Пример 7.3
Имеются данные по предприятию, тыс. руб.
Показатель |
На начало года |
На конец года |
Денежные средства |
1447,7 |
1300,0 |
Краткосрочные финансовые вложения |
72,4 |
109,6 |
Дебиторская задолженность |
2113,4 |
2029,7 |
Прочие оборотные активы |
678,2 |
352,7 |
Запасы и затраты (без расходов будущих периодов): |
|
|
– сырье и материалы |
1638,8 |
1417,5 |
– готовая продукция |
5093,7 |
4033,9 |
– прочие запасы и затраты |
177,2 |
202,0 |
Текущие обязательства |
6055,8 |
4963,1 |
Определите коэффициенты ликвидности на начало и конец года.
Решение
Определим сумму активов по группам, тыс. руб.:
а) высоколиквидные активы:
на начало года: ТА1 = 72,4 + 1447,7 = 1520,1;
на конец года: ТА1 = 109,6 + 1300,0 = 1409,6;
б) менее ликвидные активы:
на начало года: ТА2 = 2113,4 + 678,2 = 2791,6;
на конец года: ТА2 = 2029,7 + 352,7 = 2382,4;
в) низколиквидные активы:
на начало года: ТА3 = 1638,8 + 5093,7 + 177,2 = 6909,7;
на конец года: ТА3 = 1417,5 + 4033,9 + 202,0 = 5653,4.
Текущие активы: ТА = ТА1 + ТА2 + ТА3;
на начало года: ТА = 1520,1 + 2791,6 + 6909,7 = 11 221,4;
на конец года: ТА = 1409,6 + 2382,4 + 5653,4 = 9445,4.
Коэффициент абсолютной ликвидности ;
на начало года ;
на конец года ;
Коэффициент срочной ликвидности ;
на начало года ;
на конец года
Коэффициент покрытия ;
на начало года ;
на конец года .
Все коэффициенты находятся в пределах рекомендуемых значений, следовательно, предприятие имеет возможность рассчитываться по своим обязательствам.
Пример 7.4
Имеются данные по двум предприятиям, тыс. руб.
Предприятие |
Объем реализованной продукции |
Средние остатки оборотных средств |
||
I квартал |
II квартал |
I квартал |
II квартал |
|
1 |
450 |
650 |
75 |
100 |
2 |
700 |
864 |
100 |
120 |
Определите:
1) индексы средней оборачиваемости оборотных средств (переменного, постоянного составов, структурных сдвигов);
2) абсолютное изменение среднего числа оборотов за счет отдельных факторов (изменения числа оборотов и структурных сдвигов).
Решение
1. Определим число оборотов оборотных средств за каждый период по формуле .
По предприятию 1:
I квартал – об.;
II квартал – об.;
По предприятию 2:
I квартал – об.;
II квартал – об.;
Индекс переменного состава
Индекс постоянного состава
Индекс структурных сдвигов
Взаимосвязь между индексами
2. Абсолютное изменение среднего числа оборотов:
а) за счет двух факторов:
об.;
б) за счет изменения числа оборотов:
об.;
в) за счет изменения структуры:
об.
Средняя оборачиваемость оборотных средств во II квартале по сравнению с I кварталом возросла на 4,71 % (или на 0,31 оборота) за счет увеличения числа оборотов оборотных средств на каждом предприятии на 5,0 % и его снижения на 0,3 % вследствие структурных сдвигов.
Пример 7.5
Имеются данные по предприятию, млн. руб.
Показатель |
I квартал |
II квартал |
Стоимость реализованной продукции |
61,0 |
84,6 |
Средний остаток оборотных средств |
12,2 |
14,1 |
Определите:
1) показатели оборачиваемости оборотных средств за каждый квартал (число оборотов и продолжительность одного оборота);
2) коэффициент закрепления оборотных средств;
3) сумму оборотных средств, высвобожденных из оборота в результате ускорения их оборачиваемости.
Решение
1. Число оборотов оборотных средств:
I квартал – об.;
II квартал – об.
За I квартал оборотные средства совершили 5 оборотов, за II квартал – 6 оборотов.
Продолжительность одного оборота оборотных средств:
I квартал –
или
II квартал –
Средняя продолжительность одного оборота оборотных средств во II квартале по сравнению с I кварталом снизилась на 3 дня.
2. Коэффициент закрепления оборотных средств:
I квартал –
или
;
II квартал –
В I квартале для производства продукции стоимостью 1 руб. необходимо оборотных средств на сумму 20 коп., во II квартале – 16,7 коп.
3. Сумма оборотных средств, высвобожденных в результате ускорения оборачиваемости оборотных средств:
или