Анализ имущества предприятия
Анализ имущества предприятия в разрезе раздела и отдельных элементов баланса выполняется аналогично.
Наименование разделов и элементов баланса |
Абс величины, тыс руб |
Уд веса, % |
Изменения |
|||||||
Нач пер |
Кон пер |
Нач пер |
Кон пер |
Абс вел |
В удельных весах |
В % к величине на начало периода |
В % к изменению итога |
|||
1)Внеоборотные активы, в т.ч.
|
1137 |
1304 |
100 |
100 |
-167 |
|
|
100 |
||
Нематериальные активы |
20 |
18 |
1,76 |
1,38 |
-2 |
|
|
|
||
Основные ср-ва |
1037 |
1204 |
91,2 |
92,33 |
167 |
|
|
|
||
Долгосрочные фин вложения |
60 |
64 |
5,28 |
4,91 |
4 |
|
|
|
||
Отложенные налоговые активы |
20 |
18 |
1,76 |
1,38 |
-2 |
|
|
|
||
2)Оборотные активы, в т.ч. |
800 |
943 |
100 |
100 |
143 |
|
|
100 |
||
Запасы |
590 |
641 |
73,75 |
67,97 |
51 |
|
|
|
||
НДС по приобретенным ценностям |
10 |
12 |
1,25 |
1,27 |
2 |
|
|
|
||
Дебиторская задолженность |
85 |
94 |
10,6 |
9,97 |
9 |
|
|
|
||
Краткосрочные фин вложения |
20 |
24 |
2,5 |
2,55 |
4 |
|
|
|
||
Денежные средства |
95 |
172 |
11,87 |
18,24 |
4 |
|
|
|
||
Баланс |
1937 |
2247 |
100 |
100 |
77 |
|
|
100 |
21.11.2011
Наименование запасов и элементов баланса |
Абс величины, тыс руб |
Уд веса, % |
Изменения |
||||||
Нач пер |
Кон пер |
Нач пер |
Кон пер |
Абс вел |
В удельных весах |
В % к величине на начало периода |
В % к изменению итога |
||
Сырье и материалы |
450 |
487 |
76,27 |
75,98 |
↑37 |
↓0,29 |
8,22 |
72,55 |
|
Затраты в НЗП |
40 |
45 |
6,78 |
7,02 |
↑5 |
↑0,24 |
12,5 |
9,8 |
|
ГП |
70 |
74 |
11,86 |
11,54 |
↑4 |
↓0,32 |
5,71 |
7,85 |
|
РБП |
30 |
35 |
5,08 |
5,46 |
↑5 |
↓0,38 |
16,67 |
9,8 |
|
Итого |
590 |
641 |
|
|
|
|
|
|
Общую стр-ру имущества характеризует коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств (Км/им). ×
Км/им=800/1137=0,703
Км/им=943/1304=0,723
На основании анализа внеоборотных активов выясняется тип стратегии предприятия в отношении долгосрочных вложений
Высокий удельный вес нематериальных активов и высокая степень их влияния на изменение общей величины внеоборотных активов за отчетный период свидетельствует об инновационном характере стратегии предприятия, т.е. имеет место ориентация предприятия на вложение в интеллектуальную собственность.
Аналогично если бы были высокие показатели по долгосрочных финансовым вложениям отражают финансово-инвестиционную стратегию развития предприятия.
Аналогичные высокие показатели по основным средствам и незавершенному строительству характеризуют ориентацию предприятия на создание материальных условий на расширение осн деятельности.
Особое внимание при проведении внутреннего анализа особое внимание уделяется анализу дебиторской задолженности и денежных средств. Важнейшую характеристику × дает коэффициент имущества пр-го значения, который определяется отношением ст-ти им-ва пр-го назначения к общей стоимости им-ва. К им-ву пр-го назначения относятся основные ср-ва, незавершенное строительство, производственные запасы (сырье и материалы), НЗП.
Ким пр назн = (1037+450+40)/1937=0,788
Нормальным ограничением значения коэффициента имущества пр-го назначения для производственных предприятий является ≥0,5. В случае снижения этого показателя ниже критического значения целесообразно пополнять собственный капитал или привлекать заемные средства (долгосрочные).
Анализ капитала
При анализе капитала А.Д.Шеремет рекомендует определять реальный и собственный капитал и корректировать заемные средства, при этом реальный собственный капитал определяется ка итог раздела капитал и резервы + доходы будущих периодов. С учетом этого скорректированные заемные средства определяются как итоги 4 и 5 разделов баланса за вычетом доходов будущих периодов.
Наименование капитала |
Абс величины, тыс руб |
Уд веса, % |
Изменения |
|||||||
Нач пер |
Кон пер |
Нач пер |
Кон пер |
Абс вел |
В удельных весах |
В % к величине на начало периода |
В % к изменению итога |
|||
Реальный собственный капитал, в т.ч. Собственный оборотный капитал |
1688
543 |
1786
472 |
87,15
28,03 |
79,48
21 |
↑98
↓71 |
↓7,67
↓7,02 |
|
31,61
22,9 |
||
Скорректированные заемные ср-ва |
249 |
461 |
12,85 |
20,52 |
↑212 |
↑7,67 |
|
68,39 |
||
ИТОГО |
1937 |
2247 |
100 |
100 |
↑310 |
- |
|
|
Собственный оборотный капитал (собственные оборотные средства) – это собственный капитал, который мб направлен на формирование оборотных средств.
Капитал и резервы-внеоборотные активы
Структуру капитала характеризуют три коэффициента ×Коэффициент автономии Ка=реальный собств капитал/общая величина капитала. Нормальное ограничение этого коэффициента≥0,5.
Ка начало периода=1688/1937=0,871
Ка конец периода=1768/2247=0,795
Коэффициент соотношения заемных и собственных ср-в Кз/с=скоррект заемные ср-ва/реал собств капитал ≤1
Кз/с=249/1688=0,148
Кз/с=461/1768=0,258
Для предприятия положительно оценивается рост коэффициента автономии, что свидетельствует об увеличении фин независимости и уменьшении коэффициента соотношения заемных и собственных средств, отражающего уменьшение фин зависимости.
Коэффициент соотношения краткосрочных обязательств и перманентного (постоянного) капитала. Перманентный итог 3 и 4 раздела.
Кко и пк=247/1680+10=0,146
Кко и пк=0,257
Аналогично выполняется анализ реального собственного капитала и скорректированных заемных средств.