Глава 2. Про0блемы и направления со0вершенство0вания денежно0й системы

2.1. Про0блемы денежно0й системы Ро0ссии

Денежная система – это0 фо0рма о0рганизации денежно0го0 о0бращения в стране, сло0жившаяся исто0рически и закрепленная нацио0нальным зако0но0дательство0м. Ее со0ставно0й частью является нацио0нальная валютная система, ко0то0рая в то0 же время о0тно0сительно0 само0сто0ятельна [41].

Кредитная система – это0 со0во0купно0сть кредитных о0тно0шений, имеющихся в стране, фо0рм и спо0со0бо0в кредито0вания, банко0в либо0 иных кредитных учреждений, о0рганизующих и испо0лняющих тако0го0 ро0да о0тно0шения [29].

Денежно0 - кредитная по0литика выступает как о0сно0вно0й инструмент регулиро0вания го0сударство0м. Мо0жно0 выделить неско0лько0 о0сно0вных направлений го0сударственно0го0 регулиро0вания:

1. Нало0го0вая по0литика правительства на центрально0м и местно0м уро0вне;

2. По0литика Центрально0го0 Банка в о0тно0шении финансо0вых институто0в, а о0со0бенно0 банко0в;

3. Участие правительства в го0сударственных кредитных институтах, а также и в смешанных, так называемых по0луго0сударственных институтах [32].

В миро0во0й практике к целям денежно0 - кредитно0й системы традицио0нно0 о0тно0сится о0беспечение о0сно0вных по0казателей макро0эко0но0мическо0й усто0йчиво0сти – эко0но0мическо0го0 ро0ста, занято0сти, цено0во0й стабильно0сти, высо0ко0й ко0нъюнктуры финансо0во0го0 рынка.

Банк Ро0ссии перешел к режиму таргетиро0вания инфляции. По0-друго0му это0 ко0нтро0ль инфляции - то0 есть применение специальных мер, ко0то0рые устано0влены го0сударственными о0рганами страны, для ко0нтро0ля уро0вня инфляции в стране.

О0дин из инструменто0в до0стижения данно0й цели является управление инфляцио0нными о0жиданиями хо0зяйствующих субъекто0в. Так же еще как инструмент денежно0 – кредитно0й системы является кратко0сро0чная про0центная ставка.

Значимую ро0ль играет эффективный ко0нтро0ль междунаро0дными резервами, ко0то0рый до0лжен о0беспечивать как их со0хранно0сть, так и высо0кую до0хо0дно0сть. Здесь так же важно0 о0братить внимание на уменьшение инвестицио0нных риско0в.

Анализ развития эко0но0мики Ро0ссии по0казывает наличие значительных эко0но0мических про0блем. Хо0тя в 2000 - 2008 гг. наблюдались благо0приятные эко0но0мические усло0вия, ко0то0рые спо0со0бство0вали усто0йчиво0му ро0сту эко0но0мики Ро0ссии.

Во0 время эко0но0мическо0го0 ро0ста, о0рганы власти не про0во0дили структурные рефо0рмы эко0но0мики Ро0ссии, внутренние во0змо0жно0сти ко0то0ро0й медленно0 уменьшались. О0сно0во0й со0циально0-эко0но0мическо0й по0литики го0сударства стало0 распределение сырьево0й ренты, это0 по0зже привело0 к серьезно0й со0циально0й дефо0рмации. Результато0м это0й со0циально0й дефо0рмации являются следующие явления: ро0ст имущественно0го0 рассло0ения; спад про0изво0дительно0сти труда; ро0ст заинтересо0ванно0сти рабо0ты в сферах управления и финансо0в; во0зро0сла деградация системы науки и о0бразо0вания.

Тако0е ухудшение эко0но0мическо0й системы о0казало0 влияние на денежно0-кредитную систему РФ.

Рассмо0трим факто0ры, ко0то0рые о0пределяют ее текущее со0сто0яние:

1. О0слабление функцио0нально0го0 действия и стано0вления го0сударственно0й банко0вско0й системы;

2. Спад инвестицио0нно0й активно0сти;

3. Со0кращение во0змо0жно0й клиентско0й базы банко0в на о0сно0вании разо0рения мало0го0 и среднего0 бизнеса в Ро0ссии;

4. Дефо0рмация ко0нкурентно0й среды в банко0вско0м секто0ре.

5. Ро0ст валютно0го0 риска в деятельно0сти банко0в.

6. Уко0ренение в Ро0ссии ко0ррупцио0нно0й мо0дели ведения бизнеса (для банко0в РФ это0 ведет к по0вышению издержек, при реализации инвестицио0нных про0екто0в ко0ррупцио0нный нало0г увеличивает их сто0имо0сть, тем самым уменьшается о0купаемо0сть и по0вышается о0бщий уро0вень риска);

Во0зрастание риска утраты го0сударственно0го0 суверенитета финансо0во0го0 секто0ра по0 мере превращения РФ в сырьево0й придато0к миро0во0й эко0но0мики [36].

Результато0м про0исхо0дящего0 явило0сь то0, что0 денежная система РФ про0до0лжает переживать глубо0чайший кризис, что0 о0бусло0влено0 всео0бщим расстро0йство0м эко0но0мики державы, связанным с резким падением о0тдачи изго0то0вления, значимым по0дъемо0м расцено0к, кризисным со0сто0янием финансо0во0 - кредитно0й системы, бо0льшими недо0статками бюджето0в, внутренним и наружным до0лго0м.

В насто0ящее время, как и в предыдущие два го0да о0сно0вно0й целью денежно0 – кредитно0й по0литики Банка Ро0ссии является снижение инфляции до0 5,0 % к ко0нцу 2017 г., 4,5 % к ко0нцу 2018 г. и 4,0 % к ко0нцу 2019 го0да. На само0м деле инфляция в РФ за 2017 го0д со0ставила 7,4 %.

По0 результатам анализа текущих про0блем, перед банками для по0ддержания ро0ста эко0но0мики РФ, нео0бхо0димо0 по0ставить следующие задачи, для решения данных про0блем:

1. Перео0риентиро0вание кредитно0й активно0сти о0т денежно0го0 секто0ра на реальный секто0р эко0но0мики;

2. Во0зрастание до0ли до0лго0сро0чных кредито0в в кредитно0м по0ртфеле банко0в;

3. Внедрение банко0в в го0сударственную систему прио0ритетно0го0 развития секто0ро0в эко0но0мики и секто0ро0в, ко0то0рые направлены на внутреннее по0требление и не сырьево0й экспо0рт;

4. Увеличение развития до0ли банко0в в прямых вло0жениях в несырьево0й сегмент реально0го0 секто0ра эко0но0мики;

5. Испо0лнение банками функций ко0нтро0лиро0вания за целевым испо0льзо0ванием льго0тных кредито0в, ко0то0рые предо0ставлены заемщикам с испо0льзо0ванием ресурсо0в Банка РФ и бюджетных средств;

6. Увеличение функций банко0в, ко0то0рые о0тно0сятся к регулиро0ванию функций валютно0го0 регулиро0вания и валютно0го0 ко0нтро0ля [36].

Банки Ро0ссийско0й Федерации ставят перед со0бо0й персо0нальные стратегии развития сво0его0 бизнеса, ко0то0рые исхо0дят из усло0вий всей эко0но0мическо0й и финансо0во0й системы Ро0ссии. По0это0му на их цели и прио0ритеты о0казывает о0гро0мно0е влияние масштаб и характер про0блем ро0ссийско0й эко0но0мики.