1.3.Международный кредит и его роль в международных экономических отношениях

Международный кредит - это экономические отношения , возникающие между кредиторами и заемщиками различных стран по поводу предоставления , использования и погашения займа. Кредитные отношения складываются на принципах :

• возврат

• срочности

• платности

• гарантированности

Основной сущностным признаком международного кредита является то , что он представляет собой форму движения ссудного капитала в сфере международных экономических отношений . Движение этой формы капитала связан с предоставлением субъектам мирового рынка валютных и кредитных ресурсов на условиях возвратности , определение сроков , на которые кредиты предоставленные , и выплаты соответствующего вознаграждения за ссуду в форме процента.

На основе международного кредита сформировались вместительные международные рынки ссудных ресурсов. Помимо крупных национальных , международных по своему характеру (например , нью - йоркский , лондонский и др. . ), Возникли и достигли на современном этапе колоссальных размеров мировой рынок капиталов , рынок евровалют и ЕВРОКАПИТАЛ . Ключевую роль на этом рынке как субъекты международных кредитных отношений играют международные банковские консорциумы.

Операции на мировом рынке капиталов по своему характеру делятся на коммерческие - те , которые связаны с внешней торговлей , и финансовые ( вывоз капитала , погашения задолженности и др.). .

Функции международного кредита:

• обеспечение перераспределения между странами финансовых и материальных ресурсов , что способствует их эффективному использованию

• увеличение накопления в пределах всего мирового хозяйства за счет использования временно свободных денежных средств одних стран для финансирования капиталовложений в других странах

• ускорение реализации товаров в мировом масштабе

В развитии мирового хозяйства международный кредит играет важную роль , способствуя развитию производительных сил и расширению масштабов торговли . Вместе с тем он может приводить и к негативным последствиям , вызывая диспропорции в экономике стран - кредиторов. Чрезмерное привлечение международных кредитов и их неэффективное использование подрывает платежеспособность заемщиков вследствие уплаты огромных процентов за кредит. Внешняя задолженность для многих стран стала причиной приостановки их экономического роста.

Факторы распространения кредитных отношений в международной сфере:

• интернационализация производства и капитала

• активизация международных связей

• укрепление позиций ТНК

• НТР , достижения в области коммуникационных технологий.

Раздел 2.Виды международных кредитов

Разнообразие форм и видов международного кредита в общих чертах можно классифицировать по нескольким главным признакам , характеризующим отдельные стороны кредитных отношений .

Формы международного кредита:

1. По целевому назначению:

• Связанные кредиты - предоставляются на конкретные цели , оговоренные в кредитном соглашении. Они могут быть :

• коммерческие - предоставляемые на приобретение определенных видов товаров и услуг;

• инвестиционные - для строительства конкретных объектов , погашения задолженности , приобретение ценных бумаг;

• промежуточные - для смешанных форм вывоза капиталов , товаров и услуг , например , в виде выполнения подрядных работ (инжиниринг ) .

• Финансовые кредиты - это кредиты , которые не имеют целевого назначения и могут использоваться заемщиками на любые цели.

2. По общим источникам:

• Внутренние кредиты - это кредиты, предоставляемые национальными субъектами для осуществления внешнеэкономической деятельности другим национальным субъектам.

• Иностранные (внешние ) кредиты - это кредиты, предоставляемые иностранными кредиторами национальным заемщикам для осуществления внешнеэкономических операций .

• Смешанные кредиты - это кредиты как внутреннего , так и внешнего происхождения.

3. По форме кредитования:

• Товарные кредиты - международные кредиты, предоставляемые экспортерами своим покупателям в товарной форме с условием будущего покрытия платежом в денежной или иной товарной форме.

• Валютные (денежные ) кредиты - кредиты , предоставленные в денежной форме: в национальной или иностранной валюте.

4. По форме обеспечения :

• Обеспеченные кредиты - кредиты , обеспеченные недвижимостью , товарами , документами , ценными бумагами , золотом и другими ценностями как залогом .

Залог товара для получения кредита осуществляется в трех формах:

• твердый залог ( определенная товарная масса закладывается в пользу банка ) ;

• залог товара в обороте ( учитывается остаток товара соответствующего ассортимента на определенную сумму ) ;

• залог товара в переработке ( с залогом товара можно производить изделия , не передавая их в залог в банк).

Залог является средством обеспечения обязательств по кредитному соглашению , поэтому кредитор имеет право в случае невыполнения должником обязательств получить компенсацию , размер которой равен стоимости залога.

• Бланковые кредиты - кредиты , предоставленные просто под обязательство должника вовремя погасить , документом при этом выступает соло - вексель с одной подписью заемщика . Разновидностями бланковых кредитов являются контокоррент и овердрафт. Контокоррент - одна из старейших форм банковских операций . Она является особой формой кредитного соглашения , согласно которой кредитная операция предусматривает отсрочку платежа , который должен быть осуществлен в отсутствие контокоррентного соглашения . Это осуществляется с целью сохранения клиентов определенных средств , которые они должны платить для решения других проблем , что позволяет ускорить оборот их средств , расширить операции .

• В англо -саксонских странах применяется другая форма краткосрочного кредитования, имеет общие черты с контокорентом , - овердрафт. При предоставлении овердрафта банк осуществляет списание средств со счета клиента в размерах , превышающих остатки на его счете , открывая таким образом кредит . Принципиальная разницы между контокорентом и овердрафтом состоит в том , что соглашение о овердрфат каждый раз заключается снова и означает только одну договоренность о предоставлении кредита , тогда в чем за контокорентом предусматривается автоматическое продолжение кредитования в течение всего контокоррентного периода .

5. По срокам :

• сверхсрочные - суточные , недельные , до трех месяцев.

• краткосрочные - до 1 года.

• Среднесрочные - от 1 до 5 лет.

• Долгосрочные - свыше 5-7 лет.

6. По валюте займа :

• в валюте страны - заемщика ;

• в валюте страны -кредитора ;

• в валюте третьей страны ;

• в международной денежной единице ( СДР , ЭКЮ и др.). .

7. По форме предоставления различают :

• финансовые ( наличные ) кредиты - зачисляются на счет должника и поступают в его распоряжение ;

• акцептные кредиты - применяются в форме акцепта тратты импортером или банком ;

• депозитные сертификаты - документы , свидетельствующие о вложении денежных средств , помещения их на депозитный счет в банк под объявленную ставку процента ;

• облигационные займы и др. .

8. По кредиторам :

• Частные кредиты - предоставляются частными лицами .

• Фирменные (коммерческие ) кредиты - кредиты, предоставляемые фирмами.

• Банковские кредиты - кредиты , предоставляемые банками , иногда посредниками ( брокерами ) .

• Правительственные (государственные) кредиты - кредиты , предоставленные правительственными учреждениями от имени государства .

• Кредиты международных финансово - кредитных организаций .

• Смешанные кредиты - в которых участвуют частные предприятия и государство , государственные и международные организации .

• Фирменный (коммерческий) кредит является одной из старейших форм внешнеторгового кредита . Он является ссудой , предоставляемой экспортером одной страны импортеру другой в виде отсрочки платежа , или , другими словами , это не что иное , как коммерческий кредит во внешней торговле . Фирменный кредит , сроки которого колеблются в пределах от 1 до 7 лет , имеет несколько разновидностей: вексельный кредит ; аванс покупателя; кредит по открытому счету . Чаще всего фирменные кредиты реализуют с помощью векселя или по открытому счету .

• Вексельный кредит предусматривает , что экспортер заключает договор о продаже товара , а затем выставляет переводной вексель на импортера. Последний , получив коммерческие документы , акцептует его , т.е. дает согласие на оплату в срок, на нем указано.

Для характеристики міжнародного кредиту важливе значення має чітке визначення його функцій. В сучасних умовах міжнародний кредит виконує такі функції:

• забезпечення перерозподілу фінансових та матеріальних ресурсів між країнами;

• сприяння більш ефективному використанню фінансових та товарних ресурсів;

• сприяння накопиченню фінансових та матеріальних засобів та їх раціональне використання;

• прискорення процесу реалізації товарів, розширення сфери і напрямків міжнародної торгівлі;

• забезпечення сприяння удосконалення методів конкурентної боротьби на світовому ринку;

• сприяння вирішенню програм структурної перебудови економіки окремих країн;

• зниження платоспроможності країн-постачальників та підвищення рівня їхньої заборгованості кредиторам.