3. Порядок расчета чистых активов и способы их увеличения

Размер чистых активов – исключительно важный показатель для оценки финансового состояния организации. Он характеризует степень ликвидности ее баланса.

Если представить баланс активов и пассивов как равенство стоимости имущества (активов А) сумме собственных источников (капитала К) и финансовых обязательств (О), т. е.

А = К + О,

то в полученном из этого выражения равенстве

А – О = К

разность (А – О) как раз и представляет собой чистые активы. Этот показатель в международной практике называется чистым имуществом, в российском законодательстве – имуществом, не обремененным обязательствами.

Определение термина «чистые активы» и общие принципы исчисления этого показателя содержатся в постановлении Совета Министров РБ от 22.11.1999 г. № 1825 «О нормативном регулировании понятия «чистые активы». Основным нормативным актом, которым следует руководствоваться при расчете стоимости чистых активов, является Постановление Министерства финансов Республики Беларусь № 107 от 27.07.2008г. «Об утверждении Инструкции о порядке расчета стоимости чистых активов и признании утратившими силу некоторых нормативных правовых актов Министерства финансов Республики Беларусь».

Чистые активы – это величина, определяемая путем вычитания из суммы активов, принимаемых к расчету (I), суммы пассивов, принимаемых к расчету (II) (см. Приложение 7).

I. Активы, принимаемые к расчету, – это денежное и неденежное имущество организации, в состав которого включаются по балансовой стоимости:

1) внеоборотные активы, в том числе:

- основные средства – по остаточной стоимости с учетом проведенных переоценок в соответствии с законодательством Республики Беларусь;

- нематериальные активы, в том числе имущественные права, исключительные права на результаты интеллектуальной деятельности организации, – по остаточной стоимости;

- доходные вложения в материальные ценности – по остаточной стоимости;

- вложения во внеоборотные активы, в том числе незавершенное строительство, – в сумме фактических затрат организации с учетом проведенных переоценок в соответствии с законодательством;

- прочие внеоборотные активы;

2) оборотные активы, в том числе:

2.1) запасы и затраты:

- сырье, материалы и другие аналогичные активы, животные на выращивании и откорме, затраты в незавершенном производстве – по фактической себестоимости их приобретения (заготовления) или учетным ценам, а также с учетом сумм отклонений, возникших при приобретении сырья, материалов. Имущество, являющееся средствами труда и относящееся к отдельным предметам в составе оборотных средств, – по остаточной стоимости;

- расходы на реализацию – на суммы издержек обращения и коммерческих расходов, приходящихся на остаток нереализованных товаров;

- готовая продукция и товары для реализации – по фактической себестоимости. Товары могут приниматься по покупной стоимости, если при оприходовании товаров в их стоимость не включаются транспортно-заготовительные расходы;

- товары отгруженные – по полной производственной себестоимости;

- выполненные этапы по незавершенным работам – по фактической стоимости законченных этапов работ;

- расходы будущих периодов – в сумме фактических расходов;

- прочие запасы и затраты – прочие оборотные активы и затраты в сумме фактических расходов на их приобретение и сумме фактических затрат;

2.2) налоги по приобретенным товарам, работам, услугам – в сумме причитающихся к оплате и оплаченных организацией налогов по приобретенным товарам, принятым работам и услугам;

2.3) дебиторская задолженность – в сумме задолженности по расчетам с покупателями и заказчиками, а также в сумме выданных (перечисленных) авансов (задатка) поставщикам, подрядчикам, исполнителям в фактическом ее размере.

При образовании организацией резервов по сомнительным долгам показатели дебиторской задолженности, в связи с которыми они созданы, принимаются к расчету с соответствующим уменьшением их балансовой стоимости на стоимость данных резервов;

2.4) расчеты с учредителями – в сумме задолженности по расчетам с учредителями, кроме задолженности участников (учредителей) по их вкладам в уставный фонд организации;

2.5) денежные средства – в размере фактических остатков денежных средств в кассе и на счетах в банках;

2.6) финансовые вложения – в сумме фактических затрат инвестора.

2.7) прочие оборотные активы – активы организации, не нашедшие отражения в настоящем пункте, а для страховых организаций – также доля перестраховщиков в страховых резервах.

II. Пассивы, принимаемые к расчету, – это обязательства организации, в состав которых включаются:

1) целевое финансирование – в размере остатков сумм неиспользованного целевого финансирования;

2) доходы будущих периодов – в сумме доходов, полученных (начисленных) в отчетном периоде, но относящихся к будущим отчетным периодам;

3) долгосрочные кредиты и займы – в сумме остатков кредитов и займов, полученных на срок более одного года, а также сумм начисленных и неуплаченных процентов по ним;

4) прочие долгосрочные обязательства – в сумме задолженности по прочим долгосрочным обязательствам, в том числе долгосрочная задолженность по договору лизинга;

5) краткосрочные кредиты и займы – в сумме кредитов и займов, полученных на срок менее одного года, включая налоговые кредиты, а также суммы начисленных и неуплаченных процентов по ним;

6) кредиторская задолженность – в сумме задолженности организации перед юридическими и физическими лицами, индивидуальными предпринимателями, а также по расчетам с бюджетом и работниками организации;

7) задолженность перед участниками (учредителями) – в сумме начисленных к выплате акционерам, учредителям, участникам доходов, дивидендов, а также в сумме части прибыли (дохода), причитающейся к уплате в бюджет государственными унитарными предприятиями и хозяйственными обществами в соответствии с законодательством.

Задолженность перед участниками (учредителями) в размере авансовых поступлений в счет вкладов в уставный фонд в составе пассивов, принимаемых к расчету стоимости чистых активов, не учитывается;

8) резервы предстоящих расходов – в размере остатков средств, зарезервированных организацией в соответствии с законодательством;

9) прочие краткосрочные обязательства, включающие прочие доходы и расходы, а для страховых организаций – также страховые резервы и фонды.

Примечание. Оценка имущества и обязательств юридического лица, участвующих в расчете стоимости чистых активов, производится в белорусских рублях по состоянию на 31 декабря текущего года. При этом имущество и обязательства, учитываемые в иностранной валюте, пересчитываются в белорусские рубли по официальному курсу Национального банка Республики Беларусь на 31 декабря.

В расчете стоимости чистых активов не участвуют:

– уставной фонд;

– резервный фонд;

– добавочный фонд;

– нераспределенная прибыль (непокрытый убыток);

– прибыль (убыток) отчетного года.

Расчет стоимости чистых активов основывается на показателях бухгалтерского баланса (форма 1). Рассмотрим порядок расчета стоимости чистых активов на примере в табл. 5 (данные условные).

Таблица 5

расчет стоимости чистых активов организации

№ п/п	Наименование показателей	Коды строк баланса	На начало отчетного года	На конец отчетного года
1	2	3	4	5
1	АКТИВЫ
1.1	В том числе: внеоборотные активы
1.1.1	в том числе: основные средства	110
1.1.2	нематериальные активы	120
1.1.3	доходные вложения в материальные ценности	130	0	0
1.1.4	вложения во внеоборотные активы	140	0	0
	прочие внеоборотные активы	150	0	0
1.2	оборотные активы
1.2.1	в том числе: запасы и затраты	210	0	0
1.2.2	налоги по приобретенным активам	220
1.2.3	дебиторская задолженность	230+240	0	0
1.2.4	расчеты с учредителями	250	-	-
1.2.4.1	из них задолженность участников по вкладам в уставный фонд	из 250	-	-
1.2.5	денежные средства	260
1.2.6	финансовые вложения	270	0	0
1.2.7	прочие оборотные активы	280
2	АКТИВЫ, принимаемые к расчету (строка 1.1 + строка 1.2 – строка 1.2.4.1)
3	ПАССИВЫ
3.1	В том числе: целевое финансирование	460	-	-
3.2	доходы будущих периодов	470	0	0
3.3	долгосрочные кредиты и займы	510
3.4	прочие долгосрочные обязательства	520	-	-
3.5	краткосрочные кредиты и займы	610	-	-
3.6	кредиторская задолженность	620	-	-
3.7	задолженность перед участниками (учредителями)	630	-	-
3.7.1	из нее авансовые поступления в счет вкладов в уставный фонд	из 630	-	-
3.8	резервы предстоящих расходов	640	-	-
3.9	прочие краткосрочные обязательства	650	0	0
4	ПАССИВЫ, принимаемые к расчету (сумма строк с 3.1 по 3.9 минус строка 3.7.1)		0	0
5	Стоимость активов, полученных организацией в доверительное управление		-	--
6	Стоимость имущества, переданного акционерному обществу по договору безвозмездного пользования		-
7	Стоимость чистых активов (строка 2 минус строка 4 минус строка 5 минус строка 6)

Как отмечалось ранее, в соответствии с положениями Декрета Президента РБ от 16.03.1999 г. № 11, если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов коммерческой организации окажется меньше уставного фонда, такая организация обязана объявить и зарегистрировать в установленном порядке уменьшение своего уставного фонда. Если же стоимость чистых активов окажется ниже минимального размера уставного фонда (указан в п. 6 вышеназванного Декрета), эта коммерческая организация подлежит ликвидации.

Чтобы не оказаться в ситуации, когда факт неудовлетворительного размера чистых активов обнаружился только перед составлением годового бухгалтерского отчета и исправить положение уже невозможно, предприятиям рекомендуется контролировать значение этого показателя несколько раз в год (например, ежеквартально или ежемесячно).