Практичні завдання

Задача 1

Визначити найбільш прийнятний для підприємства варіант інвестування коштів, тис. грн.:

Варіант А Варіант Б

Початкові інвестиції 100 110

Прибуток від здійснення капітальних вкладень:

1-й рік 30 50

2-й рік 40 40

3-й рік 40 40

Прийнятний термін окупності інвестицій для підприємства — 3 роки.

Задача 2

Визначити індекс прибутковості від реалізації проекту, якщо початкові інвестиції — 90 000 грн., прибуток від його впровадження по роках — 30; 40 і 50 тис. грн., ставка доходності— 10%.

Задача 3

Підприємство протягом трьох років у випадку реалізації інвестиційного проекту буде отримувати доходи: 20; 30 і 26 тис. грн. Початкові інвестиції при реалізації проекту — 60 000 грн. Рівень ризику — 10%. На основі визначення індексу прибутковості зробити вис­новок стосовно доцільності реалізації проекту.

Задача 4

Підприємство планує залучити для оновлення устаткування капітал інвестора у сумі 600 000 грн. на 4 роки з випла­тою 20% річних. Які суми будуть відраховуватись щорічно підприємством-позичальником на користь інвестора, якщо інвестор вимагає від нього додатково компенсації втрат від інфляції, середньорічний рівень якої становить 8%. Проценти нараховуються на залишкову суму позики. Повернення позики відбувається з другого року користування нею.

Тема 10 Оцінка фінансового стану підприємств План семінарського заняття

1. Поняття оцінки фінансового стану підприємства, її необхідність та значення.

2. Методи діагностики фінансового стану

3. Показники ліквідності та платоспроможності підприємства.

4. Показники фінансової стійкості

Сформувати словник основних термінів і понять Активи балансу; боргові зобов'язання; власні кошти; довгострокові вкладення; залучені кошти; короткострокові цінні папери; ліквідність; методи фінансового аналізу; пасиви балансу; платоспроможність; поточні активи; фінансовий аналіз; фінансовий стан підприємства;; фінансова стійкість.

Питання для перевірки знань

1. Що розуміють під горизонталь ним і вертикальним аналізом фі­нансового стану?

2. Які основні показники (коефіцієнти) застосовуються в аналізі платоспроможності підприємства?

3. Які основні показники застосовуються в аналізі прибутковості і ділової активності?

Теми рефератів

1. Рентабельність: економічний зміст та динаміка на підприєм­ствах основних галузей економіки.

2. Система методів оцінки фінансового стану підприємства в умо­вах становлення ринкових відносин.

3. Методи і напрямки комплексного фінансового аналізу підпри­ємства.

Програмні питання для самостійного поглибленого вивчення теми

1. Методи і показники оцінки потенційної платоспроможності під­приємства.

2. Методи і показники оцінки структури фінансування підприємства.

3. Показники абсолютної і відносної прибутковості підприємства та порядок їх визначення.

4. Фінансовий контролінг - сутність, завдання, методи.

5. Методика аналізу прибутковості виробництва і реалізації про­дукції.

Тестові завдання

1. До зовнішніх користувачів фінансового аналізу належать:

а) засновники.

б) робітники підприємства;

в) аудитори;

г) керівник підприємства, його заступники;

2. Фінансові аналітики здійснюють контроль за витрачанням фі­нансових ресурсів:

а) шляхом порівняння фактичних звітних показників з досягненнями розвинутих країн;

б) шляхом порівняння фактичних показників із нормативними;

в) шляхом зіставлення даних звітного періоду з даними минулих періодів;

г) зіставленням з досягненнями науки;

д) шляхом порівняння фактичних показників з плановими.

3. Методом фінансового аналізу, який передбачає визначення структури сукупних фінансових показників із виявленням впливу кожної позиції звітності на результати в цілому, є аналіз:

а) горизонтальний;

б) вертикальний;

в) трендовий;

г) структурний;

д) факторний.

4. До внутрішніх користувачів фінансового аналізу належать:

а) аудитори;

б) кредитори;

в) постачальники

г) засновники;

5. Пошук, визначення та мобілізація невикористаних резервів, оцінка досягнутих результатів підприємства здійснюються шляхом:

а) порівняння фактичних фінансових показників із плановими;

б) зіставлення фактичних фінансових показників із показниками інших підприємств;

в) порівняння фактичних звітних показників із досягненнями розви­нутих країн;

г) зіставлення з досягненнями науки;

д) порівняння фактичних показників із договірними зобов'язаннями.

6. Економіко-логічним прийомом фінансового аналізу, що за­снований на виділенні із сукупності досліджуваних явищ якісно од­норідних типів, груп з певними ознаками, є:

а) порівняння;

б) групування;

в) перерахування показників;

г) ряди динаміки.

7. Порівняння кожної позиції фінансової звітності з минулим періодом передбачає аналіз:

а) горизонтальний;

б) вертикальний;

в) трендовий;

г) відносних показників;

д) порівняльний; є) факторний.

8. Відносними величинами двох показників, що порівнюються, з яких один приймають за одиницю, є:

а) коефіцієнти;

б) індекси;

в) середні величини;

г) проценти.

9. Основними завданнями аналізу фінансового стану є:

а) дослідження фінансових ресурсів;

б) аналіз бухгалтерської звітності;

в) оцінка ліквідності, платоспроможності, фінансової стійкості, прибутковості та ефективності використання майна підприємства;

г) планування фінансової діяльності підприємства;

10. Відносними показниками, що визначають питому вагу окре­мої частини в загальному, є показники:

а) структури;

б) координації;

в) інтенсивності;

г) ефективності.

11. До складу власного капіталу не відносять:

а) нерозподілений прибуток;

б) доходи майбутніх періодів;

в) статутний капітал;

г) пайовий капітал;

д) резервний капітал;

12. Капітал підприємства характеризує:

а) джерела фінансування придбання активів;

б) різницю між валютою балансу та сумою заборгованості підприємства;

в) напрями використання залучених підприємством фінансових ресурсів;

г) зобов'язання підприємства перед кредиторами та власниками;

13. Заборгованість покупців, замовників за відвантажені товари, роботи, послуги відображається в бухгалтерському балансі:

а) у І розділі активу;

б) у II розділі активу;

в) у III розділі активу;

г) у III розділі пасиву;

д) у IV розділі пасиву.

14. Формою вираження ділової активності підприємства є:

а) виручка від реалізації;

б) прибуток підприємства;

в) затрати на виробництво;

г) платежі до бюджету;

д) використання прибутку.

15. Інформація, що надається у звіті про рух грошових коштів, використовується для:

а) оцінки структури ресурсів, їх ліквідності та платоспроможності підприємства;

б) оцінки та прогнозу прибутковості діяльності підприємства;

в) оцінки та прогнозу змін у власному капіталі підприємства;

г) оцінки та прогнозу операційної та фінансової діяльності підприєм­ства.

16. Господарські засоби тривалого використання відображаються в бухгалтерському балансі:

а) у І розділі активу;

б) у II розділі активу;

в) у III розділі пасиву;

г) у IV розділі пасиву.

17. Нормативне значення коефіцієнту автономії:

а) 0,5;

б)1;

в) 0,6;

г)2;

д)0.

18. За видами фінансові результати поділяються на результати від діяльності дати повну відповідь:

а) звичайної та надзвичайної;

б) звичайної, основної, інвестиційної, надзвичайної, фінансової;

в) фінансової, інвестиційної, надзвичайної;

г) операційної, інвестиційної, звичайної.

19. Додатковий капітал - це:

а) додатково залучений капітал у вигляді банківського кредиту;

б) додатково залучений капітал у вигляді кредиторської заборгованості;

в) складова власного капіталу;

г) складова основного капіталу;

д) складова оборотного капіталу.

20. Стаття балансу "Нематеріальні активи" належать до розділу:

а) необоротні активи;

б) оборотні активи;

в) витрати майбутніх періодів;

г) власний капітал;

д) забезпечення майбутніх витрат і платежів.

21. Інформація, що надається у звіті про фінансові результати, використовується для:

а) оцінки структури ресурсів, їх ліквідності та платоспроможності підприємства;

б) оцінки та прогнозу прибутковості діяльності підприємства;

в) оцінки та прогнозу змін у власному капіталі підприємства;

г) оцінки та прогнозу операційної та фінансової діяльності підприємства;

д) оцінки структури доходів та витрат.