9 Управляющие компании

Под деят. по упр-ю ЦБ признается – осущ-ние юр. лицом от своего имени за вознаграждение в теч-ие опред срока доверительного упр-ия переданными ему во владение и принадлежащими другому лицу в интересах этого лица или указанных этим лицом третьих лиц: - цен бумагами; - денеж ср-вами, предназначенными для инвестирования в цен бумаги; - денеж ср-вами и цен бумагами, получаемыми в процессе упр-я цен бумагами. Профес-ный участник РЦБ, осущ-щий д-ть по упр-ию цен бумагами, именуется управляющим. Наличие лицензии на осущ-ние д-ти по упр-ю ЦБ не требуется в случае, если доверительное упр-ие связано только с осущ-нием управляющим прав по ЦБ. Порядок осущ-ния д-ти по упр-ю ЦБ, права и обяз-ти управляющего определ-ся соответ. законод. и норматив. актами РФ. Управляющий при осущ-нии своей д-ти обязан указывать, что он действует в кач-ве управляющего. В случае, если конфликт интересов управляющего и его клиента или разных клиентов одного управляющего, о к-ом все стороны не были уведомлены заранее, привел к действиям управляющего, нанесшим ущерб интересам клиента, управляющий обязан за свой счет возместить ущерб в порядке, установленном ГК РФ.

10 Регистраторы

Регистраторы – спец орган-ии или сами АО , эмитенты ЦБ (если число акционеров < 50, то сами АО м. вести реестр, если >, то специализ. орг-ии). Деят по ведению реестра ЦБ – это сбор, фиксация, обработка, хранение и предоставление данных, составляющих с-му ведения реестра владельцев ЦБ. Реестры владельцев ЦБ – список зарегистрированных владельцев с указанием колич-ва, номин стоимости, категории принадлежащих им именных ЦБ, составленные на определ дату и позволяющие идентифицировать этих владельцев в люб момент времени. Кроме ведения реестра у регистратора есть след обяз-ти: 1 Хранение инф-и общего хар-ра о каждом АО – эмитенте ЦБ (УК, кол-во и номин стоимость выпущен акций, собственный капитал, данные по топ-менеджменту (дир-р, главбух).2 Иметь инф о владель ЦБ – юр и физ лицах, а также номин-х держателях ЦБ (это обыч личный счет открыт на проф уч-ка рЦБ, акции или ЦБ номинальному держателю не принадлежат, они числятся у него по счетам). 3 Обязанность вести учет в движении ЦБ, внося изменения в реестре, осуществляя блокировку ЦБ, связан. С арестом, залогом или др операц с ЦБ. 4 Выдавать свидетельство, подтверждающее право собственности акционеров на принадл ему ЦБ.5 содействовать проведению общего собрания акционеров (готовить реестры бумаг данного АО к общему собранию) и участвовать в подготовке выплаты дивидендов. 6 Если регистратор кредит-я орг-я, то он может выполнять роль платежного агента, т е выплачивать дивиденды. Реестр м вестись на бумажном носителе или в виде электронной записи по счетам.Бумажная форма предпочтительна при отсутствии активного движ ЦБ, а элект при активном движ ЦБ - все расчеты депоз ведут на элект носителе (НДЦ).Элек форма означает создание АСУ ведения реестров, все операции: - открытие лицевого счета, - прохождение всех операций по нему (выписка передаточного распоряжения, блокировка ЦБ осущ-ся в автоматиз режиме. При очень большом числе опреаций по ЦБ создаются также и локальные, сетевые АСУ ведения реестров (внутридеп). При автомат ведении реестров значит возрастает риск несанкционированного доступа к базе данных реестра и поэтому данными орг-ми создается многоуровневая система защиты реестра (пробить кот хакерам практически невозможно). Посредническую деят-ть м/д инвестором и регистратором осущ трансфер-агенты – выполняют следующие операции (об юр лица): 1 получение и предварительная экспертиза операций в реестре. 2 Доставка документов, подготовленных регистратору. 3 Выдача выписок владельцам ЦБ. 4 Регистрация сделок с ЦБ. 5 Доведение до сведения акционеру инф-ии об общих собраниях акционеров. 6 Потверждение гарантии подписи. 7 Выплата дивидендов. Трансфер- агентом м б юр лицо и толькопрофуч РЦБ (реестро-держатель, депозит, брокер)