3.2 Анализ структуры ликвидности прогнозного баланса

В данном пункте баланс ликвидности рассчитывается аналогично пункту 1.3, только для планируемого года. Данные на начало планируемого года переносятся с конца отчетного года (см. пункт 1.4), а на конец планируемого года рассчитываются исходя из прогнозного баланса (см. пункт 3.1). Причем баланс составляется под большее значение итога по пункту 3.1.

Таблица 3.2 – Анализ ликвидности прогнозного баланса ООО «Биоком Технология»

Актив	Начало года	Конец года	Пассив	Начало года	Конец года	Отклон. актив	Отклон. пассив
А1	640	640	П1	38839	60072	0	21233
А2	60343	60343	П2	1600	1600	0	0
А3	29847	118438	П3	54600	60616	88591	6016
А4	30671	30671	П4	26462	26462	0	0
Баланс	121501	148750	Баланс	121501	148750	27249	27249

Рассчитаем коэффициент ликвидности баланса:

на начало года: Кл.б = (640 + 0,5 * 60343 + 0,3 * 29847) / (60072 + 0,5 * 1600 + 0,3 * 54600) = 0,710;

на конец года: Кл.б = (640 + 0,5 * 60343 + 0,3 * 118438) / (38839 + 0,5 * 1600 + 0,3 * 60616) = 1,147;

Таким образом, при данных изменения баланс становится ликвидным, т.к. значение коэффициента ликвидности проектируемого баланса выше норматива (Кл.б > 1).

Заключение

Поставленная цель при написании курсовой работы достигнута, а именно проанализировано управление финансами на предприятии ООО «Биоком Технология».

В курсовой работе проведен анализ финансовой деятельности предприятия.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений увеличился на 0,635, что свидетельствует об увеличении использования долгосрочных вложений для финансирования внеоборотных активов предприятия. Индекс постоянного актива увеличился на 0,012, т.е. увеличились собственные средства, направляемые на финансирование внеоборотных активов. Фондоотдача увеличилась на 0,404, а фондоемкость снизилась на 0,006, что свидетельствует о повышении эффективности использования основных средств предприятия. Рентабельность основных средств снизилась на 26,81 процентных пункта, что связано со значительным снижением прибыли предприятия.

Абсолютная ликвидность баланса на начало года 0,018, на конец года 0,005 при нормативе  0,33. Коэффициент промежуточной ликвидности на начало года 1,188, на конец гола 1,497 при нормативе > 0,5. Коэффициент общей ликвидности на начало года 1,954, на конец года 2,246 при нормативе > 1,0. Коэффициент платежеспособности на начало года 0,942, на конец года 0,956 при нормативе  1,0.

Рентабельность оборотных активов предприятия снизилась на 10,72 процентных пункта, рентабельность собственного капитала – на 25,19 процентных пункта, что объясняется снижением прибыли предприятия.

Коэффициент финансовой независимости снизился на 0,065, а коэффициент финансовой зависимости увеличился на 0,065, что свидетельствует об усилении финансовой зависимости ООО «Биоком Технология» от внешних кредиторов. Коэффициент финансового риска на начало года составил 2,536, на конец года – 3,592, при нормативе 0,25, что показывает высокий финансовый риск на предприятии.

В 2014 г. выручка от реализации ООО «Биоком Технология» имела следующую структуру: себестоимость – 72,13%, управленческие расходы – 13,26%, расходы на реализацию – 3,2%, прибыль от реализации – 11,41%. В 2015 г. структура выручки от реализации выглядела следующим образом: себестоимость – 74,76%, управленческие расходы – 12,2%, расходы на реализацию – 2,92%, прибыль от реализации – 10,11%. Таким образом, удельный вес прибыли от реализации в выручке снизился на 1,29 процентных пункта, а себестоимости – увеличился на 2,63 процентных пункта.

Выручка от реализации продукции ООО «Биоком Технология» в 2015 г. составила 189321 млн. руб. и по сравнению с прошлым годом увеличилась на 3204 млн. руб., или на 1,72%. Однако, вследствие того, что себестоимость реализации росла более быстрыми темпами, чем выручки от реализации, то прибыль от реализации снизилась на 2085 млн. руб., или на 9,82%. Прибыль предприятия до налогообложения в 2015 г. составила 368 млн. руб. и по сравнению с 2014 г. снизилась на 6562 млн. руб. Чистая прибыль за 2015 г. составила всего 3 млн. руб., т.е. можно сказать, что предприятие работает на уровне безубыточности.

Затраты на производство в 2015 г. по сравнению с 2014 г. увеличились на 7080 млн. руб., или на 3,86%. Основное увеличение произошло по статье материальных затрат: +7506 млн. руб., темп роста составил 105,36%. Изменилась также структура затрат в пользу увеличения доли материальных затрат и амортизации основных фондов и снижения остальных затрат.

Рентабельности собственных средств ООО «Биоком Технология» составляет 4,1%. Запас финансовой прочности составлял 13682 млн. руб., а в 2015 г. у предприятия не было запаса финансовой прочности.

Сила воздействия операционного рычага выше силы воздействия финансового рычага.

Для обеспечения прогнозируемого объема продаж предприятие нуждается в заемных средствах в размере 6016 млн. руб. на планируемый год, так как его пассивов недостаточно для покрытия стоимости всех активов.

При данных изменения баланс становится ликвидным, т.к. значение коэффициента ликвидности проектируемого баланса выше норматива (Кл.б > 1).