- •Иллюстративный материал к конспекту лекций по дисциплине «Анализ финансово-хозяйственной деятельности»
- •Курск-2014
- •Показатели сравнимого аналитического баланса 34
- •1.2. Финансовый анализ и пользователи его результатов.
- •1.3. Специфика и задачи управленческого анализа хозяйственной деятельности организации.
- •Тема №2. Методы и приемы проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
- •Тема 3. Факторный анализ в различных типах функциональных моделей
- •3.1. Методика факторного анализа
- •3.2. Способы функционального факторного анализа
- •3.3. Способы анализа стохастических взаимосвязей
- •Уравнения связи и коэффициента корреляции
- •Пример для иллюстрации корреляционного анализа криволинейной зависимости
- •От возраста работников (х)
- •Тема 4. Финансовая отчетность организации и ее анализ.
- •4.1.Состав бухгалтерской отчетности предприятия
- •В отличие от прежних (действовавших до 2011 года) форм бухгалтерской отчетности, которые имеют не только названия, но и номера, новые формы отчетности не пронумерованы.
- •4.3. Анализ имущества и источников финансирования имущества предприятия по данным бухгалтерского баланса
- •Тема 5. Финансовые результаты деятельности коммерческой организации и методы их анализа
- •5.1. Управление и оптимизация прибыли: цели и содержание
- •5.2. Анализ уровня и динамики показателей прибыли по данным отчетности
- •5.3. Факторный анализ общей бухгалтерской прибыли (прибыли до налогообложения)
- •5.4. Факторный анализ прибыли от продажи продукции
- •5.5. Анализ использования чистой прибыли
- •5.6. Анализ рентабельности
- •Факторный анализ рентабельности.
- •Тема 6. Анализ финансового состояния организации
- •6.1. Понятие, значение и задачи анализа финансового состояния предприятия.
- •6.2. Анализ и оценка состава и динамики имущества предприятия и источников его формирования
- •Показатели сравнимого аналитического баланса
- •Анализ дебиторской задолженности
- •Оправданная дз
- •Актив пассив
- •Основные средства
- •Оборотные средства
- •6.3. Анализ финансовой устойчивости предприятия
- •Для характеристики источников формирования запасов определяют три основных показателя.
- •1. Наличие собственных оборотных средств (сос)
- •Показатели обеспеченности запасов источниками их формирования
- •Тема 7. Анализ платежеспособности и ликвидности
- •7.1. Анализ абсолютных показателей ликвидности.
- •7.2. Оценка относительных показателей ликвидности.
- •Тема 8. Анализ использования оборотного капитала и управления им
- •Оборачиваемость отдельных элементов оборотных активов
- •Тема 9. Предмет, задачи и содержание экономического управленческого анализа. Внутрипроизводственный анализ, его цели и задачи.
- •Тема 10. Анализ объемов производства и реализации продукции
- •10. 1. Анализ объема производства, ассортимента и структуры выпуска продукции
- •Методика анализа производства и реализации продукции
- •Выполнение плана по ассортименту продукции
- •10.2. Анализ качества продукции и работ
- •10. 3. Анализ комплектности продукции и ритмичности работы предприятия Ритмичность выпуска продукции по декадам
- •Тема 11. Анализ эффективности использования производственных ресурсов предприятия.
- •11.1. Анализ использования основных фондов и оборудования по времени и мощности
- •Анализ использования времени работы оборудования (интенсивное использование)
- •Анализ экстенсивного использования оборудования
- •Обобщающий показатель
- •Анализ изменения объема производства по группам оборудования
- •11.2. Анализ фондоотдачи и факторов, влияющих на ее уровень
- •11. 3. Анализ обеспеченности предприятия материальными ресурсами
- •1 Этап. Определение соответствия плана снабжения плану производства и фактическое выполнение договоров поставок.
- •2. Этап. Своевременность и равномерность, т.Е. Ритмичность поставок по отдельным видам и наименованиям ресурсов.
- •Система обобщающих и частных показателей для оценки эффективности использования материальных ресурсов.
- •Частные показатели использования отдельных видов ресурсов.
- •Факторный анализ материалоемкости продукции
- •Тема 12. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами и их использования
- •12.1. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами
- •Анализ структуры персонала (кадров)
- •Анализ квалификационного состава работников
- •Анализ движения рабочей силы.
- •12.2. Анализ использования рабочего времени
- •12.3. Анализ производительности труда
- •Система показателей комплексного анализа хозяйственной деятельности предприятия.
- •11. Показатели финансового состояния предприятия
5.3. Факторный анализ общей бухгалтерской прибыли (прибыли до налогообложения)
Рис. 5.4. Факторы, определяющие величину прибыли до налогообложения
5.4. Факторный анализ прибыли от продажи продукции
Рабочая формула для анализа влияния факторов на прибыль от продаж продукции имеет следующий вид:
Пп = BП х RП, где
Пп – прибыль от продаж продукции;
ВП – выручка от продаж продукции;
RП – рентабельность продаж.
В трансформированном виде формула имеет следующий вид:
где
С – себестоимость продаж товаров;
КР – коммерческие расходы;
УР – управленческие расходы.
Способом цепных подстановок анализируется влияние указанных факторов на прибыль от продаж продукции:
6)
Баланс факторов:
5.5. Анализ использования чистой прибыли
Таблица5. 2 -Горизонтальный и вертикальный анализ использования чистой прибыли
Показатели |
Отчетный период |
Аналогичный период предыдущего года |
Отклонения | |
Абсолютные |
Относительные | |||
Чистая прибыль |
|
|
|
|
В том числе направлено: |
|
|
|
|
в резервный фонд
|
|
|
|
|
на выплату дивидендов
|
|
|
|
|
на развитие бизнеса
|
|
|
|
|
работникам организации |
|
|
|
|
благотворительные и прочие цели |
|
|
|
|
5.6. Анализ рентабельности
Таблица 5.3- Основные показатели рентабельности
Показатель |
Формула дли расчета |
Комментарий |
Рентабельность продаж |
Показывает доходность реализации, т.е. на сколько рублей нужно реализовать продукции, чтобы получить 1руб. прибыли. Напрямую связан с динамикой цены реализации продукции, уровнем затрат на производство | |
Рентабельность основной детальности
|
RОД |
Показывает прибыль от понесенных затрат на производство продукции. Дополняет показатель рентабельности продаж (RП). Динамика коэффициента может свидетельствовать о необходимости пересмотра цен или усилении контроля за себестоимостью реализованной продукции |
Рентабельность всего капитала предприятия (экономическая рентабельность) (Rэк) |
RЭК |
Определяет эффективность использования всего имущества предприятия. При сравнении рентабельности капитала с рентабельностью продукции и величиной ставки по банковскому кредиту можно сделать вывод либо о неоправданном завышении кредитной ставки, либо о неудовлетворительном использовании капитала предприятия |
Рентабельность внеоборотных активов |
Измеряет величину чистой прибыли, приходящейся на единицу стоимости внеоборотных активов
| |
Рентабельность собственного капитала
|
RСК
|
Отражает эффективность использования средств, принадлежащих собственникам предприятия. Основной критерий при оценке уровня котировки акций на бирже |
Рентабельность продукции |
Показывает, сколько прибыли от продаж приходится на 1 рубль затрат |
Показатель темпов роста собственного капитала может быть представлен мультипликативной моделью: