- •Министерство образовния и науки рф
- •Тема №1 основы краткосрочной финансовой политики предприятия
- •Тема № 2 управление текущими обязательствами предприятия
- •Алгоритм решения:
- •2. Определяем объем обязательств, подлежащих погашению, производится их классификация.
- •3. Определяется объем просроченных обязательств
- •4. Разделение обязательств по субъектам
- •6. Разделение обязательств по уровню расходов
- •Тема №3 анализ денежных потоков предприятия Задача 1
- •Тема №4 управление денежными потоками предприятия
- •Методические указания к решению
- •Тема № 5 управление запасами организации
- •Методические указания
- •Методические указания
- •Методические указания
- •Методические указания
- •Тема № 6 краткосрочное финансовое планирование и анализ деятельности организации
- •Методические указания:
- •Задача 5
- •Задача 7
- •Тема № 7 бюджетное планирование в организации
- •080100 «Экономика»
- •394000 Воронеж, пр. Революции, 19
Тема № 2 управление текущими обязательствами предприятия
Задача 1
На 1 февраля 2011 года предприятие имеет следующие обязательства по оплате товаров и услуг, подлежащие исполнению (тыс. р.) (таблица 3):
Таблица 3 – Исходные данные
Кредитор |
Срок исполнения | ||
01.01.11 |
15.01.11 |
01.02.11 | |
Предприятие А |
10000 |
5000 |
8000 |
Предприятие Б |
15000 |
16000 |
12000 |
Предприятие В |
10000 |
3000 |
1000 |
Предприятие Г |
2000 |
4000 |
8000 |
Итого |
37000 |
28000 |
29000 |
Всего денежных ресурсов в распоряжении предприятия – 80000 тыс. р.
Предприятие-кредитор А является ключевым поставщиком основного сырья и материалов, который не идет ни на какие переговоры по продлению срока погашения обязательств, а также замены денежного обязательства на неденежное.
Предприятие-кредитор Б также является ключевым поставщиком сырья и материалов, но оно согласно на исполнение текущего денежного обязательства встречной поставкой партии товаров предприятия-должника при условии исполнения просроченных обязательств перечислением в полном объеме денежных средств.
Штраф за просрочку в исполнении денежного обязательства, возникшего 1 февраля 2011 г. перед предприятием В, составляет 100 тыс. р. от суммы основного долга плюс 1 % пеней за каждый день просрочки.
Штраф за просрочку в исполнении денежного обязательства, возникшего 1 февраля 2011 г. перед предприятием Г составляет также 100 тыс. р. от суммы основного долга плюс 1 % пеней за каждый день просрочки.
Требуется: Снизить уровень просроченных обязательств, а также сформировать «благоприятную структуру» просроченных обязательств.
Алгоритм решения:
1. Определяем денежные ресурсы, находящиеся в распоряжении предприятия – величина известна 80000 тыс. р.
2. Определяем объем обязательств, подлежащих погашению, производится их классификация.
Обязательства к исполнению, не выполненные в срок на 31 января 2011 г. составили 65000 тыс. р. (37000+28000 тыс. р.), к ним необходимо прибавить непросроченные обязательства, которые согласно договорам и счетам на оплату подлежат исполнению 1 февраля 2011 г. на сумму 29000 тыс. р., итого 94000 тыс. р.
Классификация всех должников произведена в условии.
3. Определяется объем просроченных обязательств
Просроченные обязательства на 31 января 2011 г. составят 14000 тыс. р. (80000 – 94000 тыс. р.)
4. Разделение обязательств по субъектам
Обязательства перед кредитором А подлежат исполнению в первоочередном порядке, принимается решение о погашении всей суммы задолженности перед ним на сумму 23000 тыс. р. (10000+5000+8000 тыс. р.)
Денежных средств в нашем распоряжении остается 57000 тыс. р. (80000-23000 тыс. р.), а обязательств к исполнению 71000 тыс. р. (94000 – 23000 тыс. р.).
Обязательства перед кредитором Б будут погашены следующим образом:
Будет полностью произведен возврат долга до 1 февраля 2011 г. в сумме 31000 тыс. р. (15000+16000 тыс. р.), а за 12000 тыс. р. предприятие-должник отгрузит им товар.
Денежных средств в распоряжении предприятия остается 26000 тыс. р. (57000 – 31000 тыс. р.), а денежных обязательств перед кредиторами В и Г на сумму 28000 тыс. р. (71000 – 31000 – 12000 тыс. р.).
5. Разделение по срокам – не уместно, т.к. все обязательства в данном случае имеют одинаковые сроки очередности возврата.