4.3. Анализ привлеченных средств коммерческого банка.

Все средства, отражаемые в пассиве баланса банка, за исключением собственных, являются привлеченными, или обязательствами банка.

В самом общем виде анализ привлеченных средств (обязательств) банка заключается в рассмотрении темпов роста привлеченных средств, их состава и структуры, тенденций в изменении сроков привлечения.

Привлеченные средства банка являются основным источником активных операций, оказывают определяющее воздействие на состав и структуру активов.

Структура активов, в свою очередь, влияет на состав и структуру привлеченных средств. Активы и пассивы должны соответствовать друг другу прежде всего по срокам привлечения и размещения средств. Привлеченные средства недопустимо вовлекать в собственные долгосрочные вложения банка.

Наиболее дешевыми ресурсами банка являются средства до востребования: остатки средств на расчетных и текущих счетах клиентов, депозиты физических и юридических лиц для расчетов по пластиковым картам. Как правило, проценты по остаткам средств на расчетных и текущих счетах не начисляются, а процентная ставка по депозитам для расчетов по корпоративным и частным депозитам для расчетов по пластиковым картам низкая. В то же время банки взимают комиссии по расчетным операциям, за обслуживание счетов, за прием и выдачу наличных денежных средств, а часть ресурсов до востребования может быть использована как источник выдачи краткосрочных кредитов. Однако эти ресурсы являются и наиболее динамичными, наиболее подверженными внешнему воздействию. При неблагоприятных изменениях экономической или политической ситуации возможен резкий и массовый отток подобных средств, что может привести к резкому падению ликвидности банка. Поэтому средства до востребования недопустимо размещать в долгосрочные активы.

Средства, привлеченные на определенный срок (срочные ресурсы), более дорогие, но банк более свободен в их использовании. Увеличение доли долгосрочных ресурсов позволяет оптимизировать портфель активов банка, увеличить сроки размещения. Необходимо отметить, что срочность ресурсов в Российской Федерации носит достаточно условный характер. В соответствии с Гражданским Кодексом РФ банки обязаны возвратить средства вкладчику по первому требованию независимо от срока, на который эти средства размещены по договору. Эта особенность законодательства создает дополнительный риск потери ликвидности, который банк вынужден и обязан учитывать при управлении пассивами и активами.

Данные для заполнения таблиц 4.5 и 4.6 можно получить из аналитического баланса или из ф.0409101. Таблицы дают возможность проанализировать структуру и динамику привлеченных средств, определить основные источники ресурсов и их значимость для банка, выявить возможные резервы расширения ресурсной базы. Одновременно можно выявить потенциальные риски формирования ресурсной базы. С точки зрения анализа ресурсов важным показателем является динамика как привлеченных средств в целом, так и отдельных источников.

Таблица 4.5. Динамика обязательств банка по источникам привлечения

Показатели	На 01.01.2008 г.	На 01.01.2009 г.	На 01.01.2010 г.	Изменение (в процентах)
				2009/2008	2010/2009
1	2	3	4	5	6
1.Привлеченные средства - всего	353 434.2	453 315.7	416 266.3	128.3	91.8
В том числе
1.1. Корреспондентские счета и депозиты банков	12 230.9	9 416.5	3 958.2	77.0	42.0
1.2. Средства бюджета, бюджетных организаций и внебюджетных фондов	12.2	18.3	25.4	150.0	138.8
1.3. Средства клиентов-юридических лиц на расчетных, текущих счетах	55 588.5	70 403.0	62 611.4	126.7	88.9
1.4. Межбанковские кредиты полученные	22 471.6	124 247.5	60 201.3	552.9	48.5
1.5. Депозиты юридических лиц	152 449.5	121 858.7	143 823.9	79.9	118.0
1.6. Депозиты и средства физических лиц	70 076.4	110 419.3	115 285.8	157.6	104.4
1.7. Выпущенные ценные бумаги и бумаги к погашению	33 192.3	6 492.5	18 026.3	19.6	277.6
1.8. Средства в расчетах	4 473.1	3 077.1	4 881.5	68.8	158.6
1.9. Прочие обязательства	2 914.3	7 250.9	7 330.8	248.8	101.1
1.10. Кредиторы	37.6	131.9	121.7	350.8	92.3

Таблица 4.6. Структура обязательств банка по источникам привлечения

Показатели	На 01.01.2008 г.	На 01.01.2009 г.	На 01.01.2010 г.
1	2	3	4
Привлеченные средства, всего	100.0	100.0	100.0
В том числе
1. Корреспондентские счета и депозиты банков	3.5	2.1	1.0
2. Средства бюджета, бюджетных организаций и внебюджетных фондов	0	0	0
3. Средства клиентов-юридических лиц на расчетных, текущих счетах	15.7	15.5	15.0
4. Межбанковские кредиты полученные	6.4	27.4	14.5
5. Депозиты юридических лиц	43.1	26.9	34.5
6. Депозиты и средства физических лиц	19.8	24.4	27.7
7. Выпущенные ценные бумаги и бумаги к погашению	9.4	1.4	4.3
8. Средства в расчетах	1.3	0.7	1.2
9. Прочие обязательства	0.8	1.6	1.8
10. Кредиторы	0	0	0

Из данных таблиц 4.5 и 4.6 можно сделать следующие выводы.

В течение 2009 г. происходило значительное сокращение ресурсной базы банка. Привлеченные средства сократились на 37 млрд. руб. или 8.2%. Это на первый взгляд очень тревожные данные. Однако снижение произошло за счет возврата межбанковских кредитов (64 млрд. руб.), полученных в конце 2008 г. для преодоления кризиса ликвидности. По основным источникам привлечения средств (депозиты юридических и физических лиц, выпущенные ценные бумаги) возобновился рост, хотя уровня 2008 г. банк достичь не смог, за исключением депозитов физических лиц.

Структура источников привлечения средств диверсифицирована, хотя уровень межбанковских кредитов (стр.2.4 табл.3.5) выше критической отметки 5-7%. Более того, на 01.01.2009 г. объем полученных межбанковских кредитов превышает объем денежных средств (табл.2.3, стр.1.1 + стр.1.2 + стр.1.3 + стр.1.5) на 16.4 млрд. руб. Это означает, что межбанковские кредиты привлекались для сохранения платежеспособности банка.

Доля средств клиентов на расчетных (текущих) счетах сохраняется на уровне 15%, хотя в течение 2009 г. произошло сокращение этих наиболее дешевых для банка средств в абсолютной сумме.

Доля депозитов юридических лиц возросла до 34.5%. Устойчивый рост отмечается только по депозитам физических лиц, доля которых за два года возросла с 19.8 до 27.7%.

Остальные источники привлечения средств не имеют существенного значения для формирования ресурсной базы. Средства на счетах банков-корреспондентов обычно представляют собой остатки средств для проведения межбанковских расчетов с более мелкими банками, в том числе и в иностранной валюте.

Источники привлечения средств коммерческими банками по отдельным направлениям характеризуются следующим.

Кредиты Банка России (централизованные ресурсы). Хотя в экономической литературе можно найти самые маловероятные и невероятные причины привлечения централизованных ресурсов, на практике коммерческие банки привлекают такие ресурсы в подавляющем большинстве случаев при возникновении проблем с ликвидностью. Наиболее часто используются внутридневные кредиты и кредиты овернайт – не погашенные банками на конец операционного дня внутридневные кредиты. Внутридневные кредиты погашаются из поступлений текущего дня, кредиты овернайт - из поступлений следующего рабочего дня. Иные кредиты направлены не столько на покрытие сиюминутных потребностей в ресурсах, сколько на более эффективное управление ликвидностью. Такие кредиты выдаются Банком России под обеспечение активами. К числу таких активов относятся векселя и права требования по кредитным договорам, соответствующие определенным критериям, установленным Банком России, а также выпуски облигаций, перечень которых установлен Советом директоров Банка России. Кредиты Банка России, кроме внутридневных кредитов и кредитов овернайт, могут быть обеспечены также поручительствами банков.

Несмотря на значительное смягчение требований в последние годы, к услугам кредитного окна Банка России имеют доступ далеко не все коммерческие банки. Это связано с тем, что получение таких кредитов связано с представлением Банку России дополнительной информации. Кроме того, рост доли кредитов Банка России в обязательствах банка всегда привлекает к нему более пристальное внимание банковского надзора, так как свидетельствует об определенных проблемах с ликвидностью.

Возможными причинами привлечения кредитов на межбанковском рынке могут быть следующие:

- краткосрочные проблемы ликвидности (в головном банке или в одном из филиалов);

- привлечение межбанковского кредита при общей недостаточности ресурсов банка, когда банк является постоянным и активным участником рынка межбанковских кредитов;

- межбанковский кредит носить технический характер, когда кредит выдается банком-корреспондентом для завершения расчетов;

- привлечение межбанковского кредита для кредитования определенных программ (например, кредитование малого бизнеса), где банк является региональным агентом банка, на который возложена реализация такой программы;

- привлечение межбанковского кредита для кредитования клиента банка-кредитора по соглашению с банком-кредитором, когда в силу каких-то причин банк-кредитор не может выдать этот кредит (например, превышение нормативов риска на одного заемщика, кредитов инсайдерам или крупных кредитов).

Из числа указанных причин серьезные опасения могут вызвать только первые две. Остальные носят рабочий характер. Краткосрочные проблемы ликвидности нередко перерастают в крупные проблемы и могут довести банк до банкротства. Регулярное появление на рынке межбанковских кредитов одного и того же банка в качестве заемщика привлекает к нему особое внимание. Может наступить момент, когда банк не сможет перекредитоваться, и неизбежно обанкротится. Если сумма межбанковских кредитов в составе источников привлеченных средств близка или превышает остатки денежных средств на корреспондентских счетах в активе баланса, можно утверждать, что фактически банк утратил ликвидность. Это утверждение будет справедливо независимо от того, какую долю в структуре пассивов занимают привлеченные межбанковские кредиты. Для подтверждения или опровержения такого вывода следует сопоставить сумму межбанковских кредитов и сумму средств на корреспондентских счетах банка в активе на ряд внутригодовых дат по месячным отчетам ф.0409101.

Средства на расчетных и текущих счетах юридических лиц, то есть средства до востребования, являются чрезвычайно мобильной частью денежных ресурсов банков.   Эти средства могут быть востребованы в любое время полностью или частично, и банк обязан обеспечить их возврат. На такие счета обычно не начисляются проценты. Высокий уровень таких ресурсов означает повышенный риск для банка, так как их одновременный отзыв может привести банк к неплатежеспособности. Использовать такие ресурсы в активных операциях сложно. Однако если количество клиентов банка достаточно велико, банки обычно рассчитывают неснижаемый минимальный остаток средств по этой группе клиентов, который может быть использован для краткосрочных кредитных операций.

Средства юридических лиц на депозитных счетах, привлеченные на определенный срок, относятся устойчивой части ресурсов. Чем выше доля таких ресурсов в пассивах банка, тем более устойчиво он работает. Однако далеко не все российские предприятия добывают и перерабатывают нефть и газ, а потому далеко не все они имеют временно свободные ресурсы для размещения их в банке. А потому основой ресурсной базы большинства банков являются средства физических лиц. Средства физических лиц можно разделить на две группы: депозиты до востребования и срочные депозиты. Депозиты до востребования – это, как правило, счета для операций населения по пластиковым картам. Кроме того, такие счета нередко используются как заменители домашних сейфов. По таким счетам начисляются минимальные проценты, но уровень оседания средств на таких счетах достаточно высокий. Срочные депозиты – один из важнейших источников формирования ресурсной базы банка, однако ГК РФ требует безусловного возврата этих средств по первому требованию вкладчика. Следовательно, в период кризиса банк может очень быстро потерять эти ресурсы и оказаться неплатежеспособным. Банковскую панику без тяжелых последствий не может пережить ни один, даже крупный банк. Вклады населения в целом можно было бы отнести к неустойчивым, нестабильным ресурсам, однако с принятием Закона о страховании депозитов физических лиц стабильность срочных депозитов физических лиц возросла. При анализе срочные депозиты населения относят к стабильным ресурсам. Надо отметить, что рост средств населения в ресурсах демонстрирует рост доверия к банку и характеризует его положительно.

Следующая категория ресурсов – средства, привлеченные от размещения собственных ценных бумаг. Это стабильные ресурсы – если банк сумел разместить выпуски на денежном рынке. Банки могут эмитировать следующие долговые инструменты: облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, векселя. Эмиссию облигационных займов могут позволить себе, как правило, крупные банки, так как и подготовка эмиссии займа и его обслуживание достаточно дорогостоящи. Эмиссию облигаций целесообразно проводить для финансирования крупных проектов, и сроки облигационного займа должны корреспондировать со сроками окупаемости проекта. Для решения текущих проблем дополнительного расширения ресурсной базы возможна эмиссия депозитных и сберегательных сертификатов. Проблема при выпуске таких инструментов будет заключаться в определении группы потенциальных покупателей сертификатов. Эмиссия сертификатов также недешева. Кроме того, эти инструменты вполне успешно могут быть заменены продуманной политикой привлечения вкладов населения и депозитов юридических лиц. Выпуск векселей производится, как правило, не для привлечения ресурсов. По этим счетам отражаются также вексельные кредиты банка. Внешний аналитик не сможет определить цель эмиссии банком векселей без дополнительной информации.

Таким образом, привлеченные средства можно разделить на две группы в отношении стабильности: стабильные, к которым относятся средства юридических и физических лиц, привлеченные на срок (включая межбанковские кредиты), и все остальные привлеченные средства.

Соотношение стабильных и нестабильных привлеченных средств, или коэффициент стабильности Кст, характеризует уровень устойчивости ресурсной базы.

СР

Кст = ---------- , где (33) НСР

СР – стабильные привлеченные средства (ресурсы),

НСР – нестабильные привлеченные средства.

Этот показатель будет разным у разных банков, и зависит от множества факторов. Предложить какое-то минимальное значение этого коэффициента затруднительно, его надо рассматривать в динамике за ряд лет. В любом случае, что чем выше значение Кст, тем стабильней ресурсная база.

С помощью коэффициента оседания Кос можно определить тот минимальный остаток средств до востребования, который можно использовать для проведения активных операций, то есть как стабильные ресурсы.

П1 – П0

Кос = ------------- , где (34)

Кп

П1 – остаток средств до востребования или остаток по счету до востребования на конец месяца,

П0 – остаток средств до востребования или остаток по счету до востребования на начало месяца,

Кп – кредитовый оборот по соответствующим счетам (счету) до востребования.

На практике банки рассчитывают коэффициент оседания как среднедневной остаток по счету, деленный на среднедневной кредитовый оборот, то есть на поступление средств, на соответствующий счет.

В таблице 4.5 привлеченные средства распределены по источникам привлечения. Однако еще больший интерес представляет анализ привлеченных средств по срокам привлечения. Динамика обязательств банка по срокам привлечения представлена в таблице 4.7, а структура – в таблице 4.8. В самом общем виде рост долгосрочных ресурсов в составе обязательств банка позволяет увеличить сроки размещения. Однако сумма долгосрочных активов всё же должна оставаться меньше, чем сумма долгосрочных пассивов. Это связано с тем, что увеличить сроки выдаваемых кредитов и увеличить среднюю срочность кредитного портфеля достаточно легко. Однако сократить сроки размещения средств при снижении сроков привлечения ресурсов практически нереально. В результате банк может утратить ликвидность.

Таблица 4.7. Динамика обязательств по срокам привлечения

Наименование показателя	На 01.01.2008г.	На 01.01.2009г.	На 01.01.2010г.	Изменение (в %)
				2009/2008	2010/2009
1.Привлеченные средства-всего (млн.руб.)	353 434.2	453 315.7	416 266.3	128.3	91.8
1.1. Средства, привлеченные до востребования - всего	90 214.7	105 642.8	97 213.6	117.1	92.0
В том числе
1.1.1. Средства на корреспондентских счетах банков и межбанковские кредиты	12 230.9	9 653.7	4 267.3	78.9	44.2
1.1.2. Средства и депозиты юридических лиц	55 734.5	70 893.3	62 730.1	127.2	88.5
1.1.3. Средства и депозиты физических лиц	14 536.2	14 501.3	17 704.8	99.8	122.1
1.1.4. Выпущенные ценные бумаги	342.1	134.6	177.1	39.3	131.6
1.1.5. Прочие источники	7 371.0	10 459.9	12 334.3	141.9	117.9
1.2. Средства, привлеченные на срок до 30 дней	61 661.9	16 720.0	4 227.6	27.1	25.3
В том числе
1.2.1. Межбанковские кредиты	0	9 053.3	130.0	-	1.4
1.2.2. Средства и депозиты юридических лиц	61 660.5	7 663.7	4 097.4	12.4	53.5
1.2.3. Средства и депозиты физических лиц	0.9	1.0	0.2	111.1	20.0
1.2.4. Выпущенные ценные бумаги	0.5	0	0	0	-
1.3. Средства, привлеченные на срок от 31 до 180 дней	49 060.9	59 626.6	27 393.9	121.5	45.9
В том числе
1.3.1. Межбанковские кредиты	0	36 329.2	680.0	-	1.9
1.3.2. Средства и депозиты юридических лиц	28 845.6	20 710.2	25 258.0	71.8	122.0
1.3.3. Средства и депозиты физических лиц	900.1	1 306.7	1 205.3	145.2	92.2
1.3.4. Выпущенные ценные бумаги	19 315.2	1 280.5	250.6	6.6	19.6
1.4. Средства, привлеченные на срок от 181 до 1 года	31 292.9	91 412.2	98 172.6	292.1	107.4
В том числе
1.4.1. Межбанковские кредиты	0	49 401.7	41 506.1	-	84.0
1.4.2. Средства и депозиты юридических лиц	16 670.8	30 913.4	31 525.5	185.4	102.0
1.4.3. Средства и депозиты физических лиц	8 206.4	10 048.4	21 114.5	122.4	210.1
1.4.4. Выпущенные ценные бумаги	6 361.7	1 048.7	4 026.5	16.5	384.0
1.5. Средства, привлеченные на срок от 1 года до 3 лет	99 293.7	151 929.6	156 566.7	153.0	103.1
В том числе
1.5.1. Межбанковские кредиты	13 257.3	10 514.5	0	79.3	0
1.5.2. Средства и депозиты юридических лиц	38 834.8	58 849.4	81 571.8	151.5	138.6
1.5.3. Средства и депозиты физических лиц	43 497.3	81 931.8	71 918.9	188.4	87.8
1.5.4. Выпущенные ценные бумаги	3 704.3	633.9	3 076.0	17.1	485.3
1.6. Средства, привлеченные на срок свыше 3 лет	21 910.1	27 984.5	32 691.9	127.7	116.8
В том числе
1.6.1. Межбанковские кредиты	9 214.3	18 709.6	17 576.1	203.0	93.9
1.6.2. Средства и депозиты юридических лиц	6 291.8	3 250.0	1 277.9	51.7	39.3
1.6.3. Средства и депозиты физических лиц	2 935.5	2 630.1	3 341.8	89.6	127.1
1.6.4. Выпущенные ценные бумаги	3 468.5	3 394.8	10 496.1	97.9	309.2

Таблица 4.8. Структура обязательств по срокам привлечения

Наименование показателя	На 01.01.2008г.	На 01.01.2009г.	На 01.01.2010г.
Привлеченные средства всего	100.0	100.0	100.0
1. Средства, привлеченные до востребования - всего	25.5	23.3	23.4
В том числе
1.1. Средства на корреспондентских счетах банков и межбанковские кредиты	3.5	2.1	1.0
1.2. Средства и депозиты юридических лиц	15.7	15.7	15.1
1.3. Средства и депозиты физических лиц	4.1	3.2	4.3
1.4. Выпущенные ценные бумаги	0.1	0	0
1.5. Прочие источники	2.1	2.3	3.0
2. Средства, привлеченные на срок до 30 дней	17.4	3.7	1.0
В том числе
2.1. Межбанковские кредиты	0	2.0	0
2.2. Средства и депозиты юридических лиц	17.4	1.7	1.0
2.3. Средства и депозиты физических лиц	0	0	0
2.4. Выпущенные ценные бумаги	0	0	0
3. Средства, привлеченные на срок от 31 до 180 дней	13.9	13.2	6.6
В том числе
3.1. Межбанковские кредиты	0	8.0	0.2
3.2. Средства и депозиты юридических лиц	8.2	4.6	6.0
3.3. Средства и депозиты физических лиц	0.2	0.3	0.3
3.4. Выпущенные ценные бумаги	5.5	0.3	0.1
4. Средства, привлеченные на срок от 181 до 1 года	8.9	20.1	23.6
В том числе
4.1. Межбанковские кредиты	0	10.9	10.0
4.2. Средства и депозиты юридических лиц	4.7	6.8	7.6
4.3. Средства и депозиты физических лиц	2.4	2.2	5.0
4.4. Выпущенные ценные бумаги	1.8	0.2	1.0
5. Средства, привлеченные на срок от 1 года до 3 лет	28.1	33.5	37.6
В том числе
5.1. Межбанковские кредиты	3.8	2.3	0
5.2. Средства и депозиты юридических лиц	11.0	13.0	19.6
5.3. Средства и депозиты физических лиц	12.3	18.1	17.3
5.4. Выпущенные ценные бумаги	1.0	0.1	0.7
6. Средства, привлеченные на срок свыше 3 лет	6.2	6.2	7.8
В том числе
6.1. Межбанковские кредиты	2.6	4.1	4.2
6.2. Средства и депозиты юридических лиц	1.8	0.7	0.3
6.3. Средства и депозиты физических лиц	0.8	0.6	0.8
6.4. Выпущенные ценные бумаги	1.0	0.8	2.5

Данные для заполнения таблиц 4.7 и 4.8 можно найти в форме 0409101 и проверить правильность распределения источников по статьям аналитического баланса (таблицы 2.3 – 2.5). При составлении таблиц 4.7 и 4.8 выделены только наиболее значимые источники, а все остальные объединены в строку «прочие источники», поскольку их роль в формировании ресурсов данного банка незначительна. Распределение обязательств по срокам привлечения производится по выбору аналитика. Возможно как объединение средств как в более широком диапазоне сроков (до востребования, до 1 года, свыше одного года), так и в более узком (до востребования, от 1 до 30 дней, от 31 до 90 дней и т.д.). Таблицы 4.5, 4.6, 4.7 и 4.8 можно объединить в одну, однако в силу определенной громоздкости такая таблица может быть более сложна для анализа.

Для общего анализа таблицы 4.8 (структура привлеченных средств в процентах), в принципе, достаточно ограничиться строками 1, 2, 3, 4, 5 и 6, то есть распределением общей суммы привлеченных средств по срокам. Детализация по конкретным источникам необходима, если требуется более глубокий анализ.

В самом общем виде рост долгосрочных ресурсов в составе привлеченных средств позволяет увеличить сроки размещения. Однако сумма долгосрочных активов не должна превышать долгосрочные пассивы. Это связано с тем, что увеличить сроки выдаваемых кредитов и увеличить среднюю срочность кредитного портфеля достаточно легко. Однако сократить сроки размещения средств при снижении сроков привлечения ресурсов практически нереально. В результате банк может утратить ликвидность.

В нашем примере на основании таблиц 4.7 и 4.8 можно сделать следующие самые общие выводы. В целом в течение 2008-2009 г.г. в структуре привлеченных средств заметен сдвиг в сторону удлинения сроков привлечения. Доля долгосрочных (свыше одного года) ресурсов возросла с 34.3 до 45.4%. В составе краткосрочных ресурсов также заметен сдвиг в сторону удлинения сроков: средства, привлеченные на срок от 181 дня до 1 года возросли с 8.9 до 23.6%. Доля средств до востребования сократилась с 25.5 до 23.4%. Удлинение сроков привлечения ресурсов всегда является признаком стабильности ресурсной базы.

По данным таблицы 4.7 легко рассчитать коэффициент стабильности ресурсной базы. Кст = [(Стр.1 – стр.1.1) : Стр.1.1].

Тогда

Кст на 01.01.2008 г. = 0.745,

Кст на 01.01.2009 г. = 0.767,

Кст на 01.01.2010 г. = 0.766.

Стабильность ресурсной базы банка в течение двух лет поддерживается примерно на одном уровне.

Для расчета коэффициента оседания используем данные формы 0409101, и проведем расчет для депозитов физических лиц для расчетов по пластиковым картам (карточным счетам). Расчеты приведем в таблице 4.9.

Таблица 4.9. Расчет коэффициента оседания средств до востребования.

Период	Входящий остаток, млн.руб.	Оборот по кредиту, млн.руб.	Исходящий остаток, млн. руб.	Коэффициент оседания, %
Декабрь 2007 г.	11 891.2	30 634.1	13 861.7	6.4
Декабрь 2008 г.	12 614.9	31 669.8	14 026.2	4.5
Декабрь 2009 г.	14 087.8	38 108.6	17 305.4	8.4

Коэффициент оседания имеет достаточно низкое значение. После резкого спада в декабре 2008 г. коэффициент оседания средств на карточных счетах в декабре 2009 г.значительно возрос, и это характеризует работу банка с положительной стороны.

Определенный интерес представляет анализ валютной структуры привлеченных средств. В форме 0409101 остатки и обороты представлены в рублях и иностранной валюте, пересчитанной в рубли по официальному курсу на день составления отчета. Это дает возможность проследить изменения валютной структуры привлеченных средств.

Для примера рассмотрим динамику структуры вкладов населения по валютной составляющей (счета 40817, 40820, 423 и 426).

Таблица 4.10 – Структура вкладов населения в рублях и иностранной валюте

Показатели	Депозиты населения по балансу (млн.руб.)
	На 01.01.2008	На 01.01.2009	На 01.01.2010
1. Депозиты населения – всего	69 433.0	110 419.2	115 310.4
в том числе
1.1. Рублевые депозиты - всего	47 053.8	50 770.7	44 562.7
из них
1.1.1. Карточные счета (40817, 40820)	12 933.0	12 791.9	12 417.1
1.1.2. Депозиты (423, 426)	34 120.8	37 978.8	32 145.6
1.2. Депозиты в иностранной валюте – всего	22 379.2	59 648.5	70 747.7
из них
1.2.1. Карточные счета	928.7	1 234.3	4 888.3
1.2.2. Депозиты	21 450.5	58 414.2	65 859.4
Структура депозитов населения (в процентах)
2. Депозиты населения – всего	100.0	100.0	100.0
2.1. Рублевые депозиты	67.8	46.0	38.6
из них
2.1.1. Карточные счета (40817, 40820)	18.6	11.6	10.8
2.1.2. Депозиты (423, 426)	49.2	34.4	27.8
2.2. Депозиты в иностранной валюте – всего	32.2	54.0	61.4
из них
2.2.1. Карточные счета	1.3	1.1	4.3
2.2.2. Депозиты	30.9	52.9	57.1

В условиях падения курса национальной валюты рост валютных депозитов – абсолютно логичное явление. Более того, рост валютных депозитов населения в условиях кризиса подтверждает устойчивость положения банка на рынке. Однако для самого банка изменение структуры привлеченных средств в пользу валютной составляющей имеет достаточно серьезные последствия, связанные с необходимостью изменения структуры активов. Рост валютных ресурсов в таких условиях требует соответствующего роста валютных активов – в форме расширения выдачи кредитов или наращивания ликвидных активов (наличная валюта, средства на корреспондентских счетах) в иностранной валюте. Если банк не примет меры к наращиванию активов в иностранной валюте, он создаст короткую валютную позицию и получит убытки от переоценки. В условиях падения курса национальной валюты клиенты банка не заинтересованы в получении кредитов в иностранной валюте, тем более, в условиях экономического кризиса. Следовательно, остается только один вариант: наращивание ликвидных активов в иностранной валюте. Если банк не в состоянии адекватно отреагировать на изменение структуры, он неизбежно получит убытки. Неспособность банка «освоить» валютные ресурсы с прибылью связана с тем, что подавляющая часть платежей проводится в национальной валюте и банк вынужден конвертировать растущую иностранную валюту в падающие рубли для того, чтобы не потерять платежеспособность.

То, насколько успешно банк справился с такой проблемой, можно проверить по ф.0409102 «Отчет о прибыли и убытках» по статьям доходов и расходов от переоценки иностранной валюты.

Стоимость привлеченных средств является одним из важнейших вопросов банковской деятельности. Стоимость ресурсов прямо влияет на цену размещения, то есть на процентную ставку. Эти вопросы будут предметно рассмотрены в последующих главах.

Повышение процентной ставки при прочих равных условиях увеличивает приток ресурсов или сокращает их отток, однако при этом возрастают и процентные расходы банка. Метод изменения ставок использует подавляющее число банков в кризисные периоды. Если банк имеет устойчивую репутацию, приток средств в период кризиса может возрастать и без повышения ставок. В этом случае такой банк рассматривается как убежище. Если банк объявляет о повышении ставок в период роста экономики, это может означать только наличие у него серьезных проблем.

Выводы.

Собственные и привлеченные средства являются ресурсами коммерческого банка. Анализ их состояния производится на основании структурированного баланса, балансов-нетто и балансов-брутто за ряд лет, или аналогичных соответствующих квартальных балансов на внутригодовые даты.

Анализируются источники формирования ресурсов банка и их динамика, структура ресурсов по источникам и срокам привлечения. Определяется достаточность собственных средств банка, их структура и сохранность. Этот анализ позволяет определить преимущественное направление активных операций банка, активность банка на финансовых рынках, динамику развития банка.

Изучение структуры привлеченных средств может дать представление о характере и направлениях деятельности банка на рынке ресурсов. Так, устойчивый рост доли межбанковских ресурсов может свидетельствовать об отсутствии у банка широкой клиентской базы, а рост доли средств физических лиц – о расширении розничного банковского бизнеса.

Собственные средства банка, отражаемые в балансе, включают в себя уставный капитал, фонды, резервы на возможные потери, нераспределенную прибыль текущего года и прошлых лет, предстоящие поступления доходов. Собственные средства банка являются основой его развития. Достаточное их наличие и сохранность - это показатель качества управления банком с позиций доходности и риска.

Следует различать понятия «уставный капитал банка», «собственные средства банка по балансу» и «собственные средства (капитал) банка».

Важным показателем, характеризующим состояние собственных источников банка, является объем и структура собственных средств-нетто. Собственные средства-нетто, с одной стороны, формально представляют собой ту часть собственных ресурсов, которые могут быть размещены в доходные активы и приносить процентный доход. С другой стороны, они представляют собой ресурсы, которые можно использовать на покрытие возможных убытков и потерь при проведении активных операций или при возникновении чрезвычайных обстоятельств.

Отвлечение собственных средств банка в капитальные затраты сверх имеющихся источников можно оценить через расчет суммы иммобилизации и коэффициента иммобилизации.

Все средства, отражаемые в пассиве баланса банка, за исключением собственных средств, являются привлеченными, или обязательствами банка. В самом общем виде анализ привлеченных средств (обязательств) банка заключается в рассмотрении темпов роста привлеченных средств, их состава и структуры, тенденций в изменении сроков привлечения.

Привлеченные средства банка являются основным источником активных операций, оказывают определяющее воздействие на состав и структуру активов.

Структура активов, в свою очередь, влияет на состав и структуру привлеченных средств. Активы и пассивы должны соответствовать друг другу, прежде всего, по срокам привлечения и размещения средств. Привлеченные средства недопустимо вовлекать в собственные долгосрочные вложения банка.

Контрольные вопросы.

1. Что является ресурсами коммерческого банка?

2. Каким должно быть соотношение собственных и привлеченных средств коммерческого банка?

3. Охарактеризуйте состав собственных средств коммерческого банка.

4. Что представляют собой резервы на возможные потери и по какому принципу они рассчитываются?

5. Что представляют собой собственные средства-нетто? В чем экономический смысл их расчета?

6. Что представляет собой и как рассчитывается иммобилизация собственных средств?

7. В чем экономический смысл и как рассчитывается коэффициент иммобилизации?

8. Охарактеризуйте состав привлеченных средств коммерческого банка.

9. Как отражается на структуре активов рост или снижение объема долгосрочного привлечения ресурсов?

26