и источников финансирования железнодорожной компании
- •Состав активов оао «ржд на 01.01.2007г. И 01.01.2008г
- •Состав источников финансирования оао «ржд» на 01.01.2007г. И 01.01.2008г
- •Выберете определение активов компании
- •Выберете определение и пассивов компании
- •Из нижеприведенных элементов выделите те, которые относятся к постоянным (внеоборотные) активам компании.
- •2 Финансирование воспроизводства основных фондов железной дороги
- •2.1 Понятие основных фондов, их состав, виды стоимостной оценки
- •Видовая структура основных фондов оао «ржд»
- •2.2 Амортизация основных фондов. Способы начисления, порядок использования
- •Амортизационные начисления (фактические и дисконтированные значения)
- •2.3 Капитальные вложения как способ воспроизводства основных фондов.
- •2.4 Проблемы воспроизводства основных фондов на железнодорожном транспорте
- •Анализ динамики стоимости основных фондов (оф),
- •Показатели движения и состояния основных фондов, (%)
- •3 Финансирование воспроизводства нематериальных активов в оао "ржд"
- •4.2 Модели финансирования оборотного капитала
- •4.3 Анализ и управление денежными средствами
- •"Отчет о движении денежных средств" оао "ржд" за 2006 и 2007 годы , (тыс. Руб.)
- •4.4 Анализ и управление запасами. Особенности системы материально-технического снабжения железнодорожных предприятий
- •5 Анализ финансового состояния железных дорог. Показатели ликвидности и финансовой устойчивости
- •6 Формирование доходов железнодорожной компании
- •6.1 Доходы организации. Структура доходов железной дороги от основной (обычной) деятельности
- •6.2 Доходы, доходные поступления, выручка от перевозок. Формирование доходов железных дорог от грузовых перевозок в прямом сообщении
- •6.3 Формирование и структура доходов оао «ржд»
- •Доходы по обычным видам деятельности оао "ржд",
- •Состав доходов оао "ржд" от обычных видов деятельности за I квартал 2007 г.
- •Структура доходов оао "ржд" (млн.Руб)
- •6.4. Формы расчетов за перевозки. Система расчетных счетов оао «ржд»: порядок работы, схема движения денежных потоков
- •7.2 Формирование прибыли от обычной деятельности
- •Анализ динамики финансовых результатов от обычной деятельности
- •Доходы и расходы по обычным видам деятельности оао "ржд"
- •Рентабельность основных видов деятельности оао «ржд»
- •7.3 Формирование прибыли до налогообложения
- •Формирование прибыли до налогообложения оао «ржд» 2006-2007гг.
- •7.4 Использование прибыли железнодорожной компании
- •Использование прибыли оао «ржд»
- •8.1. Общая характеристика и отличительные особенности налоговой системы рф
- •8.2. Величина и структура налоговой нагрузки железнодорожных дорог
- •Налоговые начисления оао «ржд» 2006г и 2007г (млрд.Руб.)
- •9 Система бюджетного управления
- •9.1 Понятие бюджетирования. Финансовая структура компании
- •9.2 Операционные и финансовые бюджеты
- •9.3 Система бюджетного управления оао "ржд"
- •Соответствие бюджетов центрам ответственности
- •Библиографический список
- •Содержание Предисловие.
- •1 Активы железнодорожной компании и источники их финансирования
- •Финансы предприятий железнодорожного транспорта
- •Подписано в печать с оригинал-макета .10.08.
- •190031, СПб., Московский пр., 9.
9 Система бюджетного управления
ОАО «РЖД»
9.1 Понятие бюджетирования. Финансовая структура компании
Бюджетирование – это комплексная система, которая включает в себя технологию планирования взаимоувязанных объемных и стоимостных показателей с установлением персональной ответственности за их исполнением и технологию управления финансовыми ресурсами на основе определения отклонений от установленных стандартов (плановых значений показателей) для своевременного принятия обоснованных мер по их устранению.
СИСТЕМА БЮДЖЕТНОГО УПРАВЛЕНИЯ – представляет собой оперативную систему управления компанией по центрам ответственности через бюджеты, которая позволяет достигать поставленные цели путем эффективного использования ресурсов.
В основе системы бюджетирования лежит финансовая структура компании, которая состоит из центров финансовой ответственности – (ЦФО). Центрами финансовой ответственности выступают филиалы или структурные подразделения, а также функциональные службы, чье финансирование напрямую определяется результатами деятельности, которые проводят определенные хозяйственные операции, способны оказывать непосредственное воздействие на прибыльность предприятия. Центры ответственности одновременно являются и центрами управленческого учета. Центры финансовой ответственности действуют главным образом в пределах одного юридического лица. Но в режиме этого центра может действовать и дочерняя фирма, имеющая статус юридического лица.
Центр финансовой ответственности характеризуется следующими отличиями:
– масштабом деятельности;
– структурой доходов и расходов;
– системой ключевых показателей эффективности деятельности (КПЭ);
– механизмом определения финансового результата
С учетом этих особенностей центры финансовой ответственности будут различаться формами бюджетного планирования, контроля и анализа, процедурами участия в бюджетном процессе. Выделяются следующие виды центров финансовой ответственности.
Центр прибыли и инвестиций – группа подразделений или компания в целом, осуществляющие хозяйственную деятельность, целью которой является получение прибыли, а также определяющие инвестиционную политику. Центр прибыли и инвестиций – отвечает за достижение плановых показателей прибыли, контролирует ценообразование (внешние, либо расчетные цены), объем реализации (фактическая реализация продуктов или услуг внешним клиентам или внутрикорпоративная реализация), статьи отчетных издержек, принимает решения по планированию и реализации инвестиций.
В центрах прибыли формируется большая часть доходов холдинга. Они обычно совпадают с крупнейшими дочерними фирмами холдинга. Центры прибыли действуют как самостоятельные субъекты налогообложения, имеют соответственные рейтинги платежеспособности и ценных бумаг и часто являются головными предприятиями отраслевой группы холдинга. В некоторых холдингах создаются и вспомогательные центры прибыли. Они используются в схемах налогового планирования и для решения других задач управления его финансовыми и материальными потоками.
Центр доходов – отвечает за выполнение планов по доходам и лимитам затрат на собственное содержание
Центр финансовой эффективности – структурное подразделение или группа подразделений, осуществляющие определенные хозяйственные операции, способные оказывать непосредственное воздействие на прибыльность предприятия, а также отвечать перед вышестоящим руководством за реализацию поставленных перед ними целей и соблюдение установленных для них лимитов расходов
Центр затрат – структурное подразделение или группа подразделений, как правило, обеспечивающие поддержку и обслуживание функционирования центров финансовой эффективности и центров прибыли и инвестиций, и непосредственно не приносящие прибыль. Центр затрат отвечает за выполнение производственного плана и достижение планового уровня затрат по выпуску продукции, работ, услуг. Величина финансирования ЦЗ корректируется в соответствии с реальным объемом произведенных работ и услуг.
Информационной базой бюджетирования являются системы бухгалтерского, налогового, статистического и управленческого учета. Как мы знаем, каждая из них отличается своими особенностями. Система бухгалтерского и налогового учета характеризуется точностью и достоверностью информации. Это – основной источник фактической информации для системы бюджетного управления. Систему управленческого и статистического учета отличает оперативность и предоставление данных в требуемом разрезе. Поэтому она служит для получения данных определенного типа (например, движение денежных средств по неделям). Используется в случае, когда данные бухгалтерского учета недостаточны или они не сформированы.