6.3. Совершенствование управления финансами

На современном этапе совершенствование управления фи­нансами диктуется, прежде всего, необходимостью более эф­фективного воздействия на деятельность производственной и непроизводственной сфер народного хозяйства. В Беларуси оно осуществляется по двум основным направлениям: а) перестрой­ки органов управления финансами, совершенствования мето­дов организации работы финансовых органов; б) развития авто­матизированных систем управления финансами.

После распада СССР на многих предприятиях Беларуси бы­ли созданы самостоятельные финансовые отделы и другие структурные подразделения (планово-финансовые отделы, фи­нансовые группы в составе бухгалтерии и т.п.), организованы новые органы управления (например, Министерство по налогам и сборам).

Органы управления финансами в своей работе используют два метода — административный и экономический. При адми­нистративном методе вышестоящие органы (министерства, ведомства) прибегают к администрированию — волевым, при­казным мерам решения тех или иных вопросов.

Экономический метод означает отсутствие мелочной опеки предприятий в вопросах оперативного управления финансами, отказ от постоянных корректировок плановых заданий, выяв­ление резервов роста прибыли и других экономических и фи­нансовых показателей не по приказу сверху, а в силу внутренней экономической потребности, самостоятельное решение пред­приятиями своих экономических и финансовых проблем.

В условиях развития рыночных отношений экономические методы становятся доминирующими, возрастает роль автома­тизированных систем в управлении финансами.

Под автоматизированной системой управления финансами (далее — АСУФ) понимается совокупность экономических и математических методов управления, электронной вычисли­тельной и организационной техники и современных средств связи, позволяющая научно управлять финансами. АСУФ вы­ступает в качестве подсистемы сбора и обработки информации для учета, планирования и управления народным хозяйством.

Важное место в автоматизированной системе управления финансами ряда стран (Россия, Беларусь) занимает автомати­зированная система финансовых расчетов (АСФР) — подсисте­ма АСУФ. С ее помощью повышается эффективность управле­ния финансами, поскольку благодаря ей решается проблема трудоемкости сбора, обработки и анализа информации, обеспе­чиваются многовариантность расчетов финансовых планов и их согласованность между собой. АСФР применяется не только для планирования, но и при исполнении бюджета (составление росписи бюджета, внесение изменений в бюджетные показате­ли, учет исполнения бюджета по доходам и расходам и др.). АСФР позволяет рационализировать структуру финансовых органов.

В настоящее время актуальной задачей является автомати­зация финансовых расчетов в страховых организациях, низо­вых финансовых органах, особенно в налоговых инспекциях, имеющих дело с обширными и постоянно изменяющимися дан­ными по налогоплательщикам.

Однако не следует преувеличивать возможности АСУФ. Часть задач по управлению финансами не поддается формали­зации, для их решения требуются традиционные методы и опыт работников финансовых органов. АСУФ не может совершен­ствовать формы и методы финансовых отношений, это сфера де­ятельности специалиста, который ставит перед системой цели и задачи, вводит первичную информацию, производит корректи­ровку и осуществляет постоянный контроль за работой систе­мы. Таким образом, специалист по финансам, используя дан­ные, получаемые на основе АСУФ, выбирает вариант решения. Это под силу высококвалифицированному работнику.

АСУФ является важным направлением совершенствования управления экономикой и финансами. Эффективность ее функционирования требует оснащения финансовых служб совре­менной электронно-вычислительной техникой.

В управлении финансами большую роль играет финансо­вый менеджмент — специфическая система управления фи­нансовыми ресурсами, сочетающая финансовую политику, ме­тоды, инструменты, а также работников, принимающих управ­ленческие решения и претворяющих их на практике с целью достижения поставленных целей стабильности и экономичес­кого роста.

Финансовый менеджмент пронизывает все звенья финансо­вой системы и выступает важнейшей составной частью струк­туры управления в условиях рынка.

В экономической литературе финансовый менеджмент обыч­но рассматривается с трех точек зрения: институциональной, организационно-правовой, функциональной.

С институциональной точки зрения финансовый менедж­мент — это орган управления хозяйствующего субъекта. С ор­ганизационно-правовой точки зрения финансовый менедж­мент — это вид предпринимательской деятельности. С функци­ональной точки зрения финансовый менеджмент — это систе­ма экономического управления и одновременно — часть финан­сового механизма. В системе экономического управления име­ются две подсистемы — субъект и объект управления, связан­ные потоком информации (информационные связи).

Субъект управления — это управляющая подсистема, кото­рую образует специальная группа людей, посредством различ­ных форм управляющего воздействия обеспечивающая целе­направленное функционирование объекта. Субъектом управле­ния может быть финансовая дирекция или профессиональный управляющий — финансовый менеджер.

Объект управления — это управляемая подсистема, пред­ставляющая собой денежный поток, кругооборот капитала, ис­точники финансовых ресурсов и финансовые отношения, воз­никающие как между хозяйствующим субъектом и другими экономическими субъектами, так и внутри хозяйствующего субъекта.

Воздействие субъекта на объект управления составляет про­цесс управления; для его осуществления необходимо циркули­рование определенной информации между субъектом и объек­том управления.

Процесс управления финансами (независимо от его кон­кретного содержания) предполагает получение, передачу, пере­работку и использование информации.

Различают информацию двух видов:

• внешнюю информацию, включающую данные о состоянии финансового рынка, конъюнктурный обзор, нормативно-законодательные акты, инструктивно-методические указания, валютные курсы и др.;

• информацию о состоянии объекта управления, включающую данные об эффективности применяемых форм и методов управления финансами, выполнении плановых заданий и графиков, результатах финансового анализа и др.

От субъекта к объекту управления поступает командная ин­формация в форме приказов, программ, плановых заданий (рис. 5.1).

Рис. 6.1. Общая схема финансового менеджмента:

1 — движение командной информации; 2 — движение информации о состоянии объекта; 3 — движение внешней информации

Функции, выполняемые финансовым менеджментом, не одинаковы для субъектов и объектов управления. К функциям субъекта управления относятся прогнозирование, планирова­ние, организация, регулирование, координация, стимулирова­ние и контроль.

Функциями объекта управления являются организация де­нежного оборота, обеспечение хозяйствующего субъекта инвес­тиционными средствами, накопление капитала и эффективное его вложение, организация финансовой работы.

Финансовый менеджмент действует во всех звеньях финан­сового рынка. Это менеджмент операций: а) валютных; б) с дра­гоценными металлами и драгоценными камнями; в) на денеж­ном рынке; г) кредитных; д) с недвижимостью и др.

Управление финансами происходит во времени, что влияет на цели и направления управления. По временному признаку финансовый менеджмент делится на стратегический и опера­тивно-тактический.

Стратегический финансовый менеджмент представляет со­бой управление инвестициями, через него реализуются выбран­ные стратегические цели. Он предполагает прежде всего:

• финансовую оценку проекта вложения капитала;

• отбор критериев, по которым принимаются инвестиционные решения;

• поиск оптимального варианта вложения капитала;

• определение источников финансирования.

Все инвестиции осуществляются во времени, поэтому в стратегическом менеджменте важно учитывать влияние факто­ра времени. Известно, что ценность денег со временем снижает­ся, к тому же чем продолжительнее инвестиционный период, тем выше степень финансового риска.

Оперативно-тактический финансовый менеджмент пред­ставляет собой оперативное управление денежной наличнос­тью, которое направлено на обеспечение суммы наличных де­нег, достаточной для выполнения финансовых обязательств, а также на достижение высокой доходности от использования временно свободных наличных денег в качестве капитала.

Существуют три цели управления денежной наличностью:

• увеличение скорости поступления наличных денег;

• снижение скорости денежных выплат;

• обеспечение максимальной отдачи от вложения наличных денег.

Финансовый менеджмент как орган управления — это аппа­рат управления, часть руководства хозяйствующих субъектов. На крупных предприятиях и в акционерных обществах таким аппаратом управления может быть финансовая дирекция во главе с финансовым директором или главным финансовым ме­неджером. Финансовая дирекция включает ряд подразделений (финансовый отдел, планово-экономический отдел, бухгалте­рия и т.д.), состав которых определяется высшим органом уп­равления хозяйствующего субъекта.

Основными функциями финансовой дирекции являются следующие:

• определение цели финансового развития хозяйствующего субъекта;

• разработка финансовой стратегии и финансовой программы развития хозяйствующего субъекта и его подразделений;

• определение инвестиционной политики;

• установление сметы расходов финансовых ресурсов для всех подразделений хозяйствующего субъекта;

• разработка плана денежных потоков, финансовых планов хозяйствующего субъекта и его подразделений;

• участие в разработке бизнес-плана хозяйствующего субъекта;

• осуществление денежных расчетов с поставщиками, покупателями и т.д.;

• ведение бухгалтерского и статистического учета в области финансов, составление бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта и др.

В управлении финансовой деятельностью главной фигурой является финансовый менеджер. На крупных предприятиях и в акционерных обществах создаются группы финансовых ме­неджеров с ведущим финансовым менеджером во главе. Обя­занности финансового менеджера регламентируются должност­ной инструкцией, включающей и квалификационную характе­ристику данного работника.

Финансовый менеджмент как форма предпринимательской деятельности способствует тому, что управление финансовой сферой перестает быть чисто бюрократическим, администра­тивным актом, приобретая черты творческой деятельности, ак­тивно реагирующей на изменения, происходящие в окружаю­щей среде. Финансовый менеджмент предполагает использова­ние научных основ планирования и управления, финансового анализа, он открыт для нововведений (инноваций).

Как форма предпринимательства финансовый менеджмент может быть выделен в самостоятельный вид деятельности, которую выполняют профессиональные менеджеры и финансо­вые институты (например, холдинговые и трастовые компа­нии). Его сущность схематически выражается в следующем обмене:

Деньги  Услуги финансового менеджмента   Деньги с приростом.

Сферой приложения финансового менеджмента является финансовый рынок. Здесь проявляются экономические отно­шения между продавцами и покупателями финансовых (денеж­ных) ресурсов и инвестиционных ценностей, между стоимостью этих ресурсов и потребительской стоимостью. Функционирова­ние финансового рынка создает основу для предприниматель­ства в области управления движением финансовых ресурсов и финансовыми отношениями.

Любое управление осуществляется с помощью ряда приемов, т.е. способов управляющего воздействия на объект управления, предназначенных для достижения конкретной цели в конкрет­ной хозяйственной ситуации в конкретный срок.

В практике финансового менеджмента используются раз­личные приемы управления финансами: перевод денежных средств, помещение капитала в банки с целью его прироста, по­лучение дохода за счет спекулятивной сделки и др. Общим со­держанием всех приемов финансового менеджмента является управляющее воздействие денежных отношений на конкрет­ный актив и денежный поток в целом.