Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
74 |
|||
|
|
|
|
|
-норматив рентабельности капитала (Rк)1 – отношение |
прибыли |
|||
предприятия к стоимости ее активов: |
|
|
|
|
Rк = |
Пп |
, |
(3.15) |
|
А |
|
|
||
|
|
|
|
|
где А – сумма активов предприятия, рассчитываемая как средняя величина ме-
жду активами на начало и конец периода (месяц, квартал, год), руб.; -рентабельность продаж (R), как отношение прибыли предприятия к вы-
ручке от продажи2.
R= |
Пп |
= |
В − З |
; |
(3.16) |
|
|
|
ВВ
-рентабельность продукции (Rпрод);
-оборачиваемость активов как отношение выручки от продаж к активам предприятия
ОА |
= |
В |
. |
(3.17) |
А |
|
|||
|
|
|
|
Оборачиваемость активов показывает, сколько раз обернулись активы в течение периода или какой размер выручки получило предприятие на каждый рубль вложенных средств за период.
Фактическая рентабельность капитала равняется произведению оборачи-
ваемости активов и рентабельности продаж
Rк = OA ∙ R = |
В |
∙ |
Пп |
= |
Пп |
(3.18) |
|
|
|
|
. |
|
|||
А |
В |
|
|
||||
|
|
|
А |
|
|||
Прибыль от продажи при нормативе рентабельности капитала определя-
ется путем умножения рентабельности капитала на стоимость активов
Пп = Rк ∙ А. (3.19)
Рентабельность продажи равна:
R = |
Rk ∙ A |
∙100 . |
(3.20) |
|
|
V
1 Показатели рентабельности задаются в коэффициентах; 2 При расчетах используется показатель выручка от продаж без косвенных налогов.
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
75 |
|
|
В свою очередь, для целей ценообразования показатель рентабельности продажи надо преобразовать в показатель рентабельность продукции, для чего воспользуемся зависимостью между этими показателями:
Rпрод |
= |
|
R |
∙100 . |
(3.21) |
|
− R |
|
|||
|
1 |
|
|
||
Таким образом, зная рентабельность продаж, которая определяется на ос-
нове показателей рентабельности капитала, сумму активов и оборачиваемость капитала, можно определить рентабельность продукции, обеспечивающую по-
лучение планируемой прибыли. Проверим верность расчетов на примере.
Пример 1. Предприятие желает получить норму прибыли на вложенный капитал в размере 40%, сумма совокупность активов составляет 500 тыс.
руб., выручка от продажи – 1000 000 руб. Определим рентабельность продук-
ции, обеспечивающую реализацию заданной цели..
Решение
Пп = 500000 ∙ 40 = 200000( руб.); 100
R = |
|
200000 |
∙100 = 20(%) ; |
|
|||
1000000 |
|
||||||
|
|
|
|
||||
R |
= |
|
20 |
∙100 = 25(%) |
. |
||
|
|
||||||
прод |
|
|
100 − 20 |
|
|||
|
|
|
|
||||
Следовательно, рентабельность продукции должна быть равна 25%. Рас-
считаем сумму прибыли, полученную при этом показателе.
Затраты предприятия составят:
1000000 – 200000 = 800000 ( руб.).
Прибыль предприятия равна:
800000 ∙ 25 =
200000( руб.).
100
Полученная величина прибыли обеспечивает рентабельность капитала в размере 40%:
200000 ∙100 = 40(%) .
500000
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
76 |
|
|
Если известна сумма затрат предприятия, сумма активов и норматив рен-
табельности капитала, то рентабельность продукции, обеспечивающую задан-
ный норматив рентабельности капитала, рассчитывают по формуле
R = |
Rк ∙ А |
∙100 . |
(3.22) |
|
|
||
прод |
З |
|
|
|
|
|
Вернемся к нашему примеру.
Rпрод = 0,4 ∙500000 ∙100 = 25(%) ,
800000
Т.е. получен тот же результат, что и в примере выше.
Предположим, предприятие планирует такой показатель, как рентабель-
ность продаж. Изменим условия нашего примера.
Пример 2. Предприятие планирует иметь рентабельность продаж в размере 30%, при этом сумма его затрат равна 800000 руб., а сумма текущих активов 500000 руб. Определите рентабельность капитала.
Решение
Рентабельность продукции для обеспечения рентабельности продаж в за-
данном размере должна быть равна:
R = |
30 |
|
∙100 = 42,86(%) . |
||
|
|
||||
прод |
100 |
− |
30 |
|
|
|
|
||||
Сумма прибыли предприятия составит
Пп = 800000 ∙ 42,86 = 342857( руб.) . 100
Выручка от продажи
В = 800000 + 342857 = 1142857 (руб.).
Рентабельность продаж
342857 ∙ =
100 30(%) .
1142857
Т.е. мы получили заданный размер рентабельности продаж. Рентабель-
ность капитала при этом показателе будет равна.
Rк = 342857 ∙100 = 68,57(%) . 500000
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
77 |
|
|
Помимо потребности в прибыли при обосновании рентабельности про-
дукции предприятие должно учитывать:
∙уровень цен на аналогичную продукцию на рынке;
∙рентабельность, заложенную в цену конкурентов, если такая ин-
формация может быть получена;
∙ ограничения по рентабельности, установленные государственными органами.
Поэтому каждое предприятие, помимо анализа собственных затрат,
должно проводить анализ цен, спроса, предложения на рынке и выбирать такой уровень цены, который позволит реализовать наибольшее количество продук-
ции и получить максимальную прибыль.
При расчетах максимальной прибыли используют систему предельных показателей.
Предельная выручка (доход) – это выручка (доход), который получит предприниматель при выпуске или продаже каждой дополнительной единицы изделия (товара) сверх уже производимой (продаваемой).
Предельная прибыль – это изменение прибыли при производстве (про-
даж) каждой дополнительной единицы продукции (товара).
Предельная прибыль представляет собой разницу между предельной вы-
ручкой (доходом) и предельными издержками.
Максимизация получаемой прибыли достигается в точке, когда любое увеличение объема выпуска (реализации) продукции не приводит к изменению прибыли, т.е. прирост прибыли равен 0. Математически условие максимизации прибыли можно записать в виде формулы:
|
МR(Q) = Md(Q) − Mc(Q) = 0, |
(3.23) |
где МR(Q) – предельная прибыль от выпуска продажи объема (Q) продукции, |
||
|
руб.; |
|
Мd(Q) – |
предельная выручка (доход) от объема продукции, руб.; |
|
Мс(Q) – |
предельные издержки объема продукции, руб. |
|
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
78 |
|
|
|
|
Следовательно, прибыль максимизируется в объеме выпуска (продажи), |
||
когда предельные издержки равны предельному доходу |
|
|
Мd (Q) = Mc(Q) |
(3.24) |
|
Для определения объемов реализации продукции при различных уровнях
цены строят функцию зависимости спроса от цены путем математической об-
работки фактических данных методом корреляционно-регрессионного анализа.
Расчеты по максимизации прибыли удобно оформлять в виде таблицы, в
которой наглядно представлены результаты. Определим максимальный размер прибыли предприятия на примере, используя данные о предельных издержках
табл. 3.2.
Определим объем производства, (табл. 3.4), максимизирующий прибыль,
если функция зависимости спроса имеет линейный вид Q = - 4,18р + 114,5.
Таблица 3.4
Расчет максимальной прибыли в зависимости от объема выпуска продукции, цены, издержек
Количество |
Цена |
Выручка |
Общие |
Прибыль |
Предель- |
Предель- |
Предель- |
изделий (Q) |
(Р) |
от реали- |
издержки |
Т=(3)-(4) |
ная |
ные из- |
ная при- |
|
|
зации |
(ТС) |
|
выручка |
держки |
быль |
|
|
(ТR) |
|
|
(M(d) |
МС (Q) |
МR(Q) |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
10 |
25 |
250 |
200 |
50 |
250 |
200 |
50 |
20 |
22,6 |
452 |
284 |
168 |
202 |
8,4 |
118 |
30 |
20,2 |
606 |
344 |
262 |
154 |
6,0 |
94 |
40 |
17,8 |
712 |
386 |
326 |
106 |
4,2 |
64 |
50 |
15,4 |
770 |
440 |
330 |
58 |
5,4 |
4 |
60 |
13,0 |
780 |
500 |
280 |
10 |
6,0 |
140 |
70 |
10,65 |
745,5 |
575 |
170,5 |
-34,5 |
7,5 |
-109,5 |
80 |
8,3 |
664 |
666 |
-2 |
-81,5 |
9,1 |
-172,5 |
90 |
5,9 |
531 |
776 |
-245 |
-133 |
11,0 |
-243 |
100 |
3,5 |
350 |
948 |
-598 |
-181 |
17,2 |
-353 |
Предельную выручку рассчитываем как разницу между объемами выручки при разных выпусках продукции и ценах. Как видно из данных табл. 3.4., наибольшую прибыль от продажи предприятие получает в диапазоне вы-
пуска от 30 до 50 изделий, затем размер прибыли начинает уменьшаться. Сле-
довательно, наиболее приемлемые масштабы производства находятся в этих
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
79 |
|
|
пределах при ценах 20,2 и 17,8 руб. Дальнейшее наращивание объемов нецеле-
сообразно, т.к. приводит к ухудшению финансовых показателей.
3.3. Косвенные налоги
Косвенные налоги представляют собой обязательные платежи в бюджет,
это часть чистого дохода, создаваемого в предприятиях и изымаемая в бюджет косвенно, путем включения в цену продукции, товаров, покупая которые по-
требители оплачивают и косвенные налоги. Таким образом, хотя платят кос-
венные налоги предприятия, конечными плательщиками являются потребители,
т.к. предприятия как бы перекладывают суммы налогов друг на друга и на ко-
нечного покупателя, их интересы напрямую не затрагиваются.
Косвенные налоги имеют большое социально-экономическое значение и играют важную роль в экономике страны.
Во-первых, они являются весомым источником доходов государства, их доля в бюджете значительны выше, чем доля налога на прибыль (табл. 3.5)1
Таблица 3.5 Доля косвенных налогов в Федеральном бюджете Российской Федерации
Показатели |
1996 г. |
1997 г. |
1998 г. |
Налог на добавленную |
36,6 |
36,4 |
38,4 |
стоимость |
|
|
|
Акциз |
12,7 |
16,0 |
21,4 |
Во-вторых, с помощью косвенных налогов осуществляется распределе-
ние и перераспределение доходов между различными социальными группами населения.
В третьих, косвенные налоги оказывают влияние на уровень цен, повы-
шая ее примерно на 30%, а по отдельным товарам и на 50%, поэтому они явля-
ются фактором регулирования уровня цен, средством воздействия на их дина-
мику (инфляцию или дефляцию).
1 Бюджетная система РФ: Учебник / М.В. Романовский и др.; Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. М.: ЮРОИТ, 1999. С. 67.
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
80 |
|
|
В четвертых, система косвенных налогов оказывает воздействие на про-
изводство, торговлю, потребление, способствуя их росту или, наоборот, сокра-
щению, то есть позволяет регулировать движение сфер товарного обращения в соответствие с целями развития экономики.
Являясь прямой надбавкой к цене, косвенные налоги носят явно выра-
женный фискальный характер, легко поддаются учету и контролю, и в России стали приоритетным направлением системы сбора налоговых платежей. Мно-
гие экономисты считают эти налоги самыми несправедливыми, поскольку они регрессивны по отношению к доходу потребителей - с низких доходов взимает-
ся более высокий процент, а с высоких - более низкий.
Практика использования косвенных налогов характерна для большинства развитых стран и традиционно в рыночной экономике они используются для сдерживания потребления, а в России стали одним из основных источников формирования госбюджетных средств.
В настоящее время применяют три косвенных налога: акциз, налог на до-
бавленную стоимость и налог с продаж. Акциз и НДС, введены в действие с 1
января 1992 года в соответствии с Законами Российской Федерации «Об акци-
зах» от 6.12.1991 г. № 1993-14 и «О налоге на добавленную стоимость» от
6.12.1991 № 1992-1. Момент их внедрения совпал с либерализацией цен и нача-
лом перехода к построению рыночной системы управления экономикой. В пе-
риод 1994-1995 года существовал специальный налог, также носящий косвен-
ный характер. Он имел целевое назначение – поддержка отраслей сельского хо-
зяйства и угольной промышленности и был отменен в 1996 году. В 1998 году введен налог с продаж.
Рассмотрим косвенные налоги, так как они имеют разное экономическое содержание, назначение, по-разному включаются в цену и влияют на ее уро-
вень.
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
81 |
|
|
3.3.1. Акциз
Акцизный налог включатся в состав цены предприятия– изготовителя по-
дакцизной продукции и вносится в бюджет по мере реализации этой продук-
ции.
Акцизы установлены на товары и продукцию, уровень потребления кото-
рых малоэластичен по отношению к цене или на дефицитную высокорента-
бельную продукцию и товары, предназначенные для населения, производство которых имеет низкую себестоимость. Если бы государство не изымало в бюд-
жет суммы акцизов, то предприятия, производящие подакцизные товары, имели бы сверхприбыль.
По своей сути и форме изъятия в бюджет акцизный налог близок к налогу с оборота, существовавшему в стране до 1992 года.
Перечень подакцизных товаров и продукции, ставки налога, порядок их расчета и включения в цену регулируются Законом Российской Федерации «Об акцизах», принятому в 1991 году и теми изменениями, которые были внесены в период 1992-2000 г1. История акцизного налога в России отражает состояние потребительского рынка – практически каждый год вносятся изменения в пе-
речень подакцизных товаров и ставки акциза.
Рассмотрим этот процесс с начала введения налога. Первоначально акци-
зы были установлены исключительно на потребительские товары отечествен-
ного производства: все виды виноводочных изделий, пиво, икра осетровая и лососевая, готовая деликатесная продукция из ценных пород рыб и морепро-
дуктов, шоколад, табачные изделия, легковые автомобили, ювелирные изделия,
меховые изделия (кроме детского ассортимента), изделия из фарфора и хруста-
ля, ковры и ковровые изделия, одежда из натуральной кожи. Как видно из пе-
речня, акцизы установлены на те товары, которые являлись дефицитными для населения в 1992 году. В связи с открытием границ России и массовым ввозом импортных товаров российские производители оказались в сложной ситуации –
1 за 1992-2000 г. в Закон вносилось 10 изменений.
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
82 |
|
|
цены на отечественные подакцизные товары были выше, чем на импортные, в
результате отсутствия сбыта многие из них прекратили производство, например шоколад практически перестали выпускать в 1992-1993 годах. С 1.02. 1993 года введены акцизы на импортные товары подакцизного перечня, одновременно исключен акциз на такие товары как икра, деликатесные изделия, шоколад, из-
делия из фарфора. С 1.11.92 года установлены акцизы на нефть, газовый кон-
денсат и отдельные виды минерального сырья, грузовые автомобили. В 1994
году ведены акцизы на спирт этиловый, покрышки и камеры для шин к легко-
вым автомобилям, ружья охотничьи, яхты и катера (кроме специального назна-
чения). В 1997 году из перечня подакцизных товаров исключаются спиртован-
ные соки, покрышки и камеры для шин к легковым автомобилям, шины, брил-
лианты, изделия из хрусталя, ковры и ковровые изделия, меховые изделия,
одежда из натуральной кожи, ружья охотничьи, катера и яхты, грузовые авто-
мобили. Меняются и ставки акцизного налога. До 1997 года по всем товарам и продуктам были установлены адвалорные ставки в процентах к отпускной цене
сакцизом (Ца), поэтому расчет акциза осуществлялся в два этапа.
1.Определялась цена с акцизом по формуле
Ца |
= |
(С + П) ∙100 |
, |
(3.25) |
|
100 |
− Ас |
|
|||
|
|
|
|
||
где Ас – ставка акцизного налога, %.
2.Сумма акцизного налога рассчитывалась
А = |
Ц |
а ∙ Ас |
. |
(3.26) |
100 |
|
|||
|
|
|
||
Ставки акцизов дифференцировались в зависимости от соотношения спроса и затрат, например, низкие затраты на производство спирта и водки и высокие цены на них позволили установить ставку акциза в размере 80-90%.
В соответствии Федеральным законом от 10.01.1997 г. № 12-ФЗ «О вне-
сении изменений и дополнений в Федеральный Закон «Об акцизах» в 1997 году вводятся специфические ставки акцизов по большинству товаров – в рублях за единицу продукции, товара в натуральном выражении. Адвалорные ставки со-
храняются для ювелирных изделий, бензина автомобильного и легковых авто-
Глава 3. Формирование цены, ее состав. Отечественная практика |
83 |
|
|
мобилей, но они установлены в процентах к отпускной цене без акциза и сумма акциза, включаемого в цену, рассчитывается по формуле:
А = |
(С + П) ∙ Ас |
. |
(3.27) |
100 |
|
||
|
|
|
В 1998-1999 годах также вносились изменения в ставки акцизного налога.
Действующие в настоящее время ставки акцизного налога по подакцизным то-
варам (за исключением подакцизных видов минерального сырья), в том числе ввозимым на территории Российской Федерации даны в приложении 1.
Адвалорная ставка акциза установлена в процентах к отпускной цене предприятия-изготовителя (формула 3.27), специфическая - к объему в нату-
ральном выражении. Для организаций, производящих подакцизные товары из давальческого сырья, облагаемый оборот определяется исходя из максималь-
ных отпускных цен без акциза на аналогичные товары собственного производ-
ства или рыночных цен, сложившихся в регионе. С суммы денежных средств,
получаемых организациями за производимые и реализуемые ими подакцизные товары в виде финансовой помощи, пополнения фондов специального назначе-
ния, а также рыночных цен, сумма акциза определяется по формуле
А = |
Н ∙ Ас |
, |
(3.28) |
100 − А |
|
||
|
с |
|
|
где Н – рыночная цена с учетом акциза, или сумма полученных денежных средств, или стоимости опциона, руб.
Порядок расчета акциза на импортные товары будет рассмотрен в соот-
ветствующей теме (гл. 4).
Ставки акциза по подакцизным видам минерального сырья (кроме нефти,
газового конденсата), утверждаются Правительством Российской Федерации дифференцированно для отдельных месторождений в зависимости от горно-
геологических и экономико-географических условий. В этом заложено проти-
воречие между действующим законодательством и его практическим воплоще-
нием: в соответствии с налоговым кодексом российской Федерации ставки должны устанавливаться Федеральным Законом «Об акцизах».