Планирование денежных потоков по инвестиционной деятельности

ЗАДАНИЕ 20. Составьте план движения денежных средств по инвестиционной деятельности.

Исходные данные. 1. Данные о поступлении денежных средств по инвестиционной деятельности определяются на: а) по реализации основных средств, реализации ценных бумаг, получению доходов от финансовых инвестиций - из «Плана операционных и внереализационных доходов и расходов» (1. Предприятие планирует продать в I квартале оборудование. Его балансовая стоимость составляет 102 тыс.руб., начисленный износ - 52 тыс. руб., ожидаемая выручка от реализации без учета косвенных налогов - 90 тыс. руб.2. В III квартале будут проданы пять акций балансовой стоимостью 5 тыс. руб. из портфеля ценных бумаг. Предполагаемая выручка от их реализации — 7,5 тыс. руб.3. Организация предоставляет в аренду часть складского помещения. Ежеквартальный размер арендной платы по договору -20 тыс. руб. 4. Во II и IV кварталах будут получены дивиденды от ОАО «Красный Октябрь» по 3,9 тыс. руб. в каждом. В IV квартале планируется получение процентов по облигациям, выпущенным ОАО «Интер». Доход составит 2,4 тыс. руб.); б) по получению бюджетных ассигнований на финансирование реальных инвестиций - из «Уведомления о лимитах бюджетных обязательств федерального бюджета» (приложение 5).

2. Данные о расходах денежных средств по инвестиционной деятельности определяются на основе сделанных расчетов и конкретных условий осуществления инвестиций в основные активы организации:

а) по приобретению основных средств, изготовлению проектно-сметной документации оплату работ в организации планируется производить в период их проведения в соответствии с планами строительства и покупки;

б) по строительству производственного модуля № 8, закладке и выращиванию многолетних насаждений, строительству завода, строительству профилактория оплата работ будет производиться в следующем после проведения работ квартале - в соответствии со «Сводным планом затрат и источников финансирования реальных инвестиций» (табл. 22);

в) приобретение ценных бумаг - финансовые инвестиции -585 тыс. руб., в том числе на покупку облигаций – 27 тыс. руб. (I квартал), вклад в уставный капитал кооператива «Победа» — 558 тыс. руб. (I квартал – 75,3 тыс. руб., II – 100,4 тыс. руб., III квартал -382,3 тыс. руб.), прочие финансовые вложения – 240 тыс. руб. (IV квартал).

Расчеты рекомендуется производить в таблице следующей формы (табл. 23).

Таблица 23 План движения денежных средств по инвестиционной деятельности на 20 г.

Показатели	Кварталы				Всего за год
	I	II	III	IV
1	2	3	4	5	6
1. Поступления: 1.1) выручка от реализации основных средств и другие поступления
2. Итого поступления
3. Расходы:
3.1) на строительство производственного модуля N° 8 и другие расходы
4. Итого расходы
5. Излишек (+), дефицит (-) денежных средств по инвестиционной деятельности (п.2-п. 4)

Методические указания. Наряду с планированием движения финансовых ресурсов и источников их финансирования по инвестиционной деятельности методом начисления необходимо составлять план движения денежных средств, в котором определяются денежные поступления и расходы по осуществлению реальных и финансовых инвестиций кассовым методом (табл. 23).

Данные о поступлениях денежной выручки от реализации основных средств, нематериальных активов, ценных бумаг берутся из планов операционных и внереализационных доходов и расходов, о поступлениях бюджетных ассигнований - из поступивших на предприятие уведомлений. Расход денежных средств на финансирование реальных инвестиций в основные активы определяется на основании конкретных условий финансирования, оговоренных в договорах подряда, договорах покупки и т.п. Расход денежных средств на осуществление портфельных инвестиций - покупку ценных бумаг, вложения в деятельность других организаций, депозитные вклады — определяется в соответствии с плановыми расчетами по финансовым инвестициям.

Сопоставлением денежных поступлений и денежных расходов определяют излишек (поступления превышают расходы) или дефицит денежных средств (расходы превышают поступления) по инвестиционной деятельности (табл. 23, стр. 5). Расчеты производят на год с поквартальной (помесячной) разбивкой.