- •§ 1. Задачи практикума в курсе «Прогнозирование финансовых рынков»
- •§ 2. Требования по оформлению и выполнению работы
- •Работа 1 «Графический анализ»
- •Работа 2 «Волновой анализ»
- •Работа 3 «Технические индикаторы»
- •Работа 4 «Проведение торговых операций на основе вычисленных индикаторов»
- •Варианты заданий (2010 год)
- •§ 3. Справочный материал к лабораторной работе «Графический анализ»
- •3.1. Термины и определения
- •3.2.Типы графиков
- •3.3. Фигуры на графиках
- •3.4. Построение биржевых диаграмм
- •3.5. Формат осей
- •3.6. Особенности построения графика «Свечи»
- •3.7. Линии поддержки и сопротивления на ценовом графике
- •3.8. Определение линий уровня на ценовом графике
- •3.9. Фигуры на графиках
- •§ 4. Справочный материал к работе 2
- •4.1. Термины и определения
- •4.2. Пример разметки рынка текущей реализованной структурой случайных волн
- •4.3. Пример разметки волн по теории Эллиотта
- •§ 5. Справочный материал к работе 3
- •5.1. Простые скользящие средние МА (moving Averages) или СС(скользящая средняя)
- •5.2. Взвешенные скользящие средние WМА
- •5.3. Экспоненциальные скользящие средние
- •5.4. Осцилляторы
- •5.5. Расчет индикаторов в лабораторной работе
- •§ 6. Справочный материал к работе 4
- •6.1. Определение условий «купли – продажи»
- •6.2. Формулы по графам «$» и «Количество»
- •6.3. Расчет индикаторов и проведения торговых операций на основе рассчитанного индикатора
Доходность
n – длина окна
Рис. 5.3. Определение длины окна по доходности
5.4. Осцилляторы
Осциллятор (от лат. оscillo – качаться) используется для моделей, описывающих процессы с периодически меняющимися величинами (маятник, колебательный контур).
Для понимания смысла работы осциллятора полезны аналогии с приемами в спектральном анализе.
Для улавливания небольших изменений слабо меняющейся функции ее пропускают через дифференциальный усилитель, а затем (с помощью фазового детектора) извлекают нужный сигнал.
Курс валют при флэте дифференцируют, а затем подбором нормировочных коэффициентов кривой придают индикативный вид, т.е. осциллятор – производная цены по времени, как правило, с временным сдвигом.
Интерпретация осцилляторов
Для осциллятора устанавливается значение перекупленности или перепроданности рынка, и подход к ним является сигналом о покупке или продаже.
ПЕРЕКУПЛЕННЫЙ РЫНОК (overbought) – цена около верхней границы, и ее повышение далее невозможно.
Рынок перекуплен – кривая осциллятора у верхней границы. ПЕРЕПРОДАННЫЙ РЫНОК (ovevsold) – цена настолько
низка, что далее спад невозможен.
Рынок перепродан – кривая осциллятора у нижней границы. Кривая осциллятора у нижней полосы – следует занимать
45
длинные позиции (покупка)(belong).
Кривая осциллятора у верхней полосы – следует занимать
короткие позиции (продажа)(sell).
Осциллятор достиг крайних значений – текущее изменение цен слишком стремительно, и ожидается корректировка цен.
Момент (Momentum) – индикатор темпа
Каждое значение Момента вычисляется как разница между значениями цены через определенный интервал
.
t – цена закрытия на сегодняшний день;
Pt-x – цена закрытия Х дней тому назад (например, 8).
Рис. 5.4. Ценовая кривая и соответствующий ей Момент
Сигнал к покупке – образуемая индикатором впадина. Продажа – достижение пика с последующим поворотом вниз.
46
Метод конвергенции – дивергенции
Moving Averages Convergence-Divergence (MACD)
Автор – Джеральд Эппель.
Для уменьшения недостатков скользящих средних используют комбинации двух кривых – метод конвергенция-дивергенция скользящих средних (MACD-гистограмму).
Алгоритм построения
ЕМА(12) – экспоненциальная скользящая с порядком 12. ЕМА(26) – экспоненциальная скользящая с порядком 26. MACD=ЕМА(12)-ЕМА(26).
SL = EMA(MACD,9) – сигнальная линия.
MH= MACD – SL – разность сигнальной линии и MACD (строится в виде столбчатой гистограммы).
Расчет Стохастиков
Индикатор стохастик введен президентом корпорации «Инвестмент Эдьюкейторз Инк.» Дж. Лейном в 1950-е гг.
Разрабатывали формулы осцилляторов, давая им имена %А, %В и т.д. Работоспособными оказались %K %D (линии Лейна) и %R (Ларри Уильямса)
Построение линий %К и %D основано на том, что при повышении цен торговый день закрывается на уровнях, лежащих ближе к верхним, достигнутым в течение торгов; при понижающемся тренде – обратный результат (цены закрытия ближе к нижним), т.е. учитывается не только цена закрытия, но и дополнительная информация, получаемая от максимальной и минимальной цены.
47
Рис. 5.5. Ценовой график с индикатором «Стохастик»
Индикатор «Стохастик» состоит из двух линий: быстрой, называемой %К, и медленной – %D.
Первый шаг расчёта состоит в получении «сырой стохастики» или %К.
%K = Cc − Ln .100 ,
H n − Ln
где Сc – сегодняшняя цена закрытия;
Ln – минимальная цена за выбранное число дней; Нn – максимальная цена за эти дни;
n – число дней для расчёта, выбранное игроком (стандартное время для расчёта равно 5 дням).
Короткий период позволяет обнаружить больше точек поворота, а более длительный – выявить самые важные поворотные точки.
На следующем шаге находится %D. Это достигается сглаживанием %К (обычно за три дня). Сгладить можно поразному, например, так:
∑(Cc*Ln)
%D = ∑(Hn * Ln ) .
48