Противотрендовые системы.

– ждут значительного движения цены и затем подают сигнал для открытия позиции в противоположном направлении, предполагая, что рынок вырос (или упал) уже достаточно сильно и должен начать либо корректироваться, либо вообще развернуться. Работа против тренда требует большого опыта, крепких нервов.

Нелегко раз за разом вставать против рынка и чрезвычайно опасно в таких случаях переоценивать свои возможности.

Попытки самоутвердиться на рынке, открывая позицию против рыночной тенденции не имея опыта торговли – лучший способ обнулить свой торговый счет.

Работа по противотрендовой системе без защитных ордеров может привести к значительным потерям. Противотрендовые системы предоставляют возможность для диверсификации входов в рынок при совместном использовании их с системами следования за трендом.

Системы для работы в боковиках.

- создаются для работы на рынках в моменты бокового движения или смены тренда. Общеизвестно, что некоторые индикаторы есть смысл использовать только при трендовом движении, а при боковом движении они становятся неэффективны.

Системы распознавания моделей поведения цены.

- генерируют сигналы для открытия позиции, основываясь на распознавании моделей поведения цены. Сигнал для входа в рынок по такой системе может возникнуть после выхода цены из какой-либо фигуры графического анализа или характерной свечной комбинации.

Надо чётко себе представлять, что границы между описанными видами торговых систем не всегда четки и ясны. При некоторой модификации системы одного типа могут трансформироваться в другую категорию данной классификации.

Методы и средства анализа рынка.

Вам уже известны два основных метода анализа рыночной ситуации: технический и фундаментальный анализ.

На этом этапе следует определиться, каким образом они будут участвовать в процессе принятия решения, какой вид анализа будет определяющим. Это зависит, в основном, от выбранного тайм-фрейма.

Дело в том, что при внутридневной работе вполне можно ограничиться только техническим анализом. Если же выбирается долгосрочное инвестирование, и трейдер намерен вести позиционный трейдинг, то тогда определяющим будет фундаментальный анализ, а технический только поможет выбрать подходящий момент для входа в рынок.

Принципы контроля риска и управления капиталом.

Конечно цель каждого инвестора – заработать. Но получение стабильных прибылей невозможно без грамотного управления капиталом.

Цель управления капиталом – получить максимальную прибыль при приемлемом риске. Между прибылью и риском существует вполне определенная зависимость: чем большую прибыль Вы хотите получить, тем на больший риск Вам придется согласиться.

И, наоборот, для стратегий с минимальным риском уровень ожидаемой прибыли определенно будет невысоким. И эта зависимость работает не только на валютном рынке, но и в любом бизнесе.

Задача управления капиталом – максимизировать прибыль при уровне риска, который устраивает трейдера. Основной приоритет при этом – сохранение капитала.

Важность этого можно продемонстрировать на следующем простом примере. Если вы потеряли 10% депозита, то вам нужно сделать 11% прибыли, чтобы восстановиться, а если вы потеряли 20%, то вам уже нужно заработать 25, чтобы вернуть свое.

При потере 40% нужно сделать уже 67%, а если вы потеряли 50, то вам нужна 100 процентная прибыль просто для возвращения к исходному уровню. Когда потери растут в арифметической прогрессии, прибыли, необходимые для их возмещения, растут в геометрической. Для любого трейдера, понимающего эту арифметику, основной задачей становится: не допустить больших просадок депозита.

Управление капиталом достаточно сложная наука, постараюсь изложить основные положения, не вдаваясь в математические тонкости.

Основной вопрос, который определяет теория управления капиталом – какой частью депозита торговать. Математически и статистически доказано, что эта зависимость далека от линейной. Если задействовать в сделке лишь малую часть капитала, то и прибыли будут малыми, если постепенно увеличивать величину участвующего в торговле капитала, то размер получаемой прибыли будет возрастать лишь до определенного момента.

Затем произойдет следующее – прибыли начнут снижаться. Это происходит потому, что не существует систем, работающих без убытка, при увеличении размера открываемой позиции увеличиваются прибыли, а также и убытки. Вспомнив пример, приведенный выше, становится понятно, что при получении больших убытков большая часть прибыли уходит на восстановление просадок депозита, и темпы роста счета неизбежно уменьшаются.

Размер депозита, позволяющий получать максимальную прибыль, называется «оптимальным f». Для каждой торговой системы значение f различно. Часто его значение находится в пределах 25-30%, на это и можно сориентироваться и сделать следующий важный вывод:

Основное правило: максимальная величина средств, задействованных в одной сделке не должна превышать 20-30% имеющегося депозита.

Другое разумное ограничение, которые предлагает теория управления капиталом называется «правилом N%». Оно ограничивает риск по любой конкретной сделке (n%) и по всем открытым сделкам (t%).

Например, Вы можете установить для себя, что ни при каких обстоятельствах не можете рисковать более чем 2% по любой конкретной сделке и более 10% в отношении всех одновременно открытых позиций.

Кроме этого разумно установить лимит на месяц. Скажем, если в любом месяце размер убытков составил 6% от депозита, то торговля приостанавливается до начала следующего месяца.

Это время можно использовать для анализа совершенных сделок, поиска причин убытков, разработки стратегии на будущее и просто на стабилизацию своего эмоционального состояния. Размер процентных ограничений устанавливается трейдером в индивидуальном порядке.