26.Алгоритм ст на уровне портфеля финансовых активов.

1) вид риска: рын риск (%-й риск, вал риск), кред риск, прочие риски (риск ликв-ти, опер риск)

2) вид СТ: ан-з чувствит-сти (изм-ие единствен ф-ра риска); сценарный ан-з (одновр-е изм-е неск ф-ров риска); математич теория рекордов (EVT), оц-ка max убытка

3) вид экстремального события: ф-ры рын риска (цены акций, % ставки, курсы валют и др.), волатильности (измен-сти) ф-ров рын риска, корреляции между ф-рами рын риска

4) тип сценариев: историч, гипотетич, стохастическое модел-е Монте-Карло

5) набор активов для СТ, величина экстремальных событий и временной горизонт

6) агрегирование (по подразд-ям, инструментам и т.д.) и переоценка портфеля по рынст-сти в соотв с выбран сцен-ми, оц-ка потенц убытков, внесение изм-й в стр-ру портфеля

Набор альтернат-х сценариев:

1)прораб-ся макс-но глубокий ряд альтерн-х событий, вер-ть наступления кот-х соизмерима с уже наступившими

В обычных условиях при составлении альтерн-х сценариев создают 3 или кратное 3количество вариантов:

1. Оптимистический 2) наибол вероятный или базовый 3) пессимистич-ий

27. Бэк-тестирование (БТ) и процедура его проведения.

Процедура проведения БТ вкл 2 этапа: 1) тестир-е исторических, гипотетических и сменных сценариев для выявления max возможных погрешностей; 2) повторное тестир-е по ранее спроектированным альтернативным сценариям (повторение этапа построения альтерн сценприев, с целью проверки увелич-я эф-сти, гибкости новой нормат базы).

БТ необх для: 1) опр-я и минимиз-и риска допущ-я ошибки в методологии оценки непредвиденных потерь и методах оценки рисков; 2) для контроля соотв-я новым технологиям риска-менеджмента потребностям банка и их адекватность современным реакциям.

28.Развитие стресс-тестирования (ст) в нб рб.

СТ- общий термин, объед-й группу методов оценки степени воздейсвия на финансовое положение банков неблагопр-х (дестабилиз-х) событий, опред-х как исключ-е, но возможные. Под «исключит-ми, но возможными» обычно понимаются чрезвыч события, вероят-ть наступления кот невелика, но они могут вызвать очень серьезн потрясения на рынке и привести к больш потерям банков.

Задачи, кот позв-т решить СТ: 1) количественная оценка последствий для банковского сектора в случае реализации определ-х событий; 2) позв-т решить критические сценарии с т. зр. устойч-ти банк-го сектора; 3) выявл-е факторов, оказ-х наиб негативное влияние.

СТ в РБ колич и кач-й анализ. Колич анализ напрвлен на опред-е масштаба и послед-ти возник-я неблагопр-х событий и силы их возд-я на различные показ-ли д-сти банка.

Качеств анализ сконцентрирован на оценке возможностей банков по миним-ции потенц-х потерь и опред-ии комплекса возм-х меропр-ий, кот д. б. предприняты для сниж-я уровня рисков и сохранения треб-го уровня устойчивости.

Общий механизм СТ, разработанный НБ РБ: выявление наиболее существенных рисков, кот м. оказать негат влияние на банк сектор; формир-ся сценарий (под сценарием обычно понимается некоторая последовательность возникновения и сила проявления неблагопр-х событий); опр-е методики и алгоритма, позвол-е спроектировать последствия от реализ-и фактора риска на деят-ть банка; колич-й анализ:расчет последствия развития выбранного сценария по заданному алгоритму; интерпретация получ-х результатов и при необх-ти принятие коррект-х мер.

Осн методики СТ: тест чувствительности, сценарный анализ.

Тест чувствит-ти носит узконаправленный хар-р и оценив-т влияние изменения одного фактора риска при неизменности остальных.

Сценарный анализ позв-т опр-ть одновремен-е влияние нескольких факторов риска и детально описать возникнов-я кризисной ситуации.

Основные этапы: 1)задание первичного шока и масштаба его проявления 2) установление послед-ти развития событий в случае возникн-я первичного шока 3)опред- величины вторичных потрясений

Осн виды сценариев, выделен-х НБ РБ: истор-й, экспертный (гипотетич-й), статистич-й, сценарий max потерь. Истор восприз-ть ранее реализ-ся криз ситуацию, проверяя на ее примере уязвимость банк сектора. + наглядность и правдоподобн-ть объяснения. Эксперн созд-ся на основе эксперт-х оценок и гипотез , учит-х как истор кризисы, так и тек конъюктуру рынка, и позволяет акцентировать внимание на более сущ-х для банк сектора факторах риска. Недостаток – субъект оценка. Статистич-й сценарий основыв-ся на модельном аппарате, позвол-м делать более аргументированные предложения о потенциальном влияния событий на другие события. Сценарий max потерь рассм-т наиболее благопр-е события и позв-т выявить наиболее существенные угрозы и самые уязвимые места банк сектора.

В НБ РБ СТ началось в 2005г., в кот была проведена подготовит работа, основными жтапами кот стали получение долее полного представления о сущности СТ как инструмента макропредунцеального анализа, изучение методологии проведения стресс тестов, рекомен-х МВФ, а также автоматиз-я процедуры получения данных, необх-х для проведения стресс-тестов.