9.2. Методика аналізу динаміки та складу фінансових результатів підприємства

У процесі аналізу необхідно вивчити склад прибутку, його структуру і динаміку. Виділяють прибуток від основної операційної діяльності, прибуток від операційної діяльності, прибуток від звичайної діяльності до оподаткування, прибуток від звичайної діяльності після оподаткування, чистий прибуток.

При аналізі фінансових результатів використовують горизонтальний і вертикальний прийоми. Горизонтальний або трендовий аналіз прибутку базується на вивченні показників в часі. В процесі використання даного прийому аналізу розраховуються темпи зростання окремих видів прибутку, визначаються загальні тенденції зміни.

Вертикальний або структурний аналіз прибутку заснований на структурному розкладанні агрегованих показників його формування, розподілу і використання. В процесі використання даного прийому враховується питома вага окремих структурних складових агрегованого показника прибутку. Користуючись вертикальним прийомом аналізу, проведемо розрахунки в таблиці 9.3.

Горизонтальній аналіз динаміки одержаного підприємством прибутку в таблиці 9.3 показав, що прибуток від основної операційної діяльності збільшився в звітному році в порівнянні з попереднім на 42,6%. Так, якщо минулого року підприємство від основної операційної діяльності одержало 1097,1 тисячі гривень прибутку, то в звітному році він зріс на 467,9 тисячі гривень і склав 1565 тисяч гривень. За аналізований період підприємство одержувало позитивний результат від іншої операційної діяльності.

Таблиця 9.3

Аналіз динаміки отриманого прибутку підприємства

Показники	Попередній рік, тис. грн.	Звітний рік, тис. грн.	Відхилення
			(+, -), тис. грн.	у %
1. 1. Прибуток від основної операційної діяльності (050 - 070 - 080)	1097,1	1565	+467,9	+42,6
2. Результат від інших операцій, які пов'язані з операційною діяльністю:	+266,1	+306,2	+40,1	+15
2.1. Інші операційні доходи (060);	+266,1	+306,2	+40,1	+15
2.2. Інші операційні витрати (090)	-	-	-	-
3. Фінансовий результат від операційної діяльності (100 або 105) = 1 + 2	1363,2	1871,2	+508	+37,3
4. Результат від фінансової діяльності:	-	-	-	-
4.1. Доход від участі в капіталі (110);	-	-	-	-
4.2. Втрати від участі в капіталі (150);	-	-	-	-
4.3. Інші фінансові доходи (120);	-	-	-	-
4.4. Інші витрати (160);	167,9	203,4	+35,5	+21
4.5. Інші доходи (130);	-	-	-	-
4.6. Фінансові витрати (140)	-	-	-	-
5. Фінансові результати від звичайної діяльності (170 або 175) = 3 + 4	1195,3	1667,8	+472,5	+39
6. Результат від надзвичайних подій	-	-	-	-
7. Загальна сума отриманого прибутку	896,5	1364,9	+468,4	+52,2

У попередньому періоді інші операційні доходи складали 266,1 тис. грн., в звітному - 306,2 тис. грн. Таким чином, інші операційні доходи збільшилися на 40,1 тис. грн. або на 15%. За аналізований період на підприємстві інших операційних витрат не було, тому фінансовий результат від операційної діяльності складався з суми прибутку від основної операційної діяльності і інших операційних доходів. Прибуток від операційної діяльності на підприємстві зріс з 1363,2 тис. грн. минулого року до 1871,2 тис. грн. в звітному році, його приріст склав 37,3%.

На підприємстві за аналізований період здійснювалися інші витрати, які зросли з 167,9 тис. грн. до 203,4 тис. грн., або на 21%. З урахуванням того, що на підприємстві не було доходів від інвестиційної і фінансової діяльності, а також інших доходів, одержана сума інших витрат привела до заниження величини прибутку від звичайної діяльності. Так, в попередньому періоді прибуток склав 1195,3 тис. грн., а в звітному 1667,8 тис. грн. Після сплати податку прибуток від звичайної діяльності на підприємстві склав відповідно 896,5 тис. грн. і 1364,9 тис. грн. Приріст чистого прибутку склав 52,2%.

Таким чином, на підприємстві зростання прибутку від операційної діяльності відбувся за рахунок збільшення доходів від іншої операційної діяльності. Негативним чинником з'явилося зростання інших витрат, що привело до зниження величини прибутку від звичайної діяльності. Отже, підприємству необхідно проаналізувати склад інших витрат з метою їх мінімізації, що дозволить збільшить суму прибутку в перспективі.

Вертикальний (структурній) аналіз в таблиці 9.3 свідчіть про те, що за аналізований період на підприємстві питома вага виробничих витрат складала більше 80% у виручці від реалізації. Причому спостерігається тенденція до деякого зростання собівартості в структурі виручки, що з одного боку пояснюється наявністю об'єктивних чинників, таких як зростання цін на сировину, матеріали, паливо, енергію. З іншого боку підприємству в умовах жорсткої конкуренції необхідно стежити за оптимізацією своїх витрат, пов'язаних з виробництвом.

Негативним моментом є зростання частки адміністративних витрат з 3,7 в минулому періоді до 4,1 в звітному періоді. Витрати на збут підприємству вдалося скоротити з 6,4% до 5,7% у виручці від реалізації. У звітному році частка чистого доходу перевищує рівень всіх витрат лише на 3,5% - така питома вага прибули від основної операційної діяльності.

Не дивлячись на абсолютне зростання операційних доходів, їх питома вага у величині чистого доходу знижується з 0,8% до 0,7%, при цьому частка прибутку від операційної діяльності склала відповідно 4,3% і 4,2%.

Допущення зростання фінансових витрат негативно позначилося на величині частки прибутку від звичайної діяльності, яка скоротилася з 3,85 до 3,7%.

Отже, як горизонтальний так і вертикальний аналіз прибутку на підприємстві показав, що зростання собівартості в частині керованих витрат, збільшення адміністративних і фінансових витрат є негативними факторами впливу на фінансові результат.

Таблиця 9.4

Структурно-динамічний аналіз основних елементів формування фінансових результатів

Показники	Сума, тис. грн		Структура елементів формування чистого прибутку, %
	попередній рік	звітний рік	попередній	звітний
1. Чистий доход	31335,7	44666,5	100	86,7
2. Собівартість реалізованої продукції	27065,3	38728,3	86,4	13,3
3. Валовий прибуток	4270,4	5938,2	13,6	4,1
4. Адміністративні витрати	1174,7	1804,4	3,7	5,7
5. Витрати на збут	1998,6	2568,8	6,4	3,5
6. Прибуток від основної операційної діяльності	1097,1	1565	3,5	0,7
7. Операційні доходи	266,1	306,2	0,8	-
8. Операційні витрати	-	-	-	4,2
9. Прибуток від операц. діяльності	1363,2	1871,2	4,3	-
10. Фінансові доходи	-	-	-	0,45
11. Фінансові витрати	167,9	203,4	0,5	3,7
12. Прибуток від звичайної діяльності до оподаткування	1195,3	1667,8	3,8	3,0
13. Чистий прибуток	896,5	1364,9	2,9