Вопрос 27. Методика расчета потребности в оборотных средствах.

Определение потребности организации в оборотных средствах осуществляется в процессе нормирования, т.е. исчисления норматива оборотных средств. Норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого объема материальных запасов, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности организации. Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. Нормирование оборотных средств организации осуществляется с помощью различных методов. Метод нормирования оборотных средств, при котором сначала определяется величина авансирования оборотных средств по каждому элементу, а затем их общая сумма называется методом прямого счета. Помимо метода прямого счета применяются аналитический и коэффициентный методы нормирования оборотных средств. Аналитический метод применяется в том случае, когда в планируемом периоде не предусмотрено существенных изменений в условиях работы организации по сравнению с предшествующим. Расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупненно с учетом соотношения между темпами роста объема производства и размера нормируемых оборотных средств в предшествующем периоде. При коэффициентном методе новый норматив оборотных средств рассчитываются на основе старого путем внесения в него изменений в условиях производства, снабжения, реализации (работ, услуг). На практике наиболее целесообразно использовать метод прямого счета. Преимуществом этого метода является достоверность, обеспечивающая наиболее точные расчеты нормативов.

Вопрос 28. Методика расчета размеров капитальных вложений за счет прибыли.

Инвестиционная деятельность организации – это разработка мероприятий, направленных на прирост капитала. Целью инвестиционной программы является определение возможности финансирования заявленных капитальных вложений на планируемый период за счет собственных средств организации и в том числе прибыли. Эффективность капитальных вложений оценивается на основе коэффициента эффективности, рассчитываемого как отношение среднегодовой суммы прибыли к объему капитальных вложений, и срока окупаемости — показателя, обратного коэффициенту эффективности,

где Э — коэффициент эффективности; Пср — среднегодовая сумма прибыли; KB — объем капитальных вложений, Ток — срок окупаемости.

Чем эффективнее, тем больше размер капитальных вложений, чем выше срок окупаемости, тем меньше размер капитальных вложений.

Вопрос 29. Формы финансовых планов оперативного планирования.

Оперативное финансовое планирование организаций включает в себя составление и исполнение платежного календаря, расчета потребности в краткосрочном кредите и кассовой заявки в случае нехватки средств для осуществления обязательных текущих платежей. Платежный календарь представляет собой основной оперативный финансовый план или план денежного оборота, отражает реальные денежные потоки по приходу и расходу денежных средств и финансовых ресурсов. В процессе его составления все денежные расходы подкрепляются реальными источниками денежных поступлений. Составляется на короткие промежутки времени (месяц, 15 дней, декаду, пятидневку), охватывает все расходы и поступления как в наличной, так и в безналичной форме. Срок определяется исходя из периодичности основных платежей. Первым разделом является расходная часть, вторым – доходная. Должно быть равенство, но еще лучше, если доходы будут превышать расходы. При составлении платежного календаря учитываются финансовые результаты реализации продукции. Расчет потребности в краткосрочном кредите проводится в случае, когда по данным платежного календаря организация испытывает недостаток в денежных средствах. Проценты рассчитываются по формуле: K*(P/(100*365))*d, где К – сумма кредита, Р – годовые проценты, исходя из условий договора, d – срок кредитования в календарных днях. Кассовая заявка – план оборота наличных денег организации, который необходим для контроля за их поступлением и расходованием. Она составляется по типовой форме, разрабатывается на квартал и в установленный срок (обычно за 45 дней до планируемого квартала) представляется в коммерческий банк, с которым организация заключила договор о расчетно-кассовом обслуживании. Первый раздел отражает поступление наличных денег (кроме денег, полученных в банке) в планируемом квартале по конкретным источникам поступления – например, торговая выручка. Второй раздел показывает виды расходов наличными деньгами: на з/п, надбавки, пособия и т.п. Кассовая заявка необходима организации для точной оценки размера обязательств перед работниками. А банку она необходима для составления сводного кассового плана на обслуживание клиентов в установленные сроки.