- •Содержание
- •Введение
- •1.Проектирование инвестиционно-финансового плана
- •1.1 Расчет прямых затрат
- •1.2 Смета затрат на производство и себестоимость продукции
- •1.3 Определение размера прибыли от реализации
- •1.4 Денежный план
- •1.5 Расчет чистых оборотных активов
- •1.6 Инвестиционно-финансовый план:
- •1.7 Плановый баланс
- •Выводы по разделу 1
- •2.Анализ бюджетов с использованием финансовых относительных показателей
- •2.1 Пирамида показателей
- •Блок управления затратами
- •Блок управления активами
- •Период оборачиваемости дебиторской задолженности
- •Период оборачиваемость запасов
- •Период оборачиваемости кредиторской задолженности
- •Показатель текущей платёжеспособности
- •Показатель ликвидности
- •Блок прибыльности
- •Выводы по разделу 2
- •Заключение
- •Список используемой литературы
- •Приложения а
- •Приложение б
- •Приложение в
- •Приложение г
- •Приложение д
- •Приложение ж
- •Приложение к
- •Приложение л
- •Приложение м. Расчет относительных финансовых показателей
Блок прибыльности
ROSE 2-ой месяц =0,032 у.е.
ROSE 3-ий месяц =0,034 у.е.
Коэффициент отдачи на инвестированный капитал ROSE связывает операционную прибыль и инвестированный капитал.
В данной ситуации показатель увеличился на 0,2%, что является причиной эффективного использования ресурсов. Увеличение данного показателя происходит, за счет увеличения показателя эффективности AUR на 1% и увеличения ROS на 1%
Иными словами можно сказать, что организация стала работать эффективно, есть перспективы для дальнейшего роста.
Выводы по разделу 2
ROS - показатель рентабельности оборота характеризует уровень ОП по отношению к выручки. В данном примере значение увеличилось, что говорит об эффективном управлении затратами.
Значение AUR увеличилось, что говорит об эффективном управлении активов.
Предприятие остается ликвидным и платежеспособным на протяжение двух месяцев, то есть организация способна самостоятельно погасить свои КО.
Значение ROSE в данном случае увеличилось, что является причиной эффективного использования ресурсов.
Организация стала работать эффективнее, чем в прошлом месяце, т.е. есть перспективы для дальнейшего роста.
Заключение
Инвестиционная деятельность – это вложение инвестиций и осуществление практических действий в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта.
Плановая реализация (выручка от реализации) – 36488,12у.е., т.е. выросла по заданию на 26% по отношению к предыдущему месяцу.
При составлении планового баланса (см.приложение Л )видно, что денежные средства выросли на 51% и прибыль возросла на 16%.Балансы активов и пассивов равны. Следовательно, предприятие не нуждается в дополнительном финансировании
ROS - показатель рентабельности оборота характеризует уровень ОП по отношению к выручки. В данном примере значение увеличилось, что говорит об эффективном управлении затратами.
Значение AUR увеличилось, что говорит об эффективном управлении активов.
Предприятие остается ликвидным и платежеспособным на протяжение двух месяцев, то есть организация способна самостоятельно погасить свои КО.
Значение ROSE в данном случае увеличилось, что является причиной эффективного использования ресурсов.
Организация стала работать эффективнее, чем в прошлом месяце, т.е. есть перспективы для дальнейшего роста.
Список используемой литературы
1.Лекционные занятия весеннего семестра по дисциплине «Финансовый менеджмент».
2.Сироткин В.Б. Голенищева Н.В. Планирование финансов компаний. Учебное пособие, СПб. Изд-во ГУАП, 1999.
3. Сироткин В.Б. Финансовый менеджмент компаний: Учебное пособие СПБ 2001.
Приложения а
Баланс предприятия за отчетный квартал, у.е.
Актив |
|
Пассив |
|
1.Основные средства |
74259,476 |
1.Уставной капитал |
41527,500 |
Износ |
32266,868 |
Прибыль |
6426,084 |
Остаточная стоимость |
41992,608 |
2.Расчеты и пр. пассивы |
|
2.Запасы |
4486,157 |
Долгосрочный кредит |
3559,500 |
Материалы |
3793,241 |
Кредиторы |
9697,265 |
НЗП |
4486,157 |
|
|
Готовая продукция |
768,852 |
|
|
3.Денежные средства |
1975,523 |
|
|
Дебиторы |
8193,969 |
|
|
БАЛАНС |
61210,349 |
|
61210,349 |
Исходные данные
Реализация в предыдущем месяце |
10990,663 |
Доля оплаты реализации в текущем месяце, % |
0,7 |
Доля оплаты закупок в текущем месяце, % |
0,5 |
Нормативы прямых затрат на планируемый квартал (в долях от реализации) |
|
Материалы |
0,6 |
Зарплата производственного персонала |
0,1 |
Инвестиции, у.е. |
9136,75 |
Налог на прибыль, % |
0,24 |
Процент за долгосрочный кредит, % |
0,833 |
Процент за краткосрочный кредит, % |
0,83 |
Плановые показатели по периодам
Наименование показателя |
1 |
2 |
3 |
Задание по росту реализации, % |
1,06 |
1,04 |
1,05 |
Задание по снижению нормативов оборотов запасов |
|
|
|
Материалы |
6 |
4 |
5 |
НЗП |
3 |
1 |
2 |
Готовая продукция |
2 |
3 |
1 |
Косвенные расходы, у.е. |
763,77 |
766,605 |
836,22 |
Другие расходы, у.е. |
0 |
0 |
0 |
Амортизация, у.е. |
357,048 |
357,048 |
357,048 |
Дивиденды, у.е. |
0 |
0 |
0 |