ЭД-103 / Subj / 608-Деньги. Кредит. Банки. Часть 2

7.Для решения каких проблем в современной экономике используется обязательное резервирование?

8.Почему Банк России осуществляет эмиссию собственных облигаций?

9.Чем отличается и в каких условиях проводится жесткая и гибкая

денежно-кредитная политика центрального банка?

10.Какая политика, жесткая ли гибкая, в большей степени способствует экономическому росту в стране, объясните.

11.Что такое «ломбардный список Банка России»?

12.Какими качествами должны обладать ценные бумаги, включаемые в ломбардный список ЦБ РФ?

13. Почему денежную базу называют эффективными деньгами? 14.Какую политику проводит БР по отношению к валютному курсу? 15.Как операции центрального банка с ценными бумагами на открытом

рынке влияют на резервы коммерческих банков?

16.Почему операции центрального банка с ценными бумагами на открытом рынке считаются наиболее адекватными рыночной экономике (по сравнению с другими инструментами денежно-кредитной политики)?

17.Как центральный банк может влиять на уровень курса национальной валюты по отношению к иностранной?

ТЕСТЫ

1.Инструментами денежно-кредитной политики Банка России являются: а) установление правил осуществления расчетов; б) эмиссия наличных денег; в) установление резервных требований;

г) прямые количественные ограничения; д) регистрация эмиссии ценных бумаг.

2.Выберите инструменты денежно-кредитной политики, направленные на снижение инфляции:

а) покупка центральным банком ценных бумаг у коммерческих банков; б) понижение нормы обязательных резервов; в) повышение ставки рефинансирования.

3.Выберите понятия, однородные термину «денежная экспансия»:

а) политика дорогих денег;	б) ограничительная политика;
в) расширительная ДКП;	г) политика дешевых денег;

	д) денежная рестрикция.
4.	Если центральный банк проводит покупку государственных ценных бумаг
на рынке, то денежная масса приобретает тенденцию к:
	а) росту;	б) сокращению.
5.	Какие ресурсы	банка	резервируются в фонде обязательного
резервирования:
	а) все;		в) вклады предприятий;
	б) собственный капитал;		г) вклады граждан.

6. Выберите формы выпуска денег центральным банком:

11

а) кредиты предприятиям реального сектора;

б) покупка акций на фондовой бирже;
в) продажа векселей;	г) покупка гос. облигаций.

7.Цели денежно-кредитной политики можно представить в виде системы: стратегические цели: … промежуточные цели: …

операционные: …( Приведите примеры по каждой позиции)

8.Когда ЦБ увеличивает норму обязательных резервов, он сокращает величину банковского мультипликатора, а каким будет влияние роста резервных требований на уровень процентной ставки?

а) повысится;

б) снизится.

9.Выберите инструменты денежно-кредитной политики: а) обязательное резервирование; б) аккумуляция сбережений населения;

в) кредитование промышленных предприятий; д) купля-продажа ценных бумаг на рынке.

10.Денежная рестрикция – это:

а) политика дорогих денег;

б) политика дешевых денег.

11.Банк России осуществляет рефинансирование банков-резидентов в целях: а) поддержания и регулирования ликвидности банковской системы; б) повышения их прибыльности; в) увеличения объема кредитных операций;

г) усиления контроля за их деятельностью.

12.Если центральный банк проводит покупку государственных ценных бумаг на рынке, то денежная масса приобретает тенденцию к:

а) росту;

б) сокращению.

13.Изменение денежной базы происходит, когда центральный банк: а) изменяет норму обязательных резервов; б) предоставляет кредиты коммерческим банкам;

в) изменяет нормативы рискованных активов для коммерческих банков.

14.Выберите инструменты денежно-кредитной политики, направленные на поддержание экономического роста:

а) покупка центральным банком ценных бумаг у коммерческих банков; б) понижение нормы обязательных резервов; в) повышение ставки рефинансирования.

15.Ставка, по которой центральный банк предоставляет кредиты коммерческим банкам:

а) зависит от условий кредитования; б) соответствуют ставке рефинансирования, которая действует в

данное время.

16.Назовите количественные параметры денежно-кредитной политики, действующие в настоящее время:

а) ставка рефинансирования; б) нормы обязательного резервирования.

17.Какое действие ЦБ направлено против инфляции?

12

а) понижение ставки рефинансирования; б) повышение нормы обязательного резервирования; в) покупка ценных бумаг на рынке.

18.Цель проведения центральным банком широкомасштабной продажи ценных государственных бумаг на открытом рынке:

а) увеличение спроса на деньги; б) уменьшение спроса на деньги;

в) увеличения денежного предложения; г) уменьшения денежного предложения.

19.Функции Банка России как кредитора последней инстанции для кредитных организаций означает:

а) контроль Банка России за правильностью предоставления кредитов кредитным организациям; б) рефинансирование кредитных организаций;

в) кредитование банков-нерезидентов; г) получение кредитов от международных валютно-кредитных организаций.

20.Вмешательство центрального банка в операции на валютном рынке с целью регулирования курса национальной валюты путем купли-продажи иностранной валюты – это валютная:

а) интервенция; б) интеграция.

21.Государство устанавливает определенную пропорцию между количеством денег и объемом золотовалютных запасов (верно/неверно)

22.Ставка рефинансирования является обязательным нормативом для коммерческих банков (верно/неверно).

24.Кредиты центрального банка – это основной источник формирования кредитных ресурсов коммерческих банков (верно/неверно).

ЗАДАЧИ

Задача 1.

Объем денежной массы в стране составил на конец года 202 млрд. руб. В начале года центральный банк предоставил коммерческим банкам кредиты в размере 3 млрд. руб. и установил норму обязательного резервирования

10%. Определить, каков будет объем денежной массы в стране.

Задача 2.

Проводя политику «дешевых денег», центральный банк решил продать государственные облигации на сумму 10 млрд. руб. Известно, что облигации на сумму 1 млрд. руб. покупаются населением за счет наличных денег, а остальные – за счет средств, хранящихся в коммерческих банках. Норма

обязательных резервов – 20 %. Как в этом случае изменится денежная масса?

Задача 3.

В условиях перегрева экономики центральный банк увеличил учетную ставку и предложил переучесть векселя на сумму 200 тыс. руб. Как изменится денежная масса в экономике при условии, что норма обязательных резервов составляет 10 %?

13

Задача 4.

Предложим, что соотношение резервов и депозитов составляет 0,2, а соотношение наличных средств и депозитов равно 0,25. Какова величина мультипликатора денежной базы? Если ЦБ обещает увеличить предложение денег на 200 млн. руб. путем операций на открытом рынке, на какую сумму он должен закупить облигаций?

ЗАДАНИЯ ДЛЯ САМОСТОЯТЕЛЬНОЙ РАБОТЫ

Задание 1.

Заполните таблицу, объясните.

Цели, направления и инструменты денежно-кредитной политики (ДКП)

Цель ДКП	Цель	Направление	Изменение инструментов ДКП
(конечная)	ДКП	ДКП	ставка	норма	операции
	(проме-		рефинан-	обязательных	на откры-
	жуточ-		сирова-	резервов	том рынке
	ная)		ния
		Денежно-
		кредитная
		…
		(политика
		дорогих
		денег)
		Денежно-
		кредитная
		…
		(политика
		дешевых
		денег)

Задание 2.

Оцените независимость Центрального банка РФ и сравните результат с данными по странам, представленными в таблице (используйте закон «О Центральном банке РФ (Банке России)», документ «Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2008 год», на 2006, 2007 гг.)

Таблица Оценка независимости центрального банка на основе индекса Цукермана

Описание переменной		Оце	Че-		Венг-		Поль		Сло-		Сло-	Рос-
		нка	хия		рия		ша		вакия		вения	сия
	1	2	3		4		5		6		7	8
1. Кадровая автономия
1.1 Сроки и полномочия руководства центробанка
От 8	лет	1,00	0,75		0,75		0,75		0,75		0,75
От 6	до 8 лет	0,75

14

Описание переменной	Оце	Че-		Венг-		Поль		Сло-		Сло-	Рос-
	нка	хия		рия		ша		вакия		вения	сия
1	2	3		4		5		6		7	8
5 лет	0,50
4 года	0,25
До 4 лет или назначение на	0,00
произв. срок
1.2 Институт, назначающий управляющего центробанком
Правление ЦБ	1,00	0,5		0,25		0,5		0,25		0,5
Совместно совет ЦБ,	0,75
Правительство и парламент
Парламент	0,50
Правительство	0,25
Член кабинета министров	0,00
1.3 Снятие управляющего ЦБ с должности
Нет возможности	1,00	0,83		0,83		0,83		0,83		1,00
Только по причинам, не свя-	0,83
занным с экономической
политикой
По усмотрению совета ЦБ	0,67
согласно законодательным
нормам
По усмотрению парламента	0,50
согласно законодательным
нормам
По усмотрению парламента	0,33
безо всяких ограничений
По усмотрению правитель-	0,17
ства согласно законодатель-
ным нормам
По усмотрению правитель-	0,00
ства безо всяких ограничений
1.4 Возможности исполнения управляющим ЦБ других функций в
правительстве
Отсутствует	1,00	1,00		0,50		1,00		1,00		0,00
С разрешения правительства	0,50
Не оговариваются	0,00
2. Разработка ДКП
2.1 Институт, занятый разработкой ДКП
ЦБ	1,00	1,00		1,00		1,00		1,00		1,00
ЦБ после консультации с	0,67
правительством
Правительство	0,33
Неопределенно	0,00

15

Описание переменной	Оце	Че-		Венг-		Поль			Сло-		Сло-	Рос-
	нка	хия		рия		ша			вакия		вения	сия
1	2	3		4		5			6		7	8
2.2 Институт, за которым стоит последнее слово в разрешении конфликта
интересов
ЦБ	1,00	1,00		1,00		1,00			1,00		1,00
Правительство	0,80
Совместно совет ЦБ,	0,60
Правительство и парламент
Парламент	0,40
Неопределенно	0,00
2.3 Участие ЦБ в разработке налогово-бюджетной политики
Активное	1,00	0,00		1,00		1,00			0,00		0,00
Неопределенно	0,00
3. Приоритет целей ДКП
Ценовая стабильность явля-	1,00	0,6		0,6		0,8			0,6		0,6
ется конечной целью и за ЦБ
стоит последнее слово в раз-
решении конфликта инте-
ресов с правительством
Только ценовая стабильность	0,80
Ценовая стабильность и допо-	0,60
лняющие ее цели, такие как
стабильность банковской
системы
Ценовая стабильность потен-	0,40
циально конфликтует с други-
ми целями, такими как полная
занятость
В законодательстве конечная	0,20
цель не заявлена
Ценовая стабильность	0,00
отсутствует среди целей ЦБ
4. Ограничения на финансирование государственного бюджета
4.1 Ограничение выдачи кредитов правительству
Выдача прямых кредитов	1,00	н\д		0,67		1,00			н\д		0,67
запрещена
Выдача прямых кредитов	0,67
разрешена, но с жесткими
ограничениями
Выдача прямых кредитов раз-	0,33
решена с мягкими
ограничениями
Ограничения отсутствуют	0,00

16

Описание переменной	Оце	Че-		Венг-		Поль		Сло-		Сло-	Рос-
	нка	хия		рия		ша		вакия		вения	сия
1	2	3		4		5		6		7	8
4.2 Покупка ценных бумаг правительства
Запрещена	1,00	0,67		1,00		1,00		0,67		н\д
Разрешена, но с жесткими	0,67
ограничениями
Разрешена с мягкими	0,33
ограничениями
Ограничения отсутствуют	0,00
4.3 Условия финансирования
Устанавливаются ЦБ	1,00	1,00		0,67		н\д		1,00		0,67
Устанавливаются банк-м	0,67
законодательством
Устанавливаются по	0,33
соглашению с правительством
Устанавливаются по решению	0,00
правительства
4.4 Потенциальные получатели кредитов ЦБ
Центральное правительство	1,00	0,67		1,00		н\д		0,67		0,67
Все уровни исполнительной	0,67
власти
Исполнительная власть и гос.	0,33
предприятия
Государственный и частный	0,00
сектор
4.5 Количественные ограничения по объему кредитов
Законодательно определены	1,00	0,33		0,33		н\д		0,33		0,33
суммы в абсолютном
выражении
Доля от капитала ЦБ	0,67
Доля от доходов бюджета	0,33
Доля от расходов бюджета	0,00
4.6 Ограничения по срокам кредита
До 6 месяцев	1,00	1,00		1,00		н\д		1,00		0,67
До 1 года	0,67
Более 1 года	0,33
Законодательно не оговорены	0,00
4.7 Ограничения по процентным ставкам
Ставка рефинансирования ЦБ	1,00	0,33		0,67		н\д		0,33		0,33
Рыночные процентные ставки	0,67
Законодательно не оговорены	0,33
Нулевая процентная ставка	0,00

4.8 Операции с ценными бумагами правительства на первичном рынке

17

Описание переменной	Оце	Че-		Венг-		Поль		Сло-		Сло-	Рос-
	нка	хия		рия		ша		вакия		вения	сия
1	2	3		4		5		6		7	8
Запрещены	1,00	0,00		1,00		н\д		0,00		0,00
Разрешены	0,00
Индекс Цукермана		0,652		0,744		0,893		0,636		0,577
Место страны (в порядке
убывания степени
независимости)

Задание 3.

Разберитесь и объясните, что означают такие методы денежнокредитной политики Банка России, как предоставление ликвидности и абсорбирование ликвидности, приведите примеры соответствующих им инструментов (см. «Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики Банка России на 2008 год»).

ТЕМЫ РЕФЕРАТОВ

1.Методы и инструменты денежно-кредитной политики и особенности их применения при ограничительной и расширительной денежнокредитной политике.

2.Денежно-кредитная политика Банка России на современном этапе: цели, методы, инструменты.

3.Механизм воздействия денежно-кредитной политики на состояние экономики: теоретические модели.

ТЕМА 15.

КОММЕРЧЕСКИЙ БАНК КАК ПРЕДПРИЯТИЕ

1.Коммерческий банк: понятие, принципы и особенности деятельности.

2.Структура коммерческого банка: организационная, функциональная, управленческая.

3.Понятие баланса коммерческого банка.

4.Роль коммерческих банков в экономике.

В СЛОВАРЬ ФИНАНСИСТА

Коммерческий банк, принципы деятельности коммерческого банка, финансовые посредники, функции коммерческого банка, функциональная структура коммерческого банка, управленческая структура коммерческого банка, диверсификация деятельности коммерческого банка, активы банка, обязательства банка, пассивы банка, баланс коммерческого банка, оборотная ведомость коммерческого банка, активные и пассивные счета.

18

КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ

1.Как определяется «банк» в соответствии с российским законодательством?

2.Когда принят закон «О банках и банковской деятельности», действующий

внастоящее время?

3.Охарактеризуйте основные функции коммерческих банков.

4.Раскройте содержание посреднической функции коммерческих банков.

5.Назовите принципы деятельности коммерческих банков.

6.Какую организационно-правовую форму может иметь коммерческий банк

вроссийской экономике?

7.Назовите основные элементы организационной структуры коммерческого банка.

8.Охарактеризуйте органы управления коммерческим банком.

9.Назовите высший орган управления в коммерческом банке, если он является акционерным обществом.

10.Какие отделы, специализирующиеся на определенной деятельности, наиболее типичны для коммерческого банка?

11.Назовите основной документ, характеризующий деятельность коммерческого банка.

12.Что такое «баланс банка»? Какова его структура? 13.Что показывает пассив баланса коммерческого банка? 14.Что показывает актив баланса коммерческого банка?

15.Приведите примеры активных и пассивных статей баланса коммерческого банка.

ВОПРОСЫ ДЛЯ ЭРУДИРОВАННЫХ

1.Чем отличается прямое и опосредованное финансирование деятельности экономических субъектов?

2.Назовите основные экономические нормативы деятельности коммерческого банка.

3.Что такое «диверсификация деятельности банка»?

4.Какой минимальный размер уставного капитала должен иметь вновь создаваемый российский банк?

5.Что такое «эмиссионный доход»?

6.Что такое «оборотная ведомость банка»?

ПОДУМАЙТЕ И ОБЪЯСНИТЕ!

1.Объясните смысл посреднической функции, выполняемой коммерческими банками в экономике.

2.Может ли банк использовать средства клиентов по своему усмотрению?

3.Объясните механизм перераспределения кредитных ресурсов, осуществляемый при посредничестве коммерческих банков.

4.Как коммерческие банки обеспечивают диверсификацию сбережений населения?

19

5.Объясните, почему считается, что рискованность финансовых активов в среднем выше, чем реальных?

6.Банковские кредиты являются источником финансирования оборотных средств предприятий-заемщиков. Прокомментируйте тезис.

7.Назовите виды доходов и расходов коммерческого банка.

8.Коммерческим банкам выгоден рост рыночных процентных ставок. Прокомментируйте тезис.

9.Кто является пользователем информации о деятельности коммерческих банков?

10.Опишите горизонтальную и вертикальную формы банковского баланса.

ТЕСТЫ

1.Современные коммерческие банки не занимаются операциями: а) по сбору вкладов; б) по выпуску банкнот; в) по хранению ценных бумаг.

2.Коммерческий банк:

а) не участвует в создании денежной массы; б) создает денег больше, чем центральный; в) создает денег меньше, чем центральный.

3.Коммерческий банк может открывать: а) корреспондентский счет в ЦБ;

б) расчетный счет в коммерческом банке; в) корреспондентский счет в коммерческом банке.

4.Коммерческий банк в России должен выполнять в совокупности следующие операции (в отличие от других кредитных организаций):

а) хранение ценностей; б) предоставление кредитов; в) привлечение во вклады денежных средств физ. и юр. лиц; г) гарантийные услуги; д) открытие и ведение банковских счетов физ. и юр. лиц.

5. Продуктом деятельности коммерческого банка являются:

а) платежные средства;	б) прибыль;
в) финансовые услуги;	г) процентные платежи.

6.Способность ком. банков создавать денежную массу зависит от: а) объема резервов ком. банка; б) запасов наличных денег в хранилищах ЦБ.

7.Изменение денежной массы происходит, когда коммерческие банки совершают такие операции, как:

	а) купля-продажа ценных бумаг;		б) кредитование населения;
	в) кредитование юридических лиц;
	г) расчетно-кассовое обслуживание клиентов банков.
8.	Первый закон «О банках и банковской деятельности» в современной России
был принят в:		а) 1991 г.;	б) 1990	г.;	в) 1981 г.;
		г) 1996 г.;	д) 2002	г.
9.	Коммерческие банки создают деньги:
	а) при проведении комиссионных операций;

20