- •Министерство транспорта Российской Федерации
- •I. Общие положения
- •I.I. Цели и задачи практических занятий
- •1.2. Состав практических работ
- •1.3. Указания по выбору варианта индивидуального задания
- •1. Коэффициент абсолютной ликвидности
- •2. Коэффициент промежуточной ликвидности
- •3. Коэффициент общей ликвидности
- •4. Коэффициент покрытия баланса
- •5. Коэффициент финансовой устойчивости
1. Коэффициент абсолютной ликвидности
Денежные средства(ст.2.2. A)
Каб.л =
КРП (итог 2 разд.П)
(норматив 0,2)
2. Коэффициент промежуточной ликвидности
Ден.средства + Краткосрочные фин.вложения (ст.2.4.A)
Кпр.л. =
КРП
(норматив 1,0)
3. Коэффициент общей ликвидности
Ден.ср-ва + Кр-ср.фин.влож. + Дебиторская зад-ть(cт.2.5.A)
Коб.л. =
КРП
(норматив 2,0)
Таким образом, общая ликвидность характеризует способность фирмы
оплатить краткосрочные долговые обязательства с учетом быстро-
организуемых средств(деньги, ценные бумаги), а также с привлечением дебиторской задолженности.
Наряду с указанными показателями рассчитывается коэффициент покрытия
баланса. Этот коэффициент оценивает возможность транспортной фирмы
оплатить свои обязятельства с привлечением в случае необходимости всего
оборотного капитала, в том числе и медленно реализуемых активов таких
как, товароматериальные запасы.
4. Коэффициент покрытия баланса
Оборотные активы (2 раздел А)
Кпокр.бал. =
КРП
(норматив 3,0)
При анализе финансового состояния фирмы также оценивается ее финансовая
устойчивость (независимость).
5. Коэффициент финансовой устойчивости
Уставный капитал
Кф.у. =
Баланс
(норматив 0,5)
Таблица 2
Актив |
|
Пассив |
|
I Раздел:Внеоборотные активы |
|
I Раздел: Капитал и резервы |
|
1.1.Транспортные средства |
|
1.1.Уставный капитал |
|
|
|
1.2.Нераспределенная прибыль |
|
Итого по I разделу |
|
Итого по I разделу |
|
II Раздел: Оборотные активы |
|
II Раздел: Краткосрочные пассивы |
|
2.1.Материальные запасы |
|
2.1. Кредиторская задолженность |
|
2.2.Денежные средства |
|
2.1.1. Задолженность перед |
|
2.3. Незавершенное производство |
|
бюджетом |
|
2.4. Краткосрочные финансовые вложения |
|
2.1.2. Авансы полученные 2.2. Расчеты по дивидендам |
|
2.5.Дебиторская задолженность |
|
2.3.Заемные средства |
|
Итого по разделу II |
|
Итого по разделу II |
|
Баланс |
|
Баланс |
|
В данной матрице бухгалтерского баланса Уставный капитал “Пассива” равен Транспортным средствам “Актива”.
Нераспределенная прибыль равна чистой прибыли (стр..13).
Заполнение Раздела 2.1. “Кредиторская задолженность” начинается с “Авансов полученных” при работе с предоплатой, которые равны доходам фирмы от перевозок и сдачи судов в аренду.
Первоначальные денежные средства “Актива” равны статье “Авансы полученные”, затем из денежных средств вычитаются Материальные запасы (расходы на топливо).
Нераспределенная прибыль: 90% хранится на счете “Денежные средства”, а 10% - тратится на “Краткосрочные финансовые вложения”.
При наличии “Дебиторской задолженности” 50% предоплаты – берутся “Заемные средства “, соответствующие Дебиторской задолженности.
“Задолженность перед бюджетом” равна сумме налогов, которые необходимо в Активе добавить к “Денежным средствам”.
Работа 8
Определение минимальных объемов перевозок грузов
при заданных фрахтовых ставках
Определение минимального объема перевозок грузов, обеспечивающего безубыточную работу транспортной компании при заданных фрахтовых ставках:
Эн
G min =
- S*(1-)
Эн - эксплуатационные расходы по судну, не зависящие от объема перевозок
Эн = Э*
здесь Э - расходы по судну за навигационный период определяются исходя из эксплуатационных расходов за оборот (Эоб) , числа оборотов, выполненных судном за навигационный период (nоб) и числа судов данного типа (nс ).
Э = Эоб*nоб*nс (тыс.долл.)
- доля независимых расходов в составе общих расходов относимых на перевозки грузов
=
Эоб
S- себестоимость перевозок груза данным типом судна,
определяется из выражения
Эоб
S = [долл/т]
Qэ
- фрахтовые ставки
В расчетах принимаются следующие варианты фрахтовых ставок:
н; 0,75; 0,5; min ,
где
н - фрахтовая ставка, рассчитанная исходя из норматива чистой валютной
выручки;
0,75 - фрахтовая ставка, рассчитанная исходя из 75% норматива чистой
валютной выручки;
0,5 - фрахтовая ставка, рассчитанная исходя из 50% норматива чистой
валютной выручки;
min - фрахтовая ставка определяется исходя из минимально приемлемой
для транспортной компании доли прибыли в тарифной ставке().
S
min =
1-
где - минимально приемлемая для транспортной компании доля прибыли в
тарифной ставке.
= + + + +
где :
Ним, На/д, Нжкх, Нпо,Нпр - налоги соответственно на имущество, на автодороги, на жил-комхозяйство, на правоохранительные органы, на прибыль;
Dобщ - общие доходы фирмы рассчитанные с применением фрахтовой ставки н.
Работа 9
Определение финансовых показателей работы фирмы на рынке
транспортных услуг.
Условиями работы фирмы на рынке являются :
- спрос на перевозки грузов в объеме равном 50% от провозной способности
- оплата перевозок из условий минимальной фрахтовой ставки.
Для предотвращения банкротства фирмы рекомендуется найти обратную загрузку судов, работающих на данной линии.
Наименование грузов выдается преподавателем. После чего студент определяет:
1 Оборот судна с учетом обратной загрузки
2 Доходы от перевозок исходя из полученного обьема перевозок и
минимальной фрахтовой ставки перевозок грузов.
3 Корректируются ранее полученные расходы за оборот
4 Определяются расходы за период эксплуатации, который в соот-
ветствии с условиями рынка уменьшается в 2 раза.
5 Рассчитываются расходы по аренде судов с учетом изменения
срока сдачи судов в аренду.
6 Определяются налоги.
7 Рассчитывается чистая прибыль.