Вопрос 1. Банковский и коммерческий кредиты

Коммерческий кредит (КК) оформляется векселем, письменным долговым обязательством должника уплатить к установленному сроку обозначенную в нем сумму денег.

Цель КК – ускорение реализации продукции и получе­ние прибыли.

КК выгоднее банковского (БК), так как он, как правило, дешевле. Однако сфера его применения по сравнению с банковским ограничена определенными рамками:

• участниками этой сделки могут быть только предприниматели, связанные между собой постоянными отношениями;

• размер предоставляемого коммерческого кредита ограничен возможностями кредитора с точки зрения объема поставляемого в кредит товара;

• КК имеет краткосрочный характер, он не позволяет осуще­ствить изменения, требующие капитальных вложений.

Т.о. КК представляет собой форму организации прямых взаимоотношений между субъектами кредитной сделки.

Банк – кредитная организация, которая имеет исключительное право на осуществление операций:

1. привлечение во вклады д/с юр. и физ. лиц;

2. размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности;

3. открытие и ведение банковских счетов физ. и юр. лиц.

Отличительными чертами БК можно назвать:

• участие в кредитной сделке в роли одной из сторон посредни­ков в виде различных кредитно-финансовых институтов;

• широкий спектр участников, выступающих в качестве заемщиков;

• денежная форма предоставляемой ссуды;

• широкая вариация сроков предоставления кредита;

• дифференциация условий кредита в зависи­мости от заемщика.

В существующих кредитных отношениях банк выступает не только как кредитор, но и как заемщик свободных денежных средств, потому что в большей степени использует не собственные средства, а заемные или привле­ченные.

В отличие от КК БК об­ладает свойством универсальности.

БК и КК взаимосвязаны. КК, оформляемый векселем, может превратиться в БК через учет векселя в банке.

Взаимосвязь кредитов через учет векселей способствует расширению коммерческого кредита, так как поставщики охотнее предоставляют отсрочку платежа своим потреби­телям, зная, что в любое время, не дожидаясь срока оплаты векселя должником, могут учесть его в банке.

Вопрос 2. Банковский мультипликатор

Банковский мультипликатор (БМ) представляет собой процесс увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому.

БМ в системе мультипликаторов:

1. депозитный мультипликатор (ДпМ) отражает этот процесс с позиции его субъектов.

2. кредитный (КМ) – посредствующие связи самого процесса, т.е. каким именно образом происходит расширение денежной базы, находящее своё конкретное отражение в балансе того или иного банка.

3. денежный (ДнМ) – это сам механизм мультипликации, прирост предложения обезличенных средств обмена, имеющий своё конкретное формализованное представл.

- банковский (депозитный) мультипликатор, где

Денежная база (деньги повышенной мощности, резервные день­ги) - это наличность вне банковской системы, а также резервы коммерческих банков, хранящиеся в Центральном Банке.

Наличность является непосредственной частью предложения денег, тогда как банковские резервы влияют на способность бан­ков создавать новые депозиты, увеличивая предложение денег.

MB = C+R, где MB - денежная база; С - наличность; R -резервы.

M^s = C+D, где M^s - предложение денег; D - депозиты.

Денежный мультипликатор (m) - это отношение предложе­ния денег к денежной базе:

или

, где — коэффициент депонирования;— норма резервирования.

Величина cr определяется главным образом поведением насе­ления. Отношение rr зависит от нормы обязательных резервов, устанавливаемой Центральным Банком, и от величины избыточных резервов.

Теперь предложение денег можно представить как:

Т.о., предложение денег прямо зависит от величи­ны денежной базы и денежного мультипликатора. Он показы­вает, как изменяется предложение денег при увеличении денеж­ной базы на единицу. Увеличение коэффициента депонирования и нормы резервов уменьшает m.