Головная компания

Итого накладные затраты головной компании (без стоимости приобретаемых товаров)		1500
ИТОГО Прибыль (головные компании + торговые компании холдинга)		-50
[2100 – 1100 – 550] + [2200 – 1200 – 550] + [2900 – 1650 – 700 ] – 1500
1 торговая компания
Площадь 500 кв.м.		Итого
Выручка (Объем продаж * Цена продаж)	150 ед.*$10+50 ед.*$12	2100
Затраты по закупке товаров (Объем продаж * Стоимость	150 ед.*$5+50 ед.*$7$	1100
закупки)
Затраты торговой компании 1		550
Прибыль после покрытия прямых затрат		450
Распределенные затраты головной компании	1500/(1100+1200+1650)*1100	418
Прибыль после покрытия всех затрат		32
Прибыльность маржинальная (Выручка - Затраты по закупке)	(2100-1100)/2100	48%
/Выручка
Прибыльность прямых затрат (Прибыль после покрытия		27%
прямых затрат / (Затраты по закупке + Затраты торговой	450/(1100+550)
компании)
Прибыльность всех затрат (Прибыль после покрытия всех	32/(1100+550+418)	1,5%
затрат/Полные затраты)
Прибыльность продаж 1 (Прибыль после покрытия прямых	450/2100	21%
затрат/Выручка)
Прибыльность продаж 2 (Прибыль/Выручка)	32/2100	1,5%
2 торговая компания
Площадь 500 кв.м.		Итого
Выручка (Объем продаж * Цена продаж)	100 ед.*$10+100 ед.*$12	2200
Затраты по закупке товаров (Объем продаж * Стоимость	100 ед.$5+100 ед.*$7	1200
закупки)
Затраты компании 2		550
Прибыль после покрытия прямых затрат		450
Распределенные затраты головной компании	1500/(1100+1200+1650)*1200	455
Прибыль после покрытия всех затрат		-5
Прибыльность маржинальная (Выручка - Затраты по закупке)	(2200-1200)/2200	45%
/Выручка
Прибыльность прямых затрат (Прибыль после покрытия		26%
прямых затрат / (Затраты по закупке + Затраты торговой	450/(1200+550)
компании)
Прибыльность всех затрат (Прибыль после покрытия всех	-5/(1200+550+455)	-0,02%
затрат/Полные затраты)
Прибыльность продаж 1 (Прибыль после покрытия прямых	450/2200	20%
затрат/Выручка)
Прибыльность продаж 2 (Прибыль/Выручка)	-5/2200	-0,2%
3 торговая компания
Площадь 400 кв.м.		Итого
Выручка (Объем продаж * Цена продаж)	50 ед.*$10+200 ед.*$12	2900
Затраты по закупке товаров (Объем продаж * Стоимость	50 ед.*$5+200 ед.*$7	1650
закупки)
Затраты компании 3		700
Прибыль после покрытия прямых затрат		550
Распределенные затраты головной компании	1500/(1100+1200+1650)*1650	627
Прибыль после покрытия всех затрат		-77
Прибыльность маржинальная (Выручка - Затраты по закупке)	(2900-1650)/2900	43%
/Выручка
Прибыльность прямых затрат (Прибыль после покрытия	550/(1650+700)	23%

98

прямых затрат / (Затраты по закупке + Затраты торговой
компании)
Прибыльность всех затрат (Прибыль после покрытия всех	-77/(1650+700+627)	-0,02%
затрат/Полные затраты)
Прибыльность продаж 1 (Прибыль после покрытия прямых	550/2900	20%
затрат/Выручка)
Прибыльность продаж 2 (Прибыль/Выручка)	-77/2900	-0,2%

По показателям прибыльности с каждого доллара затрат наибольшую прибыль приносила торговая компания 1 – «взяла» товаров меньше всех, но создала с 1 доллара затрат на эти товары наибольший объем продаж.

Табл. 47. Распределение затрат головной компании по торговым компаниям холдинга пропорционально объемам продаж (все расчёты в долл. США)

Получится занижение результата продавца с лучшей структурой продаж. Взял меньше,				В базовом
продал больше – это его заслуга, отнесение затрат по выручке не вполне справедливо				варианте
1 компания: у нее лучшая	Распределенные	1500*(2100+2200+	438	418
структура продаж – лучший	затраты	2900)*500
ценовой коэффициент
	Прибыль		12	32
2 компания	Распределенные	1500*(2100+2200+	458	455
	затраты	2900)*2200
	Прибыль		-8	-5
3 компания	Распределенные	1500*(2100+2200+	604	627
	затраты	2900)*2900
	Прибыль		-54	-77

Табл. 48. Распределение затрат головной компании по торговым компаниям холдинга пропорционально торговым площадям компаний (все расчёты в долл. США)

Получится завышение результата у компании с меньшими площадями, так как результат						В базовом
для компании - это, прежде всего, прибыль, но не объем продаж						варианте
1 компания		Распределенные		1500/(500+500+400)*500	535	418
		затраты
		Прибыль			-85	32
		Выручка (съем) с	1	2100/500=4,2
		кв.м.
2 компания		Распределенные		1500/(500+500+400)*500	535	455
		затраты
		Прибыль			-85	-5
		Выручка (съем) с	1	2200/500=4,4
		кв.м.
3 компания (минимальная		Распределенные		1500/(500+500+400)*400	428	627
площадь, но	наихудшая	затраты
структура	продаж,
наихудшая	отдача на
рубль затрат)
		Прибыль			122	-5
		Выручка (съем) с	1	2900/400=7,2	(выручка	с 1 кв.м.
		кв.м.			торговой площади выше
					всех, но худшая
					структура продаж)

По такой технологии распределения затрат получается, что главное – занимать меньшие площади, но не создавать большую отдачу с 1 доллара приобретенных товаров. Компания 3, которая взяла продукции на реализацию в 1,5 раза больше других (1650/1100), создала прибыли для покрытия расходов головной компании на 20% меньше других (прибыль после покрытия прямых затрат 550/450 = 1,2). То есть компания 3 товаров взяла в 1,5 раза больше, но прибыли создала не в 1,5 раза больше, а всего в 1,2

99