Налоговое окружение

Условия налогообложения, учтенные при расчете бизнес-плана, соответствуют действующему на Iквартал 2014 г. налоговому законодательству Российской Федерации.

На основании указанных норм при формировании налогового окружения проекта были учтены следующие моменты:

ставка налога на добавленную стоимость составляет 18%;

ставка отчислений по социальному страхованию от несчастных случаев на производстве - 0,9%;

ставка налога на имущество составляет 2,2% от остаточной стоимости основных производственных фондов предприятия;

ставка единого социального налога – 26%;

ставка налога на прибыль – 20%.

Финансовые результаты реализации проекта

Сформированный финансовый результат по проекту представлен в Приложении 8, при рассмотрении которого выявляется:

увеличение чистой прибыли с 2015 по 2016 г.г. вызвано ростом объемов производства.

Таблица 23 (Рентабельность продаж)

Год	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021
Рентабельность продаж	-38%	2%	6%	6%	11%	12%	13%

В 2016 году общий показатель рентабельности продаж составит 2%. Если рассматривать этот показатель поквартально, то основное влияние на него в данном случае оказывает увеличение объемов производства. Стоит отметить, что далее по годам рентабельность увеличивается постепенно за счет увеличения объемов производимой продукции и снижения затрат на обслуживание займов.

Движение денежных средств

План денежных поступлений и выплат представлен в Приложении 9, которое характеризует движение денежных средств в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности.

По операционной деятельности к притоку денежных средств относится выручка от реализации продукции. К оттоку относятся все выплаты, а именно затраты на производство и реализацию продукции и платежи в бюджет.

Сальдо потока по операционной деятельности является положительным в течение планируемого периода.

Инвестиционная деятельность представлена оттоками ресурсов. В данном случае это вложения в подготовительные и строительно-монтажные работы, связанные с созданием завода по производству деталей комплектов домов.

Сальдо потока по финансовой деятельности на всем промежутке планирования остается положительным, что означает наличие денежных средств для погашения различного рода обязательств.

Недостаток в денежных средствах возмещает финансовая деятельность, к притокам которой относятся кредитные ресурсы, собственные ресурсы, представленные средствами от текущей деятельности завода, направленными на погашение процентов по кредиту, а также средства, представленные возмещением части процентной банковской ставки. Оттоки представлены возвратом основной суммы долга и уплатой процентов за пользование кредитом.

Общий денежный поток положителен в течение всего периода планирования. Это говорит о том, что предприятие покрывает издержки производства и реализации, получает прибыль и за счет нее возвращает кредит и финансирует капитальные вложения.

Оценка рисков проекта Технологический риск

Для минимизации технологических рисков еще на стадии проектирования одной из ведущих инженерных компаний Германии - фирмой SMB был детально просчитан весь производственный процесс. Учитывая опыт немецких и финских поставщиков можно с уверенностью сказать о продуманности технологии и ее надежности.

На предприятии разработан план подготовки персонала к производству и дальнейшему повышению квалификации.

Вероятность появления технологического риска сводится до минимума, благодаря организации в настоящее время следующих мероприятий:

• формирование и обучение штата технических работников, осуществляющих ремонт и профилактику используемого оборудования (ремонтники-наладчики);

• разработка плана профилактических работ используемого оборудования – согласно технической документации;

• организация склада запасных частей для бесперебойной работы оборудования.