3.4 Сводные показатели по движению денежных потоков

На основании рассчитанных показателей в таблице 5 составляется сводная таблица для более наглядного представления информации о движении денежных потоков. Сводные показатели по движению денежных потоков представлены в таблице 6.

Расчет показателей:

п. 1 – денежный поток инвестиционного проекта переносим итог из таблицы 3 «Сальдо реальных денег».

п. 2 – денежный поток накопленным итогом:

– для нулевого года переносим значение п. 1;

– для первого – последнего годов = п. 1 + денежный поток нарастающим итогом предыдущего года.

п. 3 – коэффициент дисконтирования

Ставка дисконтирования (коэффициент дисконтирования) – это процентная ставка, используемая для перерасчета будущих потоков доходов в единую величину текущей стоимости. Ставка приводится в исходных данных.

Коэффициент дисконтирования для нулевого года = 1.

п. 4 – дисконтированный денежный поток равен произведению п. 1 «Денежный поток инвестиционного проекта» на п. 3 «Коэффициент дисконтирования».

п. 5 – дисконтированный денежный поток накопленным итогом

– для нулевого года = п. 4;

– для первого – последнего годов = п. 4 + дисконтированный денежный поток нарастающим итогом предыдущего года.

п. 6 – притоки. Графа заполняется данными из таблицы 5, а именно, суммой строк п. 1.2 «Ликвидационная стоимость», п. 2.3 «Выручка от реализации», п. 2.11 «Амортизация», п. 3.1 «Собственные средства» и п. 3.2 «Долгосрочный кредит».

п. 7 – дисконтированные притоки равны произведению п. 6 «Притоки» и п. 3 «Коэффициент дисконтирования».

п. 8 – сумма дисконтированных притоков равна сумме дисконтированных притоков по всем годам.

п. 9 – оттоки

Графа заполняется данными из таблицы 5, а именно, суммой строк п. 1.1 «Инвестиции», п. 2.5 «Себестоимость производства», п. 2.6 «Проценты по кредиту», п. 2.7 «Налог на имущество», п. 2.9 «Налог на прибыль» и п. 3.3 «Погашение суммы долга».

п. 10 – дисконтированные оттоки равны произведению п. 3 «Коэффициент дисконтирования» и п. 9 «Оттоки».

п. 11 – сумма дисконтированного оттока равна сумме дисконтированных оттоков по всем годам.

Таблица 6 – Сводные показатели по движению денежных потоков, руб.

№ п/п	Показатели, руб.	Годы реализации проекта
		0 год	1 год	2 год	3 год	4 год	5 год	6 год	7 год
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
1	Денежный поток инвестиционного проекта	2670180	1780120	8395353	6905030	5993100	5481253	5248600	9003465
2	Денежный поток накопленным итогом	2670180	4450300	12845653	19750683	25743783	31225036	36473636	45477101
3	Коэффициент дисконтирования при ставке %	1	18	18	18	18	18	18	18
4	Дисконтированный денежный поток	26702	320422	1511164	1242905	1078758	986626	944748	1620624
5	Дисконтированный денежный поток накопленным итогом	26702	347123	1858287	3101192	4179950	5166576	6111324	7731948
6	Притоки	2670180	1780120	11492935	11728252	12103744	12586196	13153627	18727353
7	Дисконтированные притоки	26702	320422	2068728	2111085	2178674	2265515	2367653	3370924
8	Сумма дисконтированных притоков	2696882	2100542	13561663	13839337	14282418	14851711	15521280	22098277
9	Оттоки	0	0	12391797	11145354	10411098	10030207	9894857	11077413
10	Дисконтированные оттоки	0	0	2230523	2006164	1873998	1805437	1781074	1993934
11	Сумма дисконтированных оттоков	0	0	14622320	13151518	12285096	11835644	11675931	13071347