ЭСЗ-3(ФК) / Subj / 1223-Корпоративные финансы

Таблица 7

Варианты для выбора значений показателей финансовых результатов (Извлечения из отчета о прибылях и убытках)

			код	Абсолютные значения балансовых стоимостных показателей, млн.руб.
	Наименование
			стр.	а	b	c	d	f	g	h
		1	2	3	4	5	6	7	8	9
	Выручка от продаж		010	610,0	620,0	630,0	650,0	660,0	670,0	700,0
	Себестоимость		020	350,0	370,0	370,0	370,0	380,0	400,0	400,0
	Прибыль от продаж		050	140,0	120,0	150,0	120,0	140,0	150,0	160,0
	Прибыль	до	140	80,0	70,0	80,0	60,0	70,0	90,0	90,0
	налогообложения
	Справочные данные:
	Ставка	налогообло-	С1	20	20	20	20	20	20	20
	жения прибыли, %
	Норма		С2	55	57	50	60	53	52	58
	реинвестирования, %
	Степень	годности	С4	45	37	52	63	32	48	53
	основных фондов, %
	Норма	амортизации	С6	6	8	10	5	7	9	8
	(метод	линейной
	амортизации), %

Таблица 8

Отчет о прибылях и убытках (извлечения)

		Абсолютные значения,
Наименование	Код.		тыс.руб.		Индекс
	стр.	_ _ _ _ _	_ _ _ _ _	_ _ _ _ _	роста
		факт	оценка	прогноз
1	2	3	4	5	6
ВЫРУЧКА (нетто) от продажи
товаров (продукции, работ, услуг)	010
СЕБЕСТОИМОСТЬ проданных
товаров (продукции, работ, услуг)	020
ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ
	029
ПРИБЫЛЬ ОТ ПРОДАЖ
	050
ПРОЦЕНТЫ УПЛАЧЕННЫЕ
	070
ПРИБЫЛЬ (УБЫТОК) ДО
НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ	140
НАЛОГ НА ПРИБЫЛЬ и иные
аналогичные платежи	150
ЧИСТАЯ (нераспределённая)
ПРИБЫЛЬ	190
Справочно:
Ставка налогообложения
прибыли, %	С1
Норма реинвестирования, %
	С2
Годовые реинвестиции
	С3
Степень годности основных
фондов, %	С4
Полная стоимость основных
фондов	С5
Норма амортизации (метод
линейной амортизации), %	С6
Годовая амортизация
	С7
Потенциал
самофинансирования	С8
Средняя расчётная ставка по
кредитам (d)	С9

Таблица 9

Индексный анализ абсолютных балансовых стоимостных показателей

				Индексы роста
№	Наименование	Код	-------	---------		--------
п/п		строки
			факт	оценка		прогноз
0	1	2	3	4		5
1	Основное имущество	А120	1,000
	Оборотное имущество	А290	1,000
2	Основные средства	А120	1,000
	Незавершенное	А130	1,000
	строительство
3	Производственные	А210	1,000
	запасы
	Дебиторские	(А230+А240)	1,000
	задолженности
4	Собственный капитал	П490	1,000
	Заемный капитал	(П590+П610)	1,000
5	Долгосрочные	П590	1,000
	заимствования
	Краткосрочные	П690	1,000
	обязательства
6	Займы и кредиты	П610	1,000
	Кредиторские	П620	1,000
	задолженности
7	Дебиторские	(А230+А240)	1,000
	задолженности
	Кредиторские	П620	1,000
	задолженности
	Валюта баланса	А300; П700	1,000

Примечание: Приоритеты в динамике капитала (три-четыре актива и/или пассива) должны быть представлены на рис. 1.

Индексы роста		Индексы роста
активов		пассивов

1,20

1,20

1,10

1,10

1,00

1,00

0,90

0,90

0,80

0,80

			Годы				Годы
факт	оценка	прогноз		факт	оценка	прогноз
_ _ _ _ _	_ _ _ _ _	_ _ _ _ _	_ _ _ _ _		_ _ _ _ _	_ _ _ _ _

Рис. 1. Выявление приоритетов в развитии (динамике) активов и капитала

Раздел II. Оценка показателей ликвидности и платёжеспособности

Таблица 10

Группировка активов (критерий – степень ликвидности имущества)

	Наименование	________ факт		________ оценка		_______ прогноз
Группа
	активов	состав,	структура,	состав,	структура,	состав,	структура,
		тыс. руб.	проценты	тыс. руб.	проценты	тыс. руб.	проценты
1	2	3	4	5	6	7	8
А1	Наиболее ликвидные
	(А250+А260)
А2	Быстро реализуемые
	(А240)
А3	Медленно реализуемые
	(А210+А220+А230+А270)
А4	Трудно реализуемые
	(А190)
	БАЛАНС		100%		100%		100%
	(А300)

Таблица 11

Группировка пассивов (критерий – срочность выполнения обязательств)

	Наименование	________ факт		________ оценка		_______ прогноз
Группа
	пассивов	состав,	структура,	состав,	структура,	состав,	структура,
		тыс.руб.	проценты	тыс.руб.	проценты	тыс.руб.	проценты
1	2	3	4	5	6	7	8
П1	Наиболее срочные
	(П620)
П2	Краткосрочные
	(П610+П660)
П3	Долгосрочные
	(П590+П630+П640+П650)
П4	Устойчивые (постоянные)
	(П490)
	БАЛАНС		100%		100%		100%
	(П700)

Таблица 12

Локальная и комплексная оценка ликвидности

Абсолютные значения

Индексы роста

Наименование (формулы)

_ _ _ _ _

_ _ _ _ _

_ _ _ _ _

_ _ _ _ _

_ _ _ _ _

_ _ _ _ _

факт

оценка

прогноз

факт

оценка

прогноз

1

2

3

4

5

6

7

8

ликвидностьЛокальная

К1

=

А1

П1

1,000

активов )(группампо

К2

=

А2

П2

1,000

К3

=

А3

П3

1,000

Ликвидность предприятия				(А1 + 0,9 А2	+ 0,7 А3 )			1,000
	К	ОБЩ	=					1,000
	К	СОВ	=	(П1 + П2	+ П3 )
				(А1 + 0,5А2	+ 0,3А3 )
				(П1 + 0,5П2	+ 0,3П3 )

Примечания: К1, К2, К3 – локальные показатели ликвидности (по группам активов);

КСОВ – совокупный показатель ликвидности предприятия;

КОБЩ – общий показатель ликвидности баланса.

Таблица 13

Оценка платежеспособности предприятия

Алгоритм расчета

Коэффициенты

Нормаль-

Наименование

числитель, тыс.руб.

знаменатель, тыс.руб.

платежеспособности

ное

факт

оценка

прогноз

факт

оценка

прогноз

факт

оценка

прогноз

значение

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

Коэффициент

абсолют-

Наличные средства и

Краткосрочные

ной

ликвидности;

денежные эквиваленты

обязательства предприятия

денежное

покрытие;

(А250+А260)

(П610+П620)

0,25

(«быстрый

показатель»)

Коэффициент

быстрой

Оборотные средства в

Краткосрочный долговой

ликвидности;

финансо-

денежной форме

капитал (П610+П620)

вое покрытие

(А240+…+ А260)

1,0

Коэффициент

текущей

Текущие оборотные активы

Краткосрочные пассивы

ликвидности;

общее

А290

предприятия (П610+П620)

2,0

покрытие;

(«текущий

показатель»)

Коэффициент

Оборотные средства без

Краткосрочные долговые

«критической» оценки;

производственных запасов

обязательства

(«лакмусовая бумажка»)

(А290-А211)

(П610+П620)

1,0

Раздел III. Оценка финансовой устойчивости предприятия

Таблица 14

Оценка состояния основного имущества предприятия

Алгоритм расчета

Абсолютное значение

Наименование

числитель, тыс.руб.

знаменатель, тыс.руб.

финансовых коэффициентов

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

_ _ _

факт

оценка

прогноз

факт

оценка

прогноз

факт

оценка

прогноз

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

Доля основных средств

Основные средства

Имущество (активы)

в имуществе предприя-

(А120)

А300

тия

Коэффициент

Собственный капитал

Внеоборотные активы

инвестирования

П490

А190

Индекс постоянного

Внеоборотные активы

Капитал и резервы

актива

А190

П490

Уровень капитала,

Долго- и краткосрочные

Валюта баланса

отвлеченного из оборота

финансовые вложения

А300

предприятия

(А140+А250)

										Таблица 15
		Оценка состояния задолженностей предприятия
				Алгоритм расчета				Абсолютное значение
Наименование	числитель, тыс.руб.				знаменатель, тыс.руб.			финансовых коэффициентов
	_ _ _	_ _ _		_ _ _	_ _ _	_ _ _	_ _ _	_ _ _	_ _ _	_ _ _
	факт	оценка		прогноз	факт	оценка	прогноз	факт	оценка	прогноз
1	2	3		4	5	6	7	8	9	10
Ликвидность	Дебиторские задолженности				Оборотные активы
дебиторских		(А230+А240)				А290
задолженностей
Риск дебиторской	Дебиторские задолженности				Активы предприятия
задолженности		(А230+А240)				А300
Риск кредиторской	Кредиторская задолженность				Денежный капитал
задолженности		П620				П700
Соотношение дебиторс-	Дебиторские задолженности				Кредиторская задолженность
кой и кредиторской		(А230+А240)				П620
задолженности